Финансы и кредит. Учебное пособие для обучающихся по направлению подготовки бакалавриата «Менеджмент»

лишь учитывать объективную необходимость финансов и вводить или отменять конкретные виды платежей и т.д. Но ни создавать, ни отменять финансовые отношения государство не может, если отсутствуют объективные предпосылки.

ВОПРОСЫ ДЛЯ САМОПРОВЕРКИ

1.Перечислите признаки финансов как экономической категории.

2.Перечислите стадии процесса воспроизводства.

3.Что понимается под первичным процессом распределения?

4.Что такое финансовые ресурсы?

5.Перечислите преимущества фондовой формы использования финансовых ресурсов.

6.Что означает императивный характер финансовых отношений?

11

ГЛАВА 2. ФУНКЦИИ И ПРИНЦИПЫ ОРГАНИЗАЦИИ ФИНАНСОВ

2.1. ФУНКЦИИ ФИНАНСОВ

Сущность и роль финансов выражается в их функциях. Они выполняют три основные функции: распределительную, контрольную и регулирующую.

Распределительная функция осуществляется через распределение национального дохода среди участников материального производства. Выделяют две группы дохода:

1.Заработная плата рабочих, служащих, доходы фермеров, крестьян, всех занятых в сфере материального производства.

2.Доходы предприятий сферы материального производства. Перераспределение национального дохода заключается в перерас-

пределении средств между отраслями и территориями, в том числе перераспределении из первичных доходов во вторичные, в непроизводственной сфере, в которой национальный доход не создается (просвещение, здравоохранение, социальное страхование и обеспечение, управление). Перераспределение происходит между различными социальными группами населения. В результате образуются вторичные или производные доходы.

С распределительной функцией тесно связана контрольная функция, которая проявляется в контроле за распределением валового внутреннего продукта по соответствующим фондам и расходованием по целевому назначению. Финансы осуществляют контроль на всех стадиях создания, распределения и использования общественного продукта и национального дохода.

Кроме распределительной и контрольной функции, финансы выполняют также регулирующую функцию. Эта функция связана с вмешательством государства через финансы (государственные расходы, налоги, государственный кредит) в процесс воспроизводства. Важная роль в воспроизводстве всех составных частей ВВП принадлежит государственным финансам и финансам предприятий. Государство воздействует на производственный процесс через финансирование предприятий и отдельных отраслей хозяйства, расходов на социальные цели и налоговую политику.

12

В рыночной экономике возрастает роль кредитных отношений в осуществлении расширенного воспроизводства на макроуровне и на предприятии. У предприятий увеличивается возможность привлечения банковских кредитов и других форм заимствования на финансовом рынке. Финансы и кредит взаимосвязаны. Совместно они обеспечивают кругооборот предприятий на расширенной основе. Отличие финансов состоит в том, что финансы означают одностороннее и безвозмездное движение стоимости. А кредит должен быть в обусловленный срок возвращен кредитору с уплатой заранее установленных процентов.

Кредит представляет собой движение ссудного фонда, который осуществляется через банковскую систему. Банки аккумулируют свободные денежные средства предприятий и населения и передают их на время предприятиям, нуждающимся в них, на условиях обеспеченности, возвратности, платности и срочности.

При осуществлении перераспределительной функции кредит выступает в роли макрорегулятора экономики, обеспечивая удовлетворение потребностей динамично развивающихся объектов приложения капитала в дополнительных финансовых ресурсах.

2.2. РАСПРЕДЕЛИТЕЛЬНАЯ ФУНКЦИЯ ФИНАНСОВ

Финансы представляют собой отношения по созданию и перераспределению общественных благ и богатств. В этом смысле они тесным образом связаны с денежным обращением и сферой кредита. Вместе с тем деньги выполняют различные функции, основной из которых можно назвать функцию всеобщего эквивалента, товара, который служит измерителем ценности и стоимости других товаров, работ и услуг. В отличие от них, финансы представляют собой отношения, т.е. являются инструментом накопления и распределения богатства, что осуществляется в том числе при помощи денежных средств (рис. 1).

Финансы — это отношения:

1)по созданию и использованию централизованных фондов государства;

2)по распределению и перераспределению ресурсов (общественных благ) путем использования государственного бюджета, территориальных бюджетов и внебюджетных фондов;

3)по созданию и перераспределению фондов предприятий.

13

Функции финансов

Рис. 1. Функции финансов

Финансы также тесно связаны с кредитом: последний создает основу для расширенного воспроизводства и ускоренного накопления богатства.

Через кредитные отношения частично реализуется распределительная функция финансов и направляется движение денежных и товарных потоков. Здоровое функционирование финансов во многом зависит от состояния денежного обращения и кредита: чем более развита денежная и кредитная системы, тем эффективнее происходит накопление и перераспределение общественного богатства.

2.3. КОНТРОЛЬНАЯ ФУНКЦИЯ ФИНАНСОВ

Контрольная функция финансов тесно связана с распределительной. Среди огромного многообразия финансовых отношений нет ни одного, которое не было бы связано с контролем за формированием

ииспользованием денежных фондов.

