- •Введение
- •Раздел I. РЕСУРСНОЕ ОБЕСПЕЧЕНИЕ ПРЕДПРИЯТИЯ
- •Глава 1. Основной капитал предприятия
- •Рис. 1.1. Состав капитала предприятия
- •Таблица 1.1
- •Оценка основных фондов
- •Таблица 1.2
- •Окончание табл. 1.2
- •Рис. 1.2. Показатели движения, состояния и использования ОПФ
- •Рис. 1.3. Структура эффективного фонда времени работы оборудования
- •Примеры решения задач I уровня сложности
- •Примеры решения задач II уровня сложности
- •Изменение величины ОФ в отчетном и базовом году, тыс. р.
- •Задачи для самостоятельного решения
- •Глава 2. Оборотный капитал предприятия
- •Рис. 2.1. Структура оборотного капитала предприятия
- •Рис. 2.2. Нормирование оборотных средств по производственным запасам
- •Примеры решения задач I уровня сложности
- •Примеры решения задач II уровня сложности
- •Номенклатура материалов, получаемых предприятием
- •Выпуск продукции по предприятию
- •Задачи для самостоятельного решения
- •Глава 3. Трудовые ресурсы предприятия
- •Кадры предприятия, их состав и характеристика
- •Показатели движения кадров на предприятии
- •Организация оплаты труда
- •Примеры решения задач I уровня сложности
- •Примеры решения задач II уровня сложности
- •Задачи для самостоятельного решения
- •Раздел II. ИЗДЕРЖКИ И РЕЗУЛЬТАТЫ ПРОИЗВОДСТВЕННО-ХОЗЯЙСТВЕННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ
- •Глава 4. Издержки производства и обращения
- •Классификация затрат
- •Примеры решения задач I уровня сложности
- •Примеры решения задач II уровня сложности
- •Окончание таблицы
- •Задачи для самостоятельного решения
- •Глава 5. Основы формирования цен на продукцию
- •Виды и формирование цены
- •Примеры решения задач I уровня сложности
- •Примеры решения задач II уровня сложности
- •Задачи для самостоятельного решения
- •Механизм формирования показателей прибыли
- •Примеры решения задач I уровня сложности
- •Примеры решения задач II уровня сложности
- •Задачи для самостоятельного решения
- •Таблица 6.1
- •Показатели работы предприятия в базисном году
- •Таблица 6.2
- •Показатели работы предприятия в отчетном году
- •Глава 7. Оценка экономической эффективности производственно-хозяйственной деятельности предприятия
- •Примеры решения задач
- •Задачи для самостоятельного решения
- •Окончание таблицы
- •Глава 8. Оценка эффективности инвестиционных проектов
- •Определение ВНД графическим способом
- •Примеры решения задач
- •Задачи для самостоятельного решения
- •Заключение
- •Библиографический список
- •Приложение
- •Ответы
- •Глава 1. Основной капитал предприятия
- •Глава 2. Оборотный капитал предприятия
- •Глава 3. Трудовые ресурсы предприятия
- •Глава 5. Основы формирования цен на продукцию
- •Глава 6. Формирование и распределение прибыли предприятия
- •Глава 7. Оценка экономической эффективности производственно-хозяйственной деятельности предприятия
- •Глава 8. Оценка эффективности инвестиционных проектов
2. Рентабельность перманентного капитала (инвестиций) (Rк) – это отношение прибыли до налогообложения к средней величине собственного капитала и долгосрочных обязательств (кредитов, займов и прочих обязательств) (Кд). Показывает размер прибыли, приходящийся на каждый рубль капитала, вложенного на длительный срок:
Rк = |
Пб |
· 100 %. |
(7.7) |
Кс + Кд |
Величина Кд принимается равной итогу раздела IV баланса.
3. Коэффициент рентабельности продаж (оборота) (Rп) – это от-
ношение прибыли от продаж или чистой прибыли к выручке (нетто) от продажи продукции, работ, услуг (за вычетом НДС, акцизов и аналогичных обязательных платежей) (В). Показывает, сколько прибыли приходится на каждый рубль проданной продукции, работ, услуг и вычисляется по формуле
Rп = |
Пп |
· 100 %. |
(7.8) |
В |
или
Rп = ПВч · 100 %.
Примеры решения задач
Пример 7.1. Определить все виды рентабельности.
Предприятие в отчетном году реализовало 2 300 единиц продукции, цена единицы продукции (Цед.) составила 1,5 тыс. р., себестоимость единицы продукции (Сед.) – 1,1 тыс. р. Для приобретения части основных фондов был привлечен долгосрочный кредит (Кд) в размере 1 500 тыс. р., оборотные средства сформированы за счет собственного капитала (Кс), размер которого составляет 3 500 тыс. р., среднегодовая стоимость основных фондов (ОФср.г.) составила 2 500 тыс. р., среднегодовая стоимость оборонных средств (ОСср.г.) равна 2 600 тыс. р.
