EkPr_lek_080200

Не всегда и не у всех предприятий ПС > 0, т.е. поступления средств оказываются меньше, чем выплаты, которые производит данное предприятие, следовательно, возникает очередность платежей, штрафы и т.п.

Данный разрыв необходимо закрыть, для чего следует решить вопросы:

1.Каков размер необходимых для этого ресурсов?

2.3а счет каких источников их можно получить?

Их решение возложено на финансовых менеджеров, обеспечивающих управление финансами предприятия.

Основу имущества предприятия составляет капитал, призванный реализовать те цели, которые ставит перед собой предприятие, начиная собственную деятельность. Капитал - это стоимость, которая обеспечивает не только процесс производства, но и достижение определенного финансового результата. На рынке предприятие выступает как товаропроизводитель. Для него важно не столько то, что оно производит, сколько финансовый результат. Следовательно, все складывающиеся финансовые и производственные отношения призваны к достижению максимально большего финансового результата.

9.1. Источники формирования имущества

За счет каких источников обеспечивается формирование имущества предприятия:

1.денежные и материальные взносы учредителей или участников предприятия;

2.полученные предприятием доходы от всех видов деятельности;

3.проценты, дивиденды, полученные в результате владения различными ценными бумагами;

4.кредиты банков;

5.средства кредиторов;

6.временное владение чужими средствами в обороте;

7.субсидии, дотации, инвестиции из бюджетных и внебюджетных фондов и другие виды сонаций;

8.арендная плата;

9.благотворительные взносы;

81

10.доходы от долгосрочных финансовых вложений. Первоначально финансовые ресурсы появляются в момент

создания предприятия и отражаются в уставном фонде. Основной источник формирования - стоимость реализованной продукции, различные части которой приобретают форму денежных доходов и накоплений. На большинстве предприятий - недостаток финансовых ресурсов проявляется в следствие:

1.Недостатка собственных оборотных средств.

2.Систематической потери части финансовых ресурсов вследствие инфляции.

3.Неадекватности руководства предприятия новым условиям хозяйствования.

Для стабильного формирования достаточного объема финансовых ресурсов источники сами должны быть стабильны.

Объем финансовых ресурсов за счет перераспределения между разными источниками может соответствовать потребностям предприятия.

Кредитные ресурсы необходимы для предприятия, потому что во время функционирования предприятия собственных финансовых ресурсов в наличии может быть меньше потребности в них.

Предприятие пользуется правом эмиссии ценных бумаг для формирования дополнительных средств за счет выпуска акций, облигаций.

Ликвидность предприятия определяется его способностью оплатить краткосрочные обязательства, реализую свои текущие активы.

Платежеспособность предприятия определяется его возможностью и способностью своевременно и полностью выполнять платежные обязательства, вытекающие из торговых, кредитных и других операций денежного характера.

В практике финансового анализа используются следующие показатели:

∙Коэффициент текущей ликвидности (коэффициент покрытия);

∙Коэффициент критической (срочной) ликвидности;

∙Коэффициент абсолютной ликвидности.

82

9.3. Взаимосвязь финансовых показателей

При оценке результатов анализа, проведенного с использованием приведенных выше показателей, следует понимать, что финансовые показатели предприятия взаимосвязаны и улучшение одного из них может повлечь ухудшение других, например:

∙привлечение заемного капитала увеличивает рентабельность собственного капитала, но понижает финансовую устойчивость кампании.

∙повышение оборачиваемости влечет за собой сокращение величины оборотных активов и, следовательно, ухудшает ликвидность.

∙привлечение долгосрочного кредита позволяет отказаться от краткосрочного кредитования - ликвидность улучшается за счет падения долгосрочной устойчивости.

В целом, как правило, более высокая рентабельность деятельности подразумевает большую степень риска (низкую ликвидность и финансовую устойчивость).

В целом, финансовый анализ предприятия позволяет оценить:

∙Текущую платежеспособность предприятия, возможность своевременно погасить краткосрочные обязательства.

∙Финансовую устойчивость, т.е. возможность погасить долгосрочные кредиты, нести убытки без риска полной потери собственных вложений.

∙Эффективность управления собственным и заемным капиталом.

∙Прибыльность производственной и финансовой деятель-

ности.

∙Эффективность использования имущества.

∙Рискованность деятельности предприятия.

∙Возможности предприятия при ухудшении условий деятельности.

Контрольные вопросы

83

1.Перечислите функции финансов в деятельности предприятия

2.Что означают термины - денежные средства и денежные отношения?

3.Как регулируются финансовые ресурсы предприятия?

4.Способы пополнения финансовых ресурсов предприятия: кредиты, ссуды, займы – назовите дополнительные источники

5.Перечислите объекты кредитования

6.Как зависит технический прогрес и развитие производства от финансово-кредитной политики?

7.Что означают простые и сложные проценты?

