международные стандарты финансовой отчетности справ 2006

Амортизированная стоимость - использование эффективной ставки

Финансовые активы и обязательства из категорий"удерживаемые до погашения", "займы и дебиторская задолженность" оцениваются по амортизированной стоимости.

Амортизированная стоимость финансового актива или финансового обязательстваэто сумма, в которой финансовый актив или финансовое обязательство оценивается при первоначальном признании, за вычетом суммы выплат основного долга (principal repayments), уменьшенная или увеличенная на сумму накопленной амортизации разницы между первоначально признанной суммой и суммой погашения инструмента, рассчитанной по эффективной ставке процента, и за вычетом убытка от обесценения либо несобираемости (uncollectibility).

Эффективная ставка - это ставка, которая точно дисконтирует расчетные(estimated) будущие поступления или платежи денежных средств в течение ожидаемого периода существования инструмента либо, если это уместно, более короткого периода до чистой балансовой стоимости финансового актива или обязательства.

Расчет эффективной ставки процента производится с учетом всех выплаченных и полученных вознаграждений сторонам по договору, затрат по сделке (transaction cost) и иных премий и скидок(дисконтов). При расчете эффективной ставки не учитываются будущие потери по кредиту.

Знание того, как рассчитывается эффективная ставка, крайне важно для практического применения МСФО, поскольку она используется не только при расчете амортизированной стоимости, но и при расчете балансовой стоимости основных средств и запасов, приобретенных или проданных с отсрочкой платежа, а также финансового результата от их продажи (см. гл. 6 и 7).

Примечание. Изменения по сравнению с МСФО 39 в редакции 2000 г.

МСФО 39 (в ред. 2000 г.) определял эффективную ставку как "внутреннюю норму доходности (internal rate of return) инструмента". В МСФО 39 (в ред. 2003 г.) из определения эффективной ставки исключены слова"внутренняя норма доходности инструмента". Таким образом, инструменты с нулевой внутренней доходностью(например, беспроцентные займы) также признаны подлежащими амортизации.

Пример 13.22. Расчет эффективной ставки

1) Беспроцентная облигация

Компания выпускает беспроцентную облигацию номинальной стоимостью150 и сроком погашения5 лет. Цена размещения - 100.

Эффективная ставка = 8,45%. Амортизированная стоимость (по годам)

(округляется до 150,00)

2) Беспроцентный заем Компания предоставляет беспроцентный заем другой компании в сумме150 сроком на 5 лет. Рыночная ставка

процента по аналогичным займам составляет 8,45%.

-Дисконтирование ожидаемых от инструмента денежных потоков при первоначальном признании, чтобы определить справедливую стоимость займа, по ставке 8,45%.

-Денежные потоки, ожидаемые от инструмента = 150 через 5 лет.

-Справедливая стоимость при первоначальном признании займа - 100.

-Эффективная ставка = ставка дисконтирования = 8,45%.

Амортизированная стоимость по годам будет распределяться аналогично предыдущему примеру.

3) Заем по ставке ниже рыночной Компания предоставляет заем по ставке2% в сумме 150 сроком на 5 лет. Рыночная ставка процента по

аналогичным займам составляет 8,45%. Проценты выплачиваются в конце года.

- Дисконтирование ожидаемых от инструмента денежных потоков при первоначальном признании, чтобы определить справедливую стоимость займа, по ставке 8,45%.

-Справедливая стоимость при начальном признании займа - 111,819.

-Эффективная ставка = ставка дисконтирования = 8,45%.

121

Амортизированная стоимость (по годам)

(округляется до 0)

Признание процентов по финансовым активам

Согласно МСФО 18 "Выручка" проценты к получению по предоставленным займам, приобретенным долговым ценным бумагам и иные аналогичные проценты признаются по методу эффективного дохода(effective yield), а не в сумме процентов к получению. На это правило необходимо обратить внимание, поскольку российский учет не предусматривает никаких подобных положений.

Пример 13.23. Отражение в учете процентной облигации, оцениваемой по амортизированной стоимости В конце 20ХХ г. приобретена облигация с купоном 8% годовых. Купон выплачивается один раз в конце года(кроме

первого года). Срок погашения облигации- 5 лет, номинальная стоимость - 150. Облигация приобретена по рыночной стоимости 110. Облигация отражается в учете по амортизированной стоимости.

Для определения процентов и амортизированной стоимости рассчитываем эффективную ставку процента = 13%.

122

Примечание. Важно!