По результатам деятельности за отчетный период предприятие получило прибыль от продаж (Пп) в размере 890 тыс. р., а прибыль до налогообложения (Пб) составила 810 тыс. р.
105
Решение
1. Определение рентабельности активов (Ra) согласно формуле (7.1):
Ra = |
|
Пб |
810 |
|
|||||||||||
|
|
|
|
|
|
· 100 % = |
|
|
· 100 % = 15,88 %. |
||||||
ОФср.г. + ОСср.г. |
2 500 + 2 600 |
||||||||||||||
2. Определение рентабельности собственного капитала (Rc) по фор- |
|||||||||||||||
муле (7.6): |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
|
Пб |
810 |
|
|
|
|
|
|
|
||||||
Rc = Кс · 100 % = |
|
|
|
|
|
· 100 % = 23,14 %. |
|
||||||||
3 500 |
|
||||||||||||||
3. Определение переменного капитала (Rк) согласно формуле (7.7): |
|||||||||||||||
Rк = |
Пб |
810 |
|
|
|||||||||||
|
· 100 % = |
|
|
|
· 100 % = 16,2 %. |
||||||||||
Кс + Кд |
3 500 + 1 500 |
||||||||||||||
4. Определение рентабельности продаж (оборота) (Rп) согласно фор- |
|||||||||||||||
муле (7.8): |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
В = Цед. · Qпродаж = 1,5 · 2 300 = 3 450 тыс. р.; |
|||||||||||||||
|
|
Пп |
890 |
|
|
|
|
|
|
|
|||||
Rп = В · 100 % = |
|
|
· 100 % = 25,79 %. |
||||||||||||
3 450 |
|||||||||||||||
5. Определение |
рентабельности продукции (Rпр) согласно форму- |
||||||||||||||
ле (7.3): |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
З = Сед. · Qпродаж = 1,1 · 2 300 = 2 530 тыс. р. |
|||||||||||||||
|
|
Пп |
890 |
|
|
|
|
|
|||||||
Rпр = З · 100 % = |
|
· 100 % = 35,18 %. |
|||||||||||||
2 530 |
Пример 7.2. Определить экономическую эффективность использования средств и предметов труда, если предприятию для производства продукции на 7 000 тыс. р. требуется 2 350 тыс. р. оборотных средств, при этом среднегодовая стоимость основных фондов составляет 1 730 тыс. р., а за год предприятие реализовало продукции на сумму 6 900 тыс. р.
Решение |
|
|
||
1. Определение |
экономической эффективности использования |
|||
средств труда: |
|
|
||
1.1. Определение фондоотдачи основных фондов согласно форму- |
||||
ле (1.7): |
|
|
||
|
Q |
7 000 |
|
|
Фо = |
|
|
= 1 730 |
= 4,05 тыс. р. |
Сср.г. |
||||
1.2. Определение фондоемкости основных фондов согласно форму- |
||||
ле (1.8): |
|
|
||
Сср.г. |
1 730 |
= 0,25 тыс. р. |
||
Фе = Q |
= 7 000 |
106
2. Определение экономической эффективности использования предметов труда:
2.1. Определение коэффициента оборачиваемости оборотных средств согласно формуле (2.5):
РП 6 900
kоб = ОС = 2 350 = 2,94.
2.2. Определение коэффициента закрепления оборотных средств согласно формуле (2.7):
kз = |
ОС |
= |
2 350 |
= 0,34. |
РП |
6 900 |
2.3. Определение длительности одного оборота оборотных средств согласно формуле (2.6):
Т 360
Доб = kоб = 2,94 = 123 дня.
Вывод: предприятию для совершения одного оборота оборотных средств требуется 123 дня (предприятие за год совершает три оборота оборотных средств), при этом на один рубль выручки от реализации приходится 34 к. оборотного капитала, фондоотдача составляет 4,05 р. на каждый рубль средней стоимости основных средств.
Пример 7.3. Определить экономическую эффективность, получаемую предприятием при сокращении численности рабочих на 10 чел. и увеличении объема валовой продукции на 5 %, если объем валовой продукции составляет 739 тыс. р., а численность рабочих 126 чел.
