- •Тема 1. Сущность и функции риска
- •1) Определение риска (коммерческий и экономический риск)
- •2) Объективное и субъективное понимание риска
- •3) Структурные характеристики риска
- •4) Функции риска
- •5) Система факторов риска, влияющих на деятельность предприятия
- •I. Внешние факторы (объективные)
- •II. Внутренние факторы (субъективные)
- •Тема 2. Общие и специфические классификации рисков
- •Критерии классификации по характеристике подверженности риску
- •3) Критерии классификации по характеристике уязвимости
- •4) Критерии классификации по характеристике взаимодействия с другими рисками
- •5) Критерии классификации по характеристике имеющейся информации о риске
- •6) Классификация по величине риска
- •7) Критерии классификации по характеристике расходов (издержек), связанных с риском
- •8) Специфические классификации рисков
- •Тема 3. Концепция управления риском
- •1) Определение управления риском
- •2) Развитие концепции управления риском
- •1) Определение управления риском
- •2) Развитие концепции управления риском
- •Тема 4. Общая характеристика системы управления риском
- •1) Свойства системы управления риском
- •2) Основные принципы управления рисками
- •1) Свойства системы управления риском
- •2) Основные принципы управления рисками
- •Тема 5. Управление риском как часть общего менеджмента фирмы
- •2) Управление риском и организационная структура общего менеджмента
- •3) Аутсорсинг управления риском
- •Тема 6. Цели и задачи системы управления риском
- •1) Цели системы управления риском
- •2) Задачи системы управления риском
- •1) Цели системы управления риском
- •Тема 7. Ограничения системы управления риском
- •2) Внутренние ограничения системы управления риском
- •Тема 8. Комплексное представление о совокупности рисков
- •1) Специфика управления портфелем рисков
- •2) Управление риском как динамический процесс
- •1) Специфика управления портфелем рисков
- •2) Управление риском как динамический процесс
- •Тема 9. Этапы управления риском и их взаимосвязь
- •Взаимосвязь между этапами управления риском
- •Тема 10. Общая характеристика идентификации и анализа рисков
- •1) Содержание идентификации и анализа рисков
- •2) Этапы идентификации и анализа рисков
- •1) Содержание идентификации и анализа рисков
- •2) Этапы идентификации и анализа рисков
- •Тема 11. Общая характеристика информации, необходимой для управления риском
- •2) Источники информации для идентификации риска
- •3) Информационная система
- •4) Визуализация рисков
- •Тема 12. Основные принципы оценки риска
- •2) Пороговые значения риска
- •3) Рисковый капитал
- •Тема 13. Методы трансформации рисков
- •1) Метод отказа от риска
- •2) Метод снижения частоты ущерба или предотвращения убытка
- •3) Метод уменьшения размера убытков
- •4) Метод разделения риска
- •5) Метод аутсорсинга риска
- •Тема 14. Методы финансирования рисков
- •1) Покрытие убытка из текущего дохода
- •2) Покрытие убытка из резервов
- •3) Покрытие убытка за счет использования займа
- •4) Покрытие убытка на основе самострахования
- •5) Покрытие убытка на основе страхования
- •6) Покрытие убытка на основе нестрахового пула
- •7) Покрытие убытка за счет передачи ответственности на основе договора
- •8) Покрытие убытка на основе поддержки государственных и/или муниципальных органов
- •9) Покрытие убытка на основе спонсорства
- •Тема 15. Руководство по разработке, контролю и пересмотру программы управления рисками
- •1) Информация по особенностям системы управления риском
- •2) Информация по процедурам управления рисками и пороговым значениям параметров, используемых при выборе процедур
- •3) Информация по рискам
- •4) Информация по убыткам фирмы
- •5) Информация о методах управления рисками на уровне фирмы
- •6) Информация по методам оценки финансовых возможностей фирмы
- •7) Информация по методам оценки эффективности использования методов управления рисками
- •8) Информация по методам оценки эффективности программы управления рисками
- •Тема 16. Процедуры разработки, контроля и пересмотра программы управления рисками
- •1) Разработка программы управления рисками
- •2) Контроль и пересмотр программы управления рисками
2) Информация по процедурам управления рисками и пороговым значениям параметров, используемых при выборе процедур
Как отмечалось ранее (Тема 9), общая стратегия развития и управления фирмы, а также выбранный вариант управления рисками на уровне фирмы определяют возможные процедуры управления рисками:
-
сокращение риска;
-
уклонение от риска;
-
передача риска.
