7.1.3 Расчет коммерческой эффективности бурения горизонтальных скважин
Коммерческая эффективность (финансовое обоснование) научно-технических и организационных мероприятий определяется соотношением финансовых затрат и результатов, обеспечивающих требуемую норму доходности на вкладываемый капитал.
Осуществление научно-технических и организационных мероприятий сопровождается притоком и оттоком денежных средств.
Разность между притоком Пt и оттоком денежных средств Оt в t-ом году представляет собой чистый доход Фt:
Фt= Пt – Оt. (7.24)
Величина притока денежных средств Пt в t-ом году включает:
- выручку от продаж продукции, произведенной с использованием новой техники;
- доходы от продажи недвижимости;
- средства от уменьшения чистого оборотного капитала;
- ликвидационная стоимость (в конце проекта);
- другие доходы от деятельности предприятия.
Величина оттока денежных средств Оt в t-ом году включает:
- дополнительные вложения в основной и оборотный капитал (Кt);
- текущие затраты, связанные с осуществлением проекта, без учета амортизационных отчислений (Иt);
- налоги и сборы (Нt).
Отток денежных средств в t-ом году:
Оt=Кt+Иt+Нt. (7.25)
Налоги, включаемые в отток денежных средств, – это налоги, относимые на финансовый результат деятельности предприятия, и налог на прибыль.
К налогам, относимым на финансовый результат, относится налог на имущество предприятий. Налог на имущество (Ни) определяется в процентах от среднегодовой стоимости имущества по ставке до 2,2%. Налоговая ставка утверждается на региональном уровне дифференцированно по предприятиям различных отраслей.
Налог на прибыль
(
)
определяется по формуле:
(7.26)
где П – прибыль от продаж, полученная в результате проведения мероприятий;
–ставка налога на
прибыль, доли единицы.
Чистая прибыль определяется разностью между налогооблагаемой прибылью и налогом на прибыль.
Результаты расчета чистой прибыли за весь период эксплуатации для вертикальной и горизонтальной скважин приведены в табл. 7.6 и 7.7.
Оценка эффективности проекта осуществляется с целью изучения его привлекательности для потенциальных участников и поиска источников финансирования.
Чистый доход в t-ом году Фt рассчитывается по формуле:
(7.27)
где 
– прирост прибыли, остающейся в
распоряжении предприятия, в t-ом году;
–амортизационные
отчисления в t-ом году, руб.
Дисконтированный чистый доход по годам расчетного периода определяется умножением чистого дохода, полученного в t-ом году, на соответствующий коэффициент приведения t.
Чистый дисконтированный доход (интегральный эффект) представляет собой сумму дисконтированных потоков чистого дохода по годам.
Чистый дисконтированный доход ЧДД при оценке коммерческой эффективности рассчитывается по формуле:
. (7.28)
Индекс доходности (прибыльности) Iд представляет отношение чистого дисконтированного дохода к приведенным капитальным вложениям КО, увеличенное на единицу:
. (7.29)
Если ЧДД положителен, то индекс доходности больше единицы (Iд>1) и проект эффективен.
Внутренняя норма доходности (прибыли) представляет ставку сравнения Евн, при которой величина чистого дисконтированного дохода равна нулю.
