Финансы. Учебное пособие для обучающихся по направлению подготовки «Экономика»

–вузы получили право оставлять себе всю валютную выручку (за иностранных студентов, выполнение научных работ).

В учреждениях и организациях нерыночного сектора экономики за счет финансовых ресурсов осуществляются все текущие затраты, включая расчеты со сторонними организациями и уплату процентов за кредит и формируются фонды экономического стимулирования. К ним относятся:

–фонд производственного и социального развития;

–фонд материального поощрения;

–фонд валютных отчислений.

Периодичность отчислений средств в эти фонды определяется самим предприятием (ежемесячно, ежеквартально и т.д.).

Основным источником формирования фонда экономического стимулирования выступает совокупный доход учреждения, но есть и дополнительные источники. Так, в фонд производственного и социального развития зачисляется:

–экономия по материальным затратам (кроме экономии расходов на питание больных, приобретение медикаментов и перевязочных средств — в медицинских учреждениях);

–экономия по расчетам со сторонними организациями и процентам за кредит;

–выручка от реализации излишнего, устаревшего или изношенного оборудования, материалов и других материальных ценностей;

–средства от сдачи в аренду зданий, сооружений, оборудования, транспорта.

В фонд материального поощрения дополнительно перечисляются неиспользованные средства фонда заработной платы.

В настоящее время крупные изменения происходят в системе финансирования здравоохранения на основах страховой медицины; образования — расширение деятельности коммерческих структур.

Организации и учреждения, осуществляющие некоммерческую деятельность, самостоятельно разрабатывают свои финансовые планы. При этом учреждения, финансируемые за счет бюджетных средств (например, казначейство), составляют сметы расходов, а организации и учреждения, получающие дополнительные доходы, разрабатывают сметы расходов и доходов. Главное отличие сметы от финансовых

61

планов предприятий, работающих на коммерческих началах, заключается в том, что в смете более детально обосновываются расходы, а доходы отражаются только в разрезе различных источников.

Для составления сметы в качестве исходных данных используются контрольные цифры и экономические нормативы.

Контрольные цифры состоят из показателей, отражающих специфику деятельности учреждения и определяющих перспективы его развития. Они не носят директивного характера, доводятся до учреждений в качестве ориентиров.

Контрольные цифры могут включать:

–численность и состав обслуживаемого учреждением населения (т.е. контингенты);

–объем и качество выполняемых учреждением услуг (например, число принятых в поликлиниках больных, число выпускников школ);

–показатели технического оснащения учреждений и обеспеченности транспортом;

–показатели социального развития трудовых коллективов соответствующих учреждений.

Экономические нормативы, используемые в финансовом планировании, включают в свой состав нормативы:

–бюджетного финансирования действующего учреждения;

–образование фонда заработной платы;

–образование фонда производственного и социального развития;

–образование фонда валютных отчислений за счет валютной выручки.

Кроме контрольных цифр и экономических нормативов учреждения и организации, осуществляющие некоммерческую деятельность, могут получить государственный заказ на ввод в

действие новых мощностей и объектов за счет государственных централизованных капитальных вложений.

Составленная смета утверждается совместным решением руководителя учреждения и профсоюзной организацией.

Смета включает 3 крупных раздела: 1. Свод расходов и доходов.

2. Производственные показатели.

3. Расчеты и обоснования расходов и доходов.

62

В первом разделе по расходам указываются:

1.Материальные и приравненные к ним затраты.

2.Фонд заработной платы.

3.Фонд производственного и социального развития.

4.Фонд материального поощрения.

5.Другие фонды и резервы.

В первом разделе по доходам указываются:

1.Финансирование из бюджета.

2.Дополнительные платные услуги населению.

3.Оказание услуг по договорам с организациями и предприятиями.

4.Прочие поступления.

5.Выручка от сдачи в аренду помещений, оборудования и т.д. Свод расходов и доходов по смете дается в годовом исчислении с

поквартальной разбивкой. По всем разделам сметы приводятся плановые и отчетные данные текущего года, позволяющие сопоставить их с показателями планируемого года.

10.3. Основы функционирования финансов коммерческих предприятий

Финансы предприятий занимают исходное, определяющее положение в финансовой системе России.

Финансы предприятий распределяют и перераспределяют национальный доход и национальное богатство на общегосударственном уровне.

Финансы предприятий обеспечивают формирование финансовых ресурсов страны, которые используются для образования бюджета и внебюджетных фондов.

В основе финансов предприятия находятся такие объективные явления:

–наличие товарно-денежных отношений;

–функционирование государства.

Значит, наличие финансов предприятий обусловлено существованием товарно-денежных отношений и действием закона стоимости.

К финансовым отношениям, определяющим содержание данной категории, относят следующие финансовые отношения:

63

1.Между предприятием и государством с целью формирования и использования:

– бюджетных и внебюджетных фондов;

– перечисленных налоговых и неналоговых доходов в бюджеты разных уровней;

– страховые взносы во внебюджетные фонды;

– получение бюджетных ссуд на возвратной и безвозвратной основе, а также централизованных инвестиционных ресурсов на конкурсной основе.