Данное правило применяется при признании всех процентов независимо от метода оценки финансового актива. Так, облигация может оцениваться по справедливой стоимости через счет прибылей или убытков либо через капитал (если она включена в категорию "имеющиеся в наличии для продажи"), при этом проценты по этой облигации будут признаваться по эффективной ставке.

Пример 13.24. Отражение в учете процентной облигации, оцениваемой по справедливой стоимости В конце 2ХХ0 г. приобретена облигация с купоном 8% годовых. Купон выплачивается один раз в конце года(кроме

первого года). Срок погашения облигации- 5 лет, номинальная стоимость - 150. Облигация приобретена по рыночной стоимости 110. Облигация отражается в учете по справедливой стоимости.

Эффективная ставка процента = 13%.

123

Обесценение и несобираемость финансовых активов

На каждую отчетную дату компания оценивает наличие свидетельств обесценения финансовых активов или групп финансовых активов.

Финансовый актив признается обесцененным, если:

-есть свидетельства обесценения как результаты объективных событий после первоначального признания активатак называемые "события, приведшие к убытку" (loss event);

-влияние этих событий на денежные потоки от актива можно надежно рассчитать.

Пример 13.25. Примеры событий, приведших к убытку

-Финансовые затруднения эмитента.

-Нарушения условий договора или выпуска инструмента - невыплата процентов либо основной суммы долга.

-Вероятность банкротства заемщика.

-Прекращение котировки инструментов на активном рынке в связи с финансовыми трудностями эмитента.

Финансовые активы, учитываемые по амортизированной стоимости:

двухступенчатый тест на обесценение (МСФО 39.64) - изменения по сравнению с предыдущей редакцией МСФО 39

1-я ступень: оценка наличия объективных свидетельств обесценения отдельных значительных активов: - если выявляются такие свидетельства, компания оценивает убыток от обесценения;

-если такие свидетельства не выявлены - переход ко 2-й ступени. 2-я ступень:

-включение отдельного актива, обесценение которого не выявлено, группу активов с аналогичными характеристиками кредитного риска;

-коллективный тест на обесценение группы активов.

Для целей коллективной оценки на обесценение активы группируются исходя из:

-аналогичных характеристик кредитного риска - показателей способности должника произвести все причитающиеся выплаты;

-типов активов;

-отрасли, к которой принадлежит эмитент;

-географического расположения;

-типа обеспечения и т.д.

При оценке будущих денежных потоков от группы активов, тестируемых на обесценение, используются данные о предыдущем опыте компании с аналогичными активами.

Примечание. Важно!

-Актив, который отдельно не является обесцененным, может быть признан обесцененным при коллективном тесте на обесценение!

-Убыток от обесценения не признается в отношении прогнозируемых будущих событий, поскольку они еще не произошли. Учитываются только уже произошедшие события.

Оценка убытка от обесценения финансовых активов

Финансовые активы, учитываемые по амортизированной стоимости:

-Убыток от обесценения = балансовая стоимость актива - приведенная стоимость ожидаемых от актива денежных потоков, дисконтированных по изначальной эффективной ставке.

-Учет убытка - путем снижения балансовой стоимости актива напрямую либо через резерв под обесценение и одновременный дебет счета прибылей и убытков.

В случае, если в последующих периодах сумма обесценения уменьшается благодаря произошедшему объективному событию, соответствующая часть убытка от обесценения либо весь убыток восстанавливается(reverse) через счет прибылей и убытков.

Ограничения на восстановление убытка от обесценения: в результате восстановления убытка от обесценения балансовая стоимость актива не должна превысить сумму, которая была бы признана для данного актива в случае, если бы убыток от обесценения не был признан.

Финансовые активы, учитываемые по фактической стоимости

Убыток от обесценения = балансовая стоимость активаприведенная стоимость ожидаемых денежных потоков, дисконтированных по текущей рыночной норме доходности для аналогичных финансовых активов.

Убыток от обесценения финансовых активов, учитываемых по фактической стоимости, не восстанавливается.

Финансовые активы, имеющиеся в наличии для продажи

При наличии свидетельств обесценения сумма накопленного снижения справедливой стоимости актива, признанная в капитале, списывается на счет прибылей и убытков.

Убыток от обесценения = (затраты на приобретение актива - частичные выплаты основного долгаамортизация) - (текущая справедливая стоимость - убыток от обесценения, ранее признанный в прибылях и убытках).

Убыток от обесценения долевых инструментов восстанавливается не через счет прибылей и убытков, а через капитал, аналогично изменению в справедливой стоимости.

