3. Совершенствование процесса управления дебиторской и кредиторской задолженностью предприятия ооо «Кардан»

Эффективное управление производственным и финансовым циклами состоит в решении совокупности следующих задач:

- сокращение производственного цикла и соответственно уменьшение периода оборота материалов, уменьшение периода оборота незавершенного производства, уменьшение периода оборота готовой продукции;

- уменьшение периода оборота дебиторской задолженности;

- уменьшение периода оборота авансов за материалы, то есть сокращение времени между оплатой материалов и их поступлением на предприятие до начала производственного цикла.

Что же касается долговых прав к клиентам в части расчетов за товар, работы, услуги и авансы, выданные поставщикам, то такие права в большинстве случаев реализуются крайне медленно. Рост дебиторской задолженности из-за взаимных неплатежей меж предприятиями, а также между государством и предприятиями носит устойчивый характер в условиях экономики переходного периода. Причем если методы управления оборачиваемостью средств в дебиторской задолженности в странах с развитой рыночной экономикой достаточно разработаны и стали нормой, то решение проблемы дебиторской задолженности на отечественных предприятиях теми же способами во многих случаях неприемлемо. Сложность решения этой задачи обусловлена тем обстоятельством, что, по существу, впервые в мировой практике период оборота дебиторской задолженности (измеряемый в днях) стал измеряться не днями, а месяцами и даже годами. Именно поэтому управление оборачиваемостью средств в дебиторской задолженности в современных условиях - одно из самых приоритетных направлений финансового менеджмента предприятий. Рассмотрим правовой аспект обеспечения исполнения обязательств по условиям хозяйственных договоров покупателями ООО «Кардан».

Исполнение обязательств обеспечивается системой мер организационного, экономического и правового порядка. Так, само существование законодательства обеспечивает исполнение обязательств: устанавливает принципы исполнения, предусматривает недопустимость одностороннего отказа от обязательства или изменения его условий, устанавливает возможность принудительного исполнения и т.д. Одновременно оно содержит ряд норм, направленных именно на обеспечение исполнения обязательств (ст. 329 - 381 ГК). В соответствии с п. 1 ст. 329 ГК исполнение обязательств может обеспечиваться неустойкой, залогом, удержанием имущества должника, поручительством, банковской гарантией, задатком и другими способами, предусмотренными законом или договором.

При документальном оформлении взаимоотношений со своими заказчиками, на предприятии ООО «Кардан» заключается договор поставки типовой формы, утвержденной на предприятии. Параграфом 6 (Порядок взаиморасчетов) предусмотрена только предоплата со стороны заказчика в размере 30% от стоимости приобретаемых товаров и услуг. Окончательная оплата производится после подписания справок о стоимости выполненных ремонтных работ. Считаю такое положение совершенно недопустимым для ООО «Кардан» по следующим причинам:

- некоторые сметные работы выполняются на протяжении достаточно длительного времени (до 3-х месяцев, с учетом заказа специальных запасных частей, узлов, механизмов);

- себестоимость выполненных работ составляет порядка 82%, в то время как заказчик оплачивает только 30%, т.е. все остальные средства расходует ООО «Кардан» из собственных источников, отсюда превышение себестоимости выполненных работ над полученной выручкой, как финансовый результат многих лет;

- некоторые заказчики недобросовестно относятся к выполнению обязательств и не оплачивают выполненные работы даже после их завершения, т.е. чем больше срок погашения дебиторской задолженности, тем выше риск неоплаты;

- в результате инфляционных процессов, например, в течение 2010 г. при погашении дебиторской задолженности заказчиком ОАО «Брянское АТП» в сумме 72,9 тыс. руб. через 8 месяцев. Инфляция за этот период составила 9%. Отсюда реальная величина собственного капитала в результате обесценения денег уменьшилась на: (72,9/(1+0,09))-72,9 = 66,881-72,9 = -6,019 тыс. руб.

- можно также подсчитать утерянные выгоды от недоиспользования этих средств в операционном или инвестиционном процессе. Для этого необходимо провести дисконтирование суммы каждого вида просроченного платежа по альтернативной ставке доходности и сопоставить с суммой просроченного платежа. Средняя годовая ставка процента по депозитным вкладам с ежеквартальной выплатой процентов составила за этот период 7%. Отсюда утерянные выгоды составили: 72,9/(1+0,07/3)4 –72,9=63,948–72,9=-8,952 т. р.

- заказчики никак не компенсируют финансовые потери ООО «Кардан», т.к. это не предусмотрено договором.

В связи с вышеизложенным, предлагаю изменить типовую форму договора, введя в нее обязательные обеспечительные и компенсирующие механизмы-факторы:

Неустойка (штраф, пеня) - определенная законом или договором денежная сумма, которую должник обязан уплатить кредитору в случае неисполнения или ненадлежащего исполнения обязательства, в частности в случае просрочки исполнения. Неустойка может обеспечивать исполнение различных обязательств, удобна для практического применения и потому широко используется в обязательствах, как организаций, так и граждан. Она стимулирует надлежащее исполнение обязательства, а также компенсирует (полностью/частично) убытки, от его неисполнения. В силу принципа реального исполнения обязательства уплата неустойки по общему правилу не освобождает от исполнения обязательства в натуре. В случае ООО «Кардан» рекомендуется вводить форму неустойки в параграф 6 типового договора подряда в размере не менее 10% от стоимости заказа, чтобы компенсировать негативное влияния инфляции, также необходимо отслеживать динамику роста цен и при необходимости корректировать размер неустойки.

А для предприятия необходима дополнительная возможная компенсация, предлагаю в данном случае в залог включать в обязательном порядке сам объект (автомобиль) заказчика, на котором предприятие ООО «Кардан» проводит ремонтно-восстановительные работы.

