- •Тема 1. Предмет и методологические принципы макроэкономики
- •1.1 Предмет макроэкономики
- •1.2 Макроэкономический анализ
- •Макроэкономические агенты
- •Макроэкономические рынки
- •1.3 Кругооборот продукта, расходов и доходов
- •1.4 Макроэкономические модели и их показатели
- •2.1 Система национальных счетов и ее показатели
- •2.2 Валовой внутренний продукт
- •2.3 Методы измерения ввп
- •Метод измерения ввп по расходам
- •Метод измерения ввп по доходам
- •Метод измерения ввп по добавленной стоимости
- •2.4 Соотношение показателей в Системе национальных счетов
- •2.5 Номинальный и реальный ввп. Индексы цен
- •Тема 3. Совокупный спрос и совокупное предложение (модель ad-as)
- •3.1. Совокупный спрос и его факторы
- •Кривая совокупного спроса
- •Неценовые факторы совокупного спроса
- •3.2. Совокупное предложение в классической и кейнсианской моделях
- •Классическая макроэкономическая модель
- •Кейнсианская макроэкономическая модель
- •3.3 Совокупное предложение в долгосрочном и краткосрочном периодах и его факторы
- •Факторы долгосрочного совокупного предложения
- •Факторы краткосрочного совокупного предложения
- •3.4 Равновесие в модели ad-as
- •3.5 Шоки совокупного спроса и совокупного предложения
- •Шоки совокупного спроса
- •Шоки совокупного предложения
- •Тема 4. Экономический рост и экономический цикл
- •4.1 Экономический рост и его показатели Понятие экономического роста
- •Показатели экономического роста
- •4.2 Факторы и типы экономического роста, его значение и издержки
- •4.3 Государственная политика и экономический рост
- •4.4 Экономический цикл, его фазы, причины и показатели Понятие экономического цикла
- •Фазы экономического цикла
- •Причины экономических циклов
- •Поведение макроэкономических показателей в течение цикла
- •Показатели экономического цикла
- •4.5 Виды экономических циклов
- •Тема 5. Безработица
- •5.1 Понятие и показатели безработицы
- •5.2 Виды безработицы. Естественный уровень безработицы
- •5.3 Последствия безработицы
- •5.4 Государственная политика борьбы с безработицей
- •Тема 6. Инфляция
- •6.1 Понятие инфляции. Показатели уровня инфляции
- •6.2 Виды и причины инфляции. Инфляция спроса и инфляция издержек
- •6.3 Последствия и издержки инфляции. Инфляционная спираль
- •6.1 Инфляция, ее показатели и виды.
- •6.2 Причины инфляции
- •6.3 Последствия и издержки инфляции Последствия инфляции.
- •Издержки инфляции.
- •Отличия в последствиях ожидаемой и непредвиденной инфляции.
- •Последствия гиперинфляции
- •Инфляционная спираль.
- •Тема 7. Деньги
- •7.1 Деньги и их функции
- •7.2 Виды денег
- •7.3 Денежные агрегаты
- •7.4. Уравнение количественной теории денег. Последствия эмиссии денег
- •Тема 8. Банковская система
- •8.1 Банковская система и ее структура. История и причины возникновения банков. Центральный банк и его функции
- •8.2 Коммерческие банки и их операции. Резервы коммерческих банков и их виды
- •8.3 Создание денег коммерческими банками. Банковский (депозитный) мультипликатор
- •8.1 Банковская система и ее структура.
- •8.2 Коммерческие банки и их операции. Банковские резервы.
- •8.3 Создание денег коммерческими банками. Банковский мультипликатор
- •Баланс банка I
- •Баланс банка II
- •Баланс банка III
- •Тема 9. Монетарная политика
- •9.1 Монетарная политика и ее цели. Инструменты монетарной политики
- •9.2 Виды монетарной политики
- •9.3 Воздействие монетарной политики на экономику. Механизм денежной трансмиссии. Политика "дорогих" и "дешевых денег"
- •9.1 Сущность и цели монетарной политики
- •9.2 Инструменты монетарной политики
- •Динамика изменения учетной ставки цб рф (ставки рефинансирования) с 1997 года по настоящее время
- •9.3 Виды монетарной политики
- •9.4 Воздействие монетарной политики на экономику
- •Тема 10. Налоги
- •10.1 Понятие налога. Налоговая система. Принципы налогообложения
- •10.2 Виды налогов. Прямые и косвенные налоги. Системы налогообложения: пропорциональная, прогрессивная и регрессивная
- •10.3 Воздействие налогов на совокупный спрос и совокупное предложение. Кривая Лаффера
- •10.1. Налоговая система и принципы налогообложения.