Убыток от обесценения долговых инструментов(debt instruments) при наличии соответствующих свидетельств восстанавливается через счет прибылей и убытков.

124

Перевод финансовых инструментов из одной категории в другую (переклассификация)

При определенных условиях (например, при изменении планов менеджмента в отношении тех или иных финансовых инструментов либо в случаях, когда этого требует МСФО 39) финансовые инструменты переводятся из одной категории в другую. В результате таких переводов требуется:

-перегруппировка финансовых инструментов по аналитическим счетам, открываемым для определенных категорий;

-изменение в методах оценки и, соответственно, в балансовой стоимости финансовых инструментов;

-пересчет сумм, ранее признанных на счетах по учету капитала(если оценка проводилась через счета капитала) и на счетах нераспределенной прибыли (если оценка проводилась через счет прибылей и убытков).

Ниже в таблице 13.2 представлены основные требования МСФО 39 к переводу финансовых инструментов из одной категории в другую.

Таблица 13.2

Требования к переводу финансовых инструментов из одной категории в другую

───────────────┬───────────────────────────────────────────────────────────────────────────

───────────────┼───────────────────────────────────────────────────────────────────────────

125

Прибыли и убытки от финансовых инструментов, не являющихся инструментами хеджирования

Примечание. Важно!

Классификация дивидендов по собственным акциямлибо в качестве уменьшения капитала компании, либо в качестве расхода, отражаемого на счете прибылей и убытков - зависит от классификации самих акций в качестве долевого инструмента или финансового обязательства.

Затраты по сделке с собственным долевым инструментом отражаются как уменьшение капитала компании, за исключением затрат по выпуску долевых инструментов при объединении бизнеса(подробнее об учете затрат на объединение бизнеса см. гл. 14 "Объединения бизнеса").

Учет хеджирования

Определения

Хеджирование - использование одного или нескольких инструментов хеджирования для частичной или полной компенсации изменения справедливой стоимости или потоков денежных средств хеджируемой статьи.

Хеджируемая статья - это актив, обязательство, твердое обязательство, весьма вероятная будущая сделка или чистая инвестиция в зарубежную операцию, которая:

а) подвергает компанию риску изменений справедливой стоимости или риску изменений будущих денежных потоков

и

б) обозначена в качестве хеджируемой. Хеджируемыми статьями могут выступать:

-признанный в балансе актив (обязательство), твердое соглашение, прогнозируемая сделка или чистая инвестиция

взарубежную операцию;

-группа активов, обязательств, твердых соглашений, прогнозируемых сделок или чистых инвестиций в зарубежную операцию с аналогичными характеристиками риска;

-удерживаемые до погашения инвестициитолько в части, касающейся хеджирования валютных и кредитных

рисков;

-часть денежных потоков или справедливой стоимости финансового актива или финансового обязательства;

-нефинансовый инструмент - в части хеджирования валютного риска или риска изменений в справедливой стоимости хеджируемого актива в целом;

-портфельный хедж - только в отношении процентного риска или часть портфеля финансовых активов или обязательств, которые разделяют хеджируемый риск.

Для целей учета хеджирования к твердым соглашениям(firm commitment) относятся имеющие обязательную силу

126

transaction) МСФО 39 понимает не обязательную, но ожидаемую будущую сделку. К прогнозируемым сделкам можно отнести, например, ожидаемые нефтяной компанией сделки по продаже на определенные будущие даты определенного количества нефти, которое она планирует на этот момент произвести.

Инструмент хеджирования - это определенный производный инструмент или (в ограниченном числе случаев) другой финансовый актив или обязательство, справедливая стоимость или денежные потоки которого, как ожидается, будут компенсировать изменения справедливой стоимости или денежных потоков определенной хеджируемой статьи. В качестве инструментов хеджирования (МСФО 39.72 - 75) могут выступать все производные инструментыдоговоры с внешними сторонами - могут быть обозначены в качестве инструментов хеджирования, за исключением некоторых выпущенных (written) опционов. Непроизводный инструмент может быть обозначен как инструмент хеджирования только в том случае, если он хеджирует валютный риск.

Эффективность хеджирования - это степень, в которой удалось компенсировать изменения справедливой стоимости или денежных потоков, связанных с хеджируемым риском, при помощи инструмента хеджирования.

Пример 13.26. Примеры хеджирования

1)В ноябре нефтяная компания приобретает фьючерсный контракт на нефть с поставкой в(инструментмае хеджирования) и, таким образом, снижает риск изменения цены на нефть при будущих ее поставках в мае(хеджируемая статья).