Решение
1. Определение выработки до указанных в условии задачи изменений
согласно формуле (3.3): |
|
||||
|
ВП (ТП) |
|
739 |
|
|
В = |
Чппп |
= 126 = 5,87 тыс. р. |
|||
2. Определение выработки после указанных в задаче изменений (В'): |
|||||
В' = |
739 · 1,05 |
= |
775,95 |
= 6,69 тыс. р. |
|
126 – 10 |
116 |
3. Определение экономической эффективности (Э) от увеличения объема производства на 5 % и сокращения численности рабочих на 10 чел.:
Э = |
В' – |
В |
· 100 % = |
6,69 – 5,87 |
· 100 % = |
0,82 |
· 100 % = 13,97 %. |
В |
|
5,87 |
0,139 |
107
Пример 7.4. Определить экономическую эффективность от сокращения текущих затрат на материалы на 120 тыс. р. Исходные данные представлены в таблице:
|
Показатель |
Значение |
||
|
показателя |
|||
|
|
|
|
|
Объем продукции, ед. |
|
5 320 |
||
Затраты на материалы, тыс. р. |
1 250 |
|||
Цена единицы продукции, тыс. р. |
1,5 |
|||
Себестоимость проданной продукции, тыс. р. |
6 630 |
|||
Коммерческие и управленческие расходы, тыс. р. |
90 |
|||
Решение |
|
|
|
|
1. Определение материалоемкости и рентабельности |
продукции до |
|||
изменения текущих затрат: |
|
|
||
1.1. Определение материалоемкости согласно формуле (7.2): |
||||
М |
1 250 |
|
1 250 |
|
Ме = Qп = |
|
= |
7 890 = 0,16 тыс. р.на единицу продукции. |
|
5 320 · 1,5 |
1.2. Определение рентабельности продукции согласно формуле (7.3): Определение прибыли от продаж (согласно рисунку со с. 88):
Пп = Пв – Зк – Зу . Определим валовую прибыль:
Пв = В – С = 5 320 · 1,5 – 6 630 = 7 980 – 6 630 = 1 350 тыс. р.
Следовательно, прибыль от продаж составит 1 350 – 90 = 1 260 тыс. р.,
1260
арентабельность продукции, согласно формуле (7.3), будет равна 6 630 + 90 ×
1260
×100 % = 6 720 · 100 % = 18,75 %.
2.Определение материалоемкости и рентабельности продукции после изменения текущих затрат:
2.1. Определение материалоемкости:
Ме' = |
М |
= |
1 250 – 120 |
= |
1 130 |
= 0,14 тыс. р. на единицу продукции. |
Qп |
5 320 · 1,5 |
7 980 |
2.2. Определение рентабельности продукции:
П'в = В – С = 5 320 · 1,5 – 6 630 = 7 980 – 6 630 – 120 = 1 230; П'п = 1 230 – 90 = 1 140 тыс. р.;
R'пр = |
Пп |
· 100 % = |
1 230 |
· 100 % = |
1 260 |
· 100 % = 19,09 %. |
З |
6 630 – 120 + 90 |
6 600 |
108
3. Определение экономической эффективности от сокращения текущих затрат на материалы на 120 тыс. р.:
3.1. Определение экономической эффективности от изменения мате-
риалоемкости (Эм): |
|
|
|
|
Эм = |
Ме – Ме' |
· 100 % = |
0,16 – 0,14 |
· 100 % = 12,5 % тыс. р. на едини- |
Ме |
0,16 |
цу продукции.
3.2. Определение экономической эффективности от изменения рен-
табельности продукции (ЭR): |
|
|
ЭR = R'пр – Rпр · 100 % = |
19,09 – 18,75 |
· 100 % = 1,8 %. |
Rпр |
18,75 |
|
Пример 7.5. Руководство предприятия рассматривает два варианта внедрения новых технологий в производство. Первый вариант предполагает снижение себестоимости на 15 %, капитальные вложения предполагаются в размере 900 тыс. р. Второй вариант предполагает снижение себестоимости на 26 %, капитальные вложения – в размере 1 500 тыс. р.
Предполагается окупить капитальные затраты за один год (Ток.н = 1) и получить эффект Ен , равный 0,4.
Определить, какой вариант следует принять руководству предприятия, если текущие затраты на производство составляют 2 700 тыс. р.
Решение
1. Определение величины текущих затрат на производство при принятии одного из вариантов:
1.1. При первом варианте текущие затраты (С1) составят
С1 = 2 700 – |
2 700 · 15 = 2 295 тыс. р. |
|
|
||
|
|
100 |
|
|
|
1.2. При втором варианте С2 |
= 2 700 – |
2 700 · 26 |
= 1 998 тыс. р. |
||
|
|
|
|
100 |
|
2. Определение коэффициента сравнительной экономической эффек- |
|||||
тивности согласно формуле (7.4): |
|
|
|
||
С1 |
– С2 |
2 295 – 1 998 |
297 |
|
|
Еф = К2 |
– К1 |
= 1 500 – 900 = 600 = 0,495; |
|
Ен < Еф.
3. Определение срока окупаемости согласно формуле (7.5):
Ток.н = |
К1 |
– К2 |
= |
|
900 – 1 500 |
= |
600 |
= 2,02; |
С2 |
– С1 |
|
1 998 – 2 292 |
297 |
Ток.ф > Ток.н .
109