Раскрытие информации о характере операций и их составных элементов между связанными сторонами

Хозяйственные операции	Элементы хозяйственных операций
Закупки и продажи товаров, включая незавершенное производство	Показатели объема операций в сум­ме либо в долевом выражении
Закупки и продажи имущества и дру­гих активов	Статьи, подлежащие погашению в сумме либо в долевом выражении
Оказание или получение услуг	Политика ценообразования
Агентские соглашения Лицензионные соглашения Договоры аренды Передача исследований и разработок Финансовые операции, кредиты, взносы в уставный капитал Гарантии и залоги	Составителям финансовой отчетно­сти сложно или даже невозможно установление результата влияния связанных сторон, не проявляемого через операции между ними, поэто­му не требуется раскрывать инфор­мацию о таком влиянии

• в финансовой отчетности дочерней компании, находящей­ся в полной собственности материнской компании, в случае, если материнская компания зарегистрирована в той же стране и представляет консолидированную финансовую отчетность;

• в финансовой отчетности государственных компаний в отно­шении их операций с другими государственными компаниями.

При этом обращается внимание не только на юридическую ха­рактеристику связанных или зависимых сторон, но и на содержание имеющихся взаимоотношений. При наличии контроля информа­ции об отношениях контроля между связанными сторонами рас­крывается независимо от того, проводились ли между ними какие- либо операции или не проводились. В случае проведения операций между связанными сторонами раскрывается информация о характе­ристике операций и их составных элементах (табл. 3.3).

Анализ финансовой отчетности предприятий консолидированной группы

Анализ финансовой отчетности предприятий, составляющих консолидированную группу, направлен как на изучение фи­нансового состояния собственно консолидированной группы в целом по данным консолидированной отчетности, так и на из-

Анализ финансового состояния предприятий консолидированной группы

По отчетности предприятий, составляющих

По консоли­

консолидированную

группу

дированной

компания 1

компания /

компания п

отчетности

t=t

п

ЕЧ

1=1

§

g

§

Показа-

3

S

5

3

5

S

5

О 3

Си

а

а

о.

а

On

а

тел и

а

с

с

с

<и

с

с

а>

С

с

<L>

«

«

X

«

>5

X

«3

«

X

>3

>5

X

3

3

<L>

3

3

<D

3

3

<D

3

3

<и

ч

X

X

5

X

£

>=!

X

X

t?

X

X

3 о о-

н о Е

о

э о Си

н <и £

О н

3 о О.

н <D Т н

0 1

3 о сх

н <и р

о 5 Н

с

О

о

с

О

о

С

о

о

с

о

О

учение финансового состояния отдельных предприятий группы по данным индивидуальной финансовой отчетности каждого из них. Это необходимо для определения того, в какой степени изменение финансового состояния каждого из предприятий, входящих в консолидированную группу, в отчетном периоде по сравнению с предыдущим периодом сказалось на изменении финансового состояния консолидированной группы в целом (с учетом процедуры элиминирования).

Аналитические расчеты выполняются в табл. 3.4.

При этом в составе показателей, помещаемых в табл. 3.4, целесообразно выделить следующие:

финансовые коэффициенты;

рейтинговое число;

степень устойчивости финансового состояния.

Поскольку в состав консолидированной группы могут вхо­дить предприятия, имеющие различную отраслевую принадлеж­ность, то по возможности необходимо отобрать для анализа та­кие финансовые коэффициенты, которые были бы значимыми для оценки финансового состояния предприятия практически любой отрасли экономики.

В качестве таких финансовых коэффициентов могут быть предложены следующие:

• доля оборотных активов в имуществе;

• доля денежных средств и краткосрочных финансовых вло­жений в оборотных активах;

• коэффициент финансовой независимости;

• коэффициент структуры заемного капитала;

• коэффициент инвестирования;

• коэффициент текущей ликвидности;

• коэффициент быстрой ликвидности;

• коэффициент абсолютной ликвидности;

• коэффициент оборачиваемости оборотных активов;

• коэффициент оборачиваемости активов;

• рентабельность продаж;

• норма прибыли;

• рентабельность активов;

• рентабельность собственного капитала;

• коэффициент устойчивости экономического роста.

Нормативная база по каждому из отобранных для анали­за финансовых коэффициентов должна учитывать отраслевые особенности предприятий консолидированной группы. Если в консолидированную группу входят предприятия, принадлежа­щие к различным отраслям экономики, то разрабатывается не­сколько нормативных баз. При разработке нормативной базы анализа финансового состояния консолидированной группы в целом необходимо оценить вклад каждой из отраслевых со­ставляющих в ее формирование. Тем не менее, алгоритм опре­деления рейтингового числа должен оставаться неизменным в каждом случае.

На основании результатов определения рейтингового числа указывается степень устойчивости финансового состояния кон­солидированного группы в цеЛом и каждого из составляющих ее предприятий:

абсолютно устойчивое (отличное);

относительно устойчивое (хорошее);

относительно неустойчивое (удовлетворительное);

абсолютно неустойчивое (неудовлетворительное).

По итогам анализа делаются выводы о степени влияния (решающее, значительное, незначительное, полное отсут­ствие) изменений как финансового состояния в целом, так и отдельных его характеристик каждого из предприятий, входя­щих в консолидированную группу, соответственно на ее фи­нансовое состояние в целом и отдельные его характеристики в отчетном периоде в сравнении с данными предыдущего пе­риода.