- •10.2 Виды налогов.
- •10.3 Воздействие налогов на экономику
- •Воздействие налогов на совокупный спрос
- •Воздействие налогов на совокупное предложение
- •Тема 11. Государственный бюджет
- •11.1 Основные виды расходов и доходов государственного бюджета
- •11.2 Концепции государственного бюджета
- •11.3 Дефицит государственного бюджета и способы его финансирования
- •11.4 Государственный долг, его виды и последствия
- •Тема 12. Фискальная политика
- •12.1 Цели и инструменты фискальной политики
- •12.2 Воздействие инструментов фискальной политики на совокупный спрос
- •Влияние государственных закупок
- •Влияние налогов
- •Влияние трансфертов
- •12.3 Виды фискальной политики Стимулирующая и сдерживающая фискальная политика
- •Дискреционная и автоматическая фискальная политика
8.3 Создание денег коммерческими банками. Банковский мультипликатор
Центральный банк лишь контролирует предложение денег в экономике. Создают деньги коммерческие банки.
Процесс создания денег коммерческими банками называется кредитным расширением или кредитной мультипликацией. Он происходит в том случае, если в банковскую сферу попадают деньги и увеличиваются депозиты коммерческого банка, т.е. если наличные деньги превращаются в безналичные. Если величина депозитов уменьшается (клиент снимает деньги со своего счета), то произойдет противоположный процесс — кредитное сжатие.
Коммерческие банки могут создавать деньги только в условиях системы частичного резервирования. Если банк не выдает кредиты, предложение денег не меняется, поскольку количество наличных денег, поступившее на депозит, равно величине резервов, хранимых в сейфе банка. Происходит лишь перераспределение между деньгами, находящимися вне банковской сферы, и деньгами внутри банковской системы в пределах одной и той же величины денежной массы. Процесс депозитного расширения начинается с момента, когда банк выдает кредит.
Максимальное увеличение предложения денег происходит при условии, что:
• коммерческие банки не хранят избыточные резервы и всю сумму средств сверх обязательных резервов выдают в кредит, т.е. используют свои кредитные возможности полностью и норма резервирования равна норме обязательных резервов,
• попав в банковскую сферу, деньги не покидают ее и, будучи выданными в кредит клиенту, не оседают у него в виде наличности, а вновь возвращаются в банковскую систему (зачисляются на банковский счет).
Предположим, что норма обязательных резервов и банки полностью используют свои кредитные возможности, поэтому норма резервирования равна норме обязательных резервов . Если в банк I попадает депозит, равный 1000 дол., он должен отчислить 200 дол. в обязательные резервы , и его кредитные возможности составят 800 дол. (К= D х (1 - rr) = 1000 х (1 - 0,2) = 800). Если банк I выдаст всю эту сумму в кредит клиенту, в результате его баланс будет иметь вид
Баланс банка I
а денежная масса, рассчитываемая по формуле М= С + D, составит 1800 дол. (1000 дол. на депозите банка и 800 дол. — наличные деньги, выданные банком), т.е. увеличится на 800 дол. Таким образом, основой увеличения денежной массы является выдача кредитов коммерческими банками.
Полученные средства (800 дол.) клиент использует на покупку необходимых ему товаров и услуг (фирма — инвестиционных, а домохозяйство — потребительских или жилья), создав продавцу доход (выручку), который попадет на его (продавца) расчетный счет в другом банке (например, банке II). Получив депозит, равный 800 дол., банк II отчислит в обязательные резервы 160 дол. (800 х 0,2 = 160), и его кредитные возможности составят 640 дол. (800 х (1 - 0,2) = 640):
Баланс банка II
Выдав эту сумму в кредит, банк увеличит денежную массу еще на 640 дол., в результате денежная масса составит 2440 дол. (1000 дол. на депозите в банке I + 800 дол. на депозите в банке II + 640 дол. наличных денег, выданных банком II). Полученный кредит даст возможность клиенту банка II оплатить сделку (покупку) на эту сумму, т.е. обеспечит выручку продавцу. Сумма 640 дол. в виде депозита попадет на расчетный счет этого продавца в банке III. Обязательные резервы банка III составят 128 дол. (164 х 0,2 = 128), а кредитные возможности — 512 дол. (640 х (1 — 0,2) = 512):