Добавил:
ivanov666
Опубликованный материал нарушает ваши авторские права? Сообщите нам.
Вуз:
Предмет:
Файл:Региональный страховой рынок и страхование на предприятии. Электронное учебное пособие
.pdf
3. Финансово-юридическую Защиту взносов от инфляции и других
рисков – для этого предусмотрены специальные механизмы и меры
защиты.
4. Дополнительные опции (услуги)
- Турбосчет – услуга, увеличивающая сумму и скорость
Накоплений за счет инвестирования взносов в ценные бумаги с высокой
доходностью;
- Освобождение от уплаты страховых взносов – опция,
означающая, что в случае полной потери трудоспособности
застрахованным работником Компания берет на себя уплату всех
последующих страховых взносов. Стоимость этой опции – 6,75 % от
страхового взноса.
Тщательный анализ описанных выше и предлагаемых для
внедрения в деятельности ОАО НПФ «Астерикс» видов страхования
показывает, что страховые взносы по программе являются ничтожно
малой суммой по сравнению с убытком, который может произойти в
случае наступления страховых событий.
Исходя из проделанного по предприятию анализа, мы
порекомендовали бы руководству принять к рассмотрению и другие
виды страхования, не включенные нами в первоочередные:
- Страхование оборудования от поломок
- Страхование электронного оборудования
- Страхование рисков неправомерного применения финансовых
санкций государственными налоговыми инспекциями
- Страхование запасов сырья, материалов на предприятии
- Страхование средств транспорта предприятий
- Страхование технологического и электротехнического
оборудования предприятия от поломок.
- Страхование готовой продукции на складе предприятия.
51
2.3. Методические рекомендации менеджменту ОАО НПФ
«Астерикс» по выбору страховой компании и оптимизации
процесса страхования
По своему содержанию полисы различных компаний не сильно
отличаются друг от друга. Тогда какой смысл «перебирать» страховые
компании, подыскивая самую лучшую?
Ответ простой: для того, чтобы найти самую надежную компанию.
Эта тема настолько важна, что мы выделили ее в отдельный
фрагмент раздела. Любому страхователю ее нужно основательно
усвоить.
За триста лет существования страховой практики участники
страхового рынка научились измерять финансовую надежность
компаний. Страхователи России пока плохо владеют этим важнейшим
инструментом, поэтому зачастую оказываются в положении обманутого
клиента, а западные коллеги не торопятся нас просвещать. Даже в
наших учебниках по страхованию тема надежности страховых компаний
освещена плохо.
Каким инструментом, каким мерилом измеряется надежность
страховой компании?
Этот инструмент – рейтинг финансовой устойчивости.
Медиа-информационная группа (Миг) «Страхование сегодня»
регулярно размещает на сайте www.insur-today.ru таблицу со списком
страховых компаний, имеющих какой-либо рейтинг от значимых
рейтинговых компаний.
Кого следует считать значимой рейтинговой компанией? На этот
вопрос имеется официально утвержденный ответ. Согласно приказу
Минфина РФ от 8 августа 2005 г. N 100н "Об утверждении Правил
размещения страховщиками средств страховых резервов" в страховом
деловом обороте признаются только оценки пяти международных
рейтинговых агентств, а именно:
52
1. "Эй. Эм. Бест Ко",
2. "Стэндард энд Пурс",
3. "Фитч Инк",
4. "Мудис Инвестор Сервис",
5. "Вейсс Рейтингс Инк".
Кому и для чего нужен страховой рейтинг?
Рейтинг – это интегральная оценка финансовой устойчивости и
надежности любой компании. Рейтинг – это входной билет в
цивилизованный бизнес. И в этом качестве он интересен всем
участникам страхового рынка: страховщикам, страхователям,
государственным органам, организациям страховой инфраструктуры. А
собственно страховщикам он необходим в той же мере, как, скажем,
необходимо иметь лицензию. Разница лишь в том, что лицензию иметь
обязательно (закон требует!), а рейтинг по закону иметь не требуется.