8.Дисконтирование займов и депозитов – цель дисконтирования?

9.Охарактеризуйте основные формы расчетов

10.Безналичные расчеты предприятий – их цель?

11.Коммерческий кредит – его цель?

12.Вексельное обращение – при каких условиях применяется вексель?

13.Нетрадиционные банковские услуги - перечислите

14.Трастовые услуги, факторинг – их применение?

15.Краткосрочное банковское кредитование оборотных средств: нормируемых и ненормируемых – это приоритетный источник?

16.Долгосрочные кредиты на внедрение новой техники, новое строительство, на расширение производств конкурентоспособных товаров, на жилищное строительство и объектов социальной инфраструктуры – чем определяются приоритеты затрат?

17.Финансовый план предприятия – чем отличается от сметы затрат на производство?

84

ТЕМА 10. УЧЕТ, ОТЧЕТНОСТЬ И АНАЛИЗ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ

В этой теме мы узнаем для чего экономисту необходимо знать основы бухгалтерского учёта, анализа хозяйственных результатов.

Хозяйственный учет за многие тысячелетия своего существования достиг к настоящему времени высокой степени развития. Из учета, который велся в ограниченных масштабах, чаще всего в рамках отдельно взятого хозяйства, он превратился в сложную, пронизывающую всю экономику страны, систему учета. Учет осуществляется путем наблюдения, измерения и систематической регистрации всех ценностей и операций предприятия

[27; 28; 32].

10.1. Учет и его виды

Все сведения о деятельности хозяйствующего субъекта получаются при помощи различных видов учета. Существуют три вида учета: оперативный, статистический и бухгалтерский. Каждый из них имеет свои конкретные объекты, задачи и особенности. Отдельные виды учета тесно связаны между собой.

Оперативный (оперативно-технический) учет применяется для получения текущих сведений по отдельным операциям, процессам в целях текущего оперативного руководства и контроля. Оперативный учет осуществляется непосредственно на предприятии.

Оперативность получения и использования данных этого учета — его отличительный признак.

Оперативный учет охватывает разнообразные явления и дает различные показатели, главным образом производственнотехнического характера. Данные оперативного учета, как правило, не документируются, фиксируются как можно проще. Иногда их получают путем непосредственного наблюдения. Нередко данные оперативного учета не регистрируются, а сообщаются устно, немедленно после их получения. Подобная организация учета позволяет руководить ходом хозяйственных операций и

85

производственным процессом, вмешиваясь в них непосредственно во время их осуществления.

Оперативный учет ведется работниками самых различных подразделений предприятия — отделов, цехов, складов и т. п. В оперативном учете используют преимущественно натуральные и трудовые измерители.

Показатели оперативного учета используются в качестве дополнительного материала для всестороннего освещения и анализа хозяйственной деятельности предприятия.

Статистический учет в хозяйственной деятельности служит для отражения массовых (количественных) хозяйственных процессов в целях обобщения, изучения и выявления закономерностей и тенденций их развития. Наряду с этим он изучает также и отдельные типичные явления.

Статистический учет изучает: количественную сторону массовых явлений в неразрывной связи с их качественной стороной, количественное выражение закономерностей развития в конкретных условиях места и времени, количественную сторону производства и других видов деятельности.

При помощи статистики исчисляются многие количественные и качественные показатели хозяйственной деятельности. На предприятиях торговли, промышленности к ним относятся, например, показатели объема производства и реализации, динамики заработной платы, использования рабочего времени, уровня и динамики производительности труда, себестоимости продукции и др.

Сведения о хозяйственных явлениях статистический учет черпает из оперативного и бухгалтерского учета, а также из самостоятельно организованного первичного учета на предприятии. Сбор и обработка статистических данных о хозяйственной деятельности осуществляется в значительной мере соответствующими работниками предприятия.

В статистическом учете используют три измерителя: натуральный, трудовой и денежный.

Статистический учет, как способ отражения деятельности предприятия, служит не только для практического руководства и контроля хозяйственной деятельности предприятия, но и изучения хозяйственных процессов.

86

Бухгалтерский учет — это система учета и обобщения результатов финансово-хозяйственной деятельности в стоимостном выражении путем регистрации документально оформленных хозяйственных операций [27].

Характерной чертой бухгалтерского учета является то, что он регистрирует подряд (сплошь) в хронологическом порядке все хозяйственные операции. Это необходимо для получения полной характеристики всех хозяйственных процессов.

Другая его особенность — документальность. Каждая фиксируемая операция должна быть предварительно зарегистрирована в первичном документе. Первичные документы являются единственным источником данных бухгалтерского учета. Наличие документов, охватывающих все хозяйственные операции, позволяет использовать бухгалтерский учет для контроля за действиями материально ответственных лиц, дает возможность получать точные и обоснованные данные.

