Теория экономического анализа. Учебное пособие

тому должно быть учтено влияние внешних факторов (состояние финансового и валютного рынков, изменение законодательства и др.). Кроме того, необходимо изучение ситуации на отраслевом рынке. В западной практике является обычным делом сбор и обработка данных о настоящей и потенциальной клиентуре, поставщиках, о фирмах-конкурентах. По отношению к этимфирмаманализявляетсявнешним, ноегорезультатынеобходимы для внутреннего управления. Источники информации: периодическая печать, публикующая годовые отчеты наиболее крупных фирм, сведения о выпуске отдельных видов продукции, объемах капитальных вложений, экспортных сделках, покупке акций, о слияниях и поглощениях, кадровой политике и кадровыхперестановках. Кромеэтого, самикомпаниипубликуют о себе ряд важных сведений – годовые финансовые отчеты, проспекты (подробная характеристика производственной деятельности фирмы, сведения о составе правления, история развития, перспективы), каталоги (по номенклатуре продукции, ярмарочные, посылочная торговля и т.п.).

В аналитических расчетах также используются плановые данные и различные внешние и внутренние нормативы, данные о ценах на сырье, оборудование, выпускаемую продукцию и т.д.

Наиболее важными источниками информации являются бизнес-план, отчет о его выполнении и официальная бухгалтерская (финансовая) отчетность. Финансовая отчетность дает представлениеобимущественномифинансовомположениихозяйствующего субъекта в определенной форме, которая удобна, понятна и может быть использована внешними и внутренними пользователями для принятия деловых решений. Официальная отчетность предназначена, главным образом, для внешних пользователей, которые ставят перед собой задачу – оценить эффективность управленческих решений руководства в отчетном периоде. Финансовая отчетность состоит из: «Бухгалтерского баланса» (форма № 1), «Отчета о прибылях и убытках» (форма № 2), «Отчета об изменениях капитала» (форма № 3), «Отчета о движении денежных средств» (форма № 4), «Пояснения к бухгалтерскому балансу» (форма № 6).

11

2. ВИДЫ ПОЛЬЗОВАТЕЛЕЙ ЭКОНОМИЧЕСКОЙ ИНФОРМАЦИИ

Все пользователи экономической информации делятся на две группы: внутренние и внешние пользователи. В свою очередь, внешние пользователи могут быть разделены на две подгруппы – пользователи с прямым финансовым интересом и пользователи с косвенным финансовым интересом.

Внутренние пользователи – это собственники; руководство организации и руководители подразделений, т.е. лица, уполномоченные принимать управленческие решения. Они используют информацию для целей внутреннего управления.

Внешние пользователи – это различные юридические и физические лица, которые находятся за пределами данной организации, но информация об ее имущественном и финансовом положении представляет для них определенный интерес. Они делятся на две подгруппы:

1)внешние пользователи с прямым финансовым интере-

сом – это настоящие и потенциальные партнеры (поставщики, покупатели, совместная деятельность и пр.), кредиторы, инвесторы, акционеры, страховые организации, т.е. те, кто вложил или намерен вложить свой капитал в деятельность данной организации или же чье финансовое положение зависит от этой организации;

2)внешние пользователи с косвенным финансовым интере-

сомнеимеютпрямогофинансовогоинтереса, нопроявляютинтерес к информации по долгу службы. К ним относятся:

– органы государственной статистики;

– органы налоговой инспекции;

– вышестоящие организации (там, где это предусмотрено системой управления), в том числе министерства и ведомства, управляющие естественными монополиями);

– органы, уполномоченные управлять государственным и муниципальным имуществом по отношению к государственным или муниципальным предприятиям, либо по отношению к предприятиям с долей государства;

– различные научно-исследовательские организации;

12

–профессиональные участники рынка ценных бумаг, изучающие состояние фондового рынка;

–аудиторы, юристы, консультанты, финансовые менеджеры, работающие по контракту;

–профсоюзы;

–общественные организации.

