1.3. Анализ основных показателей деятельности организации

Анализ выручки компании.

Выручка от реализации продукции (работ, услуг) включает в себя денежные средства, либо иное имущество в денежном выражении, полученные или подлежащие получению в результате реализации товаров, готовой продукции, работ, услуг по ценам, тарифам в соответствии с договорами.

Таблица 9

Динамика выручки за 2008-2009 гг.

Год	2008				2009
Период	1 кв.	2 кв.	3 кв.	4 кв.	1 кв.	2 кв.	3 кв.	4 кв.
Выручка, тыс. руб.	348995	426550	200133	363836	271887	250973	162582	217636
Прирост	-	77555	-226417	163703	-91949	-20914	-88391	55054
Прирост в %	-	22,22	-53,08	81,80	-25,27	-7,69	-35,22	33,86

Таблица 10

Динамика выручки в 2010 г.

Год	2010
Период	1 кв.	2 кв.	3 кв.	4 кв.
Выручка, тыс. руб.	227584	267164	323695	305202
Прирост	9948	39580	56531	-18493
Прирост в %	4,57	17,39	21,16	-5,71

Рис.7. Динамика выручки за 2008-2010 гг.

Вывод: самым удачным для компании был 2008 год, 2009 год был кризисным, поэтому клиентов было мало. Судя по показателям 2010 года компания оправилась от кризиса и наращивает объемы продаж, но все еще не вышла на докризисный уровень. С каждым годом усиливается конкуренция на рынке IT-услуг, находить клиентов и получать заказы становится все труднее.

Анализ себестоимости.

Себестоимость – стоимостная оценка используемых в процессе производства продукции (работ, услуг) природных ресурсов, сырья, материалов, топлива, энергии, основных фондов, трудовых ресурсов и других затрат на ее производство и реализацию.

Таблица 11

Динамика себестоимости за 2008-2009 гг.

Год	2008				2009
Период	1 кв.	2 кв.	3 кв.	4 кв.	1 кв.	2 кв.	3 кв.	4 кв.
Себестоимость, тыс. руб.	343014	419240	184383	354932	271723	250821	165076	204638
Прирост	-	76226	-234857	170549	-83209	-20902	-85745	39562
Прирост в %	-	22,22	-56,02	92,50	-23,44	-7,69	-34,19	23,97

Таблица 12

Динамика себестоимости в 2010 г.

Год	2010
Период	1 кв.	2 кв.	3 кв.	4 кв.
Себестоимость, тыс. руб.	210297	246871	302858	284964
Прирост	5659	36574	55987	-17894
Прирост в %	2,77	17,39	22,68	-5,91

Рис.8. Динамика себестоимости за 2008-2010 гг.

Вывод: показатели себестоимости были взяты из бухгалтерских балансов компании, в которых они, скорее всего, завышены для того, чтобы укрыть часть прибыли от налогообложения. Такое предположение подтверждается очень сходной с выручкой динамикой, хотя себестоимость компаний IT-услуг является достаточно постоянной величиной и не может упасть за квартал на 100 млн. руб. и потом вырасти в таком же объеме в следующем. Ниже приведена структура себестоимости за три года (табл. 13-15), в которой большую часть занимают прочие расходы, что также подозрительно.

Таблица 13

Структура себестоимости в 2008 г.

Год	2008
Период	1 кв.	2 кв.	3 кв.	4 кв.
Лизинговые платежи	3188	3188	3188	3188
Фонд оплаты труда	14150	14220	11250	14360
Арендная плата	47500	47500	47500	47500
Амортизация ОС	2056	2056	2056	2056
Сертификация и лицензирование	523	520	518	515
Оплата коммунальных услуг	1089	1097	1104	1112
Командировочные расходы	15263	15400	15539	15679
Коммерческие расходы	5386	5434	5483	5533
Административные расходы	22038	35682	15026	27350

Окончание табл.13

Прочие расходы	231821	294142	82719	237639
	343014	419240	184383	354932

Таблица 14

Структура себестоимости в 2009 г.

