Добавил:
ivanov666
Опубликованный материал нарушает ваши авторские права? Сообщите нам.
Вуз:
Предмет:
Файл:Актуальные проблемы финансов. Учебное пособие-1
.pdf
Министерство образования и науки Российской Федерации
Федеральное государственное бюджетное образовательное учреждение
высшего образования
«Оренбургский государственный университет»
Кафедра финансов
А. М. Балтина, Ю. И. Булатова
АКТУАЛЬНЫЕ ПРОБЛЕМЫ
ФИНАНСОВ
Рекомендовано Ученым советом федерального государственного бюджетного
образовательного учреждения высшего образования «Оренбургский
государственный университет» в качестве учебного пособия для студентов,
обучающихся по программам высшего образования по направлению
подготовки 38.04.08 Финансы и кредит
Оренбург
2016
1
УДК
336.132.1
ББК
65.261.3
Б20
Рецензент – заведующий кафедрой «Финансы» Казанского
(Приволжского) федерального университета, доктор экономических
наук, профессор Н.М. Сабитова
Балтина, А.М.
Б20
Актуальные проблемы финансов: учебное пособие / А. М. Балтина,
Ю. И. Булатова; Оренбургский гос. ун-т. – Оренбург: ОГУ, 2016. –
119 с.
ISBN 978-5-7410-1452-3
Раскрываются вопросы экономического содержания финансов,
финансовой системы, финансового механизма, бюджетной системы,
финансов инвестиционной деятельности; излагаются дискуссионные
проблемы и предлагается авторский подход к их решению.
Предложенное методическое обеспечение изучения дисциплины
позволяет организовать самостоятельную работу студентов.
Излагаются вопросы, предусмотренные рабочей программой по
дисциплине «Актуальные проблемы финансов» для студентов,
обучающихся по магистерским программам высшего образования по
направлению подготовки 38.04.08 Финансы и кредит.
УДК 336.132.1
ББК 65.261.3
ISBN
978-5-7410-1452-3 Балтина А. М.,
Булатова Ю. И., 2016
ОГУ, 2016
2
Содержание
Введение…………………………………………………………………….
5
Раздел 1 Институциональные аспекты финансовой системы…………..
7
Глава 1 Экономическое содержание финансовых отношений …………
7
§ 1 Основные направления развития теории финансов …...………….…
7
§ 2 Финансовые ресурсы субъектов экономики …………………………
14
§ 3 Формы организации использования финансовых ресурсов ..………
17
§ 4 Функции финансов ………………………….…………………………
20
Контрольные вопросы…………………………………………….……….
22
Задания для индивидуальной работы………………………………….….
23
Глава 2 Финансовая система и финансовый механизм………………….
24
§ 1 Состав финансовой системы…………………………………………..
24
§ 2 Финансовый механизм…………………………………………………
31
Контрольные вопросы……………………………………….……………
44
Задания для индивидуальной работы…………………….………………
46
Раздел 2 Развитие бюджетной системы Российской Федерации ………
47
Глава 1 Субъекты и структура бюджетной системы.……………………
47
§ 1 Пространственно-функциональная структура бюджетной системы..
47
§ 2 Финансовая деятельность субъектов бюджетной системы ……….
54
§ 3 Устойчивость бюджетной системы ………………………….……….
56
Контрольные вопросы…………………………….………….……………
61
Задания для индивидуальной работы…………………….………………
62
Глава 2 Межбюджетные отношения в бюджетной системе Российской
Федерации …………………………………………………………………………
63
§ 1 Межбюджетные отношения и принципы их организации …………
63
§ 2 Проблемы межбюджетных отношений в Российской Федерации ...
76
Контрольные вопросы……………………………………………………..
82
Задание для индивидуальной работы…………………….………………
83
3
Раздел 3 Финансы инвестиционной деятельности ……………………..
84
Глава 1 Теоретико-методологические основы финансовых концепций
регулирования воспроизводственных процессов……………………………….
84
§ 1 Роль инвестиций в воспроизводстве экономики региона ……….…
84
§ 2 Финансовый потенциал региона………………………………………
88
Контрольные вопросы…………………………………………….……….
90
Задания для индивидуальной работы………………………………….….
91
Глава 2 Финансово-кредитный потенциал инвестиционной
деятельности региона: модель формирования, методика оценки…………....
91
§ 1 Понятие и структура финансово-кредитного потенциала
инвестиционной деятельности региона ………………………………………..
91
§ 2 Методика оценки финансово-кредитного потенциала
инвестиционной деятельности региона ………………………………………..
94
§ 3 Модель формирования финансово-кредитного потенциала
инвестиционной деятельности региона ….……………………………………..
99
Контрольные вопросы……………………………………….…………….