Внешние пользователи второй подгруппы защищают экономические интересы внешних пользователей первой подгруппы.

Различные пользователи экономической информации как субъекты анализа ставят различные цели в зависимости от своих экономических интересов и имеют разный доступ к информации. Для внутренних пользователей возможности доступа к информации определяются служебным положением или статусом собственника. Высшее руководство и собственники имеют доступ ко всей информации, а менеджеры различных уровнейполучаютинформациювзависимостиотсодержаниядолжностных обязанностей.

Доступ внешних пользователей к информации о деятельности конкретного субъекта хозяйствования определяется законодательством.

3. КЛАССИФИКАЦИЯ ВИДОВ ЭКОНОМИЧЕСКОГО АНАЛИЗА

Классификация видов экономического анализа базиру-

ется на основе классификации функций управления и определяется потребностями практики.

По уровням управления – макро- и микроанализ.

По субъектам, проводящим анализ, – внешний и внутрен-

ний анализ. Внутренний анализ проводится в целях внутреннего управления, внешний – в целях принятия делового решения по отношению к настоящим или потенциальным контрагентам (поставщики, покупатели, партнеры по совместной деятельности, банки и т.д.).

По периодичности проведения – годовой, квартальный, ме-

сячный, декадный, ежедневный, разовый, непериодический.

13

По содержанию и полноте изучаемых вопросов – полный,

локальный, тематический анализ.

По степени ориентации на отдельные подсистемы – тех-

нико-экономический анализ (технические службы управления), социально-экономическийанализ(экономическиеисоциологи- ческие службы, статистические органы), экономико-правовой анализ (юридические службы), экономико-экологический анализ (органы охраны окружающей среды, специальные лаборатории).

По направленности во времени – ретроспективный, теку-

щий (итоговый), оперативный, предварительный, перспективный анализ. Ретроспективный анализ направлен на изучение прошлых периодов (ряда лет) для выявления тенденций развития. Текущий (итоговый) анализ также является формой ретроспективного анализа, он проводится по итогам работы за год, является периодическим (проводится ежегодно за истекший год). Оценка результатов производится нарастающим итогом за месяц, квартал, полугодие, девять месяцев, год. Построен, главным образом, на сравнении фактически достигнутого уровня показателей с их плановыми или нормативными значениями. Оперативный анализ означает постоянный контроль текущей хозяйственной деятельности и выполнения плана, он максимально приближен ко времени осуществления хозяйственных операций в отличие от текущего анализа. В значительной степени основан на данных первичного учета и непосредственного наблюдения за процессом производства и реализации продукции. Этопозволяетоперативнореагироватьнасобытиявхозяйственной деятельности. Главная задача – выявление отклонений по основным показателям деятельности за смену, сутки, пятидневку, декаду; выявление причин отклонений, разработку мероприятий по устранению негативных явлений. Предварительный анализ – это анализ, предшествующий принятию конкретного управленческого решения, в том числе и оперативного. Возможные варианты решения оцениваются с позиций момента принятия решения и с учетом возможных последствий. Предварительный анализ нацелен на будущее, по содержанию может различаться как тактический, так и стратегический анализ. Перспективный анализ – это оценка будущих результатов,

14

возможных темпов развития, оценка рисков, анализ при составлении годовых и перспективных планов; прогнозирование банкротства.

По уровням проведения: внутрихозяйственный, сравнительный (межзаводской) и отраслевой анализ – изучается положение предприятия в рамках отрасли и отрасль на основе изучения входящих в нее предприятий.

В зависимости от пользователей экономической информа-

ции и задач анализа различаются управленческий и финансовый анализ. Это не взаимоисключающие направления анализа, наоборот, они дополняют друг друга. В частности, управленческий анализ рассматривается как внутрихозяйственный производственный анализ и внутрихозяйственный финансовый анализ; содержание финансового анализа раскрывается с позиций внутреннего управления; финансовый анализ рассматривается как внешний и внутренний анализ.

