Основы предпринимательской деятельности. Учебное пособие-1

Норма обслуживания характеризует количество единиц оборудования, площади, которые должны быть обслужены за определенное время.

Все показатели, характеризующие эффективность использования трудовых ресурсов, тесно связаны между собой. Определяющим среди этих показателей является производительность труда.

На повышение производительности и эффективности труда влияет ряд факторов:

Материально-технические факторы, связанные с использованием нового оборудования, прогрессивных технологий и товародвижения, индустриализации, доставкой и перемещением грузов. Совершенствование деятельности предприятий достигается за счет осуществления следующих мероприятий:

–замены морально устаревшего оборудования новым;

–автоматизации доставки и перемещения грузов.

Организационно-экономические факторы определяются уровнем организации труда и управления.

К ним относятся: совершенствование структуры управления, улучшение оперативного управления технологическими процессами, внедрение и развитие информационных систем, развитие услуг, оказываемых покупателям, внедрение передовых методов и приемов труда, расширение сферы нормирования труда, внедрение гибких форм организации труда, совершенствование системы экономического стимулирования работников.

3. Социально-психологические факторы определяются социальнодемографическим составом трудовых коллективов, уровнем подготовки работников, стилем управления.

Расчет планового числа работников на предприятии

Для расчета планового числа работников необходимо определить плановый фонд времени работы предприятия.

При расчете планового фонда времени одного работника определяют: 1. Календарный фонд времени одного работника:

Ткал = 8 * (365 – Праздничные Дни – Выходные дни – Предпраздничные дни).

2. Плановый фонд времени одного работника: Тплан = Ткал, часах – Невыходы на предприятие. Доход, прибыль и рентабельность предприятия.

Валовой доход предприятия

Валовой доход предприятия – выручка от реализации товаров и услуг за вычетом затрат на оплату стоимости, полученных от поставщика товаров.

Валовой доход состоит из трех частей:

Сумма денежных средств, полученных от реализации товаров как разности между ценой продажи товаров и ценой их приобретения. Эта часть валового дохода представляет собой торговую надбавку.

51

Поступления за оказанные услуги и выполненные работы.

Прочие доходы от не основной деятельности (сальдо доходов и расходов от внереализационных операций, реализация излишков оборудования, передача временно неиспользуемых помещений и объектов в аренду, доходы от долевого участия в деятельности других предприятий, от ценных бумаг, принадлежащих предприятию).

Экономическое назначение валового дохода – возмещение издержек, уплата налогов, сборов и образования прибыли.

ВД = Н + У + Дпр, руб., где ВД – валовой доход; Н – торговая надбавка;

У – стоимость оказанных услуг; Дпр – прочие доходы.

Н = И + НДС + П, руб., где И – сумма издержек; НДС – налог на добавленную стоимость (18%); П – прибыль; Н – торговая надбавка.

Факторы, влияющие на величину валового дохода

К важнейшим факторам, формирующим объем и уровень валового дохода, относятся:

–объем, состав и ассортимент товаров;

–условия поставки товаров;

–экономическая обоснованность торговой надбавки;

–количество и качество дополнительных услуг;

–понятие прибыли предприятия.

Прибыль представляет собой выраженный в денежной форме чистый доход от предпринимательской деятельности, полученный как разница между совокупным доходом и совокупными затратами предприятия.

Прибыль является денежным выражением стоимости прибавочного продукта, созданным производительным трудом работников.

Прибыль выступает как (функции прибыли):

–главная цель предпринимательской деятельности и фактор повышения материальной заинтересованности работника;

–мера эффективности хозяйственной деятельности;

–источник финансирования ресурсов для развития предприятия и источник увеличения его рыночной стоимости;

–источник формирования доходной части федерального и местного бюджета.

Составляющие прибыль предприятия:

–прибыль от основной деятельности;

–прибыль от прочей реализации (имущества предприятия);

–прибыль от внереализационных операций.

52

Основным источником получения предприятием прибыли является валовой доход.

Валовая прибыль (балансовая) – разность между валовым доходом и издержками.

Пб = Пр + Пп + Пво, где Пр – прибыль от реализации (продукции или услуг);

Пп – результат от прочей реализации (имущества); Пво – сальдо доходов и расходов от внереализационных операций.

Пр = Д – И – Зу,

где Д – доход; Зу – затраты на оказание услуг; И – издержки.

Чистая прибыль – та часть валовой прибыли, которая остается в распоряжении предприятий после уплаты в бюджет налога на прибыль и других внешних платежей (оплата процентов по банковскому кредиту).

Экономическая прибыль – разность между валовым доходом и экономическими издержками.

Экономическая прибыль меньше валовой прибыли на величину затрат, неучитываемых в составе издержек.

Экономические издержки характеризуют совокупность действительных доходов и расходов предприятия и включают как издержки, так и выплаты, относимые на прибыль.

