Оборотный капитал предприятия

Тема 5

План

1. Оборотный капитал предприятия: сущность, состав, источники.

2. Определение потребности предприятия в оборотном капитале.

3. Эффективность использования оборотных средств и факторы ее роста.

Оборотный капитал предприятия: сущность, состав, источники

Оборотный капитал – это часть капитала предприятия, вложенная в его текущие активы.

Оборотный капитал характеризуется составом и структурой.

Состав – это перечень элементов, образующих оборотные фонды и фонды обращения.

Структура отражает долю каждого элемента в их общей сумме.

В практике планирования и учета оборотные средства предприятия группируются по ряду признаков:

1. По функциональной роли в процессе производства

Таблица 1

Группировка оборотных средств по роли в процессе производства

Группа оборотных средств	Состав включаемых элементов
1. Оборотные фонды	1.1. Производственные запасы: – материалы; – сырье; – покупные полуфабрикаты; – топливо; – вспомогательные материалы. 1.2 .Средства в процессе производства: – незавершенное производство; – полуфабрикаты собственного производства; – расходы будущих периодов.
2. Фонды обращения	2.1. Нереализованная продукция: – готовая продукция на складе; – отгруженная, но не оплаченная продукция; – товары, купленные для перепродажи. 2.2 Денежные средства: – касса; – средства на счетах; – ценные бумаги; – прочие денежные средства; – расчеты с другими предприятиями.

2. В зависимости от возможности планирования и учета

Оборотные средства делятся на:

– нормируемые (они поддаются планированию и включают все оборотные фонды и часть фондов обращения, а именно нереализованную продукцию на складе предприятия);

– ненормируемые (они не поддаются планированию и включают все остальные элементы фондов обращения),

3.По степени ликвидности

Таблица 2

Группировка оборотных активов по степени ликвидности

Группа оборотных активов	Состав включаемых элементов
1. Наиболее ликвидные активы	1.1. Денежные средства: – касса; – расчетный счет; – прочие денежные средства. 1.2. Краткосрочные финансовые вложения.
2. Быстрореализуемые активы	2.1 Товары отгруженные. 2.2 Дебиторская задолженность. – за товары, услуги, работы; – по векселям полученным; – с дочерними предприятиями; – с персоналом; – с бюджетом; – прочие дебиторы.
3. Медленно реализуемые активы	3.1 Запасы (за вычетом расходов будущих периодов, НДС).

Данная группировка отражает качество оборотных активов предприятия. Задача такой группировки - выявить те текущие активы, возможность реализации которых маловероятна.

4. В зависимости от риска вложений капитала

Таблица 3