Евн определяется на основе решения уравнения:
. (7.30)
Таблица 7.4 – Эксплуатационные затраты на добычу нефти по наклонно-направленной скважине
|
Год |
Добыча нефти, тыс. т |
Добыча жидкости, тыс. т |
Текущие затраты, тыс. руб. |
Платежи и налоги, относимые на себестоимость, тыс. руб. |
ИТОГО текущих затрат без АО, тыс. руб. |
АО, тыс. руб. |
Итого затрат на доб нефти, тыс. руб. |
Затраты на транспорт нефти, тыс. руб. |
Эксплуатац. затраты с учетом транспорта, тыс. руб. |
Себестоимость добычи и транспорта 1т. нефти, руб. | |||||||||||
|
расходы на энергию по извлечению нефти, руб./т. жидкости |
расходы по искусственному воздействию на пласт |
расходы на оплату труда |
расходы по сбору и транспорту нефти и газа |
расходы по технологической подготовке нефти |
расходы на содержание и эксплуатацию оборудования |
ФЗП |
ИТОГО прямых затрат |
страховой фонд |
ФСС |
ЕСН |
НДПИ |
ИТОГО платежей и налогов | |||||||||
|
1 |
21,30 |
70 |
889,7 |
2505,2 |
31,9 |
708,8 |
1892,8 |
1348,3 |
276,0 |
7652,7 |
1384,5 |
1,38 |
71,8 |
43105,3 |
44562,9 |
52215,6 |
7635,1 |
59850,7 |
17057,0 |
76907,7 |
3610,7 |
|
2 |
20,01 |
90 |
1143,9 |
3094,8 |
31,9 |
860,4 |
1795,1 |
1348,3 |
276,0 |
8550,4 |
1300,6 |
1,38 |
71,8 |
40492,8 |
41866,6 |
50416,9 |
7635,1 |
58052,1 |
16023,3 |
74075,3 |
3702,1 |
|
3 |
19,04 |
90 |
1143,9 |
3094,8 |
31,9 |
860,4 |
1721,8 |
1348,3 |
276,0 |
8477,1 |
1237,7 |
1,38 |
71,8 |
38533,5 |
39844,3 |
48321,4 |
7635,1 |
55956,5 |
15248,0 |
71204,5 |
3739,6 |
|
4 |
17,99 |
90 |
1143,9 |
3094,8 |
31,9 |
860,4 |
1642,5 |
1348,3 |
276,0 |
8397,7 |
1169,5 |
1,38 |
71,8 |
36410,9 |
37653,5 |
46051,2 |
7635,1 |
53686,4 |
14408,0 |
68094,4 |
3784,7 |
|
5 |
16,22 |
90 |
1143,9 |
3094,8 |
31,9 |
860,4 |
1508,1 |
1348,3 |
276,0 |
8263,4 |
1054,1 |
1,38 |
71,8 |
32818,8 |
33946,0 |
42209,4 |
7635,1 |
49844,5 |
12986,6 |
62831,2 |
3874,4 |
|
6 |
14,85 |
90 |
1143,9 |
3094,8 |
31,9 |
860,4 |
1404,3 |
1348,3 |
276,0 |
8159,6 |
965,0 |
1,38 |
71,8 |
30043,1 |
31081,2 |
39240,8 |
7635,1 |
46875,9 |
11888,2 |
58764,1 |
3958,4 |
|
7 |
11,62 |
90 |
1143,9 |
3094,8 |
31,9 |
860,4 |
1160,1 |
1348,3 |
276,0 |
7915,4 |
755,2 |
1,38 |
71,8 |
23512,0 |
24340,3 |
32255,6 |
7635,1 |
39890,8 |
9303,8 |
49194,6 |
4234,3 |
|
8 |
11,62 |
90 |
1143,9 |
3094,8 |
31,9 |
860,4 |
1160,1 |
1348,3 |
276,0 |
7915,4 |
755,2 |
1,38 |
71,8 |
23512,0 |
24340,3 |
32255,6 |
7635,1 |
39890,8 |
9303,8 |
49194,6 |
4234,3 |
|
9 |
10,57 |
90 |
1143,9 |
3094,8 |
31,9 |
860,4 |
1080,7 |
1348,3 |
276,0 |
7836,0 |
687,0 |
1,38 |
71,8 |
21389,4 |
22149,5 |
29985,5 |
7635,1 |
