15. Казначейская система как инструмент контроля денежных потоков предприятия.

Функции казначейства. В целом, задачи управления финансами можно разделить на два класса: стратегическое финансовое планирование и оперативное управление. Главной задачей казначейства является оперативное управление финансовыми потоками компании, основанное на организации взаимоотношений с банками и другими финансовыми институтами, с целью минимизации финансовых рисков и операционных расходов и максимизации доходности от инвестирования свободных финансовых ресурсов. Основными функциями казначейства, исполнение которых необходимо для решения главной задачи, являются: - организация системы взаимоотношений с банками; - оперативное планирование и оптимизация денежных потоков; - контроллинг; - управление финансовыми рисками. Планирование и оптимизация денежных потоков. Само по себе прогнозир. движения денежных потоков на определенный период (год, квартал, месяц) является задачей планово-экономической службы компании. На основании плановых данных (прогноз выручки, оплата дебиторской или кредиторской задолженности, и т. д.) формируется бюджет движения денежных средств, который регулирует остаток денежных средств на конец планового периода. Поступления и платежи осуществляются компанией ежедневно, и если в целом за месяц в БДДС имеется положительное сальдо, то в течение месяца могут быть кассовые разрывы, когда платежи осуществить необходимо, а средств на счетах нет. Для выявления таких «узких мест» и своевременного принятия мер для их предотвращения предприятию необходимо оперативное планирование. Эта задача ложится на казначейство. Система оперативного планирования заключается в разработке комплекса краткосрочных плановых заданий по финансовому обеспечению деятельности предприятия. Для реализации задачи оперативного финансового планирования казначейство формирует Платёжный календарь. С позиции бюджетного управления платёжный календарь является инструментом резервирования денежных средств из бюджета. Период, на который составляется платёжный календарь и периодичность его формирования, корректировки и обновления у разных компаний различаются. Чаще всего периодом является месяц или неделя, а периодичностью соответственно - неделя или день. В платёжном календаре притоки и оттоки денежных средств должны быть сбалансированы. Отрицательное сальдо поступлений и выплат означает дефицит денежных средств в соответствующем периоде времени. В этом случае необходимо определить источники покрытия плановых денежных дефицитов. При положительном сальдо поступлений и выплат образуется профицит (излишек) денежных средств. В этом случае возникает необходимость определить объекты краткосрочного инвестирования и соответствующую доходность операции. Информационной базой платёжного календаря служат: 1) бюджет движения денежных средств 2) договоры 3) графики выплаты заработной платы 4) налоговый календарь 5) установленные сроки платежей для финансовых обязательств 6) заявки на осуществление платежей 7) внутренние приказы 8) выписки по счетам предприятия. Целесообразно формировать платёжные календари по каждому банковскому счёту и кассе предприятия с тем, чтобы распределить объёмы денежных средств между счетами так, чтобы выполнить обязательства по поддержанию определённого уровня оборотов денежных средств на счетах в «стратегических» банках и обеспечить минимальные операционные расходы. Формирование платежного календаря проводится в несколько этапов: 1) занесение заявок на осуществление платежей и планируемых поступлений по операционной деятельности; 2) занесение плановых поступлений и выплат по инвестиционной деятельности; 3) занесение плановых поступлений и выплат по финансовой деятельности; 4) формирование промежуточного сальдо движения денежных средств; 5) определение необходимости дополнительного финансирования в случае дефицита или возможности краткосрочного инвестирования в случае профицита денежных средств; 6) формирование итогового сальдо денежных средств. Правильно составленный платёжный календарь позволяет своевременно выявить финансовые ошибки, недостаток средств, вскрыть причину такого положения и спланировать соответствующие мероприятия и таким образом избежать финансовых затруднений.