2)Компания заключает с банком долгосрочный договор кредитования по ставкеLIBOR + 2% годовых. С целью снижения риска значительных изменений процентной ставки в связи с изменением ставкиLIBOR компания заключает с другим банком договор процентного свопа, соответствии с которым переменные процентные платежи, по сути, обмениваются на платежи по фиксированной процентной ставке.

Таким образом, сделки хеджирования заключаются в целях снижения риска в связи с колебанием рыночны параметров и, соответственно, для сглаживания колебаний финансовых результатов и большей предсказуемостью финансовых показателей. Так, производственная компания, осуществляющая хеджирование денежных потоков от продаж, имеет большую стабильность денежных поступлений, соответственнои, большие возможности для планирования и бюджетирования денежных средств.

┌───────────────────────────────────────────┐

└───────────────────────────────────────────┘

Операции хеджирования отличаются от иных операций с финансовыми инструментами, так как преследуют целью не столько получение прибыли, сколько снижение риска по другим сделкам с финансовыми и нефинансовыми активами и обязательствами, т.е. снижение волатильности финансовых результатов от этих операций. Соответственно, различия в экономическом содержании операций должны быть адекватно отражены в финансовой отчетности. Для этого МСФО 39

вводит специальный порядок учета хеджирования, основное содержание которого заключается в одновременном отражении финансовых результатов от хеджируемой статьи и от инструмента хеджирования, за счет чего достигается сглаживание финансовых результатов отчитывающейся компании в целом.

В то же время во избежание злоупотреблений со стороны компаний, которые могут применять учет хеджирования в целях сглаживания финансовых результатов и в тех случаях, когда самих операций хеджирования, по существу, не было (так называемый случай наличия бухгалтерского хеджа в отсутствие экономического ),хеджаМСФО 39 вводит ряд требований:

- хеджирование должно быть формально обозначено и документировано, включая цели управления рисками и стратегию хеджирования, идентификацию инструмента хеджирования, хеджируемую статью, природу хеджируемого риска, и методику оценки эффективности хеджирования;

- хеджирование, как ожидается, будет высокоэффективным в части компенсации изменений справедливой стоимости или денежных потоков, относящихся к хеджируемому риску, в соответствии с тем, что формально обозначено и документировано, и эффективность хеджирования может быть оценена надежно.

Эффективность хеджирования

Как правило, хеджирование считается высокоэффективным, если с самого начала и вплоть до окончания хеджирования компания может рассчитывать на , что изменения справедливой стоимости или денежных потоков хеджируемой статьи почти полностью компенсируются изменениями справедливой стоимости или денежных потоков инструмента хеджирования, при этом фактически достигнутые результаты колеблются в пределах 80%от до 125%. Например, если убыток по инструменту хеджирования составляет120, а прибыль по инструменту на денежном рынке равняется 100, то результаты компенсации можно оценить на уровне 120/100, т.е. 120%, или 100/120, т.е. 83%.

Пример 13.27. Хеджирование покупной цены золота с помощью фьючерсов В октябре 2004 г. золотодобывающая компания покупает фьючерс на продажу 1000 унций золота по 430 долл. США

за унцию 31 марта 2005 г. и 425 долл. США за унцию 30 июня 2005 г. Цель хеджирования - зафиксировать цену покупки (гарантировать определенную сумму платежа). Цены фактического рынка(спотовые цены) на золото составили(2 сценария):

1)Первый сценарий - 424 долл. США за унцию.

2)Второй сценарий - 445 долл. США за унцию.

127

Из таблицы 13.4 видно, что наличие хеджирования позволяет компании обеспечить гарантированную цену продажи золота в марте. Если посмотреть на эффективность хеджирования по первому сценарию(см. таблицу 13.5), можно увидеть, что на 31 декабря (отчетную дату) хеджирование эффективно, поскольку изменение фьючерсов не превышает изменение цен наличного рынка и находится в пределах 80% - 125%. 12 < 15, 12 : 5 x 100% = 80%.

Оценка эффективности хеджирования должна производиться двумя способами: перспективно (prospectively) и ретроспективно (retrospectively). Оценка производится на начало хеджирования(inception of a hedge) и, как минимум, на каждую отчетную дату.

