2. Аналіз динаміки та структури майна підприємства

Поряд з аналізом структури активів для оцінки фінансового стану необхідний аналіз структури пасивів, тобто джерел власних і позикових коштів, вкладених у майно. Важливо розуміти, куди вкладаються власні і позикові кошти - в основні засоби та інші необоротні активи або в мобільні оборотні кошти.

З фінансової точки зору підвищення рівня мобільності майна сприятливо для підприємства. Але це зовсім не означає, що всі кошти повинні спрямовуватися на зростання оборотних активів. Кожне підприємство залежно від профілю діяльності, його специфічних особливостей, технічного рівня і соціального розвитку має необхідність удосконалювати техніку, здійснювати капітальне будівництво, тобто вкладати кошти у необоротні активи.

Якщо в результаті вкладень підвищується загальна ефективність діяльності підприємства, значить вони доцільні.

Загальну оцінку фінансового стану розпочинають з аналізу майна підприємства та джерел його придбання [4].

Майно - це ресурси, контрольовані підприємством в результаті минулих подій, використання яких, як очікується, призведе до надходження економічних вигод у майбутньому.

У складі майна виділяють оборотні (мобільні, поточні) і необоротні (іммобілізовані) активи. Майно підприємства може бути використане у внутрішньому обороті або поза його межами, тобто, іммобілізованим в дебіторську заборгованість, вкладеним в цінні папери або залученим в оборот інших підприємств у вигляді інвестицій.

В процесі аналізу майна підприємства використовують прийоми горизонтального (визначають абсолютні та відносні зміни різних статей балансу) та вертикального аналізу (визначають питому вагу окремих статей та їх змін).

Майно підприємства становлять виробничі і невиробничі фонди, а також інші цінності, вартість яких відображається в самостійному балансі підприємства.

Джерелами формування майна підприємства є:

грошові та матеріальні внески засновників;

доходи, одержані від реалізації продукції, послуг, інших видів господарської діяльності;

доходи від цінних паперів;

кредити банків та інших кредиторів;

капітальні вкладення і дотації з бюджетів;

майно, придбане в інших суб'єктів господарювання, організацій та громадян у встановленому законодавством порядку;

інші джерела, не заборонені законодавством України.

Показники аналізу активів балансу можна об'єднати у три групи:

структури балансу;

динаміки балансу;

структурної динаміки балансу.

Дослідження змін структури активів підприємства дозволяє отримати важливу інформацію. Так, збільшення частки оборотних активів у майні може свідчити про: формування більш мобільної структури активів, що буде сприяти прискоренню оборотності засобів підприємства; відвертання частини поточних активів на кредитування споживачів товарів, готової продукції, послуг, дочірніх підприємств та інших дебіторів, що свідчить про фактичну іммобілізацію цієї частини оборотних активів із господарського обороту; викривлення реальної оцінки основних засобів внаслідок існуючого порядку їх бухгалтерського обліку і т. п.

Основними ознаками «гарного» балансу є:

збільшення валюти балансу;

перевищення темпів росту оборотних активів над темпами росту необоротних;

власний капітал за розміром перевищує позиковий та темпи його росту вищі ніж позикового;

приблизно однакові темпи приросту дебіторської та кредиторської заборгованості;

частка власного капіталу в оборотних активах перевищує 50%;

в балансі відсутні статті «Непокриті збитки», «Вилучений капітал», «Неоплачений капітал».

Аналіз майна підприємства має важливе значення, так як від його величини та структури залежать обсяги діяльності, соціально-економічний розвиток господарюючого суб'єкту, рівень платоспроможності, ліквідності та фінансова сталість [5].

Групування статей балансу для аналізу майна підприємства наведено в таблиці 3.2.

Таблиця 3.2

Групування статей балансу для аналізу майна підприємства

Статті балансу	Код рядка балансу
1. Майно разом	280
2. Необоротні активи	080+270 понад 1 рік
3. Оборотні активи	260+270 до 1 року
3.1. Запаси	100+110+120+130+140
3.2. Грошові кошти та розрахунки	260-(100+110+120+130+140)+270 до 1 року
3.2.1. Кошти в розрахунках	260-(100+110+120+130+140 +220+230+240+270) до 1 року
3.2.2. Грошові кошти та їх еквіваленти	220+230+240

Приклад 1. Проаналізувати структуру, динаміку та структурну динаміку майна підприємства, за допомогою даних які представлені в таблиці 3.3 та у Додатку А [5].

Таблиця 3.3