9. РАЗДЕЛ БИЗНЕС-ПЛАНА «КАПИТАЛ»

Раздел бизнес-плана «Капитал» должен содержать следующие подразделы: инвестиции, собственный капитал, заемный капитал.

Подраздел «Инвестиции» необходимо представить в виде пяти таблиц:

-основные средства для производства;

-прочие основные средства;

-нематериальные активы;

-финансовые инвестиции;

-итого инвестиции.

Инвестиция – переводится с латыни как «вкладывать». Капитал и инвестиции – это слова-синонимы. Более современное слово «инвестиции».

Виды инвестиций представлены на рис. 9.1.

Инвестиции

Рис. 9.1. Виды инвестиций

Согласно федеральному закону Российской Федерации инвестиции – это вложения имущества, прав, имеющих денежную оценку, в целях получения прибыли или достижения иного полезного эффекта

[6].

37

Иной полезный эффект:

-создание рабочих мест (например, выделение денег на бизнеспланы через Центр занятости);

-отчисления налогов в бюджет;

-решение проблемы экологии;

-повышение культуры (например, 1000-летие Казани, Универсиада 2013 г., Олимпиада 2014 г.);

-оздоровление населения (например, открытие санатория - профилактория).

Первый вид инвестиций – физические – представлены основными средствами. Основным средством считается такое имущество, для которого одновременно выполняются следующие условия:

а) объект предназначен для использования фирмой продолжительностью свыше 12 месяцев;

б) организация в самом начале не предполагает перепродажу данного объекта.

Исключение: если выполняются условия (а,б), но стоимость основного средства не более 100000 рублей за единицу, то они могут отражаться как материалы (выбор остается за предприятием).

Примеры основных средств: здания, сооружения, машины и оборудование, вычислительная техника, транспортные средства, инструмент, производственный и хозяйственный инвентарь, скот, многолетние насаждения, земельные участки.

Таблицы «Основные средства для производства» и «Прочие основные средства» должны содержать графы: название основных средств, количество единиц, цена за одну единицу, стоимость (произведение цены на количество), срок полезного использования.

Данные таблиц «Основные средства для производства» и «Прочие основные средства» должны совпадать с данными, указанными в разделе «Производственный план».

Срок полезного использования – это период, в течение которого использование объекта основных средств приносит экономические выгоды (доход) организации (определяется по техническому паспорту или из справочника «Общероссийский классификатор основных фондов») [6]. Например, оборудование для обработки резин и пластмасс в 2017 году в справочнике «Общероссийский классификатор основных фондов» имеет срок полезного использования от 5 до 7 лет (четвертая амортизационная группа) [6].

38

Цена за одну единицу основного средства различается в зависимости от налогового режима предприятия:

-для предприятий на общем режиме это сумма фактических затрат организации на приобретение, сооружение и изготовление имущества, за исключением налога на добавленную стоимость;

-для предприятий на специальном режиме это сумма фактических затрат организации на приобретение, сооружение и изготовление имущества, налог на добавленную стоимость.

Фактическими затратами на приобретение, сооружение и изготовление основных средств являются:

-суммы, уплачиваемые в соответствии с договором поставщику (продавцу), а также суммы, уплачиваемые за доставку объекта и приведение его в состояние, пригодное для использования;

-суммы, уплачиваемые организациям за осуществление работ по договору строительного подряда и иным договорам;

-суммы, уплачиваемые за информационные и консультационные услуги, связанные с приобретением основных средств;

-таможенные пошлины и таможенные сборы;

-невозмещаемые налоги, государственная пошлина, уплачиваемые в связи с приобретением объекта основных средств;

-вознаграждения, уплачиваемые посреднической организации, через которую приобретен объект основных средств;

-иные затраты, непосредственно связанные с приобретением, сооружением и изготовлением объекта основных средств [14].

Второй вид инвестиций – нематериальные – включает в себя нематериальные активы. Нематериальные активы – это приобретенные или созданные предприятием результаты интеллектуальной деятельности, используемые в производстве продукции более 12 месяцев

[14].

Примеры нематериальных активов:

-права на патент;

-права на программы ЭВМ, базы данных;

-права на товарные знаки, фирменное наименование;

-сайт;

-научные исследования, давшие положительный результат;

-лицензионные договора;

-договора коммерческой концессии (франчайзинга) – передача прав на использование товарного знака, бренда, разработанную биз- нес-модель;

39

- деловая репутация фирмы [14].

В таблице «Нематериальные активы» необходимо указать следующие графы: название нематериального актива, количество, цена, стоимость (произведение цены на количество), срок полезного использования.

Фактическая стоимость нематериального актива – оплата в д е- нежной и иной форме или величине кредиторской задолженности, уплаченная или начисленная при приобретении/ создании актива.