Но в конечном итоге все достоинства и недостатки страховой компании
в интегрированном виде отражаются именно рейтингом.
Рейтинг компании заключает в себе все объективные факторы
оценки: история развития, финансовые показатели деятельности за
многие годы, анализ исков компании и к компании, узнаваемость бренда,
уровень цен, компетентность менеджмента и многое другое. Методика
расчета рейтинга международных рейтинговых агентств включает
анализ 160 и более групп показателей.
Следовательно, страхователь может использовать рейтинг как уже
измеренный показатель надежности страховой компании.
Ниже приведена таблица с характеристиками рейтинговых классов
ведущих мировых рейтинговых агентств (таблица 11). Она должна стать
настольным справочным материалом для современного менеджера.
53
Трактовка
рейтинга
AM. Best
Duff & Phelps
Moody's
Standard &
Poor's
Weiss
Наивысшая
надежность
А++, А+
ААА
Ааа
ААА
А+
Отличная на-
дежность
А, А-
АА+, АА,
АА-
Aal, Aa2,
АаЗ
АА+, АА,
АА-
А, АОчень высокая
надежность
В++, В
+А+, А
Al, A2
А+, А
В+, В
Высокая надежность
В, В-
А- A3 А- В-
Удовлетворительная надежность
С++, С+
ВВВ+, ВВВ,
ввв-
Вaal, Baa2,
ВааЗ
ВВВ+, ВВВ,
ВВВ-
С+, С, СНизкая на-
дежность
С, С-
ВВ+, ВВ,
вв-
Bal, Ba2,
ВаЗ
ВВ+, ВВ,
вв-
D+, D, D-
Очень низкая
надежность
D, NA-7
в+, в, в-
Bl, B2, ВЗ
в+, в, в-
Е+, Е, ЕОтсутствие
Е, F,
NA-10,
ССС+,
ссс, ссс-
САА, СА, С
ССС+,
ссс, ссс-
F
Банкротство
DD
СС, С, D
Таблица 11
Характеристика рейтинговых классов
ведущих мировых рейтинговых агентств
компании, не только страховой. Им (рейтингом) измеряется надежность
стран, регионов, городов, предприятий. Именно на основе изучения
рейтинга принимаются решения о заключении сделки или об отказе от
сделки с той или иной компанией, об инвестировании средств в бизнес-
Этими рейтингами во всем мире измеряется надежность любой
54
проект, территорию, регион или об отказе от вложений в данный объект.
В страховании, где и страхователь и страховщик имеют дело с рисками,
случайными явлениями, роль рейтинга как инструмента выбора
особенно значима. Безусловного доверия вызывают компании,
имеющие рейтинги группы «А». По результатам анализа за несколько
десятилетий вероятность сохранения платежеспособности компаний,
имеющих рейтинги ААА, АА, А (то есть верхние три позиции), составляет
98,2-98,9%, что можно считать абсолютной надежностью.
Рейтинг страховой компании прямо и однозначно отвечает на ДВА
вопроса:
1) стоит ли доверять данной компании? и
2) если стоит доверять, то в какой мере?
Доверять следует рейтингам международных рейтинговых
агентств, названных в вышеупомянутом приказе Минфина. Страховых
компаний, имеющих такие рейтинги, немного – всего 9 (девять) единиц.
Как выразился один из страхователей, руководитель одного из
уфимских предприятий, финансист по профессии: «Если Вы хотите
спать спокойно и защитить свое настоящее и будущее, Вы теперь
знаете, в какую страховую компанию обратиться. Если Вы хотите своими
кровными деньгами помочь какой-либо юной страховой компании встать
на ноги – то да, конечно, помогайте, покупайте у нее полис. При этом,
как Вы понимаете, Вы берете на себя и делите все риски собственно
самой страховой компании (главные из них: риск банкротства, риск быть
лишенным лицензии, риск неконкурентоспособности). А Ваши
собственные риски, которые Вы как раз и застраховали в этой горекомпании, не являются для нее главными. Вас просто «использовали».
