Вопросы для контроля:

1. Почему ростовщический кредит считается простейшей, неразвитой формой кредита?

2. Какие особенности характеризуют ростовщический кредит?

3. Почему обращение векселей расширяет возможности предоставления коммерческого кредита?

4. Почему основной формой кредита в рыночной экономике является банковский кредит?

5. В чем заключаются принципиальные отличия банковского кредита от коммерческого?

6. В каких формах в качестве должника и кредитора может выступать государство?

7. Какую роль играет ипотечный кредит в экономике страны и какие факторы сдерживают его развитие в России?

8. Какой кредит считается старейшей формой внешнеторгового кредита?

9. В каких конкретных формах осуществляется межгосударственный кредит?

10. Охарактеризуйте особый вид банковского кредитования внешнеторговых сделок в форме покупки у экспортера коммерческих векселей.

11. Охарактеризуйте операции, связанные с предоставлением в аренду внеоборотных активов на долгосрочный период с целью их производственного использования.

12. Может ли на счете клиента банка образовываться отрицательное дебетовое сальдо (задолженность клиента банку)?

13. По каким признакам можно классифицировать банковский кредит?

14. Что может служить обеспечением кредита?

15. Назовите отличительные особенности государственного и муниципального кредита.

16. Какие существуют функциональные группы потребительских кредитов?

17. По каким критериям можно классифицировать потребительские кредиты?

Тема 5 современные специфические формы кредитных отношений

5.1 Лизинг

Лизинговые операции (от англ. lease – аренда), или кредит-аренда, основаны на условиях аренды на средне- и долгосрочный период средств производства предприятиями-пользователями за определенную плату. Для предприятия-арендатора лизинг в действительности является способом кредитования основных фондов в форме отсрочки платежей на выгодных условиях. Лизинговые операции позволяют предприятиям без предварительного накопления определенной суммы собственных средств и без получения банковских и других кредитов в денежной форме быстро приобретать и оперативно внедрять у себя новую современную технику.

Предметом лизинга могут быть любые непотребляемые вещи в частности предприятия и другие имущественные комплексы, здания, сооружения, оборудование, транспортные средства и иное движимое и недвижимое имущество, которое может использоваться для предпринимательской деятельности (за исключением земельных участков и других природных объектов, а также имущества, законодательно запрещенного для свободного обращения или для которого установлен особый порядок обращения).

Субъектами лизинга являются лизингодатель, лизингополучатель и продавец (поставщик) лизингового имущества. Эти стороны могут быть представлены как юридическими, так и физическими лицами. Любой из субъектов лизинга может быть резидентом и нерезидентом РФ.

Лизингодатель — лицо, которое за счет привлеченных или собственных денежных средств приобретает в собственность имущество и предоставляет его в качестве предмета лизинга лизингополучателю с переходом или без перехода на него права собственности.

Лизингополучатель — лицо, которое согласно договору лизинга обязано принять предмет лизинга (за установленную плату, на определенный срок и соответствующих условиях) во временное владение и пользование.

Продавец (поставщик) — лицо, которое в соответствии с договором купли-продажи с лизингодателем продает ему в обусловленный срок производимое (закупаемое) им имущество — предмет лизинга.

Разнообразие применяемых на практике форм лизинга можно свести к двум основным: оперативный (с неполной окупаемостью) и финансовый (с полной окупаемостью) лизинг.

При финансовом лизинге оборудование передается во временное пользование на срок, совпадающий по продолжительности со сроком его полной амортизации, или на большую его часть. Финансовый лизинг представляет собой лизинг имущества с полной окупаемостью. Финансовый лизинг в России в настоящее время является наиболее распространенным (рисунок 3).

Максимальный срок финансового лизинга, как правило, определяется периодом амортизации оборудования и другого имущества, сдаваемого в наем, т.е. соответствует сроку его экономической жизни. Если объект лизинга сдается в аренду на заранее определенный фиксированный срок, который короче срока службы объекта, то по окончании договора об аренде арендатор может: а) возвратить основные фонды арендодателю; б) пролонгировать договор на новый период; в) выкупить основные фонды по остаточной стоимости. В случае выкупа основных фондов арендатором к последнему переходит право собственности на них.

Финансовый лизинг предусматривает уплату в течение всего периода действия договора лизинговых платежей (арендной платы), покрывающих полную стоимость оборудования, издержки банка по его приобретению и обеспечивающих ему получение прибыли. Форма арендной платы и ее величина зависят от вида и стоимости сдаваемого в наем имущества, срока его использования, условий платежа, кредитоспособности арендатора, условий эксплуатации имущества, финансовых возможностей банка и других факторов. Периодичность уплаты арендных платежей, сумма которых устанавливается в процентном отношении к стоимости оборудования, зависит от условий договора лизинга: арендатор вправе перечислять их 1 раз в месяц, квартал, полугодие.

Рисунок 3- Схема лизинговой сделки

Оперативный лизинг (сервисный, операционный, производственный) характеризуется тем, что срок аренды по нему значительно короче экономического срока службы имущества. Эта форма лизинга используется в основном при сдаче в аренду машин и оборудования с высокими темпами морального старения (износа), а также когда арендатор лишь временно нуждается в тех или иных технических средствах, для выполнения разовых работ.