- •Введение
- •2.1. Краткая характеристика предприятия ооо «ЛебГок-ээрз»
- •2. Экспресс-диагностика финансового состояния предприятия на соответствие стратегическим целям бизнеса. Анализ бухгалтерского баланса Сравнительный аналитический баланс 2006 г.
- •В целом можно говорить об успешной деятельности предприятия, т.К наблюдается темп роста нераспределенной прибыли.
- •2.2. Анализ оборачиваемости средств предприятия
- •Расчет финансового цикла
- •Анализ показателей эффективности деятельности предприятия
- •2.3. Анализ ликвидности
- •2.4. Анализ финансовой устойчивости
- •Соотношение фактического и допустимого значения
- •3. Оценка эффективности деятельности предприятия на соответствие стратегическим целям бизнеса
- •3.1. Анализ прибыльности
- •3.2. Анализ безубыточности
- •Анализ безубыточности
- •Факторный анализ запаса прочности
- •3.3. Оценка эффекта финансового рычага
- •Расчет и анализ показателей рентабельности и финансовой устойчивости
- •Факторный анализ рентабельности собственного капитала
- •3.4. Анализ движения денежных средств
- •Анализ движения денежных средств косвенным методом
- •4. Прогнозирование спроса
- •Динамика объема продаж Лебединского гоКа
- •Политика ценообразования
- •Календарный план
- •Расчет внутренней нормы доходности
- •Твозвр.
- •7. Планирование доходов и расходов предприятия
- •7.1. Планирование доходов и расходов
- •7. 2. Прогноз отчета о движении денежных средств
- •Планирование движения денежных средств, тыс. Руб.
- •7.3. Составление прогнозного баланса
- •Прогнозный бухгалтерский баланс, тыс. Руб.
- •Заключение
Анализ показателей эффективности деятельности предприятия
Показатели |
Порядок расчета |
2006 |
2007 |
2008 |
Изменения, +/-, 2007 к 2006 |
Изменения, +/-, 2008 к 2007 |
1.Выручка от продаж, тыс. руб. |
010 ф. № 2 |
183143 |
268250 |
479632 |
85107 |
211382 |
2. Средняя величина производственных запасов (ПЗср) |
ф. № 1 (211н.г. + 211к.г.) /2 |
5817 |
11050,5 |
18441 |
5233,5 |
7390,5 |
3.Средняя величина незавершенного производства (НПср) |
ф. № 1 (213н.г. + 213к.г.) /2 |
- |
- |
- |
- |
- |
4.Средняя величина готовой продукции (ГПср) |
ф. № 1 (214н.г. + 214к.г) /2 |
- |
- |
- |
- |
- |
5.Средняя величина дебиторской задолженности (ДЗср) |
ф. № 1 ((240+215н.г.)+(240+215)к.г.)/2 |
14278,5 |
23463,5 |
42432 |
9185 |
38968,5 |
6.Средняя величина кредиторской задолженности (КЗср) |
ф. № 1 (620н.г. +620к.г.)/2 |
13475,5 |
23065 |
51284,5 |
9589,5 |
28219,5 |
7.Продолжительность одного оборота по выручке, дней: |
|
|
|
|
|
|
а) запасов |
ПЗср*360/ выручка от продаж |
11,43 |
14,83 |
13,84 |
3,4 |
-0,99 |
б) незавершенного производства |
НПср*360/ выручка от продаж |
- |
- |
- |
- |
- |
в) готовой продукции |
ГПср*360/ выручка от продаж |
- |
- |
- |
- |
- |
г) дебиторской задолженности |
ДЗср*360/ выручка от продаж |
28,07 |
31,49 |
31,85 |
3,42 |
0,36 |
д) кредиторской задолженности |
КЗср*360/ выручка от продаж |
26,49 |
30,95 |
38,49 |
4,46 |
7,54 |
8.Длительность финансового цикла, дней |
по сроке 7: а + в + б + г - д |
13,01 |
15,37 |
7,2 |
2,36 |
-8,17 |
Положительные значения длительности финансового цикла оценивается негативно. За рассматриваемый период динамика снижения данных значений оценивается положительно.