37620,6 |
8463,9 |
46084,5 |
4360,2 |
|
10 |
10,09 |
90 |
1143,9 |
3094,8 |
31,9 |
860,4 |
1044,1 |
1348,3 |
276,0 |
7799,3 |
655,5 |
1,38 |
71,8 |
20409,7 |
21138,4 |
28937,7 |
7635,1 |
36572,8 |
8076,3 |
44649,1 |
4427,2 |
|
11 |
9,76 |
90 |
1143,9 |
3094,8 |
31,9 |
860,4 |
1019,7 |
1348,3 |
276,0 |
7774,9 |
634,6 |
1,38 |
71,8 |
19756,6 |
20464,3 |
28239,2 |
7635,1 |
35874,3 |
7817,8 |
43692,1 |
4475,5 |
|
12 |
9,68 |
90 |
1143,9 |
3094,8 |
31,9 |
860,4 |
1013,6 |
1348,3 |
276,0 |
7768,8 |
629,3 |
1,38 |
71,8 |
19593,3 |
20295,8 |
28064,6 |
7635,1 |
35699,7 |
7753,2 |
43452,9 |
4488,1 |
|
13 |
9,52 |
90 |
1143,9 |
3094,8 |
31,9 |
860,4 |
1001,3 |
1348,3 |
276,0 |
7756,6 |
618,8 |
1,38 |
71,8 |
19266,8 |
19958,7 |
27715,3 |
7635,1 |
35350,4 |
7624,0 |
42974,4 |
4513,9 |
|
14 |
9,44 |
90 |
1143,9 |
3094,8 |
31,9 |
860,4 |
995,2 |
1348,3 |
276,0 |
7750,5 |
613,6 |
1,38 |
71,8 |
19103,5 |
19790,2 |
27540,7 |
7635,1 |
35175,8 |
7559,4 |
42735,2 |
4527,1 |
|
15 |
9,36 |
90 |
1143,9 |
3094,8 |
31,9 |
860,4 |
989,1 |
1348,3 |
276,0 |
7744,4 |
608,3 |
1,38 |
71,8 |
18940,2 |
19621,7 |
27366,1 |
7635,1 |
35001,2 |
7494,8 |
42495,9 |
4540,6 |
|
Всего |
201,06 |
|
16904,3 |
45832,9 |
478,2 |
12754,4 |
19428,6 |
20223,8 |
4140,0 |
119762,1 |
13068,8 |
20,7 |
1076,4 |
406887,7 |
421053,6 |
540815,7 |
114526,7 |
655342,5 |
161008,1 |
930877,3 |
4629,9 |
Таблица 7.5 – Эксплуатационные затраты на добычу нефти по горизонтальной скважине
|
Год |
Добыча нефти, тыс. т |
Добыча жидкости, тыс. т |
Текущие затраты, тыс. руб. |
Платежи и налоги, относимые на себестоимость, тыс. руб. |
ИТОГО текущих затрат без АО, тыс. руб. |
АО, тыс. руб. |
Итого затрат на доб нефти, тыс. руб. |
Затраты на транспорт нефти, тыс. руб. |
Эксплуатац. затраты с учетом транспорта, тыс. руб. |
Себестоимость добычи и транспорта 1т. нефти, руб. | |||||||||||
|
расходы на энергию по извлечению нефти, руб./т. жидкости |
расходы по искусственному воздействию на пласт |
расходы на оплату труда |
расходы по сбору и транспорту нефти и газа |
расходы по технологической подготовке нефти |
расходы на содержание и эксплуатацию оборудования |
ФЗП |
ИТОГО прямых затрат |
страховой фонд |
ФСС |
ЕСН |
НДПИ |
ИТОГО платежей и налогов | |||||||||
|
1 |
127,8 |
180 |
2287,8 |
5748,0 |
31,9 |
1542,6 |
9952,7 |
1348,3 |
276,0 |
19563,0 |
8307,0 |
1,38 |
71,8 |
258631,7 |
267011,8 |
286574,8 |
15181,7 |
301756,5 |
102342,2 |
404098,8 |
3162,0 |
|
2 |
120,1 |
270 |
3431,7 |
8401,2 |
31,9 |
2224,8 |
9366,6 |
1348,3 |
276,0 |
23456,2 |
7803,5 |
1,38 |
71,8 |
242957,0 |
250833,7 |
274289,9 |