Факторы, влияющие на прибыль

На объем прибыли оказывает влияние значительное количество факторов (внешних факторов, независимых от предприятия и внутренних факторов, т.е. зависимых).

Квнешним факторам относятся:

– политическая стабильность;

– состояние экономики;

– демографическая ситуация;

– конъюнктура рынка;

– темпы инфляции;

– проценты за кредит.

Квнутренним факторам относятся:

–объем валового дохода и факторы, его определяющие;

–размер издержек;

–производительность труда работников;

–наличие собственных оборотных средств;

–эффективность использования основных фондов;

–основные направления использования прибыли. Валовая прибыль распределяется следующим образом:

–оплата налогов;

–расчет с внешними партнерами.

53

Направления использования чистой прибыли

Чистая прибыль предприятия направляется на создание резервного фонда, который предназначается для покрытия непроизводственных потерь и убытков, а также для покрытия балансового убытка предприятия за отчетный год и выплат доходов или дивидендов участникам при отсутствии или недостаточности для этих целей прибыли отчетного года.

Фонд накопления предназначается для финансового обеспечения развития предприятия (прирост собственных основных фондов и оборотных средств).

Фонд социальной сферы предназначен для финансирования капитальных вложений в развитие объектов социальной сферы (жилых домов, санаториев, домов отдыха, дошкольных и школьных учреждений).

Фонд потребления аккумулирует средства, направленные на осуществление мероприятий по развитию социальной сферы и материального поощрения работников, на разовые премирования за выполнение особо важных заданий, надбавки к пенсиям, единовременные пособия уходящим на пенсию, предоставление льготного или бесплатного питания, оплата проезда к месту работы, путевок на лечение.

Налогооблагаемая прибыль – часть валовой прибыли, подлежащая налогообложению.

Объектом налогообложения является валовая прибыль предприятия, уменьшенная или увеличенная в соответствии с положениями действующего законодательства.

Состав налоговых платежей предприятия включает налог на прибыль, налог на имущество предприятия, налоги, уплачиваемые во внебюджетные государственные фонды.

Пбн = ВД – НДС – И + Пр + ДВО – РВО – Л, где Пбн – прибыль налогооблагаемая (балансовая за вычетом льгот);

ДВО – доходы от внереализационных операций (сдача имущества в аренду, штрафы, пенни, неустойки и другие суммы, полученные в виде санкций и возмещения убытка по хозяйственным договорам, проценты, начисленные банками по счетам и другие виды доходов от операций, не связанных с реализацией товаров, основных фондов и другого имущества);

РВО – расходы от внереализационных операций (убытки по операциям с тарой, уплаченные штрафы, пени, неустойки);

Л – льготы по налогообложению.

Льготы, предоставляемые предприятию: если средства были направлены на финансирование капитальных вложений, благотворительные цели (до 3% от суммы налогооблагаемой прибыли), в российские фонды фундоментальных исследований и технологического развития (до 10%), на погашение кредитов банка, полученных на финансирование капитальных вложений. При этом суммарный размер льгот, исключаемых из налогооб-

54

лагаемой прибыли, не может превышать 50% фактической суммы налога, исчисленной без учета этих льгот.

Прибыль выполняет следующие основные функции:

–является мерилом оценки деятельности предприятия;

–используется в качестве источника материального поощрения труда работников;

–выступает источником вознаграждения владельцев акций, долей в уставном капитале предприятия;

–является источником самофинансирования развития предприятия;

–служит источником пополнения государственного бюджета.

Рентабельность предприятия

Рентабельность характеризует относительный, а не абсолютный размер прибыли, ее уровень.

Рентабельность – качественный показатель работы предприятия, в котором обобщается состояние доходов, издержек, использование основных средств, рабочей силы.

В зависимости от целей расчетов наиболее часто рентабельность предприятия определяют посредством процентного отношения прибыли к таким показателям, как объем реализации, издержки, основные и оборотные средства, средства на оплату труда, собственный капитал и т.п.

Показатели рентабельности:

1. Общая экономическая рентабельность:

Рэ = П / Вр * 100, %. 2. Рентабельность предприятия (фондов):

Рф = П / ОФ + Об.с. * 100, %. 3. Рентабельность капитала:

Рк = П / Суммарный капитал * 100, %. 4. Рентабельность издержек:

Ри = П / И * 100, %.

Хозяйственный риск. Расчет точки безубыточности (рис. 3.1)

Выходя со своим товаром на рынок, каждый производитель, стремясь получить выгоду, ищет своего покупателя. Однако покупатель может купить или не купить предлагаемую услугу или товар.

Предприниматель действует на рынке самостоятельно, на основе собственного опыта. В этих условиях всегда существует неуверенность в получении ожидаемого результата. Присутствует риск потерять все ресурсы (в том случае, если товар или услуга не нашли покупателя на рынке) или недополучить ту прибыль, на которую предприниматель рассчитывал.