Расходами на приобретение нематериального актива являются:

-суммы, уплачиваемые в соответствии с договором об отчуждении исключительного права на результат интеллектуальной деятельности или на средство индивидуализации правообладателю;

-таможенные пошлины и таможенные сборы;

-невозмещаемые суммы налогов, государственные, патентные и иные пошлины, уплачиваемые в связи с приобретением нематериального актива;

-вознаграждения, уплачиваемые посредникам, через которые приобретен нематериальный актив;

-суммы, уплачиваемые за информационные и консультационные услуги, связанные с приобретением нематериального актива;

-суммы, уплачиваемые за выполнение работ или оказание услуг по заказам, договорам подряда, договорам авторского заказа либо договорам на выполнение научно-исследовательских, опытноконструкторских или технологических работ;

-расходы на оплату труда работников, непосредственно занятых при создании нематериального актива или при выполнении научноисследовательских, опытно-конструкторских или технологических работ по трудовому договору;

-отчисления на социальное страхование работников, непосредственно занятых при создании нематериального актива или выполнении научно-исследовательских работ по трудовому договору;

-расходы на содержание и эксплуатацию научно - исследовательского оборудования, других основных средств, амортизацию основных средств и нематериальных активов, использованных непосредственно при создании нематериального актива;

-иные расходы, связанные с созданием нематериального актива. Расходы по полученным займам и кредитам не являются расхо-

дами на приобретение, создание нематериальных активов, за исключением случаев, когда актив, фактическая (первоначальная) стоимость

40

которого формируется, относится к инвестициям.

Не включаются в расходы на приобретение, создание нематериального актива:

-возмещаемые суммы налогов;

-общехозяйственные и иные аналогичные расходы, кроме случаев, когда они непосредственно связаны с приобретением и созданием активов;

-расходы по научно - исследовательским, опытно - конструкторским и технологическим работам в предшествовавших отчетных периодах, которые были признаны прочими доходами и расходами.

Срок полезного использования для нематериальных активов определяется:

-как срок действия прав организации на результат интеллектуальной деятельности или период контроля над активом;

-ожидаемый срок использования актива, в течение которого организация предполагает получать экономические выгоды (или использовать в деятельности).

Например, для сайта срок полезного использования должен быть не менее двух лет [6].

Третий вид инвестиций – финансовые. В таблице «Финансовые инвестиции» указывают название инвестиций, стоимость.

В таблице «Итого инвестиции» показывают сумму стоимости из таблиц «Основные средства для производства», «Прочие основные средства», «Нематериальные активы», «Финансовые инвестиции».

Источники финансирования инвестиций делятся на две группы:

-собственные;

-заемные.

Рассмотрим собственные источники финансирования. Уставный капитал - это собственные средства фирмы (может

быть внесен в виде денежных средств, материалов, основных средств). Резервный капитал - это собственные средства фирмы. Этот капитал обязательно создают акционерные общества, составляет не менее 15 %. Это позволяет им снизить налоговую нагрузку. Организации других организационно-правовых форм могут создавать или не созда-

вать резервный капитал по собственному усмотрению.

Добавочный капитал - это эмиссионный доход (возникает за счет того, что собственные акции удается продавать дороже их объявленной стоимости) или прирост имущества при переоценке.

Целевое финансирование - это собственные средства фирмы,

41

деньги, которые выделены из бюджета или вышестоящей фирмой. Нераспределенная прибыль - это собственные средства фирмы,

возникающие в результате полученной чистой прибыли по итогам работы за год. В дальнейшем нераспределенная прибыль распределяется между учредителями.

Подраздел «Собственный капитал» должен содержать данные в табличной форме: название учредителя, собственный капитал, требуемая минимальная норма дохода в год, доля в общем капитале. В графе «Название учредителя» указывают фамилии учредителей или название фирм, являющихся учредителями, количество учредителей в фирме (их доли) в уставном капитале (если ИП – то один учредитель и доля 100 %; если ООО – то может быть один, но не более 50 учредителей).

В графе «Собственный капитал» должна быть указана сумма не более суммы, указанной в таблице «Итого инвестиций».

Для ИП уставный капитал не нужен. Минимальный уставный капитал для ООО составляет всего лишь 10000 руб. Допускается вносить в качестве вклада в уставный капитал любое свое имущество (деньги, ценные бумаги, материалы, основные средства). Таким образом, достаточно будет прописать в уставе, что вашим вкладом является, к примеру, компьютер стоимостью 10000 рублей.

Графу «Требуемая минимальная норма дохода в год» определяем по каждому виду учредителя. Это процент, который вы хотели бы получать каждый год как инвестор.

Как определить минимальную норму дохода? Во-первых, минимальная норма дохода зависит от решения инвестора. Во-вторых, минимальная норма дохода должна быть не меньше процентов, обещаемых банком (которые вы могли бы иметь, положив деньги в банк). В-третьих, минимальная норма дохода должна быть не ниже ключевой ставки Центрального банка (сайт www.cbr.ru). В-четвертых, минимальная норма дохода за рубежом может быть равна проценту по бескупонной облигации Eurobond на 30 лет (можно узнать на сайте www.cbr.ru). В-пятых, минимальная норма дохода может быть равна средней рентабельности для данной сферы деятельности (сайт www.gks.ru , раздел «Финансы», таблица «Рентабельность проданных товаров, продукции по видам экономической деятельности»). В- шестых, минимальная норма дохода должна быть не меньше заработной платы, которую вы могли бы получать в другой фирме в к ачестве наемного работника. В-седьмых, минимальная норма дохода должна

42