Кредиторская задолженность

Характеризуется по тем же направлениям, что и дебиторская.

Соотношение КЗ и ДЗ в идеале должно быть 1

Если К > 1 – плохая работа по управлению расчетами

Если К < 1 – дополнительное привлечение в оборот, нормально, если нет просроченной ДЗ.

• Задолж. Перед поставщиками

• Авансы полученные

• Задолженность по ЗП

• Перед бюджетом

В отношении ДЗ – уступка прав требований, в отношении КЗ – перевод долга. ГК РФ позволяет при выборе управленческих решений при выборе решений использовать способы: ст.409 взаимозачеты, ст.410 совпадение должника и кредитора,ст.414 новация, погашение иным способом, участие в расчете 3-их лиц (ст.313), уступка прав требования (ст.382), перевод долга (ст391), получение складского свидетельства (ст.913)

Деловая активность

Деловая активность организации проявляется в её развитии, в достижении поставленных целей, расширения рынка сбыта, эффективном использовании производственного капитала.

Для анализа исп ряд характеристик:

1. Широта рынка сбыта продукции

2. Наличие продукции, поставл на экспорт

3. Репутация фирмы (известность клиентов)

4. Устойчивость связей с партнерами

Это расценивается как качественные характеристики деловой активности.

Количественные характеристики:

1. Объем продаж (величинавыручки), его темпы роста

2. Показатели эффективности использования имущества и капитала, к которым относ:

   1. Коэф отдачи (оборачиваемости) активов

   2. Коэф отдачи СК

   3. Коэф отдачи основных фондов (и по полной и по остаточной)

   4. Коэф отдачи материальных оборотных активов (выручка/запасы)

   5. Коэф отдачи производственных фондов Выручка/(ОС+Запасы)

   6. Коэф отдачи ОА

Все коэф и показатели деловой активности изучаются в динамике и в сопоставлении с проектными, плановыми, среднеотраслевыми. Управленческие решения по повышению Дел Акт:

1. Исследование по повышению полезного результата

2. Оптимизация величины используемых ресурсов

Рейтинговая (интегральная, бальная) оценка финансового состояния предприятия

Одна из систем данной оценки.

Интегральная оценка строится на основании 6 коэффициентов:

№ п/п	Показатели
1.	Коэффициент абсолютной ликвидности (К4)
2.	Коэффициент срочной ликвидности (К5)
3.	Коэффициент текущей ликвидности (К6)
4.	Коэффициент общей финансовой независимости (К1)
5.	Коэффициент финансовой независимости в части оборотных активов (К2)
6.	Коэффициент финансовой независимости в части запасов (К3)

Возможен расчет уточненных показателей.

Делают банки.

Другие методики: Шеремет и соавторы; Ковалева и Волкова «Анализ хоздеятельности», Гелеровская и Везхарева «Анализ и оценка финансовой устойчивости», Донцова и Никифорова, Илышева и Петрова «анализ финансовой отчетности», Чернышова, Гинсбурга.

Тема 4. Финансовые результаты деятельности организации и методы их анализа

1. Характеристика информационного обеспечения анализа финансовых результатов. Отчет о прибылях и убытках, как основной источник информации для анализа финансовых результатов.

2. Показатели финансовых результатов, их состав, формирование, взаимосвязь и методика анализа их динамики

3. Факторный анализ прибыли до налогообложения (бухгалтерская прибыль)

4. Факторный анализ прибыли от продаж

5. Факторный анализ чистой прибыли

16.11.2011

Информационным обеспечением является бух. Отчетность (отчет о прибылях и убытках и пояснений к этому отчету – обязательная расшифровка прочих доходов и расходов, информация по сегментам: по географическому и продуктовому признаку) кроме того – данные бухгалтерского учета, ПБУ 4/99, ПБУ 9-10/99, ПБУ 18/99, ПБУ 15/99.

Выручка Нетто (-НДС, -Акциз, -Экспортная пошлина)

Себестоимость (может быть отражено 2 вида – производственная себестоимость – если в отчете о прибылях и убытках не обозначены отдельно суммы управленческих). Усеченная производственная себестоимость – если в отчете в отдельной строке обозначена сумма управленческих расходов.

Валовая прибыль = Выручка – Себестоимость.

Маржинальная прибыль = Выручка - переменные расходы

Коммерческие расходы – расходы на продажу

Управленческие расходы –

Прочие доходы и расходы расшифровываются. Назвать хотя бы по 6 из прочих доходов и прочих расходов

Прибыль до налогообложения (бухгалтерская прибыль).

- текущий налог на прибыль (должен соответствовать сумме прибыли по декларации за отчетный период)

изменение ОНО

изменение ОНА

Прочее (штрафы, пени, которые подлежат уплате в бюджет и во внебюджетные фонды, суммы перера

(см посл страницу БД)