- •Басалай
- •Содержание
- •1. Финансовая деятельность и бухгалтерский учет в корпорациях
- •1.1. Финансовая стратегия корпорации
- •Стратегическое планирование
- •Место финансовой стратегии в общей стратегии корпорации
- •Поведение на рынке
- •Внутренняя структура корпорации
- •Организационно-управленческая структура
- •Стратегия управления финансами корпорации Структура системы управления корпоративными финансами
- •1.2. Анализ проблем формирования финансовых результатов корпорации Особенности структуры прибыли
- •Методика корректировки бухгалтерской прибыли для целей налогообложения
- •Прибыль – основной показатель результатов деятельности корпорации
- •1.3. Особенности организации бухгалтерской и аудиторской деятельности в корпорациях Российские проблемы бухгалтерского учета субъектов предпринимательской деятельности
- •Основные проблемы российского бухгалтерского учета и возможные направления его совершенствования
- •Нормы и принципы международных стандартов, применяемые в российской системе бухгалтерского учета Российская учетная практика и мсфо
- •Принципы российского бухгалтерского учета и их соответствие международным стандартам
- •Бухгалтерский и налоговый учет
- •2. Теоретико-методологигческие положения оперативного управления финансами корпорации
- •2.1. Методика оперативного управления дебиторской задолженностью Общее понятие дебиторской задолженности
- •Отраслевые клиринговые центры
- •Принципы функционирования клиринговых палат
- •Функции операционной части процесса клиринга
- •Функции финансовой части процесса клиринга
- •Процедура взаиморасчетов в Клиринговой палате
- •Продажа дебиторской задолженности Факторинг
- •Форфейтинг
- •Преимущества и недостатки форфейтингового финансирования
- •Преимущества для экспортера
- •Недостатки для экспортера
- •Залоговые операции Залог
- •Варрант
- •2.2. Методика оперативного управления краткосрочными финансовыми вложениями Структура текущих мероприятий при осуществлении краткосрочных инвестиций Набор мероприятий
- •Структура системы оперативного управления
- •Аналитика
- •Элементы инвестиционного анализа
- •Оценка стоимости инвестиционной ценности
- •Оценка дисконтных потоков средств ("дпс")
- •Сравнительный анализ компаний
- •Сравнительный анализ операции поглощения
- •Анализ заменяемой стоимости
- •Российская специфика оценки пакетов акций
- •Анализ репутации (ретроспективный анализ) Регрессионный анализ
- •Факторный анализ
- •Оценка формальных показателей
- •Чистый приведенный доход
- •Внутренняя норма доходности
- •Срок окупаемости инвестиций
- •Рентабельность проекта
- •Доходность к погашению
- •Дивидендная ставка
- •Ликвидность
- •Оценка неформальных показателей Экспертная оценка риска инвестиционной ценности
- •2.3. Методика оперативного управления кассовой наличностью Анализ потоков денежных средств Управление денежными потоками
- •Анализ потоков денежных средств
- •Методы расчета потока денежных средств
- •Ликвидный денежный поток
- •Кассовый бюджет
- •Бюджетирование денежных средств
- •Составление кассового бюджета
- •Инкассация наличности
- •Автоматизация оперативного управления кассовой наличностью
- •Имитационный блок
- •Блок управления наличностью
- •3. Аудиторская проверка деятельности корпорации
- •3.1. Наиболее распространенные аудиторские риски при проверке деятельности корпораций
- •Аудиторские риски
- •Внутрихозяйственный риск
- •Риск средств контроля
- •Риск необнаружения
- •Взаимосвязь между уровнем существенности и аудиторским риском
- •3.2. Основные этапы аудиторской проверки корпорации Содержание программы аудита
- •Контроль качества работы аудиторов
- •Аудиторские доказательства
- •Документация аудитора
- •Методы аудиторской проверки
- •3.3. Аспекты деятельности корпорации, подлежщие аудиторской проверке Аудиторская проверка операций с основными средствами Аудит учета основных средств
- •Проверка операций по поступлению, реализации и выбытию основных средств
- •Проверка правильности начисления износа.