2.Связанные с формированием и использованием внутри предприятий:

– фонда потребления;

– фонда накопления;

– резервного и других фондов целевого назначения.

3.Уплаты и получение штрафов за нарушение хозяйственных договоров:

– получение доходов от совместной деятельности;

– вложение средств в ценные бумаги и др.

4.Между предприятиями и страховыми компаниями с целью формирования и использования разнообразных страховых фондов.

Перечисленные виды денежных отношений позволяют сформировать следующее определение финансов предприятий.

Финансы предприятий — это совокупность денежных отношений, связанных с формированием, распределением и использованием денежных доходов и фондов у субъектов хозяйствования с целью выполнения обязательств перед:

– финансово-банковской системой;

– финансированием затрат по расширенному воспроизводству;

– материальным стимулированием работающих.

Сущность финансов предприятий раскрывается в их функциях. Финансам предприятий присущи три функции:

– воспроизводственная;

– распределительная;

– контрольная.

Воспроизводственная функция финансов предприятия заключается в обеспечении сбалансированности стоимостного выражения материальных и трудовых средств и финансовых результатов на всех стадиях кругооборота капитала в процессе простого и расширенного воспроизводства.

64

Составной частью воспроизводственной функции финансов предприятий является оперативная функция, содержание которой заключается в текущем обеспечении предприятий денежными средствами для нормального функционирования, т.е. совершения платежей и расчетов, выполнения краткосрочных обязательств.

Оперативная функция не оказывает значительного воздействия на долгосрочную стратегию развития предприятия. Поэтому она ограничивается финансовым обеспечением простого воспроизводства.

(Воспроизводственная функция ставит на передний план накопление капитала для решения долгосрочных инвестиционных проблем).

С воспроизводственной функцией тесно связана распределительная функция, так как выручка от реализации продукции, товаров, работ и услуг подлежит распределению и перераспределению Распределительная функция финансов предприятия заключается в том, что финансовые ресурсы предприятий подлежат распределению в

целях выполнения денежных обязательств перед:

–бюджетом;

–банками;

–контрактами.

Контрольная функция финансов предприятия заключается в реализации контроля за уровнем самофинансирования производства на основе определения состояния внутренних источников финансирования, включая:

–нераспределенную прибыль;

–амортизацию;

–резервные и страховые фонды;

–средства, полученные от продажи акций и облигаций;

–банковских ссуд и коммерческого кредита;

–взимаемой задолженности по товарным и поставкам. Ликвидность — контролируется по соотношению оборотного

капитала и краткосрочных обязательств.

Оборачиваемость капитала — контролируется по соотношению объема реализации и совокупности основного и оборачиваемого капитала.

Прибыль — контролируется по отношению к объему продаж, издержкам производства и обращения, активам, собственному капиталу предприятия.

65

Задачи контрольной функции:

1.Контроль за правильным и своевременным перечислением денежных средств во все установленные источники финансирования.

2.Контроль за соблюдением заданной структуры фондов денежных средств с учетом потребностей производственного и социального развития.

3.Контроль за целенаправленным и эффективным использованием финансовых ресурсов.

4.Контроль за поступлением выручки от реализации продукции, работ и услуг.

5.Контроль за управлением самофинансирования, прибыльности

ирентабельности.

Целевое и эффективное использование финансовых ресурсов предприятия контролируется на основе составленных плановых и отчетных финансовых смет (планов) образования и расходования денежных фондов

Финансы коммерческих организаций — это система отношений, связанных с формированием и использованием финансовых ресурсов коммерческих организаций с целью обеспечения их деятельности и решения вопросов социального характера.

Выделяют следующие принципы организации финансов в сфере коммерческой деятельности.

1. Принцип экономической и юридической самостоятельности. Предприятие независимо от формы собственности самостоятельно

определяет свои расходы, источники финансирования, направления вложений денежных средств с целью получения прибыли. Для получения дополнительной прибыли предприятия могут, кроме основной своей деятельности, осуществлять финансовые инвестиции долгосрочного и краткосрочного характера в форме приобретения ценных бумаг других компаний, государства, участия в создании уставного капитала других предприятий, хранения денежных средств на депозитных счетах банков.

2. Принцип самофинансирования.

Это означает необходимость полной окупаемости затрат на производство и реализацию, на инвестирование и развитие производства за счет собственных или заемных источников финансирования. Прежде чем осуществлять инвестиции, предприятие должно учесть все связанные с ними затраты, включая цену кредита, инфляции и другое, сопоставить их с возможными доходами от

66

инвестиций. Без превышения доходов от инвестиций над затратами принцип самофинансирования не работает или инвестиции нецелесообразны.