В основе методов расчета риска лежит деление издержек на постоянные и переменные.

К постоянным издержкам относятся расходы на управление, охрану предприятия, ремонт работы (текущие), отопление, содержание помеще-

55

ний, некоторые сборы и налоги, оплачиваемые независимо от оборота (налог на имущество, земельный налог), арендная плата.

Расходы, связанные с объемом реализованных изделий относят к переменным издержкам.

Если реализуются изделия, рыночная цена которых не покрывает все издержки, но превосходит переменные издержки, то объем их продажи представляет собой сумму покрытия хотя бы относительно постоянных издержек.

Предприятие начинает приносить прибыль при таком объеме реализации, при котором объем выручки и объем общих издержек равны.

Рис. 3.1. Точка безубыточности

При решении этого уравнения получаем:

Q = П = Ипост / Р - Иперем

Объем сбыта определенного изделия, необходимый для покрытия всех издержек рассчитывается:

Qmin = Ипост / (Р – Иперем) – точка безубыточности.

3.3. Кредитование предприятий

Финансовые ресурсы предприятий – результаты функционирования финансов, выступающие в качестве денежных доходов и поступлений средств.

Финансы – система экономических отношений, посредством которых осуществляется формирование, распределение и использование денежных средств.

Предприятия имеют финансовые отношения с государством, банками, финансовыми институтами, хозяйственными субъектами, работниками и покупателями.

Использование заемного капитала осуществляется на основе кредитного договора, который создает предпосылки обеспеченности ссуд, их

56

своевременный возврат и уплату процентов. Банки предлагают своим клиентам типовые кредитные договоры. Предметом согласования является сумма и сроки кредитования, процентные ставки за пользование ссудой, формы материального обеспечения.

Использование заемного капитала возможно в том случае, когда получаемая прибыль покрывает расходы по уплате процентов за кредит. Для банка важно иметь гарантию возврата выданной ссуды.

Обеспеченность ссуд предполагает, что предприятие-ссудозаемщик имеет в наличие товарно-материальные ценности, под которыми они выдаются или производит затраты, прокредитованные банком.

Обеспечением ссуды служат залог и гарантии или поручительства. В залог передаются, как правило, имущество, ценные бумаги и валюта или имущественные права, включая лицензии, патенты, права пользования или владения имуществом.

Условия залога могут предусматривать, что заложенное имущество остается у залогодателя либо передается во владение залогодержателю. Банк-залогодержатель обычно принимает ценные бумаги и их валюту, а другие предметы оставляет у залогодателя.

Обеспечением ссуды может служить гарантийное обязательство или поручительство. Поручитель и заемщик несут солидарную ответственность перед банком. Договором поручительства поручитель обязывается перед кредитором другого лица отвечать за использованием последним его обязательств, полностью или частично. Поручитель отвечает перед кредитором в полной сумме кредитного договора, включая уплату процентов. Если поручительство дали несколько лиц, все они отвечают перед кредитором солидарно.

При кредитовании соблюдаются следующие общие принципы:

Целевой характер кредита.

Срочность.

Возвратность.

Обеспеченность товарно-материальными ценностями.

Платность.

Целевой характер кредита предполагает, что кредит дается под определенную конкурентную программу.

Срочность кредита означает, что ссуды выдаются на срок, предусмотренный соответствующей программой.

Принцип возвратности предполагает направление выручки от реализации на погашение кредита.

Обеспечение товарно-материальными ценностями предполагает, что торговая организация должна иметь в наличие материальные ценности, под которые получены кредиты, и реализация которых позволит погасить имеющуюся задолженность.

57

Основными способами краткосрочных кредитов предприятия являются коммерческий (торговый) кредит и банковский (финансовый) кредит.

Коммерческий (товарный) кредит связан с торгово-посредническими операциями и предоставляется поставщиком или посредником.

Коммерческий кредит имеет следующие виды:

1.Товарный кредит с отсрочкой платежа по условиям контракта.

2.Кредит, оформленный векселем, т.е. долговым обязательством, дающим бесспорное право его владельцу по окончанию определенного срока потребовать от должника указанную в нем сумму денежных средств.

3.Товарный кредит по открытому счету (используется торговым предприятием с их постоянными поставщиками при многократных поставках, заранее согласованного ассортиментного товара мелкими партиями).

Финансовый (банковский) кредит предоставляется в денежной форме. Его разновидности:

1.Контокоррентный кредит – в виде текущего счета предприятия в банке на условиях двустороннего кредитования со стороны банка и клиента.

Это особая форма кредитной сделки, при которой кредитная операция заключается в отсрочке платежа.