Использовали как безответственного к собственным деньгам инвестора.
А как распознать такую страховую компанию-вампира? Очень просто:
выяснить рейтинг финансовой устойчивости».
55
№
Компания
Объем
страховых
премий в
2011 году
(млн. руб.)
Рейтинг от
российского
рейтингового
агентства
Эксперт РА
Рейтинг от мировых
рейтинговых компаний
2 3
4
5
1
Росгос-страх
84 304.68
A++
Исключительно
высокий
уровень
надежности.
Прогноз
стабильный
НЕТ
2
Согаз
54 921.39
A++
Исключительно
высокий
уровень
надежности,
прогноз по
рейтингу
«стабильный»
Fitch Ratings
AA(rus)
прогноз стабильный
Standard & Poor's
BBBпрогноз - стабильный
3
Ингос-страх
52 769.33
A++
Исключительно
высокий
уровень
надежности
Standard & Poor's
BBBпрогноз стабильный
4
РЕСОГарантия
44 946.63
A++
Исключительно
высокий
уровень
надежности
Standard & Poor's
BB+
прогноз стабильный
В таблице 12 нами приведены соотношения величины собранных в
2011 году страховых премий ведущими страховыми компаниями страны
и их рейтингов от мировых рейтинговых компаний.
Таблица 12
ТОП-20 страховых компаний России
(Ранжирование произведено по объему страховых премий в 2013 году;
дополнительно приведены сведения по рейтингу надежности)
56
5
ВСК
29 676.82
A++
Исключительно
высокий уровень
надежности,
прогноз «развивающийся»
нет
6
Альфа
Страхование
28 233.28
A++
Исключительно
высокий уровень
надежности.
Прогноз по
рейтингу
«стабильный»
Fitch Ratings
BB прогноз стабильный
прогноз негативный
ещё 2 оценки
7
Согласие
25 709.44
A+
очень высокий
уровень
надежности
нет
8
РОСНО (с
13 декабря
2011 года
ОАО СК
«Альянс»)
21 294.88
A++
Исключительно
высокий уровень
надежности
Standard & Poor's
Рейтинг финансовой
устойчивости
B+
прогноз стабильный
Moody's Interfax Aaa.ru
Moody's Investors Service
Baa1
прогноз рейтинга
стабильный
9
Страховая
группа МСК
19 424.71
A+
Очень высокий
уровень
надежности
Fitch Ratings
BB
прогноз негативный
10
Ренессанс
страхование
14 309.25
A++
исключительно
высокий уровень
надежности
нет
11
МАКС
12 287.19
A++
Исключительно
высокий уровень
надежности
НЕТ
12
Уралсиб
(Рег. №983)
11 223.67
A+
Очень высокий
уровень
надежности
НЕТ
57
13
ЖАСО (Рег.
№263)
10 469.14
A
Высокий уровень
надежности.
Прогноз по
рейтингу
«стабильный»
НЕТ
14
Югория
9 402.71
A+
Очень высокий
уровень
надежности
НЕТ
15
ВТБ
Страхование
8 530.84
A++
Исключительно
высокий уровень
надежности
Fitch Ratings
BBBпрогноз стабильный
16
Дженерали
ППФ
Страхование
жизни
8 269.85
нет
НЕТ
17
Транс-нефть
7 485.70
A++
Исключительно
высокий уровень
надежности,
прогноз по
рейтингу
«стабильный»
Standard & Poor's
BBB
прогноз стабильный
18
Капитал
Страхование
7 141.21
A++
исключительно
высокий уровень
надежности
НЕТ
19
Цюрих
6 863.93
A+
Очень высокий
уровень
надежности
НЕТ
20
ГУТАСтрахование
6 219.39
A+
Очень высокий
уровень
надежности,
прогноз по
рейтингу
«стабильный»
НЕТ
Источник таблицы: расчеты по страховым премиям «РБК.Рейтинг» на основе данных ФСФР; данные по рейтингам - ЗАО
«Медиа-Информационная Группа «Страхование сегодня» (МИГ)
http://www.insur-info.ru/ratings/?q=%F0%EE%F1%ED%EE
58
Как видим, не все страховые компании даже из первой двадцатки
имеют рейтинг от ведущих мировых рейтинговых агентств. И это очень
опасный и в то же время объективный сигнал о состоянии и перспективе
данной страховой компании.
