4710

73

позволили сохранить основное ядро банковской системы. Вместе с тем по итогам деятельности Банка России в 1998 г. образовались значительные убытки, погасить которые полностью удалось в 2005 г. из прибыли ЦБ РФ.

В настоящее время Банк России продолжает активно развивать систему рефинансирования: регулярно пополняет линейку кредитных инструментов как по видам и срокам, так и по способам заключения и исполнения кредитных сделок; расширяет спектр обеспечения, принимающего в залог по кредитам; увеличивает лимиты кредитования банков; модернизирует механизмы рефинансирования. Одновременно расширяет круг регионов, банки которые получают доступ к кредитам Банка России, выравниваются условия кредитования и упрощается доступ к операциям для всех кредитных организаций.

Основными нормативными актами, определяющими порядок рефинансирования кредитных организаций, на сегодняшний день являются: Положение ЦБ РФ № 236-П от 04.08.2003 «О порядке предоставления Банком России кредитным организациям кредитов, обеспеченным залогом (блокировкой) ценных бумаг»; Положение ЦБ РФ № 312-П от 12.11.2007 «О порядке предоставления Банком России кредитным организациям кредитов, обеспеченных активами или поручительствами»; положение ЦБ РФ №323-П от 16.10.2008 «О предоставлении Банком России российским кредитным организациям кредитов без обеспечения».

Являясь кредитором последней инстанции, Банк России строит систему рефинансирования на следующих принципах:

−заимствования у Центрального банка должны быть доступны только платёжеспособным банкам;

−кредиты могут предоставляться только под качественное обеспечение;

−займы должны предоставляться по достаточно высоким процентным ставкам;

−технические возможности (инфраструктура) должны обеспечивать доступность ресурсов для всех банков, которые обладают достаточной устойчивостью и в состоянии предоставить надлежащее обеспечение;

−максимальный срок предоставления кредитов Банка России до одного года;

−система рефинансирования нацелена на решение задачи управления ликвидностью банковской системы на макроуровне.

К банкам, желающим получать кредиты, Центральный банк предъявляет

классические требования. Банк – потенциальный заёмщик – должен быть отнесён к первой или ко второй классификационной группе с точки зрения

74

экономического положения (см. Положении № 2005-У «Об оценке экономического положения банков» от 30.04.2008).

Банк не должен иметь недовзноса в обязательные резервы, неуплаченных штрафов за нарушение обязательных нормативов обязательных резервов, непредставленного расчёта регулирования размера обязательных резервов. У потенциального заёмщика не должно быть просроченных денежных обязательств перед Банком России, в том числе по кредитам Банка России и процентам по ним.

Обязательным условием получения кредита является наличие достаточного ликвидного обеспечения.

Нормы Федерального закона «О Банке России» допускают использование в качестве обеспечения кредитов ЦБ РФ золота и других драгоценных металлов в стандартных и мерных слитках; иностранную валюту; векселя, номинированные в российской и иностранной валюте; ценные бумаги, в том числе правительства; прочие виды обеспечения.

В настоящее время Банк России предоставляет следующие виды кредитов:

−обеспеченные залогом (блокировкой) ценных бумаг (внутридневные, овернайт (кредит на ночь), ломбардный);

−обеспеченные залогом и поручительством;

−обеспеченные залогом векселей (прав требования по кредитным договорам) организаций или поручительствами кредитных организаций.

К видам обеспечения кредитов ЦБ РФ устанавливаются определённые требования: к обеспечению могут приниматься поручительства финансово стабильных кредитных организаций; векселя предприятий, включённых в специальный перечень, составленный Банком России, и относящихся к отраслям сферы материального производства (добыча полезных ископаемых, обрабатывающие производства, производство и расширение электроэнергии, газа и воды, строительство, транспорт и связь); ценные бумаги должны входить

вЛомбардный список.

