- •01. Макроэкономическая характеристика реального сектора экономики и его основные пропорции.
- •02. Денежный сектор экономики: содержание, структурные характеристики, влияние на реальный сектор экономики.
- •03. Оптимизация межвременного выбора потребителей при экзогенном и эндогенном доходе.
- •04 Сравнительный анализ моделей потребительского выбора при экзогенном доходе.
- •05. Концептуальные подходы к формированию функций автономных и индуцированных инвестиций.
- •06. Доходы и расходы государства. Бюджетный дефицит, его виды и способы финансирования.
- •07. Основные макроэкономические проблемы, связанные с денежным и долговым способами финансирования бюджетного дефицита.
- •08. Влияние изменения доходов и расходов государства на потребительские и инвестиционные решения частного сектора экономики.
- •09. Механизм установления краткосрочного и долгосрочного равновесия на рынке благ.
- •10. Теоретические подходы к обоснованию вида кривых совокупного спроса и совокупного предложения.
- •11. Спрос на деньги. Концептуальные подходы к обоснованию функции спроса на деньги.
- •12. Предложение денег и инструменты его регулирования. Факторы, определяющие функцию и вид кривой предложения денег.
- •13. Формирование цен на облигации.
- •14. Механизм установления совместного равновесия на рынках благ и финансовых активов при фиксированных ценах.
- •15. Анализ колебаний экономической активности на основе модели is-lm с фиксированными ценами.
- •1 6. Модель is-lm и теория совокупного спроса. Механизм установления совместного равновесия на рынках благ и финансовых активов при гибких ценах.
- •17. Сравнительная характеристика неоклассической и кейнсианской теории занятости.
- •18. Неоклассическая концепция функционирования системы национальных рынков и формирования общего макроэкономического равновесия.
- •19. Кейнсианская модель общего макроэкономического равновесия и ее модификации.
- •20. Синтезированная модель общего макроэкономического равновесия.
- •21. Механизм развития инфляционной спирали при монетарном импульсе.
- •22. Механизм развития инфляционной спирали фискальном импульсе.
- •2 3. Эндогенная детерминистская теория цикла. Модель н. Калдора.
- •24. Экзогенная детерминистская теория цикла. Модели Самуэльсона-Хикса и Тевеса.
- •25. Стохастическая теория цикла. Модель реального делового цикла.
- •26. Неокейнсианские модели равновесного экономического роста.
- •27. Модель равновесия экономического роста р. Солоу. «Золотое правило» накопления и дилемма государственной экономической политики регулирования экономического роста.
- •28. Особенности нормативного подхода в теории макроэкономической политики. Модель выбора оптимальной политики.
- •29. Анализ макроэкономических результатов фискальной политики на основе кейнсианской модели общего макроэкономического равновесия.
- •30. Трансмиссионный механизм денежно-кредитной политики: экономическое содержание, теоретические подходы к анализу.
- •31. Анализ макроэкономических результатов денежно-кредитной политики на основе кейнсианской модели общего макроэкономического равновесия.
- •32. Сравнительный анализ результативности воздействия фискальной и денежно-кредитной политики на изменение реального объема производства и уровень занятости в экономике.
- •33. Платежный баланс страны и способы восстановления его равновесия.
- •34. Валютный рынок и механизм установления равновесного валютного курса в краткосрочном и долгосрочном периодах.
- •35. Краткосрочная модель двойного равновесия в открытой экономике. Достижение внутреннего и внешнего равновесия при фиксированном и плавающем валютном курсе.
24. Экзогенная детерминистская теория цикла. Модели Самуэльсона-Хикса и Тевеса.
Одной из наиболее известных и популярных моделей циклического развития экономики является модель «мультипликатора-акселератора». Она состоит из двух частей:
1) модель Самуэльсона-Хикса (рассматривает только реальный сектор);
2) модель Тевеса (реальный и денежный сектор).
В модели Самуэльсона-Хикса предполагается, что уровень цен и процентная ставка являются неизменными. Все переменные являются функциями времени: xt = f(t).
Объем потребления д/х в текущем периоде определяется величиной их дохода в предшествующем периоде: Ct = Ca + Cy * Yt-1.
