МІНІСТЕРСТВО ОСВІТИ І НАУКИ УКРАЇНИ

ЖИТОМИРСЬКИЙ ДЕРЖАВНИЙ ТЕХНОЛОГІЧНИЙ УНІВЕРСИТЕТ

Кафедра аналізу і статистики

РОЗРАХУНКОВА РОБОТА

з предмету

«Фінансовий аналіз»

Виконала: студента ІV курсу

Група ЗФК-08-2

Лаговська Є.М.

Перевірила: Замула І. В.

Житомир, 2012

Фінансовий аналіз діяльності ЗАТ «Житомирпромспецбуд» за 2009 – 2010р

План

1. Експрес – аналіз фінансового стану

2. Поглиблений аналіз фінансового стану:

   1. Аналіз економічного потенціалу підприємства:

      1. Оцінка майнового потенціалу підприємства;

      2. Оцінка фінансового стану підприємства:

• Аналіз ліквідності та платоспроможності підприємства

• Аналіз фінансової стійкості підприємства

2. Аналіз розвитку та результативності діяльності підприємства:

2.2.1. Аналіз руху грошових коштів;

2.2.2. Аналіз ділової активності підприємства;

2.2.3. Аналіз фінансової результативності;

2.3. Аналіз ймовірності неплатоспроможності та банкрутства підприємства.

3. Додатки:

3.1. Баланс форма № 1;

3.2. Звіт про фінансові результати форма № 2;

3.3. Звіт про рух грошових коштів форма № 3;

3.4. Звіт про власний капітал форма № 4;

3.5. Примітки до річної фінансової звітності форма № 5.

Фінансовий аналіз діяльності ЗАТ «Житомирпромспецбуд» за 2009 – 2010р

1. Експрес - аналіз фінансового стану

1.1. Підготовчий етап

Перевірка фінансового звітності:

• Відсутність печатки підприємства

• Арифметична перевірка порушень не виявлено

• Взаємозв’язки показників порушень не виявлено

Фінансова звітність ЗАТ «Житомирпромспецбуд» за 2009 – 2010р є достовірною та підлягає аналізу.

1.2.Загальне ознайомлення з даними балансу підприємства ЗАТ «Житомирпромспецбуд» за 2009 – 2010р

І етап Побудова аналітичного аналізу

Табл. № 1 Аналітичний баланс ЗАТ «Житомирпромспецбуд» за 2009 – 2010р

№	Розділ Балансу	2009р.		2010р.		Відхилення
		Сума тис. грн	Питома вага %	Сума тис. грн	Питома вага %	Абсолютне відхилення тис. грн	Відносне відхилення %	Відхилення пунктів структури %
1	2	3	4	5	6	7	8	9
1	Актив	13126	100	11975	100	-1151	-8,77	0
1.1	Необоротні активи	10353	78,87	10082	84,19	-271	-2,62	5,32
1.2	Оборотні активи	2773	21,13	1891	15,79	-882	-31,81	-5,34
1.3	Витрати майбутніх періодів	0	0	2	0,02	2	0	0,02
1.4	Необоротні активи та групи вибуття	0	0	0	0	0	0	0
2	Пасив	13126	100	11975	100	-1151	-8,77	0
2.1	Власний капітал	10115	77,04	10211	85,27	96	0,95	8,23
2.2	Забезпечення майбутніх витрат і платежів	0	0	0	0	0	0	0
2.3	Довгострокові зобов’язання	0	0	0	0	1	0	0
1	2	3	4	5	6	7	8	9
2.4	Поточні зобов’язання	3011	22,96	1764	14,73	-1247	-41,41	-8,23

В результаті аналізу балансу ЗАТ «Житомирпромспецбуд» за 2009 – 2010р встановлено, що валюта балансу зменшилась у 2010р. порівняно 2009р. на 1151 тис. грн. або на 8,77%. Це може бути результатом зменшення товариством обсягів з реалізації. Якщо і надалі так буде продовжуватись, підприємство втратить свою платоспроможність. Найбільшу питому вагу у активі балансу займають необоротні активи, а саме у 2010р. – 84,19 %, а у 2009р. – 78,87 %. Виявлено негативну тенденцію у зв’язку з тим, що необоротні активи зменшились у 2010р. порівняно з 2009р. на 271 тис. грн., але за рахунок зменшення валюти балансу питома вага необоротних активів збільшилась на 5,32 %. Темп зменшення оборотних активів (-31,81%) значно більший ніж темп зменшення необоротних активів (-2,62%). Це говорить про те, що вартість оборотних активів зменшується швидшими темпами, ніж вартість необоротних активів і як наслідок свідчить про залучення меншого обсягу оборотних активів в процес виробництва і реалізації. Цей факт ще раз підтверджує зменшення обсягів реалізації товариством в 2010 році.