15181,7 |
289471,6 |
96139,7 |
385611,2 |
3212,0 |
|
3 |
85,7 |
270 |
3431,7 |
8401,2 |
31,9 |
2224,8 |
6765,4 |
1348,3 |
276,0 |
20855,0 |
5569,5 |
1,38 |
71,8 |
173400,8 |
179043,4 |
199898,4 |
15181,7 |
215080,1 |
68615,8 |
283695,9 |
3311,0 |
|
4 |
81,0 |
270 |
3431,7 |
8401,2 |
31,9 |
2224,8 |
6408,2 |
1348,3 |
276,0 |
20497,8 |
5262,7 |
1,38 |
71,8 |
163849,0 |
169184,8 |
189682,7 |
15181,7 |
204864,4 |
64836,1 |
269700,5 |
3331,1 |
|
5 |
29,2 |
270 |
3431,7 |
8401,2 |
31,9 |
2224,8 |
2492,7 |
1348,3 |
276,0 |
16582,3 |
1899,8 |
1,38 |
71,8 |
59147,3 |
61120,2 |
77702,5 |
15181,7 |
92884,2 |
23405,0 |
116289,2 |
3978,8 |
|
6 |
28,0 |
270 |
3431,7 |
8401,2 |
31,9 |
2224,8 |
2396,6 |
1348,3 |
276,0 |
16486,2 |
1817,2 |
1,38 |
71,8 |
56575,7 |
58466,0 |
74952,1 |
15181,7 |
90133,8 |
22387,4 |
112521,2 |
4024,9 |
|
7 |
26,2 |
270 |
3431,7 |
8401,2 |
31,9 |
2224,8 |
2263,8 |
1348,3 |
276,0 |
16353,4 |
1703,1 |
1,38 |
71,8 |
53024,4 |
54800,6 |
71154,0 |
15181,7 |
86335,7 |
20982,1 |
107317,8 |
4095,9 |
|
8 |
25,4 |
270 |
3431,7 |
8401,2 |
31,9 |
2224,8 |
2204,2 |
1348,3 |
276,0 |
16293,8 |
1652,0 |
1,38 |
71,8 |
51432,4 |
53157,5 |
69451,4 |
15181,7 |
84633,1 |
20352,2 |
104985,2 |
4130,9 |
|
9 |
20,8 |
270 |
3431,7 |
8401,2 |
31,9 |
2224,8 |
1856,2 |
1348,3 |
276,0 |
15945,8 |
1353,0 |
1,38 |
71,8 |
42125,6 |
43551,8 |
59497,6 |
15181,7 |
74679,3 |
16669,4 |
91348,7 |
4388,4 |
|
10 |
16,4 |
270 |
3431,7 |
8401,2 |
31,9 |
2224,8 |
1521,9 |
1348,3 |
276,0 |
15611,5 |
1065,9 |
1,38 |
71,8 |
33186,2 |
34325,2 |
49936,7 |
15181,7 |
65118,4 |
13132,0 |
78250,4 |
4771,8 |
|
11 |
12,3 |
270 |
3431,7 |
8401,2 |
31,9 |
2224,8 |
1210,5 |
1348,3 |
276,0 |
15300,1 |
798,4 |
1,38 |
71,8 |
24859,0 |
25730,6 |
41030,7 |
15181,7 |
56212,4 |
9836,9 |
66049,2 |
5376,9 |
|
12 |
8,0 |
270 |
3431,7 |
8401,2 |
31,9 |
2224,8 |
885,3 |
1348,3 |
276,0 |
14974,9 |
519,2 |
1,38 |
71,8 |
16164,5 |
16756,8 |
31731,7 |
15181,7 |
46913,4 |
6396,4 |
53309,8 |
6674,2 |
|
13 |
4,8 |
270 |
3431,7 |
8401,2 |
31,9 |
2224,8 |
642,6 |
1348,3 |
276,0 |
14732,2 |
310,7 |
1,38 |
71,8 |
9674,2 |
10058,1 |
24790,3 |
15181,7 |
39972,0 |
3828,1 |
43800,1 |
9162,4 |
|
14 |
3,0 |
135 |
1715,9 |
4421,4 |
31,9 |
1201,5 |
507,9 |
1348,3 |
276,0 |
7878,5 |
195,0 |
1,38 |
71,8 |
6071,2 |
6339,3 |
14217,8 |
15181,7 |
29399,5 |
2402,4 |
31801,9 |
10600,6 |
|
15 |
2,6 |
68 |
864,3 |
2446,3 |
31,9 |
693,6 |
477,6 |
1348,3 |
276,0 |
4513,7 |
169,0 |
1,38 |
71,8 |
5261,7 |
5503,8 |
10017,5 |
15181,7 |
25199,2 |
2082,1 |
27281,3 |
10492,8 |
|
Всего |
591,2 |
|
46048,3 |
113430,5 |