Год	2009
Период	1 кв.	2 кв.	3 кв.	4 кв.
Лизинговые платежи	3188	3188	3188	3188
Фонд оплаты труда	11750	10320	10654	10950
Арендная плата	57000	57000	57000	57000
Амортизация ОС	2056	2056	2056	2056
Сертификация и лицензирование	513	512	515	505
Оплата коммунальных услуг	1120	1112	1104	1096
Командировочные расходы	15820	15962	16106	16251
Коммерческие расходы	5583	5633	5683	5735
Административные расходы	27620	25840	23560	22150
Прочие расходы	147074	129198	45209	85707
	271723	250821	165076	204638

Таблица 15

Структура себестоимости в 2010 г.

Год	2010
Период	1 кв.	2 кв.	3 кв.	4 кв.
Лизинговые платежи	3188	3188	3188	3188
Фонд оплаты труда	13950	14150	13980	14356
Арендная плата	54720	54720	54720	54720
Амортизация ОС	2056	2056	2056	2056
Сертификация и лицензирование	506	508	510	511
Оплата коммунальных услуг	1089	1099	1108	1118
Командировочные расходы	16397	16545	16694	16844
Коммерческие расходы	5786	5838	5891	5944
Административные расходы	0	0	0	0
Прочие расходы	112604	148767	204711	186227
	210297	246871	302858	284964

Основные статьи затрат в структуре себестоимости: арендная плата, административные (общехозяйственные) расходы, фонд оплаты труда и командировочные расходы, так как при работе над проектом удаленного клиента консультанты, менеджеры и разработчики уезжают в длительные командировки. В 2010 году изменилась учетная политика компании, и административные расходы не были включены в себестоимость.

Анализ среднесписочной численности персонала.

Среднесписочная численность персонала - средняя численность персонала, работавшего на предприятии в заданный период. Среднесписочная численность персонала ООО «КОРУС Консалтинг» за три года по кварталам представлена в табл. 16-17.

Таблица 16

Динамика среднесписочной численности персонала за 2008-2009 гг.

Год	2008				2009
Период	1 кв.	2 кв.	3 кв.	4 кв.	1 кв.	2 кв.	3 кв.	4 кв.
Средняя численность, чел.	339	341	340	355	350	348	349	351
Прирост	-	2	-1	15	-5	-2	1	2
Прирост в %	-	0,59	-0,29	4,41	-1,41	-0,57	0,29	0,57

Таблица 17

Динамика среднесписочной численности персонала в 2010 г.

Год	2010
Период	1 кв.	2 кв.	3 кв.	4 кв.
Средняя численность, чел.	365	375	370	370
Прирост	14	10	-5	0
Прирост в %	3,99	2,74	-1,33	0,00

Рис.9. Динамика среднесписочной численности за 2008-2010 гг.

Вывод: численность персонала растет год от года, так как рынок IT-услуг быстро растет и развивается, постоянно появляются новые виды услуг, поэтому необходимо создание новых департаментов, прием на работу новых специалистов. Например, в 2010 году на работу приняли специалистов – разработчиков ПО на базе IPad и IPhone. 2009 год был кризисным, что повлекло за собой сокращение штата сотрудников, но в 2010 году ситуация выправилась и компании вновь требуются новые специалисты, но становится все острее описанная выше проблема «утечки мозгов».

Анализ чистой прибыли компании.

Прибыль – это превышение в денежном выражении доходов (выручки от реализации товаров и услуг) над затратами на производство или приобретение и сбыт этих товаров и услуг. Это один из наиболее важных показателей финансовых результатов хозяйственной деятельности субъектов предпринимательства (организаций и предпринимателей), ради которого и осуществляется предпринимательская деятельность.

Динамика чистой прибыли ООО «КОРУС Консалтинг» представлена в табл. 18-19.

Таблица 18

Динамика чистой прибыли за 2008-2009 гг.

Год	2008				2009
Период	1 кв.	2 кв.	3 кв.	4 кв.	1 кв.	2 кв.	3 кв.	4 кв.
Чистая прибыль, тыс. руб.	4785	5848	12600	7123	131	122	-2993	10398
Прирост	-	1063,2	6752	-5476,8	-6992	-9,6	-3114,4	13391,2
Прирост в %	-	22,22	115,46	-43,47	-98,16	-7,32	-2561,18	-447,45

Таблица 19

Динамика чистой прибыли в 2010 г.