Рычаги оптимизации показателей оборачиваемости должны предполагать сокращение финансового цикла, а значит рост цикла кредитного и уменьшение циклов затрат. На практике это означает снижение сроков отсрочек по оплате счетов покупателем и минимизация складских запасов.
2.3. Анализ ликвидности
Платежеспособность предприятия означает возможность своевременно погасить краткосрочные обязательства.
Оценка платежеспособности предприятия по бухгалтерскому балансу осуществляется на основе характеристики ликвидности оборотных активов, которая определяется временем необходимым для превращения их в денежные средства.
Ликвидность бухгалтерского баланса показывает возможность хозяйствующих субъектов обратить все активы в наличность и погасить все существующие обязательства.
Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени убывающей ликвидности, с краткосрочными обязательствами по пассиву, которые группируются по степени срочности их погашения.
Баланс считается абсолютно ликвидным, если:
А1 ≥ П1, А2 ≥ П2, А3 ≥ П3, А4 ≤ П4.
Группировка актива и пассива на даты составления баланса 2006, 2007, 2008.
2006 |
2007 |
2008 |
На конец 2008года |
А1(7845) < П1(12718) А2(10455) > П2(0) А3(5086) < П3(50) А4(1544) < П4(12162) |
А1(690) < П1(14233) А2(18102) > П2(0) А3(6865) > П3(67) А4(1861) < П4(13218) |
А1(442) <.П1(31897) А2(28825) > П2(0) А3(15312) > П3(140) А4(2561) < П4(15101) |
А1(1528) < П1(70672) А2(56039) > П2(0) А3(21646) > П3(205) А4(13931)< П4(22267) |
Комментируя таблицу, можно сделать выводы о неликвидности бухгалтерского баланса по всем 3-м годам, т.к наблюдается недостаточность абсолютно ликвидных средств для погашения обязательств.
Наряду с абсолютными показателями для оценки ликвидности рассчитываются следующие относительные показатели:
1. коэффициент общей ликвидности (текущей ликвидности или общий коэффициент покрытия долгов). Согласно методическим положениям коэффициент текущей ликвидности должен иметь значение более 2:
2. коэффициент промежуточной ликвидности (быстрой или срочной ликвидности). Нормальным считается значение от 0,7 до 1:
3. коэффициент абсолютной ликвидности. Нормальным значением для этого коэффициента считается 0,2-0,3.
Зная фактическую величину текущих активов и ту их часть, которая должна быть профинансирована за счет собственных средств (чистый оборотный капитал) можно определить допустимую величину краткосрочных обязательств для данного предприятия.
Краткосрочные обязательства допустимые определяются разницей между общей суммой оборотных активов (290 ф.1) и наименее ликвидными оборотными активами, в составе которых производственные запасы (211 ф. № 1), незавершенное производство (213 ф. № 1) и авансы выданные поставщикам (612 ф. № 5).
Коэффициент общей ликвидности допустимый:
Результаты расчетов показать в таблице 7.
Таблица 7
показатели |
2006 |
2007 |
2008 |
Конец 2008 |
|
0,62 1,44 1,84 1,2
|
0,05 1,32 1,8 1,37 |
0,01 0,92 1,4 1,59 |
0,02 0,8 1,12 1,32 |
Проанализировав таблицу можно сделать вывод, что коэффициенты ликвидности снижаются. Снижение значений коэффициентов говорит об общем ухудшении ситуации с обеспечением организации ликвидными активами с точки зрения платежеспособности и необходимостью принятия мер для оптимизации структуры оборотного капитала.
Коэффициент текущей ликвидности характеризует обеспеченность организации оборотными средствами для ведения хозяйственной деятельности и своевременного погашения кредиторской задолженности. Коэффициенты общей ликвидности и абсолютной за рассматриваемые периоды не соответствуют нормативным значениям.
Коэффициенты промежуточной ликвидности лежат в пределах нормативных значений.