Контокоррентный счет – единый счет клиента в банке, по которому проводятся все кредитные и расчетные операции, используемый одновременно как расчетный и специальный счет.

На нем отражаются выплаты по поручению клиента и внесенные им суммы и поступления.

Открытие кредитной линии позволяет восполнить недостаток средств на расчетном счете.

Сэтой целью в договоре оговариваются сроки, условия и предельная сумма предоставления кредита.

2.Учетный (вексельный) кредит предоставляется банком векселедержателю путем покупки векселя до наступления срока платежа. Векселедержатель получает от банка указанную в векселе сумму за вычетом учетной ставки, комиссионных платежей и других расходов.

Определение предельного объема заемных средств осуществляется с помощью предельного эффекта финансового рычага (левереджа). Этот эффект достигается за счет различий в структуре источников финансирования капитала.

В качестве показателей эффективности принимается уровень рентабельности собственного капитала.

Эффект финансового левереджа заключается в том, что уровень рентабельности собственного капитала предприятия повышается с увеличением доли заемного капитала в общей сумме источников финансирования.

ЭФР = (Ра – СП) * ЗК / СК, %, где Ра – рентабельность активов предприятия;

58

СП – средняя процентная ставка за кредит, предоставляемый по всем его видам;

ЗК – сумма заемного капитала; СК – сумма собственного капитала.

Первая составляющая (Ра – СП) – дифференциал финансового рычага. Вторая составляющая (ЗК / СК) – коэффициент финансового рычага (плечо).

Дифференциал финансового рычага может иметь положительные и отрицательные значения и равняться нулю.

Если дифференциал имеет положительное значение, то любое увеличение коэффициента финансового рычага будет приводить к росту его эффекта.

Если дифференциал имеет отрицательное значение, то любое увеличение коэффициента приводит к снижению эффекта финансового рычага.

Это означает, что рентабельность собственного капитала будет снижаться за счет увеличения расходов на оплату кредита.

При нулевом значении дифференциала нецелесообразно использовать заемные средства, т.к. расходы на оплату кредита равны рентабельности активов предприятия.

Следовательно, в процессе управления источниками финансирования капитала предприятия торговли необходимо контролировать и регулировать плечо рычага в зависимости от дифференциала, который не должен быть отрицательным или равняться нулю.

3.4. Комплексная оценка эффективности хозяйственной деятельности предприятий

Комплексный экономический анализ представляет собой всесторонний анализ хозяйственной деятельности предприятия или какой-либо отдельной, наиболее существенной стороны его деятельности на основе системного подхода.

Системный подход к проведению комплексного экономического анализа (КЭА) предполагает наличие определенной последовательности с целью всестороннего охвата взаимосвязанных и взаимообусловленных показателей.

Одной из основных задач КЭА является выявление эффективности хозяйственной деятельности предприятия.

Под экономической эффективностью понимается соизмерение полученных результатов с изменяющимися ресурсами и произведенными затратами.

59

Целью предприятия является достижение максимальных результатов деятельности при оптимальном экономическом потенциале предприятия, относительном сокращении издержек и высокой культуры обслуживания.

КЭА проводится поэтапно на основе предварительно разработанной программы.

На первом этапе уточняются объекты исследования, цель и задачи анализа, составляется план работы.

На втором этапе разрабатывается система синтетических и аналитических показателей, с помощью которого в дальнейшем будет дана характеристика исследуемого предприятия.

На третьем этапе определяются источники информации, осуществляется ее сбор и проверка на точность. В случае необходимости показатели приводятся в сопоставимый вид.

На четвертом этапе проводится анализ показателей.

На пятом этапе происходит оценка полученных результатов, на основе которых вырабатываются управленческие решения по повышению эффективности деятельности анализируемого предприятия.

Систему показателей, используемых при проведении КЭА, подразделяют на три группы:

1.Показатели, характеризующие ресурсы:

– показатели финансовых ресурсов;

– показатели трудовых ресурсов;

– показатели материальных ресурсов.

2.Показатели, характеризующие затраты:

– показатели издержек;

– показатели затрат, неучтенных в издержках.

3.Показатели, характеризующие результаты:

– показатели объема и структуры реализации;

– показатели дохода;

– показатели прибыли и рентабельности.

Завершающим этапом является обобщающая оценка эффективности

финансово-хозяйственной деятельности.

Показатели, характеризующие ресурсы.

Показатели, характеризующие финансовые ресурсы – основные средства (их сумма, состав, показатели эффективности использования), оборотные средства в целом (общая сумма, состав и структура показателей оборачиваемости), капитал (структура показателей эффективности использования), устойчивость, ликвидность и платежеспособность.

Показатели, характеризующие трудовые ресурсы – численность работников (общая численность, структура производительности труда), расходы на оплату труда (сумма, уровень, структура, средняя зарплата, эффективность использования расходов на оплату труда).

60