Ломбардный список – перечень ценных бумаг, принимаемых в обеспечение кредитов Банка России. Ломбардный список устанавливается, изменяется и дополняется по решению совета директоров Банка и публикуется в «Вестнике Банка России».

В Ломбардный список входят ценные бумаги Минфина, облигации Банка России, облигации ипотечных агентств, облигации субъектов Российской Федерации, облигации крупных и устойчивых кредитных организаций и корпораций.

При рассмотрении cоветом директоров Банка России вопроса о включении в

75

Ломбардный список Банка России конкретного выпуска облигаций того или иного эмитента принимается во внимание факт наличия у эмитента международного рейтинга должного уровня (в настоящее время это рейтинг долгосрочной кредитоспособности по обязательствам в иностранной валюте на уровне не ниже «ВВ» по классификации рейтинговых агентств Standard&Poor`S, или FitchRatingr, либо «Ва2» по классификации рейтингового агентства

Moody’s).

ВЛомбардный список включены ценные бумаги АБ «ГАЗПРОМБАНКА» (ЗАО), АИЖК, облигации Банка России, Европейского банка реконструкции и развития, МИНФИНА, правительства Москвы, ОАО ГАЗПРОМ и т.д.

Вцелях снижения своих рисков, связанных с возможным обесценением предоставленных для обеспечения видов ценностей, Банк России устанавливает поправочные коэффициенты.

Поправочный коэффициент – это числовой множитель (значение которого находится в интервале от 0 до 1), рассчитываемой исходя из возможных изменений (колебаний) цен ценных бумаг и другого имущества, обеспечивающего исполнение обязательств банка-заёмщика по кредиту Банка России.

Поправочные коэффициенты для входящих в Ломбардный список ценных бумаг варьируют от 0,75 до 0,98.

Решение о выдаче кредита принимается в том случае, если обеспечение обязательств будет признано достаточным: рыночная стоимость долга (заклада), скорректированная на соответствующий поправочный коэффициент, больше или равна сумме запрашиваемого (требуемого банку) банком кредита, включая сумму процентов за предлагаемый период пользования кредитом.

Доступность инструментов Центрального банка Российской Федерации является одним из основных вопросов повышения эффективности системы рефинансирования.

Существующий ломбардный список включает в основном ценные бумаги с наименьшим уровнем риска, но малопривлекательные для коммерческих банков. Данные ценные бумаги содержатся в портфелях ограниченного числа кредитных организаций. Это, как правило, крупные и аффилированные с государством банки. Большая часть федеральных обязательств содержится в портфеле Сбербанка РФ. Такой подход к системе обеспечения кредитов ЦБ существенно ограничивает число участников рынка, способствует его фрагментарности.

Втаких обязательствах необходимо дальнейшее существенное расширение

77

привлекательностью механизма рефинансирования:

-автоматическим (без заявок) предоставлением кредита в течение операционного дня (с 08.00 до 19.30 часов) в режиме «онлайн»;

-гарантированностью получения кредита;

-отсутствием платы за пользование внутридневным кредитом;

-возможностью получения кредитов на несколько счетов;

-возможностью увеличения лимита кредитования;

-оперативным получением информации о состоянии корреспондентского счёта и оплаченных за счёт внутридневного кредита расчётных документов;

-при наличии задолженности по внутридневному кредиту на конец операционного дня банку автоматически предоставляется кредит «овернайт».

Кредиты «овернайт», имеющие наиболее высокую процентную ставку в линейке кредитов ЦБ РФ, используются кредитными организациями в исключительных случаях – когда ставки на межбанковском рынке достаточно высоки либо в конце операционного дня при недостатке свободных денежных средств банку необходимо осуществить срочные платежи.

Оперативность в организации предоставления расчётных кредитов обеспечивается чёткими коммуникационными взаимодействиями территориальных учреждений с центральным аппаратом Банка России, подразделениями территориальных учреждений, отработанной технологией проведения расчётов и оформлением документов.

