Тема: Кредитная система.

Кредитная система – это совокупность кредитных отношений и кредитных институтов, обеспечивающих приток средств в реальную экономику.

В кредитную систему входят: ЦБ, его расчетные центры РКЦ, коммерческие банки, клиринговые центры (расчетные), небанковские финансово-кредитные учреждения, банковские ассоциации, ассоциации небанковских кредитных учреждений.

Ядро всей кредитной системы – банковская система.

Небанковские кредитные организации – это:

- инвестиционные фонды

- страховые фонды

- негосударственные пенсионные фонды

- ломбарды

- сберегательные кассы

- ССК ссудо строительные кассы

Все небанковские учреждения являются юр. лицами, у которых есть право осуществлять одну или несколько банковских операций.

Роль и границы кредита

Роль кредита в экономике обусловлено тем, что:

1) кредиты обеспечивают непрерывность промышленного и сельскохозяйственного производства

2) расширение производства

3) продвижение научно-технического прогресса

4) ликвидировать кассовые разрывы на всех уровнях (государстве, банке, фирмы, население)

5) поступление наличных и безналичных в денежный оборот

6) повышение спроса на товары и услуги

7) стабилизировать финансовое положение страны

Граница кредита- это верхний и нижний предел кредитования экономики страны при котором различают макро и микро экономические уровни.

Макроэкономические факторы:

1) уровень инфляции

2) состояние финансовой и банковской системы

3) стадия экономического цикла

4) спрос на кредиты со стороны реального сектора

5) устойчивость национальной валюты

6) готовность коммерческих банков вкладывать в реальный сектор

7) инвестиционный климат в стране

Микро экономические факторы, которые влияют на границы кредита.

1) от ресурсов банка (кредитора)

2) потребность заемщика

3) надежность заемщика

4) доходность банка от кредитных операций в сравнении с другими операциями

5) субъективные факторы (законодательство страны, субъективное отношение с властями)

тема: Ссудный процент и его роль в экономике.

Структура рынка ссудного капитала.

Денежный рынок	Рынок капитала	Фондовый рынок	Ипотечный рынок
Совокупность кредитных краткосрочных операций для удовлетворения нужд хозяйствующих субъектов в оборотном капитале	Совокупность средне и долгосрочных операций для обслуживания движения основного капитала	Совокупность кредитных операций обслуживающих фондовый рынок	Совокупность кредитных операций обслуживающие рынок недвижимости

Участники рынка ссудных капиталов

первичные инвесторы	специализированные посредники	заемщики
Владельцы свободных ресурсов которые на различной основе формируют ресурсы банка	Кредитно-финансовые организации которые аккумулируют денежные средства	Пользователи ссудного капитала (юр, физ. лица, государство), которые готовы заплатить за использование финансовых ресурсов

Источники ссудного капитала

Денежные накопления государства	Высвободившиеся денежные средства населения	Высвободившаяся часть средств хозяйствующих субъектов (в виде денег или товара)

Ссудный процент – это экономическая категория представляющая собой цену ссуженной на определенное время стоимости.

Кредитор Заемщик

Получение прибыли

Ссудный процент классифицируется в зависимости от критерия и от формы кредита

Классификационный признак	Форма ссудного процента
1) По формам кредита	1) государственный, банковский, коммерческий, потребительский и т.д.
2) По видам кредитных учреждений	2) ставка ЦБ, банковский процент, ломбардный
3) по срокам кредита	3) краткосрочный, среднесрочный, долгосрочный
4) по видам инвестиционных кредитов	4) процент по кредитам для оборотных средств, для основных средств и по инвестициям в ценные бумаги
5) по видам операций кредитных учреждений	5) депозитный процент, кредитный, вексельный, межбанковский

Теории ссудного процента.

1) теория предельной полезности

Ее представители связывают психологические особенности людей в предпочтении тех или иных заемных отношений.

2) Классическая теория ссудного процента.

Это Марксистский подход к источнику ссудного процента:

- в ходе присвоения прибавочной стоимости образуются денежные ресурсы, которые вновь вовлекаются в заемные отношения, т.е. ссудный процент – это оплата за использование капитала.

Кредитор заемщик

Проценты (прибыль) прибыль

Необходимо вернуть собственная прибыль

Уровень ссудного процента

Денежная сфера доходы от инвестиций

Объем сбережений реальный сектор экономики

перелив капитала

3) Теория предпочтения ликвидности

Разработана Кейнсом «Общая теория процентов занятости денег».

Владельцы свободных средств могут в любое время предпочитать ликвидность или процент от вложения средств.

7 макроэкономических факторов которые влияют на уровень ссудного процента:

1) соотношение спроса и предложения на заемные средства

2) уровень развития денежных рынков и рынков ценных бумаг

3) миграция международного капитала, состояние платежного баланса страны и национальной валюты.

4) факторы рисков – внутренних и внешних

5) денежно-кредитная политика ЦБ (мягкая, жесткая, умеренная)

6) инфляционные ожидания

7) система налогообложения в стране