В качестве примера приведем состояние финансовой устойчивости и
платежеспособности известной страховой компании Росгосстрах. Она не
имеет рейтинга ни от одного международного рейтингового агентства.
Почему? И что это означает для клиента Росгосстраха?
Дело в том, что Росгосстрах после дефолта 1991 года не выплатил
своим клиентам полагающиеся выплаты по страховым случаям и
компенсации за незаконное прекращение договоров страхования (за
исключением крошечных отчислений). По состоянию на 1 января 1992 г. с
Росгосстрахом имели договорные отношение 52,5 млн граждан, сумма
уплаченных взносов, подлежащая индексации в соответствии с
федеральным законом, составляет 29,4 млрд руб. в ценах 1991 года.
Легко вычислить, что современная покупательная способность
компенсационных выплат по взносам по отношению к покупательной
способности взносов в январе 1992 года уменьшилась практически в
сотню раз.
Росгосстрах стал преемником государственной страховой компании
Госстрах. А это значит, что наряду с образовавшимися многомиллиардными долгами эта компания приватизировала такие же многомиллиардные
активы советского Госстраха в виде помещений, транспорта, агентской сети
и многого другого имущества. Расчетная суммарная стоимость всех
активов АО «Росгосстрах», по оценкам аудиторов Счетной палаты на 1
октября 1996 года, составила 452 млрд. рублей. Сравните: как
добросовестный должник Росгосстрах мог легко рассчитаться со своими
клиентами еще в том же 1992 году, распродав, как это принято в
цивилизованном мире, часть своего имущества – сумма долга составляла
всего-то 6,5% от стоимости активов компании. Но она этого не сделала.
59
Росгосстрах в глазах мирового финансового мира есть
многомиллиардный должник, поэтому, соответственно, он не имеет
рейтинга ни от одного международного рейтингового агентства и никогда не
будет его иметь, пока не расплатится со всеми своими кредиторами. И
поэтому ее судьба со вступлением России в ВТО просто непредсказуема.
Для клиента компании это означает, что даже по самому мягкому
варианту следует ожидать определенных изменений по отношению к
компании Росгосстрах, а любые изменения в страховых отношениях всегда
оборачиваются для клиента потерями.
Выбор страховой компании по его рейтингу есть оценка по
объективным факторам, так сказать, стратегический выбор. Но на рынке
всегда имеется много (несколько) компаний, имеющих одинаковый
рейтинг. И здесь наступает момент, когда нужно делать окончательный
выбор по так называемым «мягким» факторам. Среди «мягких»
показателей можно выделить:
- анализ величины страховых тарифов;
- анализ платежеспособности страховщика;
- проверка узких мест в договоре страхования;
- уровень профессионализма менеджмента данного (уфимского)
филиала страховой компании;
- сервисный потенциал компании в покупаемом Вами виде
страхования;
- отзывы о страховой компании знакомых людей;
- возможность влиять на качество урегулирования претензии.
Решение в выборе страховщика принимается на основании
комплексной оценки. Ниже приведена отдельные, наиболее важные
фрагменты этой комплексной оценки.
Почему у страховых компаний разные страховые тарифы.
Страховой тариф состоит из 2-х составляющих:
60
Соседние файлы в предмете [НЕСОРТИРОВАННОЕ]