Ноу «Алматы Менеджмент Университет» Высшая школа финансов и менеджмента

Утверждено

на заседании кафедры «Финансы, учет и аудит»

Зав. кафедрой

________________ П. Исахова

«25» августа 2015 г., № 1

Экзаменационный билет № 4 по дисциплине «Рынок ценных бумаг»

Задание №1. Дайте письменный ответ на открытые вопросы.

1. Назовите основные производные ценные бумаги и их характеристики

2. Назовите виды брокерских счетов и х основные характеристики

Задание №2.Выберете правильный ответ.

1. Деятельность по учету и подтверждению прав владельцев ценных бумаг, техническому обеспечению сделок с ними и их дематериализацией называется:

а) кастодиальной

б) регистраторской;

в) депозитарной;

г) клиринговой;

д) брокерской.

2. Популярный прием в работе брокеров:

1. создание резерва ЦБ или «длинной позиции»;

2. занятие «короткой позиции»

3. закрепление резерва ЦБ на рынке опционов;

4. закрепление резерва ЦБ на рынке;

5. нет ответа.

3. Андеррайтер это:

1. профессиональный участник рынка ЦБ, совершающий сделки с эмиссионными ЦБ и иными финансовыми инструментами по поручению, за счет и в интересах клиента;

2. профессиональный участник РЦБ зарегистрированный в системе реестров держателей ЦБ или системе номинального держания и обладающий правами по ЦБ;

3. профессиональный участник РЦБ, обладающий лицензией на осуществление брокерско-дилерской деятельности и оказывающий услуги по выпуску и размещению эмиссионных ЦБ;

4. профессиональный участник рынка ЦБ, привлекающий средства с целью осуществления инвестиций;

5. профессиональный участник рынка ценных бумаг, осуществляющий учет финансовых инструментов и денег клиентов и подтверждение прав по ним, хранение документарных финансовых инструментов клиентов с принятием на себя обязательств по их сохранности.

4. Деятельность по совершению гражданско-правовых сделок с ЦБ за счет клиентов и в его интересах называется:

1. дилерской ;

2. брокерской;

3. клиринговой;

4. кастодиальной;

5. регистраторской.

5. Деятельность по совершению гражданско-правовых сделок с ЦБ за свой счет и в соответствии со своими интересами называется:

1. дилерской;

2. брокерской;

3. клиринговой;

4. кастодиальной;

5. регистраторской.

6. Дирекция биржи формируется из:

1. акционеров биржи;

2. членов биржи;

3. должностных лиц биржи;

4. состава регулирующего органа;

5. назначается «из вне».

7. К задачам фондовой биржи следует отнести:

1. предоставление места на рынке;

2. выявление равновесной биржевой цены;

3. обеспечение гласности и открытости на торгах;

4. выполнение арбитража;

5. все варианты верны.

8. Что не определяется правилами биржевой торговли?

1. порядок разрешения споров;

2. основные параметры ЦБ;

3. правила и стандарты профессиональной деятельности;

4. требования к участникам биржевых торгов;

5. нет ответа.

9. К задачам фондовой биржи относятся:

1. взносить вклады и дополнительные взносы, предусмотренные уставом и нормативными документами биржи;

2. использовать деньги и ЦБ клиента в своих интересах или в интересах третьих лиц;

3. осуществляется постоянный контроль с целью предупреждения ошибок и искажения информации, содержащейся на лицевом счете клиента;

4. оказывать эмитенту услуги по выпуску и размещению ЦБ;

5. осуществлять деятельность в сфере материального производства.

10. Высшим органов фондовой биржи является:

1. общее собрание;

2. биржевой совет;

3. дирекция биржи;

4. президент биржи;

5. совет директоров.

11. Инвестиционные фонды осуществляют свою инвестиционную деятельность на основе:

а) инвестиционного договора;

б) лицензии на осуществление своей деятельности;

в) инвестиционной декларации;

г) действующего законодательства;

д) нет ответа.

12. Имущественные ценные бумаги дают право на:

а) текущий доход;

б) получение доли собственности;

в) увеличение стоимости вложений;

г) получение информации;

д) нет правильного ответа.

13. Агрессивный инвестиционный портфель означает:

а) стремление акционеров к небольшому, но к гарантированному доходу;

б) стремление акционера только к приросту вложенного капитала, без увеличения доходов;

в) инвестор предпочитает рисковать;

г) характеризуется большим проспектом эмиссии ценных бумаг данного

инвестиционного фонда;

д) нет правильного ответа.

14. В функции инвестиционного фонда не входит:

а) выпуск акций;

б) инвестиции капитала в ценные бумаги;

в) снижение затрат при коллективном инвестировании;

г) максимизация доходов;

д) нет ответа.

15. Хеджирование на фондовом рынке включает:

а) уменьшение риска путем приобретения ценных бумаг одного вида только самых надежных эмитентов;

б) уменьшение риска путем вложения средств в ценные бумаги разных эмитентов;

в) действия, направленные на устранение риска неожиданных изменений цен, процентной ставки;

г) риск-менеджмент, направленный на максимизацию прибыли при удержании уровня риска по среднедоходным финансовым инструментам;

д) действия, направленные на снижение риска путем приобретения производных финансовых инструментов.

Задание №3.Решите задачи.

Задача №1. Инвестор вложил 5000 тыс. тенге на 3 года в ЦБ приносящие 20% годовых, начисление процентов осуществляется 4 раза в год. Найти будущую стоимость инвестиции в ЦБ.

Задача №2. В обращении находятся ценные бумаги компании Г с единым номиналом 1000 тенге. В том числе:

- 400 облигаций с купонным процентом 25%;

- 900 привилегированных акций с 20% доходом;

- 1000 простых акций.

Доход к распределению определен в размере 750 тысяч тенге

Определить дивиденд, выплачиваемый на одну простую акцию

Задача №3. Инвестор приобрел облигацию номиналом 500 тенге и сроком погашения 3 года. Купонный процент по облигации 8%. Желаемая ставка дохода инвестора 12%

Определить текущую стоимость облигации.

Разработано

_{К.э.н., проф.}________________ Г. Косолаповым