Найбільшу питому вагу у пасиві балансу займає власний капітал у 2010р. – 85,27 %, а у 2009р. – 77,04 %. Виявлена тенденція є позитивною у зв’язку з тим, що підприємство здійснює свою діяльність за рахунок власних джерел і як підтвердження цьому є зменшення частки позикових коштів в 2010 на 41,41%. З іншого боку, цей факт говорить про зменшення фінансових ресурсів для здійснення господарської діяльності і як наслідок зменшення потенційного прибутку. Причинами збільшення власного капіталу є:

а) збільшення резервів товариства;

б) збільшення обсягів нерозподіленого прибутку.

Позитивною стороною є те, що обсяг оборотних активів перекриває обсяг поточних зобов’язань в 2010 році. Тобто, це говорить про поточну платоспроможність підприємства.

Відсутність аудиторського висновку по ЗАТ не дозволяє мені провести аналіз.

Відсутність положення про облікову політику не дозволяє мені проаналізувати положення і визначити методи ведення бухгалтерського обліку за різними об’єктами.

Встановлення факту згортання господарської діяльності потребує проведення детального аналізу його причин.

ІІ етап Оцінка ознак нормального балансу

1) Валюта балансу зменшилась на 1151 тис. грн. 8,77 %

2) Темпи приросту оборотних активів має перевищувати темпи приросту необоротних активів

Т_ПрОА= 1891÷2773×100-100= -31,81%

Т_ПрНА= 10082÷10353×100-100= -2,62%

Т_{ПрОА >} Т_ПрНА умова не виконується

3) Темпи приросту власного капіталу мають перевищувати темпи приросту залученого капіталу

Т_ПрВК = 10211÷10115×100-100 = 0,95%

Т_ПрЗК = 1764÷3011×100-100 = -41,41%

Т_ПрВК > Т_ПрЗК умова виконується

4) Темп приросту дебіторської заборгованості повинен приблизно дорівнювати темп приросту кредиторської заборгованості.

Т_ПрДз = (1226+13)÷(1005+67)×100-100 = 15,58%

Т_ПрКз = 1764÷3011×100-100 = -41,41%

Т_ПрДз Т_ПрКз умова не виконується

ІІІ етап Оцінка хворого балансу

1) За 2010 рік підприємство отримало прибуток у розмірі 96 тис. грн.

2009 році – збиток склав 3 тис. грн.

2) Прострочена дебіторська заборгованість у 2010р. списано 24 тис. грн.

Оцінивши основні тенденції розвитку ЗАТ «Житомирпромспецбуд» за 2010р. порівняно з 2009р., встановлено що валюта балансу зменшилась на 1151тис. грн. або 8,77% , що є негативним і свідчить про зменшення обсягів будівництва. Спостерігається покращення фінансового стану товариства так як в 2010 році отримано прибуток, а в 2009 був збиток. Спостерігається перевищення темпів приросту необоротних активів над темпами приросту оборотних активів на 29,19%, що характеризує негативну тенденцію, так як свідчить про зменшення залучених оборотних активів в процес виробництва. Спостерігається перевищення темпів приросту власного капіталу над темпами приросту залученого капіталу на 42.36% тенденція є позитивною і характеризує зменшення залежності підприємства від зовнішніх джерел фінансування 2010р. порівняно з 2009р. Темпи приросту дебіторської заборгованості (15,58%) значно перевищують темпи приросту кредиторської заборгованості (-41,41%) , що свідчить про можливість перекриття кредиторської заборгованості за рахунок дебіторської. Варто приділити увагу на приріст дебіторської заборгованості, який, з одного боку, вказує на зростання обсягів реалізації, зростання кількості покупців, замовників, зростання попиту на послуги товариства, а з іншого може говорити про те , що дебітори не погашають вчасно зобов’язання перед товариством. Списання безнадійної заборгованості у сумі 24 тис. грн. у звітному періоді є тому підтвердженням. Негативним є значне відволікання засобів з обороту підприємства через зростання суми дебіторської заборгованості. Спостерігається, що дебіторська заборгованість на підприємстві має значний період погашення, а саме 55,93% дебіторської заборгованості має строк погашення від 18 до 36 місяців. Отже, необхідно контролювати стан розрахунків з покупцями, щоб уникнути прострочених заборгованостей. Варто орієнтуватись на більшу кількість покупців, щоб зменшити ризик несплати одним або декількома покупцями заборгованості. При виконанні великих замовлень варто негайно виставляти рахунки покупцям. Також необхідно уникати дебіторів з низьким рівнем платоспроможності.