- •Тема 1. Система счетов бухгалтерского учета в банке
- •1.Виды счетов и их характеристика
- •2.Особенности построения бухгалтерского учета в кредитной организации.
- •3.Техника и формы бухгалтерского учета в коммерческих банках
- •1. .Виды счетов и их характеристика
- •2 Особенности построения бухгалтерского учета в кредитной организации.
- •3. Техника и формы бухгалтерского учета в коммерческих банках
- •2. План счетов кредитной операции.
- •3. Принципы бух. Учета в коммерческом банке.
- •4. Виды денежно-расчетных документов.
- •5.Виды портфелей в кредитных организациях.
- •Тема 2_1. Ндс при расчетах векселем.
- •2. Ндс у покупателей товаров (работ, услуг)
- •3. Особенности учета ндс при передаче встречного векселя.
- •4. Особенности учета ндс при авансовом расчете векселями.
- •Тема 2_2. Налог на прибыль с доходов от операций с векселями.
- •2. Исчисление налога на прибыль по операциям с финансовым векселем.
- •3. Включение в состав расходов организации процентов по выданным векселям.
- •Глава 25 нк рф обновила порядок учета процентов, уплачиваемых организацией за предоставление ей заемных средств, в том числе оформленных векселями.
- •4. Налоговый учет.
- •Тема 3_1. Операции банков с векселями
- •2.Комиссионные операции банков с векселями.
- •3. Размещение банком собственных векселей.
- •Тема 3_2. Операции коммерческих банков с ценными бумагами.
- •2. Выпуск банком собственных ценных бумаг.
- •3. Инвестиционная деятельность ком банков.
- •4. Консультационная деятельность коммерческих банков
- •5. Гарантийные операции банков.
- •Тема 3_3 Документооборот в коммерч банке и организация внутрибанковского контроля.
- •2. Принципы организации документооборота
- •3. Прием к исполнению документов клиентов.
- •4.Организация внутрибанковского контроля.
- •Тема 3_4. Бухгалтерский учет операций с ценными бумагами у организаций инвесторов.
- •2. Оценка вложений в долговые ценные бумаги
- •3. Оценка финансовых вложений, внесенных в уставный капитал других организаций
- •4. Доходы и расходы по ценным бумагам (финансовым вложениям)
- •Тема 4. Учет и налогообложение операций с собственными акциями акционерных обществ.
- •1.Формирование уставного капитала акционерного общества.
- •2.Увеличение уставного капитала акционерного общества.
- •1.Формирование уставного капитала акционерного общества.
- •2. Увеличение уставного капитала акционерного общества.
- •1) Конвертация ранее размещенных акций в акции с большей номинальной стоимостью.
- •Тема 5. Налогообложение операций с цб.
- •2. Методы списания ценных бумаг в налоговом учете.
- •3. Налогообложение государственных ценных бумаг.
- •1) Доход в пределах доходности к погашению, сложившейся на первичном аукционе;
- •4. Налогообложение дивидендов.
- •5. Вопросы раздельного учета затрат для целей уплаты налога на прибыль у брокерско-дилерских компаний.
- •6. Особенности учета налога на прибыль по операциям доверительного управления.
- •7. Налогообложение операций с фьючерсами и опционами.
3. Инвестиционная деятельность ком банков.
Инвестиционные операции - это операции по инвестированию средств банков в ценные бумаги. Вложения банка в ценные бумаги являются значительным источником получения прибыли и позволяют обеспечить ликвидность. Вместе с тем, как показывает мировой опыт, вложения средств коммерческими банками в ценные бумаги играет важную роль в финансировании экономики.
В настоящее время российские коммерческие банки вкладывают средства в облигации, депозитные и сберегательные сертификаты, акции и другие документы, которые в установленном законодательством порядке отнесены к числу ценных бумаг.
Вложения в долговые обязательства включают средства, направленные кредитными организациями на приобретение государственных ценных бумаг, облигаций, сберегательных и депозитных сертификатов различных юридических лиц.