Предприниматели в свою очередь осуществляют индуцированные инвестиции, которые рассчитываются по формуле: It = X * (Yt-1 – Yt-2).
При принятых допущениях экономика находится в состоянии равновесия, т.е. справедливо равенство: Yt = Cy * Yt-1 + X * (Yt-1 – Yt-2) + At.
При изменении автономных расходов At экономика выходит из равновесного состояния, а затем опять возвращается к нему в результате взаимодействия мультипликатора и акселератора.
Ч тобы проиллюстрировать это, возьмем числовой пример: Cy=0,85, X=0,3.
При таких параметрах экономика ведет себя не в соответствии с принятым видом колебаний конъюнктуры (рис. 1).
Е сли предположить, что Cy всегда меньше 1, а Х значительно больше 1, то тогда при Су=0,7 и Х=1,5 экономика будет вести себя следующим образом (рис. 2).
Таким образом, поведение экономики приобретает форму конъюнктурных колебаний. Однако параметры могут принимать слишком большие или маленькие значения, что неправдоподобно.
Для того, чтобы ограничить амплитуду конъюнктурных колебаний, необходимо ввести ряд ограничений: уровень ВНП не может подниматься выше состояния полной занятости, а инвестиции не могут быть меньше, чем отрицательное значение амортизации:
Yt = min {(Cy * Yt-1 + Iat + Iинt), Yf};
Iинt = max {X*(Yt-1 – Yt-2), -D}.
Т огда при Cy=0,7, X=2,5, Yf=10000, D=500 получим следующее (рис. 3).
График иллюстрирует конъюнктурные колебания, однако при этом не происходит поступательного экономического развития.
Для того, чтобы проиллюстрировать экономическое развитие, нужно исходить из того, что приращение автономных расходов каждый раз увеличивается. В таком случае уравнение совокупного спроса принимает вид:
Yt = (Cy + X) * Yt-1 – X * Yt-2 + A0 * (1+x)^t,
где Х – темп ежегодного прироста автономных расходов.
Вследствие мультипликативного эффекта значение равновесного национального дохода будет увеличиваться в (1+х) раз. Поэтому при достижении равновесного роста величина национального дохода будет определяться по формуле:
`Yt = (Cy + X) * `Yt/(1+x) – X * `Yt/(1+x)^2 + A0 * (1+x)^t
=> `Yt = [1/{1 – (Cy+X)/(1+x) + X/(1+x)^2}] * A0*(1+x)^t
[1/{1 – (Cy+X)/(1+x) + X/(1+x)^2}] – супермультипликатор Хикса.
Он показывает, на сколько увеличится национальный доход в году t при увеличении автономных инвестиций сверх их экзогенного роста в темпе (1+х).
При таких допущениях определяются соответствующие пределы колебаний ВНП:
Yf,t = Yf,0 * (1+x)^t
Dt = D0 * (1+x)^t
=> Yt, min = Cy * Yt-1 + (A0 – D0) * (1+x)^t
Таким образом, при росте автономных расходов с постоянным темпом колебания национального дохода, вытекающие из модели взаимодействия мультипликатора-акселератора, приобретают следующий вид (рис. 4).
Тевес дополнил модель Самуэльсона-Хикса моделью денежного рынка, которая в соответствии с моделью IS-LM взаимодействует с рынком благ через ставку процента. В его модели уравнение динамики объема эффективного спроса выглядит следующим образом:
Yt = (Cy+X) * Yt-1 – (X+l) * Yt-2 + A``t,
где l = Ii * Ly / Li; A``t = At + Ii * it-1 + M` * Ii / Li; M` = M * Li * imax
следует отметить, что динамика объема эффективного спроса зависит от сочетания значений параметров Су и Х+l.
Устойчивость или неустойчивость динамического совместного равновесия на рынке благ и денег зависит от значения параметра Х+l. Если Х+l<1, то равновесие устойчиво, при Х+l>1 после нарушения равновесия оно не восстановится, а при Х+l=1 экзогенный толчок в виде приращения автономного спроса приведет к равномерным незатухающим колебаниям величины эффективного спроса около своего равновесного значения.