Функционально-стоимостной анализ (ФСА) отличается по целям и методам проведения, но объединяет все перечисленные направления и виды анализа.

Главное отличие ФСА состоит в том, что он выходит за рамки производственного цикла по производству и реализации продукции. Под ФСА понимается метод системного исследованияфункцийотдельногопродукта, направленныйнаминимизацию затрат на стадии проектирования, освоения, производства продукта, в процессе его сбыта, дальнейшего производственного или конечного потребления при условии высокого качества продукта, предельной его полезности и долговечности.

Методические указания

Изучение информационной базы экономического анализа имеет большое значение.

В этой теме необходимо ознакомиться с видами источников информации, ихразличиями, атакжеизучитьосновныхпользователей экономической информации по экономическим интересам. Особо следует обратить внимание на классификацию видов экономического анализа, которая определяется функциями управления и потребностями практики.

15

Литература

1.Баканов, М.И., Мельник, М.В., Шеремет, А.Д. Теорияэкономического анализа : учебник. – 5-е изд., перераб. и доп. – М. : Финансы и статистика, 2008. – 536 с.

2.Банк, В.Р., Банк, С.В., Тараскин, А.В. Финансовый анализ: учебноепособие. – М. : ТКВелби: Проспект, 2007. – 344 с.

3.Савицкая, Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. – Мн. : ИП «Экоперспектива», 2009. – 530 с.

Вопросы для самопроверки

1.Накакиегруппыделятсяисточникиинформациидлявнутреннего экономического анализа?

2.Какие источники информации относятся к учетным?

3.Что является источниками внеучетной информации?

4.В чем особенность внешней информации?

5.Дайте характеристику пользователей информации экономического анализа.

6.На базе каких критериев базируется классификация видов экономического анализа?

7.Дайте определение видов экономического анализа по уровню управления, по субъектам, проводящим анализ, и др.

8.Охарактеризуйте функционально-стоимостный анализ.

16

ТЕМА 3. АНАЛИТИЧЕСКИЕ ПОКАЗАТЕЛИ И СПОСОБЫ ОБРАБОТКИ ЭКОНОМИЧЕСКОЙ ИНФОРМАЦИИ

План

1.Система аналитических показателей и их классификация.

2.Способы обработки экономической информации.

1.СИСТЕМА АНАЛИТИЧЕСКИХ ПОКАЗАТЕЛЕЙ

ИИХ КЛАССИФИКАЦИЯ

Аналитический показатель – это основной компонент экономической информации, который имеет качественное содержание и количественное выражение. Качественное содержание выражает сущность изучаемого явления, процесса, факта хозяйственной жизни. Количественное содержание характеризует величину показателя в цифровом выражении. Аналитическиепоказатели– этолибоисходныеданные, либорасчетные показатели.

Для правильного использования показателей необходимо знать их классификацию.

Экономические показатели имеют ряд классификаций.

1. В зависимости от единиц измерения показатели бывают натуральные, условно натуральные, стоимостные. Натураль-

ные экономические показатели изучают объем и динамику производства отдельных видов продукции в соответствующих им физических единицах измерения (штуки, метры, тонны и др.) как совокупность потребительских стоимостей. Исчисление объема продукции в натуральном выражении имеет ограниченное применение, так как физическая единица используется для характеристики однородной продукции.

Особое внимание следует обратить на экономические показатели продукции в условно-натуральных измерениях, имеющих одинаковое потребительское назначение. Условно-нату- ральные экономические показатели применяются для различных видов продукции, обладающих одним потребительским свойством. Базой для этих показателей является потребительская стоимость одного из рассматриваемых видов продукции,

17

принимаемого за единицу измерения, то есть с помощью коэффициентов перевода производится пересчет других видов продукции.

Величина потребительской стоимости продукта может быть: трудоемкость, энергоемкость, длительность технологического цикла для выработки отдельной разновидности продукции или другое общее свойство.

Стоимостные экономические показатели широко распространены в экономическом анализе, так как они характеризуют объем всей выпущенной продукции различных видов и потребительских свойств.

