39Активные операции

Активные операции коммерческого банка — это операции по размещению привлеченных и собственных средств коммерческого банка в целях получения дохода и создания условий для проведения банковских операций. Операции, связанные с размещением банковских ресурсов, относятся к активным операциям банков.

Активные операции коммерческого банка — это кредитные операции, инвестиционные операции, операции по формированию имущества банка, расчетно-кассовые операции, комиссионно-посреднические (факторинг, лизинг, форфэтинг и пр.).

В активах банков выделяются две важнейшие группы операций - кредитные (учетно-ссудные) и фондовые операции.

Кредитные операции

В зависимости от обеспечения различаются: ссуды без обеспечения (бланковые) и ссуды, имеющие обеспечения. Последние делятся на: вексельные, подтоварные и фондовые.

• Вексельные ссуды - это кредиты, выдаваемые в форме покупки векселя или под залог векселя.

• Подтоварные ссуды - это ссуды под залог товаров и товарораспорядительных документов.

• Фондовые ссуды - это ссуды под обеспечение ценных бумаг.

Фондовые операции

К фондовым операциям банков относятся разнообразные операции с ценными бумагами:

• покупка ценных бумаг для собственного портфеля (инвестиции);

• первичное размещение вновь выпущенных ценных бумаг среди держателей;

• покупка и продажа ценных бумаг на рынке по поручению клиента (обслуживание вторичного оборота ценных бумаг);

• ссуды под ценные бумаги.

«Портфель ценных бумаг у банков служит средством получения дополнительной прибыли в виде дивидендов и процентов, орудием финансового контроля, а также одним из методов финансирования расходов государства».

40Комиссионные банковские операции

Фондовые операции

К фондовым операциям банков относятся разнообразные операции с ценными бумагами:

• покупка ценных бумаг для собственного портфеля (инвестиции);

• первичное размещение вновь выпущенных ценных бумаг среди держателей;

• покупка и продажа ценных бумаг на рынке по поручению клиента (обслуживание вторичного оборота ценных бумаг);

• ссуды под ценные бумаги.

«Портфель ценных бумаг у банков служит средством получения дополнительной прибыли в виде дивидендов и процентов, орудием финансового контроля, а также одним из методов финансирования расходов государства».

41Банковский портфель

Банковский портфель определяется как совокупность активов и пассивов банка и, соответственно, состоит из портфеля активных и портфеля пассивных операций банка.

Эффективность работы банка определяется одним - качеством активных и пассивных портфелей.

В современных условиях экономическая эффективность деятельности коммерческого банка основывается на оправданной рыночной стратегии размещения и привлечения ресурсов с точки зрения доходности, ликвидности и минимизации рисков, а значит управление банковским портфелем.

42Портфель активных операций

Портфель активных операций

Активы коммерческого банка можно разделить на четыре группы:

• кассовая наличность и приравненные к ней средства;

• инвестиции в ценные бумаги;

• ссуды;

• прочие активы.

Основное место в мировой практике в активных операциях коммерческих банков занимают кредитные операции, второе - занимают инвестиции в ценные бумаги, третье - кассовые активы и последнее - прочие активы.

В соответствии с объемами активных операций в банковском портфеле активов следует выделить два портфеля: кредитный и ценных бумаг (инвестиционный портфель).

Портфель активных операций

Кредиты и инвестиции бывают как краткосрочные, так и долгосрочные. Разница между ними в том, что кредиты выдаются при условии возврата и при наличии соответствующего обеспечения, а доходы зависят от установленного процента и порядка погашения; инвестиции же рассчитаны, как правило, на стабильность получения дохода на протяжении длительного времени.

• во-первых, рассматривая инвестиции как средства вложения в объекты предпринимательской деятельности с целью получения прибыли, а кредиты - как выдачу денежных средств, которые принесут определенный процент, можно отметить, что с позиции кредитования объекты вложения заемщиком данных средств интересуют банк лишь с точки зрения их возврата; а в инвестировании они являются источником получения стабильного дохода.

• во-вторых, отличие между кредитами и инвестициями заключается в том, что в случае инвестирования доходы банка в большинстве случаев зависят от доходности объекта, в который вложены средства, а в кредитовании - зависят только от субъекта кредитования;

• в-третьих, основные цели инвестиционной деятельности коммерческого банка - это обеспечение сохранности средств, диверсификация и ликвидность, а основная цель кредитования - получение дохода и сохранение капитала.