7. Денежный рынок

1. Кредитная система и ее структура

Кредитная система – это совокупность кредитных институтов, создающих, аккумулирующих и предоставляющих денежные средства в соответствии с принципами кредитования. Она состоит из банковской системы и специальных кредитных учреждений (кредитных союзов, инвестиционных фондов, кредитных кооперативов, пенсионных фондов и т.д.).

Кредит в переводе с латинского означает доверие. Можно понимать его как обращение капитала в чужом предприятии, и определить как сделку. Кредитная сделка – это купля-продажа с отсроченным платежом.

Источником кредита будут временно свободные средства: ЗАРПЛАТА, ПРИБЫЛЬ, ОБОРОТНЫЕ И ОСНОВНЫЕ СРЕДСТВА ПРЕДПРИЯТИЙ, БЮДЖЕТНЫЕ РЕСУРСЫ ГОСУДАРСТВА, РАЗЛИЧНЫЕ ФОНДЫ.

Кредитор – это то, лицо, которое предоставляет в долг временно свободные деньги.

Заемщик – это то, лицо, которое использует предоставленные в долг денежные средства с целью получения прибыли.

Для обслуживания отношений между кредитором и заемщиком создаются специальные учреждения - БАНКИ.

Принципы кредитования - срочность, возвратность, платность и материальная обеспеченность.

Особый интерес представляет такой принцип кредитовая как платность. При пользовании кредитом заемщик обязан заплатить кредитору некую плату – процент или кредитную ставку - за риск, которому он подвергается отдавая свои деньги другому лицу, а если кредитор кладет деньги в банк на сохранение, то он получает процент по депозиту. Разница между кредитной и депозитной ставкой называется банковской маржой.

Кредит можно классифицировать по ряду признаков:

- по срокам (краткосрочный – до года, среднесрочный - до 7 лет, долгосрочный – свыше 7 лет);

- по размерам (мелкий, средний, крупный);

-по видам обеспеченности (обеспеченный и необеспеченный или бланковый);

- по видам кредиторов (государственный, банковский, коммерческий);

- по видам заемщиков (персональный, сельскохозяйственный);

- по использованию (потребительский, инвестиционный, ипотечный).

Кредит необходим для обеспечения непрерывности процесса воспроизводства, для ускорения оборота материальных ценностей и денежных средств, для расширения использования наличных денег в обращении.

Кредитные отношения становятся базой формирования кредитной политики, которая воздействует на экономику своеобразными средствами. Форма организации и способ использования кредитных отношений образует кредитный механизм - экономический механизм реализации собственности на ссудный фонд.

По структуре кредитная система представляет собой банковскую двух уровневую систему и небанковские кредитно-финансовые институты.

Первый уровень банковской структуры образует ЦЕНТРАЛЬНЫЙ БАНК страны, второй уровень - коммерческие банки различных видов.

БАНК - это не ведомство от министерства финансов, а экономический институт, занимающийся привлечением и размещением денежных ресурсов. Банки осуществляют активные (операции по размещению денег) и пассивные (операции по формированию и мобилизации денег) операции. Ресурсы банка формируются за счет собственных средств (акционерный и резервный капитал, нераспределенная прибыль), привлеченных средств (вклады, контокоррентные и корреспондентские счета) и эмитированных средств.

Первый уровень банковской структуры - Центральный банк страны. Его функции:

- регулирование денежной массы в обращении;

- осуществляет контроль за КБ;

- банк Правительства;

- управление золотовалютными ресурсами страны;

- осуществляет валютное регулирование и контроль в стране.

Управляет ЦБ совет директоров, который состоит из 12 членов, включая Председателя Банка и его заместителей. Председатель Банка назначается Государственной Думой на 4 года по представлению Президента. Органы власти не имеют права вмешиваться в деятельность банка России, касающуюся его полномочий, и принимать решения, противоречащие закону о Банке России, но ЦБ России должен принимать участие в разработке экономической политики правительства.

КОММЕРЧЕСКИЙ БАНК - один из видов коммерческих организаций, постоянно соотносящих прибыльность с безопасностью и ликвидностью. Коммерческие банки связаны непосредственно с хозяйствующими субъектами, а Центральные банки обслуживают лишь коммерческие банки и госучреждения на бюджете. Функции коммерческих банков:

1. принимают вклады от населения и предприятий,

2. выдают кредиты физическим и юридическим лицам,

3. осуществляют финансовое обслуживание юр. и физ. Лиц.

Форма организации коммерческих банков - акционерное предприятие.

Высшим органом управления является по уставу годовое собрание

акционеров, которое утверждает годовой отчет о работе, выбирает совет

директоров. Руководители банка - президент и вице-президенты, кассир и

помощники, контролер-ревизор.

Отделы коммерческого банка:

-отдел депозитных и кассовых операций (ведет текущие счета, доходную и

расходную кассу, денежные переводы),

-отдел учетно-ссудных операций (выдача кредитов и проверка

кредитоспособности клиентов, выдача векселей),

-отдел инвестиций и ценных бумаг (покупает и продает акции и облигации),

-отдел иностранных операций (покупает и обменивает валюту, ведет расчеты

по внешней торговле, выдает аккредитивы и дорожные чеки),

-отдел рекламы и внешних связей (привлекает новую клиентуру),

-отдел доверительных операций (принимает имущество по доверенности),

-отдел учета, контроля и ревизии (бухгалтерия и ревизия банка),

-региональные и отраслевые отделы (обслуживают отдельные регионы или

отрасли).

Операции коммерческих банков делятся на 4 группы: пассивные, активные, комиссионно-посреднические и доверительные.

Пассивные операции - это операции по мобилизации ресурсов.

Собственные средства банка составляют около 10%, остальные - вклады

(депозиты), контокоррентные и корреспондентские счета.

ДЕПОЗИТЫ - вклады до востребования (все требования клиента

выполняются сразу), срочные вклады (накопление и сбережение капиталов

населения, по ним выплачивается определенный процент в зависимости от

срока и величины вклада), сберегательные вклады (счет целевого назначения

- вкладные сертификаты).

Активные операции банка - кредитные и фондовые - 80% всего баланса банка. Кредитные операции обеспечивают работу по выдаче и погашению кредитов. Фондовые операции — операции с ценными бумагами.

Комиссионно-посреднические операции - инкассовые операции (взимание платежей с должников по поручению клиентов по соответствующим документам), аккредитивные операции (поручения банку совершать платежи по месту расположения получателя), переводные операции (перечисление денег из одного банка в другой в виде чека или перевода).

Доверительные или трастовые операции - банку временно доверяют управлять имуществом частных или юридических лиц.

Банки выполняют до 70 - 80 видов операций и услуг. Все операции находятся во взаимной связи друг с другом. Активные операции должны балансировать с пассивными, чтобы поддерживать ликвидность банка. Современное банковское дело построено на принципе частичных банковских резервов, в основе которых лежит норма обязательных резервов, устанавливаемая ЦБ.

Специальные кредитные институты – третье звено кредитно-банковской системы:

1. Инвестиционные банки - учреждения, которые занимаются куплей-продажей ценных бумаг, инвестиционной деятельностью;

2. Сберегательные учреждения – привлекают сбережения населения и заставляют их функционировать как капитал;

3. Кредитные союзы – кооперации населения, которому нужен кредит;

4. Страховые компании – продают страховые полюса населению, капитал собирают себе;

5. финансовые компании – учреждения, связанные с торговлей, покупают ценные бумаги различных предприятий.

6. Пенсионные фонды.