В "Руководстве по разработке, контролю и пересмотру ПУР" должна быть представлена справочная информация по приоритетным для различных стратегий управления рисками процедурам управления рисками.
Так, для осторожного варианта управления риском приоритетными являются процедуры "уклонение от риска" и "передача риска".
При решении вопроса о выборе процедуры управления рисками в отношении тех или иных рисков во внимание принимаются пороговые значения вероятности наступления ущерба (р) и размера возможного ущерба (V). Чтобы сделать выбор по применению конкретной процедуры к тем или иным рискам, необходимо сопоставить фактические значения вероятностей наступления ущерба и размера возможного ущерба по соответствующим рискам с соответствующими пороговыми значениями, устанавливаемыми руководством и специалистами фирмы для различных процедур управления рисками.
Пороговые значения устанавливаются как для процедуры "уклонение от риска" (рупор и Vупор), так и для процедуры "передача риска" (рперпор и Vперпор).
Величины рупор и Vупор отражают максимально приемлемые для фирмы значения вероятности и размера возможного ущерба. Если эти значения превышаются, то риски слишком опасны для фирмы. Их стараются избежать, т.е. фирма должна отказаться от таких рисков. Иными словами, процедура "уклонение от риска" (метод отказа от риска) применяется к рискам, для которых выполняется соотношение
р > рупор, (1)
V ≥ Vупор. (2)
Пороговые значения могут устанавливаться для отдельных видов рисков, отдельных направлений деятельности и в целом по фирме. Данная информация может быть представлена виде таблицы (см.табл.1).
Таблица 1
Рекомендуемые пороговые значения вероятности и размера возможного ущерба
по различным направлениям и аспектам деятельности фирмы для разных вариантов и процедур управления рисками (для группы методов трансформации риска)
Пороговые значения вероятности и размера возможного ущерба для различных процедур управления рисками по разным направлениям и аспектам деятельности фирмы |
Варианты управления рисками и соответствующие им приоритетные процедуры управления рисками |
||||||
Осторожный вариант управления рисками |
Взвешенный вариант управления рисками |
Рискованный вариант управления рисками |
|||||
Процедуры управления рисками |
Процедуры управления рисками |
Процедуры управления рисками |
|||||
уклонение от риска |
передача риска |
уклонение от риска |
передача риска |
уклонение от риска |
передача риска |
||
По недвижимости |
пороговое значение вероятности |
|
|
|
|
|
|
пороговое значение размера возможного ущерба |
|
|
|
|
|
|
|
По оборудованию |
пороговое значение вероятности |
|
|
|
|
|
|
пороговое значение размера возможного ущерба |
|
|
|
|
|
|
|
По ответственности за охрану окружающей среды |
пороговое значение вероятности |
|
|
|
|
|
|
пороговое значение размера возможного ущерба |
|
|
|
|
|
|
|
По ответственности перед работниками фирмы |
пороговое значение вероятности |
|
|
|
|
|
|
пороговое значение размера возможного ущерба |
|
|
|
|
|
|
Для любой из выбранных стратегий управления и развития фирмы пороговые значения вероятности и размера возможного ущерба для процедур управления рисками «уклонение от риска» и «передача риска» находятся в соотношении:
рупор ≥ рперпор, Vупор ≥ Vперпор. (3)
Пороговые значения устанавливаются с учетом общей стратегии фирмы и выбранного варианта управления рисками. В случае взвешенного варианта управления рисками пороговые значения вероятности и размера возможного ущерба будут устанавливаться на более низком уровне, чем для более рискованного варианта. Это касается пороговых значений критериальных показателей по отдельным аспектам деятельности и по фирме в целом.
При установлении пороговых значений во внимание должны приниматься финансовые возможности фирмы.