Категории хеджирования

Выделяют три категории хеджирования:

-хеджирование справедливой стоимости(fair value hedge): хеджирование убытков от изменений в справедливой стоимости признанного в балансе актива, обязательства, ранее не признанного твердого соглашения купить или продать актив по фиксированной цене, либо определенной части такого актива, обязательства, либо твердого соглашения, относящегося к конкретному риску и оказывающего влияние на чистую прибыль отчетного периода;

-хеджирование денежных потоков: хеджирование убытков от изменений денежных потоков, которое:

(а) относится к конкретному риску, связанному с признанным в балансе активом или обязательством(например, хеджирование всех или отдельных будущих выплат процентов по долговому обязательству с переменной процентной ставкой) или с прогнозируемой сделкой (например, хеджирование ожидаемой покупки или продажи);

(б) оказывает влияние на чистую прибыль или убыток отчетного периода; - хеджирование чистых инвестиций в зарубежную компанию в соответствии с МСФО21 "Влияние изменений

валютных курсов".

Таблица 13.6

Категории хеджирования

Неэффективная часть хеджирования признается в отчете о прибылях и убытках.

Как видно из таблицы13.6, основная цель хеджирования - сглаживание колебаний финансовых результатовдля разных категорий хеджирования осуществляется по-разному:

1)в случае хеджирования денежного потокапутем переноса колебаний с прибыли(убытка) на капитал (отложенный результат);

2)в случае хеджирования справедливой стоимостипутем зачета прибылей (убытков) по хеджируемой статье с прибылью (убытком) по инструменту хеджирования.

128

Пример 13.28.

Учет хеджирования покупной цены золота с помощью фьючерсов (на основе данных примера 13.27)

Несмотря на достаточно привлекательный результат учета хеджирования, далеко не все компании, которые осуществляют экономическое хеджирование, используют учет хеджирования для отражения этих операций в отчетности. Многие компании не устраивают значительные ограничения учета хеджирования и жесткие требования, предъявляемые стандартом к документированию хеджирования. К значительным ограничениям хеджирования для целей применения специального порядка учета в МСФО 39 можно выделить следующие:

-запрет на ретроспективное назначение (designation) инструмента хеджирования;

-требование производить оценку эффективности хеджирования перспективно и ретроспективно в течение всего срока хеджирования;

-требование, чтобы для целей хеджирования активы и/или обязательства, объединяемые в единый портфель, имели схожие (similar) характеристики;

-невозможность определить в качестве хеджируемой статьи чистую величину (netрискаamount) (данное

ограничение относится к риску, связанному с портфелем активов и обязательств со схожими характеристиками, - например, портфель активов банка по ипотечному кредитованию и портфель долгосрочных депозитов).

Раскрытие информации о финансовых инструментах

Изменения по сравнению с прежними редакциями МСФО32 и 39: все требования к раскрытию информации о финансовых инструментах содержатся в МСФО32. В 2005 г. был принят МСФО(IFRS) 7 "Финансовые инструменты: раскрытие информации" (Financial Instruments: Disclosure), который заменил МСФО(IAS) 32 в части требований к раскрытию информации о финансовых инструментах, а также МСФО(IAS) 30 "Раскрытие информации в финансовой отчетности банков и иных финансовых учреждений". МСФО (IFRS) 7 вступает в силу для годовых отчетных периодов, начинающихся 1 января 2007 г. или после этой даты, однако его раннее применение приветствуется. МСФО (IFRS) 7 включил большинство требований к раскрытию, содержащихся в МСФО 32, а также дополнил их новыми требованиями, особенно в части раскрытия информации о рисках. Некоторые из этих требований рассмотрены ниже. Однако для учетной политики 2005 и 2006 гг. применяются нормы МСФО 32.

Цель раскрытия информации о финансовых инструментахобеспечить пользователей информацией, которая позволила бы им лучше понять значимость финансовых инструментов для финансового положения, результатов деятельности и потоков денежных средств компании и оценить суммы, сроки и вероятность будущих денежных потоков от этих инструментов (МСФО 32.51).

Важная часть раскрытия информации о финансовых инструментахраскрытие информации, позволяющей пользователям оценить риски, которым подвергается компания в связи с финансовыми инструментами.

По сравнению с прежней редакцией МСФО 32 несколько изменилась классификация рисков.

129

МСФО 32 не предписывает какой-либо конкретный формат раскрываемой информации или ее расположение в финансовой отчетности. Менеджмент по своему усмотрению группирует финансовые инструменты в целях раскрытия информации при соблюдении общих требований к обеспечению пользователей финансовой отчетности информацией, необходимой им для принятия экономических решений.