Ломбардные кредиты предоставляются уполномоченным учреждениями Банка России на основании заключённого с Банком России генерального кредитного договора или по заявлению банка на получение ломбардного кредита по фиксированной процентной ставке.

Возможно два способа предоставления ломбардных кредитов:

1) по заявлениям банков на получение ломбардного кредита (ломбардный кредит предоставляется в любой рабочий день по фиксированной процентной ставке, установленной Банком России);

2) по результатам проведённого ломбардного кредитного аукциона (кредиты предоставляются по процентной ставке, определенной по итогам аукциона).

Ломбардный кредитный аукцион проводится Банком России (место проведения – г. Москва) как процентный конкурс заявок банков на участие в ломбардном аукционе.

Конкурентные заявки банков, принятые к аукциону, ранжируются по уровню предложенной банками процентной ставки, начиная с максимальной. В случае

79

Ломбардный список Регулирование ликвидности. Избыток ликвидности. Недостаток ликвидности. «Ломбардное окно» Банк-санатор

Система рефинансирования Банка России Кредитор последней инстанции Поправочный коэффициент Внутридневный кредит Кредит «овернайт» Ломбардный кредит

Кредитные аукционы по «американской» и «голландской» системам. Расчётные кредиты Генеральный кредитный договор

Процедура ранжирования конкурентных заявок банков

Модуль 4. Банковский надзор и регулирование банковской деятельности 4.1. Принципы банковского надзора

Во всех экономически развитых странах регулирование деятельности банков имеет приоритетное значение. Во многих странах надзор за деятельностью банков рассматривается как одна из важнейших функций центральных банков.

Надзор за деятельностью банков в развитых странах имеет вековую историю. Особенно велико значение регулирования в периоды нестабильного развития экономики, на этапе становления денежно-кредитных рынков.

Необходимость укрепления стабильности в мире на национальном и международном уровнях наиболее остро обозначилась в 80-е и особенно – в 90-е годы XX века.

К укреплению стабильности глобальной финансовой системы подключился Базельский комитет по банковскому надзору.

Базельский комитет по банковскому надзору создан в конце 1974 г. и представляет собой Комитет национальных органов банковского надзора «Группы десяти». В состав Комитета входят уполномоченные руководители органов банковского надзора и центральных банков следующих стран: Бельгии, Великобритании, Германии, Италии, Канады, Люксембурга, Нидерландов, США, Швейцарии, Швеции.

80

Постоянно функционирующий Секретариат Комитета расположен в г. Базеле (Швейцария) в Банке международных расчётов. Нынешний председатель Комитета – г-н Ноут Веллинк, Президент Банка Нидерландов (с 1 июля 2006 г.). Его вицепредседатель – г-н Николас Ле Пан, Руководитель финансовых учреждений Канады.

Заседания Комитета проводятся регулярно – 4 раза в год. БазельскийКоммитет имеет в своём составе приблизительно двадцать пять технических рабочих групп и оперативных групп, которые также регулярно проводят заседания.

Базельский комитет по банковскому надзору первоначально являлся форумом для постоянного сотрудничества по вопросам банковского надзора. В последнее время Базельский комитет превратился в орган, устанавливающий стандарты по всем аспектам банковского надзора.

Основополагающие принципы эффективного банковского надзора, сформулированные Базельским комитетом, приняты в качестве руководства к действию примерно в 150 странах. Банк России заявил о присоединении к принципам в октябре 1998 года.

Для обеспечения единства в трактовке критериев степени реализации принципов в 1999 году была разработана методология основополагающих принципов.

В октябре 2006 г. на Международной конференции органов банковского надзора в Мексике (Международные конференции органов банковского надзора проходят раз в два года) была одобрена и опубликована уточнённая версия рамочного документа по минимальным стандартам банковского надзора.

Выделяются двадцать принципов банковского надзора, объединённых в семь крупных групп, охватывающих все стадии создания и жизнедеятельности банка (см. таблицу 8).

Таблица 8 − Структура основополагающих принципов эффективного банковского надзора