В зависимости от особенностей методов управления рисками могут учитываться пороговые значения только одного критериального показателя – размера возможного ущерба Vпор.
Так, если применяются методы финансирования риска, предполагающие покрытие убытков, связанных с реализацией рисков, во внимание принимается пороговое значение возможного ущерба. При этом может рассматриваться пороговое значение по отдельным видам и в целом по деятельности фирмы.
Пороговое значение убытка может рассматриваться по-разному:
-
как пороговое значение максимально возможного убытка МВоУпор,
-
как пороговое значение наиболее вероятного убытка НВеУпор,
-
как пороговое значение ожидаемого убытка ОУпор по отдельным видам и в целом по деятельности фирмы.
Возможные значения МВоУ (максимально возможный убыток), НВеУ (наиболее вероятный убыток) и ОУ (ожидаемое значение убытка) должны сравниваться с соответствующими пороговыми значениями.
Так, максимально возможный убыток (МВоУ) должен сравниваться с заданным МВоУпор, наиболее вероятный убыток НВеУ – с НВеУпор, а ожидаемый убыток ОУ - с ОУпор.
Информация по пороговым значениям МВоУпор, НВеУпор и ОУпор может быть представлена в табличном виде (см. табл.2).
Таблица 2
Пороговые значения вероятности и размера возможного ущерба для различных процедур управления рисками по разным направлениям и аспектам деятельности фирмы |
Варианты управления рисками и соответствующие им приоритетные процедуры управления рисками |
||||||
Осторожный вариант управления рисками |
Взвешенный вариант управления рисками |
Рискованный вариант управления рисками |
|||||
Процедуры управления рисками |
Процедуры управления рисками |
Процедуры управления рисками |
|||||
уклонение от риска |
передача риска |
уклонение от риска |
передача риска |
уклонение от риска |
передача риска |
||
По недвижимости |
пороговое значение размера возможного ущерба МВоУпор |
|
|
|
|
|
|
пороговое значение размера наиболее вероятного ущерба НВеУпор |
|
|
|
|
|
|
|
пороговое значение размера ожидаемого ущерба ОУпор |
|
|
|
|
|
|
|
По оборудованию |
МВоУпор |
|
|
|
|
|
|
НВеУпор |
|
|
|
|
|
|
|
ОУпор |
|
|
|
|
|
|
|
По ответственности за охрану окружающей среды |
МВоУпор |
|
|
|
|
|
|
НВеУпор |
|
|
|
|
|
|
|
ОУпор |
|
|
|
|
|
|
|
По ответственности перед работниками фирмы |
МВоУпор |
|
|
|
|
|
|
НВеУпор |
|
|
|
|
|
|
|
ОУпор |
|
|
|
|
|
|
В общем случае последовательность применения процедур управления рисками на уровне фирмы представлена на рис.4.
Рис.4. Последовательность применения процедур управления рисками
В «Руководстве» может быть дана справочная информация о практике использования различных процедур управления рисками, а также о зависимости между стратегией фирмы по управлению рисками, приоритетными процедурами управления ими, пороговыми значениями вероятности и размера возможного ущерба (табл.3).
Таблица 3
Влияние варианта управления рисками на выбор процедур риск-менеджмента
Возможный вариант управления рисками |
Приоритетные процедуры управления рисками |
Примечания |
Осторожный |
Уклонение от риска Передача риска |
Пороговые значения вероятности и размера возможного ущерба, отвечающие процедуре уклонения от риска и процедуре передачи рисков, устанавливаются достаточно жесткими (невысокими) |
Взвешенный |
Сокращение риска Передача риска Уклонение от риска |
Применение всех процедур управления рисками равнозначно. Пороговые значения вероятности и размера возможного ущерба, используемые при применении каждого из этих методов, не очень жесткие и не очень свободные. Они устанавливаются с учетом дополнительных факторов (фактора реальных финансовых возможностей фирмы на определенный период времени) |
Рискованный |
Сокращение риска Передача риска |
Пороговые значения вероятности и размера возможного ущерба, отвечающие процедурам сокращения рисков и передачи рисков, устанавливаются достаточно свободными (высокими) |