Глава 1. Методика проведения финансово-экономического анализа на современных предприятиях

1.1. Финансовый и экономический анализ: понятие, цели, предмет и объект исследования

Термин «анализ» ведет свое происхождение из греческого языка, где слово «analysis» означает расчленение, раздробление какого-либо предмета или явления на отдельные элементы с целью детального изучения этого предмета или явления. Противоположным является понятие «синтез» (оно произошло от греческого слова «synthesis»). Синтез представляет собой объединение отдельных составных частей какого-либо предмета или явления в единое целое. Анализ и синтез представляют собой две взаимосвязанные стороны процесса изучения любых предметов и явлений.¹

Финансово-экономический анализ входит в группу взаимосвязанных конкретных экономических дисциплин, куда, помимо него, входят бухгалтерский учет, контроль, статистика, аудит, микро- и макроэкономика, финансы и кредит и прочие науки. Они изучают хозяйственную деятельность организаций, но каждая под определенным, характерным только для нее углом зрения. Поэтому каждая из этих наук имеет свой, самостоятельный предмет.

Финансово-экономический анализ (анализ хозяйственной деятельности) играет важную роль в повышении экономической эффективности деятельности организаций, в укреплении их финансового состояния. Дадим определение.

Финансово-экономический анализ - это совокупность методов, инструментов и технологий, применяемых для сбора, обработки и интерпретации (истолкования) данных о хозяйственной деятельности компании.

Главной целью любого вида анализа финансово-экономической деятельности предприятия является оценка и идентификация внутренних проблем предприятия для подготовки, обоснования и принятия различных управленческих решений, в том числе в области развития, выхода из кризиса, перехода к процедурам банкротства, покупки-продажи бизнеса или пакета акций, привлечения инвестиций (заемных средств).

Конкретные задачи финансового анализа определяются выработанными управленческими решениями, которые разрабатываются:

• владельцами для обоснования стратегических решений (какие долгосрочные мероприятия следует включить в бизнес-план компании для обеспечения устойчивого развития);

• менеджерами для обоснования оперативных решений (какие оперативные мероприятия следует включить в план финансового оздоровления компании);

• арбитражными управляющими для выполнения судебных решений (какие неотложные мероприятия следует предусмотреть в плане внешнего управления компанией);

• кредиторами для обоснования решений о предоставлении кредита (какие условия предоставления кредита исключат возможность невозврата долга);

• инвесторами для подготовки инвестиционных решений (какие условия инвестирования обеспечат рентабельность инвестиционного проекта);

• представителями государственных органов управления для оценки соблюдения государственных интересов (для определения условий государственной поддержки необходимой для восстановления платежеспособности предприятия, находящегося полностью или частично в государственной собственности).

Предметом финансово-экономического анализа в свою очередь являются: имущественно-финансовое состояние и текущая хозяйственная деятельность предприятий, изучаемая с точки зрения ее соответствия заданиям бизнес-планов и с целью выявления неиспользованных резервов повышения эффективности работы компании. ²

В зависимости от конкретных задач финансово-экономический анализ может осуществляться в следующих видах:

• экспресс-анализ (предназначен для получения общего представления о финансовом положении компании на базе форм внешней бухгалтерской отчетности);

• комплексный финансовый анализ (предназначен для получения комплексной оценки финансового положении компании на базе форм внешней бухгалтерской отчетности, а также расшифровок статей отчетности, данных аналитического учета, результатов независимого аудита и др.);

• финансовый анализ как часть общего исследования бизнес-процессов и оценки рыночной стоимости компании (предназначен для получения комплексной оценки всех аспектов деятельности компании - производства, финансов, снабжения, сбыта и маркетинга, менеджмента, персонала и др.);

• ориентированный финансовый анализ (предназначен для решения приоритетной финансовой проблемы компании, например оптимизации дебиторской задолженности, проводится на базе как основных форм внешней бухгалтерской отчетности, так и расшифровок только тех статей отчетности, которые связаны с указанной проблемой);

• регулярный финансовый анализ (предназначен для постановки эффективного управления финансами компании на базе представления в определенные сроки, ежеквартально или ежемесячно, специальным образом обработанных результатов комплексного финансового анализа).

В зависимости от заданных направлений финансовый анализ может проводиться в следующих формах:

• ретроспективный анализ - необходим для анализа сложившихся тенденций и проблем финансового состояния организации на основе отчетности с расшифровками, на основе текущих договоров;

• план-фактный анализ - требуется для оценки и выявления причин отклонений отчетных показателей от плановых;

• перспективный анализ - необходим для экспертизы финансовых планов, их обоснованности и достоверности с позиций текущего состояния и имеющегося потенциала.

В настоящее время можно выделить следующие принципы финансово-экономического анализа:³

1. Научность. Анализ должен соответствовать требованиям экономических законов, использовать достижения науки и техники.

2. Системный подход. Экономический анализ необходимо проводить с учетом всех закономерностей развивающейся системы, то есть изучать явления в их взаимосвязи и взаимозависимости.

3. Комплексность. При исследовании необходимо учитывать влияние на хозяйственную деятельность предприятия множества факторов.

4. Исследование в динамике. В процессе анализа все явления должны рассматриваться в их развитии, что позволяет не только понять их, но и выяснить причины изменений.

5. Выделение основной цели. Важным моментом в анализе является постановка задачи исследования и выявление наиболее важных причин, сдерживающих производство или мешающих достижению цели.

6. Конкретность и практическая полезность. Результаты анализа обязательно должны иметь числовое выражение, а причины изменения показателей должны быть конкретными, с указанием мест их возникновения и путей устранения.

В целом, важно отметить, что современный этап развития российского общества характерен тем, что несколько изменилась роль анализа. Так, сегодня анализ важен, во-первых, потому что с его помощью можно рассчитать целый ряд финансовых показателей, которые выступают ориентирами в оценке достигнутых объектом хозяйствования результатов. К ним следует отнести рентабельность, производительность труда, фондоотдачу и т.д. Иными словами, анализ выступает критерием и рычагом повышения эффективности хозяйствования. Во-вторых, функционировать изолированно от других хозяйствующих объектов не может ни одно предприятие.

Рассмотрим далее основные методы проведения финансово-экономического анализа.