Год	2010
Период	1 кв.	2 кв.	3 кв.	4 кв.
Чистая прибыль, тыс. руб.	13830	16234	16670	16190
Прирост	3431,2	2404,8	435,2	-479,2
Прирост в %	33,00	17,39	2,68	-2,87

Рис.10. Динамика чистой прибыли за 2008-2010 гг.

Вывод: кризис сильно сказался на чистой прибыли компании в 2009 году, но уже в 4 квартале из-за большого количества заказов удалось выйти в ощутимый плюс. Повышение прибыли в 2010 году объясняется большим количеством небольших проектов, иначе говоря, проявился эффект масштаба.

Анализ рентабельности услуг.

Рентабельность услуг – отношение прибыли от производства и реализации продукции к ее полной себестоимости, выраженное в процентах.

Таблица 20

Динамика рентабельности услуг за 2008-2009 гг.

Год	2008				2009
Период	1 кв.	2 кв.	3 кв.	4 кв.	1 кв.	2 кв.	3 кв.	4 кв.
Чистая прибыль, тыс. руб.	4785	5848	12600	7123	131	122	-2933	10398
Себестоимость, тыс. руб.	343014	419240	184383	354932	271723	250821	165076	204638
Рентабельность продукции, %	1,39	1,39	6,83	2,01	0,05	0,05	-1,78	5,08
Прирост	-	0,00	5,44	-4,83	-1,96	0,00	-1,83	6,86

Таблица 21

Динамика рентабельности услуг в 2010 г.

Год	2010
Период	1 кв.	2 кв.	3 кв.	4 кв.
Чистая прибыль, тыс. руб.	13830	16234	16670	16190
Себестоимость, тыс. руб.	210297	246871	302858	284964
Рентабельность продукции, %	6,58	6,58	5,50	5,68
Прирост	1,49	0,00	-1,07	0,18

Рис.11. Динамика рентабельности услуг за 2008-2010 гг.

Вывод: динамика рентабельности услуг фактически повторяет динамику чистой прибыли. Если себестоимость из бухгалтерских балансов действительно отражает затраты компании, необходимо принимать меры к ее снижению. Самый высокий показатель рентабельности услуг за 3 года - 6,83%, цифра незначительная.

Анализ рентабельности продаж.

Рентабельность продаж рассчитывается как отношение чистой прибыли за определенный период к выраженному в денежных средствах объему продаж за тот же период. Рентабельность продаж является индикатором ценовой политики компании, и ее способности контролировать издержки.

Таблица 22

Динамика рентабельности продаж за 2008-2009 гг.

Год	2008				2009
Период	1 кв.	2 кв.	3 кв.	4 кв.	1 кв.	2 кв.	3 кв.	4 кв.
Чистая прибыль, тыс. руб.	4785	5848	12600	7123	131	122	-2933	10398
Выручка, тыс. руб.	348995	426550	200133	363836	271887	250973	162582	217636
Рентабельность продаж, %	1,37	1,37	6,30	1,96	0,05	0,05	-1,80	4,78
Прирост	-	0,00	4,92	-4,34	-1,91	0,00	-1,85	6,58

Таблица 23

Динамика рентабельности продаж в 2010 г.

Год	2010
Период	1 кв.	2 кв.	3 кв.	4 кв.
Чистая прибыль, тыс. руб.	13830	16234	16670	16190
Выручка, тыс. руб.	227584	267164	323695	305202
Рентабельность продаж, %	6,08	6,08	5,15	5,30
Прирост	1,30	0,00	-0,93	0,16

Рис.12. Динамика рентабельности продаж за 2008-2010 гг.

Вывод: динамика рентабельности продаж повторяет динамику рентабельности услуг, потому что услуги являются единственным результатом деятельности и предметом продажи компании.

Анализ рентабельности фондов.

Рентабельность фондов – отношение прибыли от производства и реализации продукции к среднегодовой стоимости основных фондов, выраженное в процентах.

Таблица 24

Динамика рентабельности фондов за 2008-2009 гг.

Год	2008				2009
Период	1 кв.	2 кв.	3 кв.	4 кв.	1 кв.	2 кв.	3 кв.	4 кв.
Прибыль от продаж, тыс.руб.	5981	7310	15750	8904	164	152	-2494	12998
Среднегодовая стоимость основных фондов, тыс.руб.	4862	4862	4862	4862	5299	5299	5299	5299
Рентабельность фондов, %	1,23	1,50	3,24	1,83	0,03	0,03	-0,47	2,45
Прирост	-	0,27	1,74	-1,41	-1,80	0,00	-0,50	2,92

Таблица 25

Динамика рентабельности фондов в 2010 г.