- •Проверка правильности учета отношения затрат на ремонт
- •Аудит расчетных операций Аудит расчетов с поставщиками и подрядчиками, дебиторами и кредиторами
- •Особенности расчетов с поставщиками в иностранной валюте
- •Аудит расчетов по претензиям
- •Аудит расчетов по авансам полученным
- •Аудит расчетов с покупателями и заказчиками
- •Аудит расчетов с подотчетными лицами
- •Аудит расчетов с прочими дебиторами и кредиторами
- •Аудит расчетов по оплате труда
- •Аудит расчетов по совместной деятельности
- •Аудит расчетов с бюджетом и внебюджетными фондами
- •3.4. Правила подготовки аудиторского заключения Содержание стандартного отчета
- •Влияние материальности информации на содержание аудиторских отчетов3
- •Отражение в отчете достаточной и убедительной информации
- •Положительное заключение
- •Отрицательное заключение и заключение с ограничениями
- •Отражение принципа неизменности в аудиторском отчете
- •Аудиторские отчеты о финансовой отчетности корпорации за ряд лет
- •Использование услуг и отчетов других независимых аудиторов
- •Другие вопросы, освещаемые в расширенном отчете
- •Заключение: отчетность при наличии необходимой доказательной информации
- •Обязательства по отчетности
- •Заключение
- •Список использованных источников
- •Басалай Сергей Иванович
Кассовый бюджет
Цель бюджетирования денежных средств состоит в расчете необходимого их объема и определении моментов времени, когда у корпорации ожидается недостаток или избыток денежных средств для того, чтобы избежать кризисных явлений и рационально использовать денежные средства корпорации.
Кассовый бюджет – это подробная смета ожидаемых поступлений и выплат денежных средств за определенный период, включающая как конкретные статьи поступлений и выплат, так и их временные параметры.
Кассовый бюджет является составной частью Основного бюджета корпорации и использует данные бюджетов продаж, закупок, затрат на оплату труда и др.
Для более точного расчета объема денежных средств менеджерам корпорации необходимо знать конкретные статьи поступлений и расходов денег, а также временные параметры этих процессов. Для решения этой задачи используется бюджетирование денежных средств.
В то же время бюджет денежных средств, как и все прочие бюджеты, во многом зависит от субъективных оценок и прогнозов (например, прогноза продаж, оценки периодов погашения дебиторской задолженности и т. п.). Следовательно, в силу интегрального характера общая ошибка расчетов (возможные отклонения) ведет к значительному искажению конечных результатов и может послужить основой для принятия неправильного управленческого решения.
Разработка бюджета денежных средств, как и других бюджетов, является результатом тесного сотрудничества всех отделов и служб корпорации и должна быть регулярной, поскольку разовые бюджеты на основе единичных оценок могут приводить к большим отклонениям и неправильным управленческим решениям. Регулярность разработки бюджета также позволяет менеджерам определить, какие факторы оказывают самое большое воздействие на величину денежного потока, и направить основные усилия на более точную оценку этих факторов.
Бюджетирование денежных средств
Кассовый бюджет позволяет:
получить целостное представление о совокупной потребности в денежных средствах.
принимать управленческие решения о более рациональном использовании ресурсов.
анализировать значительные отклонения по статьям бюджета и оценивать их влияние на финансовые показатели корпорации.
своевременно определять потребность в объеме и сроках привлечения заемных средств.
Основная цель составления бюджетов – определение моментов времени, в которые у корпорации будет недостаток или избыток денежных средств для того, чтобы разумно избежать кризисных явлений или смягчить их и рационально использовать временно свободные средства.
Для составления бюджета необходимо большое количество первичной информации, которая, как правило, существует лишь в разрозненном виде в различных подразделениях корпорации. Необходимо отметить, что, как правило, в корпорациях не существует единой службы, которая занималась бы сведением этой информации воедино для составления бюджетов.
Эти функции "растащены" по разным службам, и нет возможности оперативного отслеживания и корректировок движения денежных средств. Кроме того, иногда происходит сознательное завышение показателей в разрозненных финансовых планах в надежде на то, что "денег дадут больше". Составление единого бюджета позволяет избежать подобных явлений и получить более объективную картину потребности в деньгах.