478,2 |
30135,3 |
48952,1 |
20223,8 |
4140,0 |
239044,4 |
38426,0 |
20,7 |
1076,4 |
1196360,5 |
1235883,6 |
1474928,0 |
227725,5 |
1702653,5 |
473407,7 |
2403786,8 |
4066,2 |
Таблица 7.6 – Расчет прибыли от реализации нефти по наклонно-направленной скважине
|
Показатели |
Выручка от реализации |
Эксплуатационные затраты |
Прибыль от продаж |
Налог на имущество |
Налогооблагаемая прибыль |
Налог на прибыль |
Чистая прибыль |
Остаточная стоимость ОПД |
|
2009 год |
138450,00 |
76907,75 |
61542,25 |
2507,05 |
59035,20 |
11807,04 |
47228,16 |
113956,96 |
|
2010 год |
130059,09 |
74075,34 |
55983,75 |
2339,08 |
53644,67 |
10728,93 |
42915,74 |
106321,84 |
|
2011 год |
123765,91 |
71204,48 |
52561,42 |
2182,36 |
50379,06 |
10075,81 |
40303,25 |
99198,28 |
|
2012 год |
116948,30 |
68094,39 |
48853,90 |
2036,14 |
46817,76 |
9363,55 |
37454,21 |
92552,00 |
|
2013 год |
105410,80 |
62831,16 |
42579,64 |
1899,72 |
40679,91 |
8135,98 |
32543,93 |
86351,01 |
|
2014 год |
96495,45 |
58764,12 |
37731,34 |
1772,44 |
35958,90 |
7191,78 |
28767,12 |
80565,49 |
|
2015 год |
75518,18 |
49194,60 |
26323,58 |
1653,69 |
24669,89 |
4933,98 |
19735,92 |
75167,61 |
|
2016 год |
75518,18 |
49194,60 |
26323,58 |
1542,89 |
24780,69 |
4956,14 |
19824,55 |
70131,38 |
|
2017 год |
68700,57 |
46084,51 |
22616,06 |
1439,52 |
21176,54 |
4235,31 |
16941,23 |
65432,57 |
|
2018 год |
65553,98 |
44649,08 |
20904,90 |
1343,07 |
19561,83 |
3912,37 |
15649,46 |
61048,59 |
|
2019 год |
63456,25 |
43692,13 |
19764,12 |
1253,08 |
18511,04 |
3702,21 |
14808,83 |
56958,34 |
|
2020 год |
62931,82 |
43452,89 |
19478,93 |
1169,13 |
18309,80 |
3661,96 |
14647,84 |
53142,13 |
|
2021 год |
61882,95 |
42974,42 |
18908,54 |
1090,80 |
17817,74 |
3563,55 |
14254,19 |
49581,60 |
|
2022 год |
61358,52 |
42735,18 |
18623,34 |
1017,71 |
17605,63 |
3521,13 |
14084,51 |
46259,64 |
|
2023 год |
60834,09 |
42495,94 |
18338,15 |
949,53 |
17388,63 |
3477,73 |
13910,90 |
43160,24 |
|
Итого |
1306884,09 |
816350,58 |
490533,51 |
24196,21 |
466337,30 |
93267,46 |
373069,84 |
1099827,68 |
Таблица 7.7 – Расчет прибыли от реализации нефти по горизонтальной
скважине
|
Показатели |
Выручка от реализации |
Эксплуатационные затраты |
Прибыль от продаж |
Налог на имущество |
Налогооблагаемая прибыль |
Налог на прибыль |
Чистая прибыль |
Остаточная стоимость ОПД |
|
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
7 |
8 |
9 |
|
2009 год |
830700,00 |
404098,78 |
426601,22 |
4985,04 |
421616,19 |
84323,24 |
337292,95 |
226592,56 |
|
2010 год |
780354,55 |
385611,24 |
394743,30 |
4651,04 |