Год	2010
Период	1 кв.	2 кв.	3 кв.	4 кв.
Прибыль от продаж, тыс.руб.	17287	20293	20837	20238
Среднегодовая стоимость основных фондов, тыс.руб.	5225	5225	5225	5225
Рентабельность фондов, %	3,31	3,88	3,99	3,87
Прирост	0,86	0,58	0,10	-0,11

Рис.13. Динамика рентабельности фондов за 2008-2010 гг.

Вывод: поскольку среднегодовая стоимость основных фондов незначительно менялась на протяжении 3 лет, динамика рентабельности повторяет динамику прибыли от продаж. В 2010 году было продано наибольшее количество услуг, поэтому показатели выше. Несмотря на то, что большинство основных средств находятся в лизинге, рентабельность фондов небольшая, что объясняется высокой стоимостью необходимой для разработки проектов вычислительной техники, лицензионного ПО.

Анализ производительности труда.

Производительность труда показывает величину производства продукции, приходящуюся на одного работника предприятия, и определяется отношением объема производства к среднесписочной численности персонала.

Таблица 26

Динамика производительности труда за 2008-2009 гг.

Год	2008				2009
Период	1 кв.	2 кв.	3 кв.	4 кв.	1 кв.	2 кв.	3 кв.	4 кв.
Выручка, тыс. руб.	348995	426550	200133	363836	271887	250973	162582	217636
Средняя численность, чел.	339	341	340	355	350	348	349	351
Производительность труда, тыс. руб/чел.	1029,48	1250,88	588,63	1024,89	776,82	721,19	465,85	620,05
Прирост	-	221,40	-662,25	436,26	-248,07	-55,63	-255,34	154,19
Прирост в %	-	21,51	-52,94	74,12	-24,20	-7,16	-35,40	33,10

Таблица 27

Динамика производительности труда в 2010 г.

Год	2010
Период	1 кв.	2 кв.	3 кв.	4 кв.
Выручка, тыс. руб.	227584	267164	323695	305202
Средняя численность, чел.	365	375	370	370
Производительность труда, тыс. руб/чел.	623,52	712,44	874,85	824,87
Прирост	3,47	88,92	162,41	-49,98
Прирост в %	0,56	14,26	22,80	-5,71

Рис.14. Динамика производительности труда за 2008-2010 гг.

Вывод: снижение производительности труда в 2010 году по отношению к 2008 году объясняется ростом численности персонала непропорциональным росту выручки. Дело в том, что каждый новый работник не сразу способен действовать с максимальной производительностью и отдачей в виде выручки, для роста производительности нового работника должны быть созданы специальные условия, комфортные, благоприятные для самореализации.

Анализ фонда оплаты труда.

Фонд оплаты труда – это денежные средства предприятия, затраченные в течение конкретного периода времени на заработную плату, премиальные выплаты, различные доплаты работникам.

Таблица 28

Динамика фонда оплаты труда за 2008-2009 гг.

Год	2008				2009
Период	1 кв.	2 кв.	3 кв.	4 кв.	1 кв.	2 кв.	3 кв.	4 кв.
Фонд оплаты труда, тыс. руб.	14150	14220	11250	14360	11750	10320	10654	10950
Прирост	-	70	-2970	3110	-2610	-1430	334	296
Прирост в %	-	0,49	-20,89	27,64	-18,18	-12,17	3,24	2,78

Таблица 29

Динамика фонда оплаты труда в 2010 г.

Год	2010
Период	1 кв.	2 кв.	3 кв.	4 кв.
Фонд оплаты платы, тыс. руб.	13950	14150	13980	14356
Прирост	3000	200	-170	376
Прирост в %	27,40	1,43	-1,20	2,69

Рис.15. Динамика фонда оплаты труда за 2008-2010 гг.

Вывод: фонд оплаты труда стабилен в 2010 году, в 2008 году в 3 квартале из-за небольшого количества выполненных проектов и, следовательно, отсутствия премий ФОТ снизился. В 2009 году причиной снижения ФОТ стало сокращение сотрудников и урезание премий по причине кризиса. При неизменной численности работников в 3 и 4 кварталах 2010 года ФОТ вырос, следовательно, зарплаты растут, правда незначительно.