Спомощью финансов государство осуществляет распределение общественного продукта не только в натурально-вещественной форме, но и по стоимости. В связи с этим становится возможным и необходимым контроль за обеспечением стоимостных и натурально-вещест- венных пропорций в процессе расширенного производства.

14

Финансы осуществляют контроль на всех стадиях создания, распределения и использования общественного продукта и НД. Контроль рублем ведется за производственными и внепроизводственными затратами, соответствием этих затрат доходам, формированием и использованием основных фондов и оборотных средств.

Объектом контрольной функции финансов являются финансовые показатели деятельности предприятий, организаций.

В зависимости от субъектов, осуществляющих финансовый контроль, различают:

общегосударственный (вневедомственный) финансовый контроль (осуществляют органы государственной власти и управления);

внутрихозяйственный финансовый контроль (проводится финансовыми службами предприятия);

общественный финансовый контроль;

независимый финансовый контроль (осуществляют аудиторы). Государственный финансовый контроль в РФ осуществляют выс-

шие органы государственной власти и управления — Федеральное Собрание и его 2 палаты (Государственная Дума и Совет Федерации). Федеральное Собрание образует Счетную палату как постоянно действующий орган государственного финансового контроля. Счетная палата осуществляет контроль за своевременным исполнением доходных и расходных статей федерального бюджета, законностью и своевременностью движения средств бюджета в ЦБ РФ и иных финансовокредитных учреждениях РФ.

На региональном уровне финансовый контроль осуществляется как органами региональной власти, так и специально создаваемыми контрольными органами.

Контроль за состоянием республиканского бюджета и его исполнением осуществляет комитет по бюджету, налогам, банкам и финансам Государственной Думы РФ.

Министерство финансов РФ осуществляет контроль за производ- ственно-финансовой деятельностью предприятий, своевременным обеспечением федерального бюджета финансовыми ресурсами, рациональным их использованием.

Задача контроля за поступлением, целевым и экономным использованием государственных средств возложена на органы Федерального казначейства Минфина РФ. Главной задачей Казначейства является организация, осуществление и контроль за исполнением республиканского бюджета и государственных внебюджетных фондов. Эффектив-

15

ный контроль осуществляет и МНС РФ. Главная его задача — контроль за соблюдением законодательства о налогах, правильностью их исчисления, полнотой и своевременностью внесения в бюджеты.

По срокам проведения финансовый контроль делится на:

1)предварительный (производится на стадии составления, рассмотрения и утверждения финансовых планов, проектов бюджетов. Призван не допустить нерационального расходования материальных, трудовых и финансовых ресурсов);

2)текущий (осуществляется в процессе выполнения финансовых планов; его задачей является своевременный контроль правильности

ицелесообразности произведенных расходов, полученных доходов);

3)последующий (организуется в форме проверок и ревизий правильности, законности и целесообразности произведенных финансовых операций. Основными его задачами являются выявление недостатков и упущений в использовании ресурсов; возмещение нанесенного ущерба; привлечение к административной и материальной ответственности виновных лиц; принятие мер по предотвращению в дальнейшем случаев нарушения финансовой дисциплины).

Помимо распределительной и контрольной функции, финансы выполняют также регулирующую функцию.

Регулирующая функция связана с вмешательством государства через финансы (государственные расходы, налоги, государственный кредит) в процесс воспроизводства. Регулирующая функция показывает, как, в каком направлении происходит перераспределение, формируются отраслевые, территориальные пропорции, темпы экономического роста. Действие регулирующей функции связано с государственным регулированием экономики через управление совокупным спросом путем трансфертных платежей, государственных закупок, государственного кредита, изменения налогового бремени.

2.4. ПРИНЦИПЫОРГАНИЗАЦИИФИНАНСОВ

Принципы организации финансов — это методологический каркас управления финансовой деятельностью предприятий и организаций.

Система управления финансами основывается на следующих ключевых элементах:

основные принципы организации финансов;

финансовые инструменты и методы;

финансовые результаты деятельности предприятия;

организационная структура деятельности компании.

16

В условиях рыночной экономики организации проводят независимую финансово-хозяйственную деятельность. Также они несут ответственность за ее результаты. Данные положения зафиксированы в законодательных актах, ГК РФ и НК РФ.

Принципы организации финансов предприятия устанавливаются с учетом его целей. Выделяют пять основных принципов, которые мы рассмотрим более подробно (рис. 2).

ПРИНЦИПЫ ОРГАНИЗАЦИИ ФИНАНСОВ: определяют общие для всех предприятий основы организации эффективной хозяйственной деятельности

Самофинансирование

Материальная

ответственность

Обеспеченность финансовыми резервами

Рис. 2. Принципы организации финансов

Саморегулируемость. Согласно данному принципу предприятию предоставляется полная свобода принятия и реализации решений, которые связаны с производственным и научно-техническим развитием его производства. При этом учитываются имеющиеся трудовые, материальные и финансовые ресурсы. Компания самостоятельно определяет стратегические направления своей деятельности, определяет ее перспективы, основываясь на потребительский спрос, на выпускаемый товар. От своего имени предприятие заключает договоры с покупателями,

17

заказчиками и поставщиками. Экономическая служба рассчитывает себестоимость выпускаемой продукции, рентабельность ее производства, а также существующие источники для финансирования деятельности компании.