2.Взависимостиотспособаначисленияэкономическиепоказатели бывают абсолютные, относительные и средние.

3.В зависимости от вида признаков экономические показатели бывают качественные и количественные.

Количественные экономические показатели измеряются в абсолютных и относительных показателях, которые характеризуют какие-либо стороны хозяйственной деятельности. Эти показатели выражаются в натуральных, стоимостных и относительных измерителях.

Качественные экономические показатели оцениваются в соответствии с каким-либо стандартом или уровнем эффективности использования какого-либо ресурса.

4.В зависимости от степени обобщения изучаемого мате-

риала экономические показатели делятся на индивидуальные и обобщающие (сводные).

5.В зависимости от специфики формирования и способа отражения в учете и отчетности экономические показатели делятся на моментальные и интервальные.

6.Ввиду функциональной зависимости одного показателя от другого экономические показатели могут быть факторными и результативными.

7.Экономические показатели бывают в виде удельных или объемных показателей.

18

2. СПОСОБЫ ОБРАБОТКИ ЭКОНОМИЧЕСКОЙ ИНФОРМАЦИИ

Кспособам обработки экономической информации относятся расчеты абсолютных, относительных аналитических показателей, средних величин и показателей вариации; построение аналитических группировок, статистических таблиц, простых и комбинационных.

Для расчета абсолютных аналитических показателей ис-

пользуются данные статистического и бухгалтерского учета. Однако некоторые показатели определяются расчетным путем (например, сумма чистых активов, величина собственных оборотных средств и др.).

Относительные аналитические показатели представле-

ны в виде долей единицы, коэффициентов, процентных чисел.

Каналитическим показателям динамики относятся цепные и базисные абсолютные приросты, коэффициенты и темпы роста и прироста1.

Котносительным аналитическим показателям относятся статистические индексы, которые измеряют сложное несоизмеримое явление во времени или в пространстве. Например, изучение динамики потребительской корзины населения. Статистические индексы определяются в виде агрегатных форм, средних форм индексов – количественного и качественного состава, а также индексов переменного и постоянного состава и индексов влияния структурных сдвигов2.

Средние величины широко применяются в экономическом анализе. Средние величины являются обобщающими характеристиками качественно-однородной совокупности, именованной величиной, а также абстрактной величиной средней величины, как правило, они не равны ни одному из вариантов. Существуют различные виды средних величин: средняя арифметическаяпростаяивзвешенная, средняягармоническая,

1Ильина, Г.Г. Статистические приемы и методы в маркетинге :

учеб. пос. – М. : РосНОУ, 2004. – С. 87–92.

2Более подробно см. : Ефимова, М.Р., Петрова, Е.В., Румянцов, В.Н. Общаятеориястатистики: учебник. – 2-еизд., испр. идоп. –

М. : ИНФРА-М, 2007. – С. 342–354, 356–357, 370–373.

19

средняя геометрическая, средняя хронологическая и др. Самой распространенной средней является средняя арифметическая.

Простая средняя арифметическая величина применяется тог-

да, когда каждая единица статистической совокупности встречается один раз или одинаковое число раз. Она равна:

где m – частота, которая показывает, сколько раз каждый вариант встречается в совокупности.

Например, при сдаче экзамена 24 студента получили следующиеоценки: пятьстудентов– пятерки, десятьстудентов– четверки, шесть студентов – тройки и три студента – двойки. Надо найти средний балл студентов на экзамене.

Средний балл в группе равен:

Средняя гармоническая величина применяется тогда, когда нет достаточно исходных данных для ее расчета. Она равна:

где M = x · m – произведение вариантов на соответствующие частоты.

Как показано выше, средняя арифметическая взвешенная применяется тогда, когда известны варианты х и их частоты m. А средняя гармоническая взвешенная применяется тогда, когда отсутствуют данные по частотам m, а представлено произведение вариантов на частоты x · m = M.

20