Анализ фондоотдачи.

Фондоотдача - обобщающий показатель, характеризующий уровень эффективности использования производственных основных фондов предприятия, отрасли. Показатель фондоотдачи — количество продукции, производимой на один руб. или на тыс. руб. производственных основных фондов. Определяется делением годового объема продукции на среднегодовую полную балансовую стоимость производственных основных фондов.

Таблица 30

Динамика фондоотдачи за 2008-2009 гг.

Год	2008				2009
Период	1 кв.	2 кв.	3 кв.	4 кв.	1 кв.	2 кв.	3 кв.	4 кв.
Выручка, тыс. руб.	348995	426550	200133	363836	271887	250973	162582	217636
Среднегодовая полная стоимость основных фондов, тыс. руб.	4862	4862	4862	4862	5299	5299	5299	5299
Фондоотдача	71,78	87,73	41,16	74,83	51,31	47,36	30,68	41,07
Прирост	-	15,95	-46,57	33,67	-23,52	-3,95	-16,68	10,39
Прирост в %	-	22,22	-53,08	81,80	-31,43	-7,69	-35,22	33,86

Таблица 31

Динамика фондоотдачи за 2008-2009 гг.

Год	2010
Период	1 кв.	2 кв.	3 кв.	4 кв.
Выручка, тыс. руб.	227584	267164	323695	305202
Среднегодовая полная стоимость основных фондов, тыс. руб.	5225	5225	5225	5225
Фондоотдача	43,56	51,13	61,95	58,41
Прирост	2,49	7,58	10,82	-3,54
Прирост в %	6,05	17,39	21,16	-5,71

Рис.16. Динамика фондоотдачи за 2008-2010 гг.

Вывод: динамика фондоотдачи по кварталам четко отражает динамику выручки, колебания среднегодовой стоимости основных фондов незаметны в масштабе выручки.

Анализ фондовооруженности.

Фондовооруженность - показатель, характеризующий оснащенность работников предприятий сферы материального производства основными производственными средствами. Фондовооруженность определяется как отношение стоимости основных средств предприятия к средней годовой списочной численности работников.

Таблица 32

Динамика фондовооруженности за 2008-2009 гг.

Год	2008				2009
Период	1 кв.	2 кв.	3 кв.	4 кв.	1 кв.	2 кв.	3 кв.	4 кв.
Стоимость основных средств, тыс. руб.	4862	4862	4862	4862	5299	5299	5299	5299
Средняя численность работников	339	341	340	355	350	348	349	351
Фондовооруженность	14,34	14,26	14,30	13,70	15,14	15,23	15,18	15,10
Прирост		-0,08	0,04	-0,60	1,44	0,09	-0,04	-0,09
Прирост в %		-0,59	0,29	-4,23	10,55	0,57	-0,29	-0,57

Таблица 33

Динамика фондовооруженности в 2010 г.

Год	2010
Период	1 кв.	2 кв.	3 кв.	4 кв.
Стоимость основных средств, тыс. руб.	5225	5225	5225	5225
Средняя численность работников	365	375	370	370
Фондовооруженность	14,32	13,93	14,12	14,12
Прирост	-0,78	-0,38	0,19	0,00
Прирост в %	-5,18	-2,67	1,35	0,00

Рис.17. Динамика фондовооруженности за 2008-2010 гг.

Вывод: увеличение фондовооруженности в 2009 году объясняется сокращением численности работников, в то время как стоимость основных фондов незначительно выросла. Главное для компании, чтобы каждый работник был «вооружен» персональным компьютером, а не дорогостоящим станком, поэтому данный уровень фондовооруженности можно считать достаточным.

Анализ дебиторской задолженности.

Дебиторская задолженность - сумма долгов, причитающихся компании со стороны других компаний, а также граждан, являющихся их должниками, дебиторами. Дебиторская задолженность представляет собой иммобилизацию из хозяйственного оборота собственных оборотных средств, этот процесс сопровождается косвенными потерями в доходах предприятия.

Таблица 34

Динамика дебиторской задолженности за 2008-2009 гг.