Самоокупаемость. Все принципы организации финансов предприятия важны, но этот принцип особенно важен. Самоокупаемость означает, что все потраченные ресурсы на развитие деятельности компании должны окупаться за счет полученного дохода и других собственных финансов. К данной категории относят инвестиционный фонд предприятия. За счет собственного капитала должен быть достигнут минимум эффективной деятельности. Если принцип самоокупаемости достигнут, то все затраты покрываются за счет собственных финансовых ресурсов. Компания своевременно выполняет свои обязательства, оплачивает налоги и обязательные платежи, выплачивает заработную плату персоналу. Данный принцип предполагает, что деятельность компании должна быть рентабельной. Если же предприятие убыточное, то может произойти принудительная смена руководства или компания будет ликвидирована.

Самофинансирование. Этот принцип деятельности предприятия подразумевает не только его рентабельную работу, но и создание внутренних и внешних финансовых ресурсов, обеспечивающих простое и расширенное производство. Компания должна понимать, какой уровень ответственности несет за соблюдение обязательств перед налоговыми и кредитными организациями.

Все принципы финансовой организации важны для ее деятельности.

Существует еще одна группа принципов деятельности компании:

1.Принцип плановости. Согласно ему должны быть четко соблюдены объемы продаж и затрат, потребности сбыта и объем инвестиций. Данный принцип можно реализовать только при использовании методов внутриорганизационных финансового планирования и контроля.

2.Принцип финансовой пропорции сроков. Должен быть установ-

лен минимальный разрыв времени между получением средств и их использованием. Деньги должны постоянно быть в обороте.

3.Принцип гибкости — если предприятием не достигается плановых объемов продаж, то должна быть возможность маневра.

18

4.Снижение финансовых издержек. Привлечение финансовых ресурсов должно осуществляться самым дешевым способом.

5.Принцип рациональности — вложение капитала должно быть эффективным и обеспечивать минимальные риски.

6.Принцип финансовой стабильности. Компания должна быть финансово независимой, соотношение удельного веса собственных ресурсов не ниже установленного уровня.

Если на предприятии соблюдаются все принципы, то его деятельность будет прибыльной и рентабельной.

ВОПРОСЫ ДЛЯ САМОКОНТРОЛЯ

1.Перечислите функции финансов.

2.Для чего нужна регулирующая функция финансов?

3.Что означает распределительная функция финансов?

4.Перечислите особенности контрольной функции финансов.

5.Перечислите принципы организации финансов.

6.Что означает принцип рациональности?

7.Назовите особенности принципа самофинансирования.

19

ГЛАВА 3. РОЛЬ ФИНАНСОВ В СИСТЕМЕ ДЕНЕЖНЫХ ОТНОШЕНИЙ РЫНОЧНОГО ХОЗЯЙСТВА

3.1. ДЕНЬГИ, ФИНАНСЫ И КРЕДИТ КАК ЭКОНОМИЧЕСКАЯ КАТЕГОРИЯ

Для понимания сущности финансового менеджмента коротко остановимся на основных понятиях, используемых для его определения. То- варно-денежные отношения в экономике обусловливают применение таких стоимостных категорий, как деньги, финансы, кредит, прибыль и т.д.

Под экономической категорией понимается теоретическое выражение определенных экономических явлений, возникающих в результате взаимоотношений экономических субъектов в процессе производства и распределения, материальных благ. Экономическая категория — это категория, которая объединяет многообразные частные специфические явления в общие.

Сущность экономической категории определяется через те отношения, которые она выражает. Так, разделение средств организации на денежные, финансовые, заемные, оборотные обусловлено сущностью этих экономических категорий.

Каждая экономическая категория выполняет определенные функции, представляющие собой формы ее существования, посредством которых выражается ее сущность. Содержание категории раскрывается через выполняемые ею функции.

Деньги как категория представляют собой денежные отношения, т.е. отношения по поводу, перечисления, накопления высоколиквидных ценностей.

Денежные средства (денежные ресурсы) являются практическим воплощением категории денег и представляют собой товар, обладающий абсолютной ликвидностью, т.е. абсолютной способностью обмениваться на другие товары. Деньги образовались в результате обмена товарами и являются посредниками в обмене. На всем протяжении денежной эволюции прослеживается тенденция к выбору наиболее удобных форм денег, которые бы облегчили, ускорили и удешевили совершение обменных сделок.

Денежные средства выполняют функции средства обращения (платежа), меры стоимости и средства накопления.

Под средством обращения понимается способность денег обеспечивать процедуру обмена и платежа.

20