390092,27 |
78018,45 |
312073,81 |
211410,86 |
|
2011 год |
556946,59 |
283695,91 |
273250,69 |
4339,42 |
268911,27 |
53782,25 |
215129,01 |
197246,33 |
|
2012 год |
526267,33 |
269700,49 |
256566,84 |
4048,68 |
252518,16 |
50503,63 |
202014,53 |
184030,83 |
|
2013 год |
189975,43 |
116289,20 |
73686,22 |
3777,42 |
69908,81 |
13981,76 |
55927,05 |
171700,76 |
|
2014 год |
181715,63 |
112521,21 |
69194,42 |
3524,33 |
65670,09 |
13134,02 |
52536,07 |
160196,81 |
|
2015 год |
170309,23 |
107317,78 |
62991,45 |
3288,20 |
59703,25 |
11940,65 |
47762,60 |
149463,62 |
|
2016 год |
165196,02 |
104985,21 |
60210,81 |
3067,89 |
57142,92 |
11428,58 |
45714,34 |
139449,56 |
Продолжение табл. 7.7
|
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
7 |
8 |
9 |
|
2017 год |
135303,41 |
91348,65 |
43954,76 |
2862,34 |
41092,41 |
8218,48 |
32873,93 |
130106,44 |
|
2018 год |
106590,77 |
78250,38 |
28340,39 |
2670,56 |
25669,82 |
5133,96 |
20535,86 |
121389,31 |
|
2019 год |
79844,74 |
66049,25 |
13795,50 |
2491,64 |
11303,86 |
2260,77 |
9043,09 |
113256,23 |
|
2020 год |
51918,75 |
53309,83 |
-1391,08 |
2324,70 |
-3715,78 |
-743,16 |
-2972,62 |
105668,06 |
|
2021 год |
31072,59 |
43800,13 |
-12727,54 |
2168,94 |
-14896,48 |
-2979,30 |
-11917,19 |
98588,30 |
|
2022 год |
19500,00 |
31801,94 |
-12301,94 |
2023,62 |
-14325,56 |
-2865,11 |
-11460,45 |
91982,88 |
|
2023 год |
16900,00 |
27281,27 |
-10381,27 |
1888,04 |
-12269,31 |
-2453,86 |
-9815,45 |
85820,03 |
|
Итого |
3842595,03 |
2176061,26 |
1666533,77 |
48111,86 |
1618421,92 |
323684,38 |
1294737,53 |
2186902,58 |
Результаты оценки коммерческой эффективности строительства наклонно-направленной и горизонтальной скважин приведены в табл. 7.8, 7.9, 7.10.
Капитальные вложения по наклонно-направленной скважине составили 153956,96 тыс. руб., по горизонтальной – 266592,56 тыс. руб., чистый дисконтированный доход 168446,12 тыс. руб. и 878510,48 тыс. руб. соответственно, индекс доходности по наклонно-направленной скважине – 2,48 руб., по горизонтальной – 4,88 руб. на 1 рубль капитальных вложений, внутренняя норма доходности по наклонно-направленной скважине составила 40%, по горизонтальной – 141%, срок окупаемости наклонно-направленной скважины – 3,53 года, а горизонтальной – 1,65 года.
Результаты расчета показали, что капитальные вложения в бурение горизонтальной скважины по сравнению с наклонно-направленной увеличились на 112635,6 тыс. руб., чистый дисконтированный доход увеличился на 710064,36 тыс. руб., индекс доходности увеличился на 2,4 руб., а срок окупаемости уменьшился на 1,88 года.