13. Оборотные средства: сущность, состав, структура, классификация, источники формирования

Оборотные средства – это совокупность оборотных производственных фондов (ОПФ) и фондов обращения в ден выражении.

Оборотные производственные фонды:

• Производственные запасы (сырье, осн и вспомогательные материалы, топливо, тара, покупные полуфабрикаты)

• Полуфабрикаты собственного пр-ва

• Незавершенное пр-во

• Расходы будущих периодов

Фонды обращения:

• Готовая продукция на складе

• Товары отгруженные: срок оплаты к-ых не наступил; не оплачены в срок покупателями; товары на ответственном хранении у покупателей

• Ден средства в кассе и на счетах в банке

• Дебиторская задолженность

Оборотные средства:

• Нормируемые, все эл-ты ОПФ, а также готовая продукция на складе. По этим оборотным средствам устанавливается норматив запаса – минимально необходимый запас товарно-материальных ценностей в ден выражении. Он опр-ся по общей формуле:Н = О * N , где О – однодневный оборот, N – норма запасов оборотных средств в днях.«О» для каждого эл-та оборотных средств исчисляется по-разному. Например, по сырью осн материалом и покупным полуфабрикатам он равен однодневному их расходу в пр-ве; для незавершенного пр-ва «О» - это однодневный выпуск гот продукции; для гот продукции на складе – однодневная отгрузка продукции покупателям.

• Ненормируемые (все остальные эл-ты фондов обращения)

Источники формирования оборотных средств:

1. Собственные

• Фонды (капиталы) – УК, резервный, добавочный капитал

• Прибыль

2. Привлеченные

• Ассигнования из бюджета

• Целевоефинансированиеие и целевые поступления

3. Заемные

• Банковские кредиты (краткосрочные)

• Коммерческие кредиты (предоставляются субъектами хоз-ия, минуя банк)

• Бюджетные кредиты

• Кредиторская задолженность

14. Капитальные вложения, источники их финансирования

Основным способом простого и расширенного пр-ва осн фондов являютсяся капитальные вложения (затраты на строительство новых предприятий, реконструкцию и расширение действующих предприятий, модернизацию оборудования).

Капитальные вложения – составная часть капиталообразующих инвестиций. Они представляют собой затраты, направляемые на создание и воспроизводство основных средств. Капитальные вложения являются необходимым условием существования предприятия. Пренебрегая ими, фирма может увеличить свои прибыли в краткосрочном периоде, но в долгосрочном периоде это приведет к потере прибыли, неспособности предприятия конкурировать на рынке.

В состав капитальных вложений входят: затраты на строительно-монтажные работы; затраты на приобретение основных средств (станки, машины, оборудование); затраты на научно-исследовательские и опытно-конструкторские разработки (НИОКР), про-ектно-изыскательские работы и т. д.; инвестиции в трудовые ресурсы; прочие затраты.

Основное назначение капитальных вложений – ввод новых и поддержание действующих производственных мощностей, улучшение условий и повышение производительности труда, охрана окружающей среды и рациональное использование природных ресурсов, освоение новых видов продукции и повышение ее качества.

Виды капитальных вложений:

• Общие – их общая сумма в данный объект вложения

• Новые – без учета использования действующих производственных фондов

• Дополнительные, определяемые разностью общих капитальных вложений по двум вариантам решения хозяйственной задачи

• Сопряженные, т. е. те, которые увеличиваются в смежных отраслях при отсутствии у них резервов мощностей

• Сопутствующие, необходимые для нормального функционирования средств труда у потребителя

Источники финансирования капитальных вложений:

• Собственные средства предприятий от основной деятельности

- Амортизационные отчисления

- Прибыль

• Бюджетные ассигнования

• Бюджетные кредиты

• Кредиты банков

• Средства от продажи акций акционерным обществам

• Средстваучредителей

Направления использования капитальных вложений:

• Новое строительство, т. е. строительство новых предприятий на новых площадях

• Расширение действующих предприятий

• Реконструкция, т. е. частичное или полное переустройство производства

• Техническое перевооружение действующего предприятия, т. е. повышение технического уровня отдельных участков производства за счет внедрения новой техники и технологии