В зависимости от юридического лица — эмитента ценных бумаг в составе долговых обязательств в инвестиционном портфеле кредитных организации представлены:
государственные долговые обязательства Российской Федерации (ГКО, ОФЗ и др.), в том числе номинированные в иностранной валюте;
долговые обязательства субъектов Российской Федерации и местных органов власти - долговые обязательства (облигации и др.), эмитированные субъектами Российской Федерации (в том числе номинированные в иностранной валюте) и местными органами власти (номинированные в валюте Российской Федерации);
долговые обязательства, выпущенные кредитными организациями - резидентами, - облигации, депозитные сертификаты другие ценные бумаги кредитных организаций - резидентов;
долговые обязательства, выпущенные нерезидентами, - долговые обязательства иностранных государств, банков-нерезидентов и пр.;
долговые обязательства по договорам с обратной продажей - котируемые и некотируемые долговые обязательства, приобретенные по договорам, предусматривающим возможность их обратной продажи в течение 180 календарных дней включительно (вне зависимости от эмитента);
долговые обязательства по договорам займа - приобретение по договорам займа вне зависимости от срока договора и эмитента;
акции кредитных организаций - резидентов и акции нерезидентов, включая акции банков-нерезидентов.
Приобретаются котируемые и некотируемые акции с целью получения инвестиционного дохода, а также в расчете на возможность роста их стоимости в длительной или неопределенной перспективе.
Структуру портфеля ценных бумаг коммерческих банков современной России определяет уровень развития рынка ценных бумаг.
Для краткосрочного кредитования банки проводят операции по покупке ценных бумаг с условием обратного выкупа - операции репо. Суть этой операции заключается в том, что банк покупает ценные бумаги по цене ниже рыночной, чтобы застраховаться от возможного снижения курса на фондовом рынке. Необходимым условием такой сделки служит обязательство заемщика выкупить ценные бумаги в определенный срок и по заранее установленной цене, которая слагается из цены продажи и рыночной ставки процента. В мировой практике обеспечением сделки репо обычно служат государственные ценные бумаги, но могут приниматься депозитные сертификаты, закладные и другие обязательства.
Центральный банк Российской Федерации использует операции репо для поддержания ликвидности коммерческих банков, фондового рынка и в конечном итоге экономики в целом.
Инвестиционная политика банков. Высшее руководство банков и совет директоров определяют инвестиционную политику банка. При этом чем выше риски на рынке ценных бумаг, тем выше требования предъявляют к менеджеру по качеству управления портфелем ценных бумаг. Эта проблема особенно актуальна в условиях нестабильного рынка, как это имеет место в России.
Различают следующие основные виды инвестиционной стратегии банка: пассивную (выжидательную) и активную, направленную на максимальное использование возможностей рынка.
Активная модель управления портфелем ценных бумаг предполагает тщательное отслеживание и немедленное приобретение инструментов, отвечающих инвестиционной политике формирования портфеля, а также быстрое изменение фондовых инструментов, входящих в портфель, чтобы сделать его более эффективным. Этот метод требует значительных финансовых затрат, так как связан с необходимостью получения информации, широкой базы экспертных оценок, проведения самостоятельного фундаментального и технического анализа, прогнозирования развития рынка ценных бумаг. А это может позволить себе только крупный банк, имеющий большой портфель ценных бумаг и стремящийся к получению максимального дохода на фондовом рынке.
Пассивная модель управления портфелем ценных бумаг предполагает применение диверсификации и формирование портфеля с заранее определенной степенью риска и на длительную перспективу. Для этого необходимы определенные условия, а именно наличие разнообразных ценных бумаг хорошего качества, стабильность фондового рынка и экономики в целом.
Примером пассивной стратегии может быть метод «лестницы», суть которого заключается в том, что выделенная инвестором сумму на формирование портфеля ценных бумаг направляют равными долями на приобретение долговых инструментов с разными сроками обращения, например 1, 2, 3, 4 и 5 лет. По истечении первого года гасятся долговые обязательства со сроком обращения в один год, и полученная сумма вновь инвестируется в долговые обязательства со сроком обращения 5 лет, затем гасятся долговые обязательства с двухгодичным сроком обращения и вновь приобретаются ценные бумаги с пятилетним сроком обращения, в итоге в инвестиционном портфеле постоянно находятся ценные бумаги на 5 лет вперед.
Считается, что максимальное сокращение риска при формировании портфеля достижимо, если в портфеле находится от 10 до 15 разных видов ценных бумаг. Однако на отечественном рынке лишь государственные ценные бумаги являются одним из основных объектов портфельного инвестирования, а рынок корпоративных ценных бумаг не отличается разнообразием, и далеко не каждый инвестор может позволить себе приобретать эти ценные бумаги.