Цель и задачи управления денежными потоками

Цель

Задачи

Обеспечение максимальной эффективности деятельности организации в текущем и перспективном периодах

Генерирование достаточного объема денежных ресурсов, в соответствии с потребностями хозяйственной деятельности Оптимизация распределения сформированного объема денежных ресурсов по видам деятельности и направлениям использования Обеспечение высокого уровня финансовой устойчивости организации в процессе ее развития Поддержание постоянной платежеспособности Максимизация чистого денежного потока, обеспечивающая заданные темпы экономического развития на условиях самофинансирования Обеспечение минимизации потерь стоимости денежных средств в процессе их использования (выгодно брать долгосрочные кредиты, но если мы даем, то мы теряем на этой стоимости денежных средств)

Роль анализа ддс для управления организацией

5 – самая опасная

• ДП обслуживают практически все стороны деятельности организации;

• оптимальные ДП обеспечивают платежеспособность организации;

• эффективное управление ДП уменьшает потребность организации в привлечении заемного капитала;

• рациональное использование средств, полученных в результате оптимизации ДП, позволит увеличить объемы производства, увеличить доходы от реализации, а также получить дополнительный доход.

Анализ денежных потоков прямым методом

• СДПд = СДПтд + СДПид + СДПфд

Сальдо денежных потоков д

• ОДСк = ОДСн + СДПтд + СДПид + СДПфд

• СДП = ПДС – РДС

• СДПд = (ПДСтд – РДСтд)+(ПДСид – РДСид) +(ПДСфд – РДСфд)

Анализ денежных потоков косвнным методом

• дает взаимоувязки между суммой чистого финансового результата и чистым денежным потоком, в частности ЧПр ≠ ЧДП

• Суть косвенного метода состоит в преобразовании величины ЧПр в величину ЧДП

• достаточно трудоемкий и получил распространение в основном в США и Англии, практически не используется в России

• можно использовать бух баланс, офр и приложения

• Приток денег ≠ доход

• Отток денег ≠ расход

Информация к экзамену из методичек Чистяковой:

Анализ хозяйственной деятельности организации (предприятия)¹ приобретает все большую значимость, так как позволяет принимать обос- нованные управленческие решения.

Знание основных положений теории анализа, умение проводить со- ответствующие аналитические расчеты и правильно оценивать получен- ные результаты необходимы для выбора оптимальных вариантов управ- ленческих решений, направленных на мобилизацию выявленных в про- цессе анализа резервов роста эффективности деятельности организации.

Тема 1. Содержание, цель и задачи экономического анализа

1. Определение, предмет, цель и основные задачи экономического анализа. Требования, предъявляемые к экономическому анализу

Экономический анализ – это комплексное (т.е. всестороннее), сис- темное (т.е. направленное на достижение поставленной цели) исследова- ние хозяйственно-финансовой деятельности организации.

Предметом экономического анализа являются хозяйственно- финансовые процессы, происходящие в организациях, их результаты и экономическая эффективность, слагающиеся под воздействием ряда фак- торов и отражаемые системой аналитических показателей.

Общая конечная цель экономического анализа – повышение эконо- мической эффективности деятельности организации и улучшение ее фи- нансового состояния.

Частные цели формулируются в каждом конкретном аналитическом исследовании.

Основные общие задачи экономического анализа:

1. установление достоверности и реальности используемой в процессе анализа экономической информации (отчетности, бизнес-плана и др.);

2. объективная оценка деятельности организации, которая дается на базе определения динамики, выполнения бизнес-плана и проведения меж- фирменных сравнений по основным показателям хозяйственно- финансовой деятельности (объем продаж, себестоимость, прибыль,

показатели экономической эффективности, финансовой независимо- сти, платежеспособности и др.);

3. качественное и количественное исследование факторов, повлиявших на результаты хозяйственно-финансовой деятельности, т.е. качествен- ный и количественный факторный анализ.

Под качественным факторным анализом понимается определение состава факторов, влияющих на исследуемый показатель, установле- ние вида связи и построение факторной модели.

Под количественным факторным анализом понимается расчет раз- мера влияния каждого из факторов, учтенных в модели, на исследуе- мый показатель;

4. выявление резервов более эффективного использования всех видов ре- сурсов и деятельности в целом, а также повышения финансовой ус- тойчивости организации;

5. разработка вариантов управленческих решений, направленных на ис- пользование выявленных резервов, оценка их эффективности;

6. подготовка рекомендаций по принятию оптимальных управленческих решений;

7. прогнозирование на основе проведенного анализа ожидаемых результа- тов хозяйственно-финансовой деятельности и учет их в бизнес-плане.

Классификация требований, предъявляемых к экономическому ана- лизу (табл. 1), позволяет более глубоко понять его содержание.

Требования, предъявляемые к экономическому анализу

Требования	Содержание
1. Объективность	Проведение анализа на основе информации, достоверно отражающей хозяйственно-финансовые процессы и их ре- зультаты
2. Действенность	Активное воздействие на хозяйственно-финансовую дея- тельность и ее результаты
3. Оперативность	Регулярное (своевременное) проведение экономического анализа
4. Научность	Проведение анализа на основе современных методов и приемов
5. Комплексность	Всестороннее и полное исследование хозяйственно- финансовой деятельности организации
6. Эффективность	Результаты экономического анализа должны превышать затраты на его осуществление

2. Объекты и субъекты экономического анализа

Объектами экономического анализа являются организации и пред- приятия, осуществляющие хозяйственно-финансовую деятельность.

Характеристика объектов экономического анализа может быть дана на основании следующей классификации:

1. по цели деятельности

   1. коммерческие

   2. некоммерческие;

2. по организационно-правовым формам

   1. хозяйственные товарищества

   2. хозяйственные общества

   3. производственные кооперативы

   4. унитарные предприятия;

3. по формам собственности

   1. частная

   2. государственная

   3. муниципальная

   4. общая и др.;

4. по видам деятельности в соответствии с общероссийским классифика- тором

   1. промышленность

   2. строительство и др.

Субъектами экономического анализа являются юридические и физи- ческие лица, заинтересованные в получении аналитической информации.

Классификация субъектов экономического анализа представлена в табл. 2.

Таблица 2