104
Задания для индивидуальной работы…………………….………………
105
Глава 3 Финансовые ресурсы населения в финансовом обеспечении
инвестиционной деятельности в регионе ……………………………………….
105
§ 1 Сберегательное поведение населения………………………………....
105
§ 2 Инструменты стимулирования инвестиционной активности
населения Российской Федерации……………….…………………….……….
110
Контрольные вопросы…………………………….………….……………
115
Задания для индивидуальной работы…………………….………………
116
Список использованных источников…………………….………………
117
4
Введение
Современные отечественные исследования финансов опираются на
достижения мировой экономической мысли, но по ряду вопросов остаются в
плену прежних представлений, сформированных в советскую эпоху. Это
касается не только сущностных проблем финансов, в понимании которых
имеются кардинальные различия у разных групп ученых, но и неоднозначного
понимания состава субъектов финансовой системы и механизма организации
их взаимодействия.
Недостаточная разработанность перечисленных проблем влияет на
уровень исследования теоретических вопросов развития бюджетной системы,
которые в основном опираются на сложившуюся нормативную правовую базу
организации бюджетных отношений. Бюджетная система Российской
Федерации за последние десятилетия претерпела многочисленные
преобразования, и этот процесс в практическом плане еще далек от завершения,
что определяет актуальность исследования широкого спектра проблем ее
современного развития.
Общественные финансы не только вносят существенный вклад в
финансирование человеческого капитала, но и сами зависят от уровня
экономического развития. Необходимость форсирования экономического роста
в Российской Федерации определяет приоритетность исследования
теоретических проблем развития инвестиционного потенциала регионов,
которые имеют большие полномочия по его формированию. Сохраняющийся
существенный разрыв в уровне жизни населения разных регионов страны
свидетельствует о том, что накопленный рядом территорий позитивный опыт
по обеспечению инвестиционной привлекательности не поддается
безусловному тиражированию. Поэтому осмысление общих подходов,
значимых для превращения сбережений в инвестиции, вовлечения населения в
инвестиционный процесс, является не только теоретической, но практической
задачей.
5
Выбор названных трех направлений для изучения оправдан с учетом их
взаимосвязи в экономической науке и практике. Понимание вектора дискуссий
по ряду важнейших проблем финансовой науки является необходимой базой
для формирования профессиональных компетенций в сфере аналитической и
научно-исследовательской деятельности.
Разделы 1 и 2 подготовлены Балтиной А.М., д-ром экон. наук,
профессором, раздел 3 написан Булатовой Ю.И., канд. экон. наук.
6
Раздел 1 Институциональные аспекты финансовой системы
1
Глава 1 Экономическое содержание финансовых отношений
§ 1 Основные направления развития теории финансов
Основная проблема осмысления понятия «финансы» связана с
отсутствием должного обоснования его связи с денежными отношениями как
всеобъемлющей формой взаимодействия экономических субъектов. Анализ
многочисленных работ российских авторов1 показывает, что развитие форм
организации денежных отношений, составной частью которых неизменно
являются финансовые отношения, в историческом плане привело к
расширению содержания последних.
Укрепление государственного хозяйства от момента возникновения
самого государства до настоящего времени определило необходимость
осмысления различных форм организации государственных финансов. Но лишь
благодаря концепции Дж. М. Кейнса, созданной в 30-ые годы ХХ века,
государство вышло на авансцену в качестве активного экономического
субъекта, меняющего структуру экономики и общества. С тех пор место
государства в экономической системе только упрочилось, а внимание к
состоянию его финансов не ослабевает, в частности, из-за значительной
концентрации средств в бюджете, через который перераспределяется 30-55 %
ВВП в разных странах.
В отечественной экономической науке приоритет государственных
финансов определялся самим устройством общественного хозяйства, в котором
другие экономические субъекты носили подчиненный по отношению к
государству характер: предприятия, банки, страховые организации были
государственными; домохозяйства как самостоятельный субъект
экономической системы не были обозначены, иначе это противоречило бы
Критический анализ точек зрения по проблеме представлен в статьях: Барулин С.В., Ковалева Т.М. Сущность
финансов: новые реалии // Финансы и кредит. 2004. № 5; Лушин С.И. О функциях финансов. Исторический
аспект // Финансы. 2005. № 7; Барулин С.В., Барулина Е.В. К вопросу о сущности финансов: новый взгляд на
дискуссионную проблему // Финансы. 2007. № 7; Горелик В.Н. Финансы как система движения денег:
формирование идеи // Финансы и кредит. 2012. № 4.
7
концепции социалистического общества. Лишь в 50-е годы ХХ века в
2
отечественной экономической науке А.М. Бирман выделил финансы отраслей
народного хозяйства, что положило начало изучению финансов предприятий
как составной части государственных финансов.