Год	2008				2009
Период	1 кв.	2 кв.	3 кв.	4 кв.	1 кв.	2 кв.	3 кв.	4 кв.
Дебиторская задолженностьтыс. руб.	56329	50964	48282	51226	65304	62503	63221	60213
Прирост	-	-5365	-2682	2944	14078	-2801	718,00	-3008
Прирост в %	-	-9,52	-5,26	6,10	27,48	-4,29	1,15	-4,76

Таблица 35

Динамика дебиторской задолженности в 2010 г.

Год	2010
Период	1 кв.	2 кв.	3 кв.	4 кв.
Дебиторская задолженность тыс. руб.	58364	55436	52132	50642
Прирост	-1849,00	-2928,00	-3304,00	-1490,00
Прирост в %	-3,07	-5,02	-5,96	-2,86

Рис.18. Динамика дебиторской задолженности за 2008-2010 гг.

Вывод: уровень дебиторской задолженности стабильно высок, небольшое повышение 2009 года объясняется дефицитом денежных средств у компаний-заказчиков в связи с кризисными явлениями. Большую часть в структуре дебиторской задолженности занимают компании: покупатели и заказчики. По данным «КОРУС Консалтинг» редки случаи прощения долгов в связи с банкротством клиентов, так как клиенты представляют собой крупные стабильные компании.

Анализ ликвидности.

Коэффициент текущей ликвидности — финансовый коэффициент, равный отношению текущих (оборотных) активов к краткосрочным обязательствам (текущим пассивам). Коэффициент отражает способность компании погашать текущие (краткосрочные) обязательства за счёт только оборотных активов. Чем показатель больше, тем лучше платежеспособность предприятия. Нормальным считается значение коэффициента от 1,5 до 2,5, в зависимости от отрасли.

Таблица 36

Динамика текущей ликвидности за 2008-2009 гг.

Год	2008				2009
Период	1 кв.	2 кв.	3 кв.	4 кв.	1 кв.	2 кв.	3 кв.	4 кв.
Оборотные активы, тыс. руб.	176467	162893	190041	149318	199382	215998	232613	182767
Дебиторская задолженность, тыс. руб.	56329	50964	48282	51226	65304	62503	63221	60213
Краткосрочная задолженность, тыс. руб.	73704	69521	85915	59812	89386	101652	113686	80628
Текущая ликвидность	1,63	1,61	1,65	1,64	1,50	1,51	1,49	1,52
Прирост	-	-0,02	0,04	-0,01	-0,14	0,01	-0,02	0,03

Таблица 37

Динамика текущей ликвидности в 2010 г.

Год	2010
Период	1 кв.	2 кв.	3 кв.	4 кв.
Оборотные активы, тыс. руб.	223515	191584	207550	175619
Дебиторская задолженность, тыс. руб.	58364	55436	52132	50642

Окончание табл.37

Краткосрочная задолженность, тыс. руб.	105192	87275	100921	81684
Текущая ликвидность	1,57	1,56	1,54	1,53
Прирост	0,05	-0,01	-0,02	-0,01

Рис.19. Динамика текущей ликвидности за 2008-2010 гг.

Вывод: уровень текущей ликвидности компании находится в норме, но близок к рискованному. Снижение коэффициента в 2009 году объясняется повышением дебиторской задолженности и ростом суммы краткосрочных кредитов компании. Для повышения текущей ликвидности необходимо снижать высокий уровень дебиторской задолженности.

Анализ кредитоспособности.

Кредитоспособность компании — это способность экономических субъектов своевременно и в полном объёме рассчитываться по своим обязательствам в связи с возвратом кредита.

Кредитоспособность можно определить с помощью модели Альтмана.

, (1)

где Х₁ – собственный оборотный капитал/сумма активов;

Х₂ – нераспределенная прибыль/сумма активов;

Х₃ – прибыль до уплаты процентов/сумма активов;

Х₄ – балансовая стоимость собственного капитала/заемный капитал;

Х₅ – объем продаж (выручка)/сумма активов.

На начало 2010 года:

На конец 2010 года:

Вывод: значения Z лежат в области неопределенности, но можно сказать о том, что банкротство «КОРУС Консалтинг» не грозит. За 2010 год показатель вырос, что объясняется ростом выручки и прибыли, сокращением количества заемных средств в структуре капитала.