Определяется основной целью предпринимательской деятельности — получением прибыли. Заинтересованность в получении предприятием прибыли касается государства, коллектива предприятия, инвесторов, каждого работника, а также других предприятий, с которыми у данного предприятия имеются договорные отношения. Реализация этого принципа обеспечивается стимулирующей системой налогообложения, высоким уровнем оплаты труда, процентов и дивидендов по ценным бумагам, уровнем банковского кредита, соразмерным с действительной эффективностью использования кредитных ресурсов, и т.д.

Это наличие определенной системы ответственности за результаты финансовой деятельности. Финансовые методы реализации этого принципа не одинаковы для предприятий, их руководителей и отдельных работников. Для предприятий принцип реализуется в форме штрафов, пеней, неустоек, взимаемых при нарушении договорных обязательств, несвоевременности возврата долгосрочных и краткосрочных кредитов и займов, погашения векселей при нарушении налогового законодательства.

В более широком смысле материальная ответственность состоит в том, что ухудшение финансового состояния автоматически приводит к невозможности бесперебойной деятельности, нормального кругооборота средств и порождает целый ряд проблем, без решения которых продолжение работы предприятия вообще ставится под угрозу. Такова и материальная ответственность в широком смысле руководителей предприятий и его учредителей. Ответственность отдельных работников реализуется через штрафы, лишение премий и т.д. В широком смысле формой ответственности работников является нарушение предприятием сроков выплаты заработной платы.

5. Ответственность за ведение и результаты финансовохозяйственной деятельности. Различают внутренний и внешний хозяйственный контроль.

Внутренний — это органы контроля на предприятии: финансовый отдел или финансовая дирекция, бухгалтерия, ревизионная комиссия, внутренний аудит.

Внешний — налоговая инспекция, аудиторская фирма, органы налоговой полиции, органы государственных внебюджетных фондов,

67

банковские учреждения, отделения федерального казначейства и др. Цели и задачи органов контроля регулируются законодательными актами.

Предпринимательская деятельность всегда сопряжена с разного рода рисками. Последствия рисков сказываются на финансовых результатах деятельности предприятия.

Важнейшие направления финансовой работы на предприятиях следующие:

1.Системный и постоянный финансовый анализ их деятельности.

2.Организация оборотных средств в соответствии с существующими требованиями с целью оптимизации финансового состояния.

3.Оптимизация затрат предприятия на основе деления их на переменные и постоянные и анализ взаимодействия и взаимосвязи «затрата — выручка — прибыль».

4.Оптимизация распределения прибыли и выбор наиболее эффективной дивидендной политики.

Основные направления деятельности финансовых служб — это:

– расчеты с покупателями;

– работа с контрагентами в случае возникновения финансовых разногласий;

– введение кассовых и других банковских операций;

– финансово-кредитное и оперативное планирование и контроль;

– экономический анализ;

– операции с ценными бумагами;

– более широкое внедрение коммерческого кредита и вексельного обращения с целью оптимизации источников денежных средств и воздействия на банковскую систему;

– использование лизинговых отношений с целью развития производства;

– оптимизация структуры имущества и источников его формирования с целью недопущения неудовлетворительной структуры баланса;

– разработка и реализация стратегической финансовой политики предприятия.

В странах с развитой рыночной экономикой широко развит финансовый менеджмент.

Финансовый менеджмент — это такая система экономического управления производством (фирмой) которая включает рациональное и

68

эффективное использование капитала управления движением финансовых ресурсов.

Сущность финансового менеджмента в такой организации управления финансами, которая позволяет привлекать дополнительные финансовые ресурсы на самых выгодных условиях, инвестировать их с наибольшим эффектом, осуществлять прибыльные операции на финансовом рынке, покупая и перепродавая ценные бумаги.

Финансовый менеджмент — это деятельность по управлению финансами предприятия, включающая в себя:

–финансовое планирование;

–оперативную работу;

–контрольно-аналитическую работу.

Основные задачи финансового менеджмента состоят в следующем:

–организация и контроль денежных потоков предприятия;

–решение задач выживания предприятия в условиях конкурентной борьбы;

–обеспечение устойчивого финансового положения;

–максимизация прибыли;

–минимизация расходов;

–обеспечение рентабельной деятельности и роста объема производства и реализации продукции.

Успех в области финансового менеджмента во многом зависит от такого поведения работников финансовой службы, при котором главным становится инициатива, поиск нетрадиционных решений, масштабность операций и оправданный риск.

Таким образом, финансист — это менеджер, управляющий финансовыми потоками предприятия, обеспечивающий непрерывный процесс финансирования хозяйственной деятельности.

В настоящее время для нашего государства важнейшей задачей является стабилизация финансов государства на основе укрепления финансов предприятий (фирм).

Вопросы для самостоятельной подготовки

1.Функционирование государственного бюджета.

2.Основные направления использования финансовых ресурсов.

3.Понятие финансов и финансовой деятельности предприятия.

4.Формы государственного регулирования финансовой деятельности.

69

5.Сущность, цель и задачи финансового менеджмента.

6.Функции и механизм финансового менеджмента.

7.Источники информации для разработки и принятия финансовых решений.

70