5. Финансовый план

Общий объем финансирования проекта 2 195 000 руб. Из них:

• Собственные средства (акционерный капитал) – 595 000 руб.;

• Заёмные средства (банковский кредит, «Райффайзер» Банк) – 1 600 000 руб..

Постатейный бюджет проекта приведен в Приложении 2.

Инвестиционный план приведен в Приложении 2.

План расходов и доходов

	6-12.2011	2012	1-5.2013
Инвестиции	595 000 руб.	-	-
Постоянные издержки	1 783 750 руб.	3 509 093,33 руб.	1 451 983,33 руб.
Переменные издержки	130 785,44 руб.	1 357 538,83 руб.	702 159,90 руб.
Выручка от продаж	675 833,33 руб.	7 237 500 руб.	3 746 666,67 руб.

Период окупаемости проекта – 18 мес.

Дисконтированный период окупаемости (DPB) – 21 мес.

Средняя норма рентабельности (ARR) – 93,94%

Чистый дисконтированный доход (NPV) – 1 021 158 руб.

Индекс прибыльности – 1,5

Внутренняя норма рентабельности (IRR) – 69,62%

Модифицированная внутренняя норма рентабельности (MIRR) – 42,24 %

Длительность (D) – 1,35 лет.

Определение точки безубыточности и анализ чувствительности представлены на графиках в Приложении 2.

Точка безубыточности («Комплексная система», 6-12.2011) равная 89, показывает, что объем продаж должен равняться 87 шт. для того, чтобы предприятие могло покрыть все свои расходы, не получая прибыли.

Точка безубыточности («Комплексная система», 2012) равна 125 шт.

Точка безубыточности («Комплексная система», 1-5.2013) равна 109 шт.

Точка безубыточности («Установка системы», 6-12.2011) равна 103 шт.

Точка безубыточности («Установка системы», 2012) равна 130 шт.

Точка безубыточности («Установка системы», 1-5.2013) равна 113 шт.

Анализ безубыточности высчитывает физический объем продукции по данной цене, необходимый для покрытия всех затрат.

Прогноз по продажам указан в кэш-фло в Приложении 2.

6 Проектные риски

Приточные клапаны широко используются в Европе, однако до сих пор не нашли достойного распространения в нашей стране. Производители из Германии, Франции, Дании, Бельгии, Великобритании, Польши, скандинавских стран предлагают клапаны самых разных конструкций – некоторые фирмы уже появились и известны на российском рынке. Поскольку для производителей окон и строителей это достаточно новое оборудование, возникает много вопросов по его характеристикам, работе и монтажу, а также сомнений в эффективности такого оборудования в российских климатических условиях.

Основной барьер – неинформированность потребителей. Отсюда вытекает основной риск – недостаточность спроса. Существуют также риски активной экспансии на рынок альтернативных технологий и недобросовестного копирования продукта (особенно в удаленных регионах РФ). Кроме того, возможно введение новых Строительных норм и правил (СНиП), при которых установка клапана станет затруднительной.

Основные мероприятия по защите:

- активная маркетинговая деятельность;

- выход на рынки Сибири и Дальнего востока.

- наличие патента на полезную модель «дверной шумопоглотитель», патента на изобретение «приточный клапан»;

- массовое производство при низкой цене.

7. Интеллектуальная собственность и защита

Зарегистрирован патент на изобретение №. 2364800 Устройство приточной вентиляции (вентиляционный клапан).

Зарегистрирован патент на полезную модель № 90882 Устройство для естественной вентиляции помещений (дверной клапан).

Приложение 1

Приложение 2

Приложение 3

26

26