Анализ показателей ликвидности

Коэффициент абсолютной ликвидности (К_ал):

= (1844,53+0)/97941,87=0,0188

Где КФВ – краткосрочные финансовые вложения;

КДО – краткосрочные долговые обязательства.

Коэффициент абсолютной (срочной) ликвидности показывает, какая часть текущей задолженности может быть погашена в ближайшее время. Немедленное выполнение текущих обязательств гарантировано суммой наличных денежных средств и наиболее ликвидных краткосрочных финансовых вложений.

Коэффициент промежуточной (быстрой, критической) ликвидности (К_кл):

= (1844,53+97084)/97941,87=1,01

Этот показатель характеризует ту часть текущих обязательств, которая может быть погашена не только за счет наличности, но и за счет ожидаемых поступлений за отгруженную продукцию, выполненные работы или оказанные услуги.

Коэффициент критической ликвидности отражает прогнозируемые платёжные возможности строительного предприятия при условии своевременного проведения расчетов с дебиторами. Рекомендуемое значение данного показателя 0,8 – 1.

Коэффициент текущей (общей) ликвидности (К_ол):

= (117487,97-1844,53-0)/97941,87=1,1807

где РБП – расходы будущих периодов.

Коэффициент текущей ликвидности характеризует ожидаемую платежеспособность предприятия на период, равный средней продолжительности одного оборота всех оборотных средств. Он показывает платежные возможности строительного предприятия при условии не только своевременных расчетов с дебиторами и реализации готовой продукции, но также в случае продажи прочих элементов материальных оборотных средств.

Заключение

№ п/п	Показатели	Предыдущий год	Отчетный год	Изменение за год
1	Экономические результаты
1.1.	Балансовая прибыль	60477,19	20974,17	-65%
1.2.	Прибыль от реализации	60477,19	20974,17	-65%
1.3.	Чистая прибыль	60477,19	20974,17	-65%
2	Производственные результаты
2.1.	Выручка от реализации продукции с учетом НДС	231507,43	165039,12	-29%
2.2.	Себестоимость реализованной продукции	133189,28	117031,83	-12%
3	Результаты деловой активности
3.1.	Оборачиваемость всех активов	1,09	0,65	-41%
3.2.	Оборачиваемость основных средств	1,93	1,41	-27%
3.3.	Оборачиваемость оборотных средств	2,49	1,19	-52%
4	Показатели эффективности использования ресурсов
4.1.	Производительность труда, тыс.р./чел	1549,33	1232,20	-20%
4.2.	Фондоотдача	1,91	1,39	-27%
4.3.	Фондоемкость	0,52	0,72	37%
4.5.	Затраты на один рубль продукции	0,69	0,85	23%
5	Показатели оценки ликвидности и финансовой устойчивости
5.1.	Коэффициент абсолютной ликвидности	0,03	0,03	-16%
5.2.	Коэффициент критической ликвидности	0,95	1,34	41%
5.3.	Коэффициент текущей ликвидности	1,30	1,57	21%
5.4.	Коэффициент автономии	0,23	0,08	-64%
5.5.	Коэффициент соотношения заемного и собственного капитала	0,75	2,36	216%
5.6.	Коэффициент финансовой зависимости	4,42	12,43	181%

Проведя анализ финансово-экономической деятельности строительного предприятия видно, что предприятие имеет неустойчивое финансовое положение. Предприятие для покрытия запасов и затрат использует различные источники средств – собственные и привлеченные. Но за счет будущего снижения денежных средств предприятию будет трудно отвечать по своим долговым обязательствам.

Объем реализации уменьшился на 29%. Себестоимость реализованной продукции уменьшилась значительно, по сравнению с объемом СМР, на 12% (таблица 4). Вследствие этого валовая прибыль по сравнению с предыдущим годом уменьшилась на -40171,63, что составляет 64%. Рентабельность основной деятельности снизилась на 63% по сравнению с предыдущим годом. Факторный анализ рентабельности продаж выявил существенное влияние цены на этот показатель.

Об уменьшении деловой активности предприятия свидетельствуют такие показатели как:

• Уменьшение оборачиваемости активов на 41%;

• Уменьшение оборачиваемости основных средств на 27%;

• Уменьшение оборачиваемости оборотных средств на 52%;

Соответственно, увеличились продолжительности оборотов по каждому из элементов.

Рентабельность продаж продукции уменьшилась на 49,17 за счет уменьшения балансовой прибыли и производительности труда на предприятии.

Коэффициент текущей ликвидности составляет 1,1807. Этот коэффициент показывает, что текущие кредиторские обязательства обеспечиваются мобильными оборотными средствами на нормальном уровне.

На предприятии большую долю ликвидных средств составляет оборотные активы, поэтому коэффициент абсолютной ликвидности имеет слишком маленькое значение. Это говорит о плохой платежной возможности у предприятия. Коэффициент абсолютной ликвидности показывает, что предприятие не может погасить всю свою краткосрочную кредиторскую задолженность в максимально короткие сроки. Денежные средства не скапливаются на расчетном счете предприятия, чем достигается их эффективное использование (консервация денежных средств, их скапливание на расчетном счете снижает эффективность использования средств предприятия).

Фондоотдача уменьшилась на 27%, что характеризует малоэффективное использование основных фондов. Увеличение фондоемкости на 37% привело к увеличению затрат на 1 рубль произведенной продукции на 23%.

Коэффициент автономии снизился на 65,22%, что говорит о росте финансовой зависимости предприятия.

Подводя итоги, можно сказать, что предприятие не очень успешно преодолело кризисный год, потеряв финансовую устойчивость, не сохранив нужный уровень прибыльности и рентабельности. Следует изменить политику предприятия для увеличения необходимых показателей, свидетельствующих о финансовой устойчивости предприятия. Для этого следует уменьшить долю заемного капитала, а также изменить источник финансирования с краткосрочных на долгосрочные.

Список используемой литературы

3. Березин А.О. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия. Методические указания к выполнению курсовой работы для студентов всех форм обучения: СПб, 2010.

4. Бузырев В.В., Нужина И.П. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности строительного предприятия. Учебник. М.: КНОРУС, 2010.-336 с.