В зарубежных странах в этот период уже сформировался финансовый
рынок, ставший самостоятельной организующей силой в экономической
системе. Многочисленные и разнообразные его субъекты – коммерческие
банки, страховые общества, пенсионные и иные инвестиционные фонды –
активно и эффективно участвовали в перераспределении ВВП, т.е. в
формировании финансовых и кредитных ресурсов для своего развития.
Рыночная модель организации экономической системы требовала осмысления
места этих субъектов в обеспечении взаимодействия всех ее участников.
Неслучайно несколько Нобелевских премий по экономике было вручено
ученым, исследовавшим проблемы финансовых рынков2. Причем, свои
основополагающие труды Нобелевские лауреаты по экономике создали задолго
до награждения. Это связано с тем, что в экономической науке мировое
признание приходит не за публикации на актуальные темы, а за
фундаментальный вклад в формирование самостоятельного научного
направления, в рамках которого происходят дискуссии и новаторские
исследования.
В связи со значительным влиянием финансового рынка в развитых
странах показательно определение финансовой системы Боди З. и Мертона Р.,
которая, по их мнению, «включает в себя рынки, посредников, фирмы,
предоставляющие финансовые услуги, и другие институты, с помощью
В 1981 г. американский ученый Д. Тобин получил премию за анализ состояния финансовых рынков и их
влияния на политику принятия решений в области расходов, на положение с безработицей, производством и
ценами; в 1990 г. американские ученые Г. Марковиц, М. Миллер, У. Шарп награждены за вклад в теорию
формирования цены финансовых активов; в 1997 г. американские ученые Р. Мертон, М. Шоулз – за новый
метод определения стоимости вторичных ценных бумаг (деривативов).
8
которых домохозяйства, частные компании и правительственные организации
3
реализуют принимаемые ими финансовые решения»3.
Советская экономическая наука оставалась оторванной от достижений
мировой экономической мысли, поскольку исследовала закономерности
развития специфического объекта – социалистического хозяйства. Поэтому
основное внимание ученых было сосредоточено на терминологическом
аппарате, на формах организации общественного хозяйства, которые хотя и
менялись в ходе многочисленных хозяйственных реформ, но оставались в
рамках социалистической модели, основанной на обобществлении факторов
производства.
Сложившиеся в тот период воззрения на содержание финансовых
отношений во многом остаются неизменными и сегодня. Финансы, как
правило, трактуются как денежные отношения по поводу формирования и
использования (образования, распределения и перераспределения) денежных
фондов (доходов, поступлений, накоплений) для решения экономических и
социальных задач (выполнения функций) государства и обеспечения условий
расширенного воспроизводства. Нередко в самом определении не выделяются
субъекты, между которыми возникает эта форма денежных отношений.
Новеллой в современной трактовке финансов является их отождествление
с деньгами на том основании, что последние стали символическими знаками –
финансовыми инструментами, хотя и утратившими связь с золотом, но попрежнему назначаемыми государством в качестве законных средств
обращения, измеряющих стоимость реальных товаров и обеспечивающих
движение иррациональных финансовых инструментов фондового и кредитного
рынков.
Эта позиция о тождестве денежных и финансовых отношений может быть
опровергнута анализом кругооборота доходов и продуктов, т.е. обращением к
теоретической модели экономической системы. Как известно, эта модель
Боди З.,Мертон Р. Финансы: базовый учебник по курсу финансов, пер. с англ. – М.: Издательский дом
«Вильямс», 2007.
9
Рынок экономических
ресурсов
Рынок товаров и
услуг
Домохозяйства
Предприятия
Государство
Организации
финансового
рынка
Мировое
хозяйство
С
Импорт
товаров (М)
Гос.
займы
G
описывает движение товаров и услуг в виде происходящего непрерывно
экономического процесса, количественно измеряемого в денежных единицах за
некоторый период времени. Кругооборот доходов и продуктов есть поток
товаров и услуг, которыми обмениваются предприятия и домохозяйства,
уравновешенный соответствующим потоком денежных платежей. Кругооборот
доходов и продуктов – всегда двусторонний процесс, в ходе которого
происходит эквивалентный обмен. Деньги опосредуют товарные отношения
между субъектами рыночной экономики. В развитом рыночном хозяйстве все
отношения между субъектами экономики являются денежными, но лишь часть
можно отнести к финансовым отношениям.
Преследуя цель выделения финансовых отношений из денежных, на
рисунке 1 следует обозначить лишь движение денег, выступающих в различных
экономических формах.
присутствует в отношениях между предприятиями и домохозяйствами,
Рисунок 1 – Деньги в модели кругооборота доходов и продуктов
Для этого необходимо убрать встречное движение товаров, которое
10
Соседние файлы в предмете [НЕСОРТИРОВАННОЕ]