Например, финансовые инструменты группируются в зависимости от метода их оценки"оцениваемые по справедливой стоимости" и в "оцениваемые по фактической или амортизированной стоимости". Вступающий в силу с1 января 2007 г. МСФО (IFRS) 7, в отличие от МСФО 32, вводит требования к раскрытию информации о классах финансовых активов и обязательств, исходя из их последующей оценки, т.е. об активах и обязательствах, оцениваемых по справедливой стоимости через счет прибылей и убытков, займах и дебиторской задолженности, активах, удерживаемых до погашения и имеющихся в наличии для продажи, а также финансовых обязательствах, оцениваемых по амортизируемой стоимости.

Раскрытие информации об условиях, сроках финансовых инструментов и учетной политике

(МСФО 32.60 - 66)

Для каждого класса финансовых активов, финансовых обязательств и долевых инструментов, как признанных, так и непризнанных в балансе, компания должна раскрывать:

-информацию о стоимостных параметрах и характере финансовых инструментов, включая их существенные условия, которые могут влиять на величину, распределение во времени и определенность будущих потоков денежных средств;

-принятые учетную политику и методы, в том числе принятые критерии признания инструментов в балансе и базу для их оценки, включая метод учета регулярных сделок по покупке и продаже финансовых инструментов(по дате сделки или по дате расчетов).

Когда финансовые инструменты, которыми владеет или которые выпускает компания, индивидуально или как класс, создают потенциально существенную подверженность рискам, может требоваться раскрытие следующих условий:

-основной, заявленной, номинальной или другой суммы, которая для некоторых производных инструментов, таких как процентные свопы, может быть суммой(так называемой условной суммой кредитного обязательства), на которой основываются будущие выплаты;

-даты наступления срока платежа, истечения срока действия или исполнения;

-права любой стороны по финансовому инструменту осуществить его досрочное исполнение, включая период, в течение которого, или дату, к которой это право может быть осуществлено, а также цены исполнения или ценовой диапазон;

-права любой стороны по финансовому инструменту на его конвертацию или обмен на другой финансов инструмент или какой-либо иной актив или обязательство, включая период, в течение которого, или дату, к которой опционы могут быть исполнены, а также коэффициент(ы) конвертации или обмена;

-величины и распределения во времени запланированных будущих поступлений денежных средств или выплат при погашении основной суммы инструмента, включая постепенные выплаты и фонд погашения или аналогичные требования;

-объявленные ставки или суммы процентов, дивидендов или другой периодически выплачиваемой прибыли на основную сумму инструмента и распределение выплат во времени;

-залога, удерживаемого - в случае финансового активаили предоставляемого - в случае финансового обязательства;

-валюты, в которой установлены поступления и платежи денежных средств по инструменту, если она отлична от отчетной валюты компании;

-в случае, если условия инструмента предусматривают обмен, - информации, представленной в пунктах от (а) до (h)

для инструмента, который предполагается получить в процессе обмена; - любого условия инструмента или связанного с ним обязательства, предусматривающего, что его нарушение

существенно изменяет любые другие условия (например, указание максимального отношения долга к капиталу в условиях облигации, превышение которого вызовет требование немедленной выплаты всей основной суммы долга по облигации).

Когда представление финансового инструмента в балансе отличается от его юридической формы, желательно, чтобы в примечаниях к финансовой отчетности компания пояснила характер инструмента.

Раскрытие информации о процентном риске

(МСФО 32.67 - 75)

Для каждого класса финансовых активов и финансовых обязательств, как признанных, так и непризнанных в балансе, компания должна раскрывать информацию о наличии процентного риска, в том числе:

-предусмотренные договором даты изменения ставки процента или наступления срока платежа, в зависимости от того, какая дата раньше; и

-эффективные ставки процента, если они применяются.

Изменения в рыночных ставках процента оказывают непосредственное влияние на установленные в договоре поступления и платежи денежных средств, связанные с финансовыми активами и финансовыми обязательствами (процентный риск денежного потока), и справедливую стоимость других потоков денежных средств(процентный риск справедливой стоимости).

Раскрытие информации о кредитном риске

(МСФО 32.76)

Для каждого класса финансовых активов, как признанных, так и непризнанных в балансе, компания должна раскрывать информацию о своей подверженности кредитному риску, в том числе:

-сумму, в которой наилучшим образом учтен максимальный кредитный риск на отчетную, бездатучета справедливой стоимости залога, в случае если другие стороны не смогут выполнить свои обязательства по финансовым инструментам;

-наличие значительных концентраций кредитного риска.

130