9. Особенности налогообложения при осуществлении операций займа ценными бумагами

Федеральным законом от 25.11.2009 N 281-ФЗ в главу 25 НК РФ была введена новая статья 282.1 НК РФ, определяющая особенности налогообложения при осуществлении операций займа ценными бумагами.

Передача ценных бумаг в заем осуществляется на основании договора займа, заключенного в соответствии со ст. 807 главы 42 ГК РФ или законодательством иностранных государств, удовлетворяющего условиям п. 1 ст. 282.1 НК РФ.

Статья 282.1 НК РФ также применяется к операциям займа ценными бумагами, которые совершены комиссионерами, поверенными, агентами, доверительными управляющими за счет налогоплательщика на основании соответствующих гражданско-правовых договоров.

Стоит учитывать, что для целей ст. 282.1 НК РФ договор займа, выданного (полученного) ценными бумагами, должен предусматривать выплату процентов в денежной форме. Также условиями договора займа устанавливается процентная ставка по договору или порядок ее определения.

При этом стоимость ценных бумаг, переданных по договору займа, принимается равной рыночной цене соответствующих ценных бумаг на дату заключения договора, а при отсутствии рыночной цены - расчетной цене. Рыночная цена и расчетная цена ценных бумаг определяются в соответствии с п.п. 5 и 6 статьи 280 НК РФ соответственно.

Датой начала займа является дата перехода права собственности на ценные бумаги при их передаче кредитором заемщику, датой окончания займа является дата перехода права собственности на ценные бумаги при их передаче заемщиком кредитору.

В целях настоящей главы срок договора займа, выданного (полученного) ценными бумагами, не должен превышать один год.

Для целей налогообложения прибыли по операциям займа ценными бумагами кредитор соответственно не определяет финансовый результат при передаче ценных бумаг в заем и при возврате ценных бумаг из займа. В данном случае кредитор учитывает процентный (купонный) доход в порядке, установленном статьями 250, 271, 273 и 328 НК РФ. Расходы на приобретение ценных бумаг, переданных по договору займа, учитываются кредитором только при дальнейшей реализации либо выбытии (т.е. осуществляемой после возврата займа) с учетом положений статьи 280 НК РФ. Если возникают какие-либо выплаты по ценным бумагам, они признаются доходом кредитора.

В свою очередь заемщик не признает доходы в виде выплат по полученным ценным бумагам. Соответственно, не учитывается и процентный (купонный) доход по таким ценным бумагам.

Проценты, подлежащие получению кредитором по договору займа, признаются внереализационным доходом кредитора, учитываемым в соответствии со статьями 250, 271 и 290 НК РФ.

Проценты, подлежащие уплате заемщиком по договору займа, признаются внереализационным расходом, учитываемым при определении налоговой базы с учетом статей 265, 269 и 272 НК РФ.

Однако доходы и расходы по операциям займа ценными бумагами могут определяться в соответствии со ст. 280 НК РФ, по истечении одного года с даты начала займа, в следующих случаях:

- договором займа не установлен срок возврата ценных бумаг или указанный срок определен моментом востребования (договор займа с открытой датой) и в течение года с даты начала займа ценные бумаги не были возвращены заемщиком кредитору;

- договором займа был определен срок возврата займа, но по истечении одного года с даты начала займа, ценные бумаги не были возвращены заемщиком кредитору;

- обязательство по возврату ценных бумаг было прекращено выплатой кредитору денежных средств или передачей иного отличного от ценных бумаг имущества.

Так, кредитор в этих случаях признает доходы от реализации ценных бумаг, переданных по договору займа, которые рассчитываются исходя из рыночной цены (расчетной цены) ценных бумаг, определяемой в соответствии со статьей 280 НК РФ, на дату начала займа. Расходы кредитора в этом случае определяются в порядке, установленном п. 2 статьи 280 НК РФ.

Заемщик признает внереализационные доходы в сумме, исчисленной исходя из рыночной цены (расчетной цены) ценных бумаг, определяемой в соответствии со статьей 280 НК РФ, на дату начала займа. При последующей реализации ценных бумаг, полученных по договору займа, расходы на их приобретение признаются равными сумме дохода, включенного в налоговую базу в соответствии со ст. 250 НК РФ.

Если договор займа не был исполнен (или исполнен не в полном объеме), то применяется порядок налогообложения, установленный п. 1 ст. 282 НК РФ для операции РЕПО, в отношении которой было допущено ненадлежащее исполнение и не была проведена процедура урегулирования взаимных требований.

Пункт 9 ст. 282.1 НК РФ предусматривает ситуацию, когда в течение срока договора займа ценными бумагами производится их конвертация, в том числе в связи с их дроблением, или консолидацией, или изменением их номинальной стоимости, либо аннулирование индивидуального номера (кода) дополнительного выпуска таких ценных бумаг, либо изменение индивидуального государственного регистрационного номера выпуска (индивидуального номера (кода) дополнительного выпуска), индивидуального идентификационного номера (индивидуального номера (кода) дополнительного выпуска) таких ценных бумаг. Тем не менее, такие действия не изменяют порядок налогообложения, установленный ст. 282.1 НК РФ.

Учитывая, что ст. 282.1 НК РФ вступает в силу с 1 января 2010 года, статьей 13 Федерального закона от 25.11.2009 N 281-ФЗ предусмотрены переходные положения.

Налогообложение операций займа ценными бумагами, дата начала займа по которым наступила в 2009 году или ранее, а дата окончания займа наступает с 1 января 2010 года, осуществляется в соответствии с положениями главы 25 НК РФ, действовавшими в 2009 году.