Для получения сводных показателей в бухгалтерском учете пользуются специфическими способами обработки собранных данных. Главной особенностью этих способов является то, что они обеспечивают систематическое взаимосвязанное отражение всей хозяйственной деятельности предприятия.

Бухгалтерский учет как законченная система, имеющая особый объект изучения и специфические приемы (способы) обобщения результатов деятельности, так же как и статистический учет, отличается от оперативного учета, позволяя получить сведения не только об отдельных операциях или процессах, но и обо всей хозяйственной деятельности предприятия.

В бухгалтерском учете все материальные ценности оцениваются по фактической стоимости приобретения, а хозяйственные операции — по фактическим затратам в едином денежном измерителе.

Бухгалтерский учет определяет результат хозяйственной деятельности. Данные бухгалтерского учета используются при составлении форм отчетности, бизнес-плана, при решении правовых и иных вопросов. Бухгалтерский учет в значительной степени обладает функциями контроля за правильным осуществлением каждой операции и всей хозяйственной деятельности предприятия.

87

10.2. Анализ прямых материальных и трудовых затрат

Как правило, наибольший удельный вес в себестоимости промышленной продукции занимают затраты на сырьё и материалы. Система факторов, оказывающих влияние на прямые материальные затраты, следующая:

-объём производства товарной продукции

-структура товарной продукции

-уровень затрат на единицу продукции

-расход сырья и материалов на единицу продукции

-средняя стоимость единицы сырья и материалов

Расчёт влияния факторов производится способом цепных подстановок. Для этого необходимо произвести пересчёт затрат на производство продукции:

-по плану

-по плану, пересчитанному на фактический объём производства продукции

-по плановым нормам и плановым ценам на фактический выпуск продукции

-фактически по плановым ценам

- фактически по перечисленным факторам Сумма материальных затрат на выпуск отдельных изделий

зависит от тех же факторов, кроме структуры производства продукции.

Расход материалов на единицу продукции зависит от качества сырья и материалов, замены одного вида материала другим, изменения рецептуры сырья, техники, технологии и организации производства, квалификации работников, отходов сырья и др.

Уровень средней цены материалов зависит от рынков сы-

рья, отпускной цены поставщика, внутригрупповой структуры мате-

риальных ресурсов, уровня транспортно-заготовительных расходов, качества сырья и т.д. Чтобы узнать, как за счёт каждого из факторов изменилась общая сумма материальных затрат, учитывают изменение средней цены по группе материалов.

В результате замены одного материала другим изменяется не только количество потреблённых материалов на единицу продукции, но и их стоимость. Учитывают:

88

-изменение нормы расхода в связи с заменой материала;

-расход материала после замены;

-цену заменяемого материала;

-изменение цены в связи с заменой материала.

Расчёты проводятся по каждому виду продукции на основе плановых и отчётных калькуляций с последующим обобщением полученных результатов в целом по предприятию.

В ходе дальнейшего анализа переходят к изучению затрат по статье "Заработная плата" т.е. прямых трудовых затрат.

Для расчёта влияния этих факторов необходимо иметь следующие исходные данные по затратам:

по плану; по плану, пересчитанному на фактический выпуск продук-

ции при плановой её структуре; по плановому уровню затрат на фактический выпуск про-

дукции; фактически при плановом уровне оплаты труда;

фактически с учетом влияния всех факторов.

Зарплата на выпуск отдельных изделий зависит от тех же факторов. Фактор структуры производства продукции не оказывает влияния на данный показатель.

10.3.Анализ косвенных затрат

Косвенные затраты (табл. 10.1,10.2) в себестоимости продукции представлены следующими комплексными статьями: расходы на содержание и эксплуатацию оборудования, общепроизводственные и общехозяйственные расходы, коммерческие расходы. Анализ этих расходов производится путём сравнения фактической их величины на 1 руб. товарной продукции в динамике за 5-10 лет, а так же с плановым уровнем отчётного периода. Такое сопоставление показывает, как изменилась их доля в стоимости товарной продукции в динамике и по сравнению с планом, и какая наблюдается тенденция - роста или снижения. В процессе последующего анализа выясняют причины, вызвавшие абсолютное и относительное изменение затрат. По своему составу это комплексные статьи, состоящие из нескольких элементов.

89

Расходы no содержанию и эксплуатации машин и оборудо-

вания (РСЭО) включают амортизацию машин и оборудования, затраты на их содержание, затраты по эксплуатации, расходы по внутризаводскому перемещению грузов, износ МБП и др. Некоторые виды затрат (например, амортизация) не зависят от объёма производства продукции и являются условно-постоянными. Другие полностью или частично зависят от его изменения и являются условно-переменными. Степень их зависимости от объёма производства продукции устанавливается с помощью коэффициентов, величина которых определяется опытным путём, или с помощью корреляционного анализа по большой совокупности данных от объёма выпуска продукции и суммы этих затрат.

Для проведения анализа РСЭО целесообразно построить табл. 10.1.

90