В случае использования такой формы обеспечения обязательств как залог срабатывает механизм удержания. Удержание - способ обеспечения исполнения обязательств, при котором кредитор, у которого находится вещь, подлежащая передаче должнику, удерживает ее до тех пор, пока обязательство не будет исполнено. Удержанием вещи могут обеспечиваться также требования хотя и не связанные с оплатой вещи или возмещением издержек на нее и других убытков, но возникшие из обязательств, стороны которого действуют как предприниматели (п. 1 ст. 359 ГК). Например, при неисполнении заказчиком обязанности уплатить установленную цену либо иную сумму, причитающуюся подрядчику в связи с выполнением договора подряда, подрядчик имеет право на удержание результата работ, а также принадлежащих заказчику оборудования, переданной для переработки/обработки вещи, остатка неиспользованного материала и другого оказавшегося у него имущества заказчика до уплаты заказчиком соответствующих сумм (ст. 712 ГК).

Кроме того, предлагаю вместе со сметой ремонтных работ, где рассчитывается сумма заказа, а также определен срок сдачи работ, обязательным приложением к договору составлять график платежей, разбивая сумму заказа (за вычетом аванса) пропорционально по месяцам (декадам) в зависимости от сроков выполнения работ. Также необходимо включить в параграф 6 типового договора-подряда пункт об установлении сроков платежа и их количестве (например, оставшуюся сумму заказчик оплачивает не позднее 10-го числа каждого месяца в размере 25% от суммы заказа). С учетом того, что суммы заказов иногда очень значительны, считаю, что задержки в оплате со стороны покупателей также связаны с необходимостью собрать нужную сумму. В случае регулярной оплаты по частям эта проблема не возникает, кроме того ООО «Кардан» получит ежемесячное и постоянно-регулярное поступление денежных средств для обеспечения текущей финансово-хозяйственной деятельности.

Таким образом, в систему управления дебиторской задолженность ООО «Кардан» вводятся стабилизационные факторы на правовом и управленческом уровне.

Заключение

Финансовое состояние предприятия (ФСП) - это сложная экономическая категория, отражающая на определенный момент состояние капитала в процессе его кругооборота и способность субъекта хозяйствования к саморазвитию. В процессе операционной, инвестиционной и финансовой деятельности происходит непрерывный процесс кругооборота капитала, изменяются структура средств и источников их формирования, наличие и потребность в финансовых ресурсах и как следствие - финансовое состояние предприятия, внешним проявлением которого выступает платежеспособность. Устойчивое финансовое состояние достигается при достаточности собственного капитала, хорошем качестве активов, достаточно уровне рентабельности с учетом операционного и финансового риска, достаточности ликвидности, стабильных доходах и широких возможностях привлечения заемных средств. На устойчивость предприятия оказывают влияние различные факторы: положение предприятия на товарном рынке; производство и выпуск дешевой, качественной и пользующейся спросом на рынке продукции; его потенциал в деловом сотрудничестве; степень зависимости от внешних кредиторов и инвесторов; наличие неплатежеспособных дебиторов; эффективность хозяйственных и финансовых операций и т. п.

Большое влияние на оборачиваемость капитала, вложенного в оборотные активы, а следовательно, и на финансовое состояние предприятия оказывает увеличение или уменьшение дебиторской задолженности. Ее величина зависит от объема продаж, условий расчета с покупателями (пред- и последующей оплаты), периода отсрочки платежа, платежной дисциплины покупателей, организации контроля за ее состоянием и претензионной работы на предприятии и др. Резкое увеличение дебиторской задолженности и ее доли в оборотных активах может свидетельствовать о неосмотрительной кредитной политике предприятия по отношению к покупателям, либо об увеличении объема продаж, либо неплатежеспособности и банкротстве части покупателей.

Сокращение дебиторской задолженности оценивается положительно, если это происходит за счет сокращения периода ее погашения. Если же дебиторская задолженность уменьшается в связи с уменьшением отгрузки продукции, то это свидетельствует о снижении деловой активности предприятия. Следовательно, рост дебиторской задолженности не всегда оценивается отрицательно, а снижение - положительно. Необходимо различать нормальную и просроченную задолженность. Наличие последней создает финансовые затруднения, так как предприятие будет чувствовать недостаток финансовых ресурсов для приобретения производственных запасов, выплаты заработной платы и др. Кроме того, замораживание средств в дебиторской задолженности приводит к замедлению оборачиваемости капитала.

Просроченная дебиторская задолженность означает также рост риска непогашения долгов и уменьшение прибыли. Поэтому каждое предприятие заинтересовано в сокращении сроков погашения причитающихся ему платежей. Для ускорения инкассации дебиторской задолженности обычно принимают следующие меры: предоставление скидок покупателям за сокращение сроков погашения задолженности, чтобы побудить их оплатить счета до установленного срока оплаты; введение штрафных санкций за просрочку платежа; оформление сделки с покупателями коммерческим векселем с получением определенного процента за отсрочку платежа; отпуск товаров покупателям на условиях предоплаты; использование механизма факторинга и т.д. При этом нужно сопоставить ставку предлагаемой скидки за досрочный платеж или надбавку процента за отсрочку платежа с ожидаемой отдачей средств в операционной или инвестиционной деятельности предприятия.

Список литературы

1. Балабанов И.Т. Основы финансового менеджмента. - М.: Финансы и Статистика, 2004 – 223 с.

2. Волкова О.И., Девяткина О.В. Экономика предприятия (фирмы): Учеб. - М.: ИНФРА-М, 2003 – 600 с.

3. Ковалев В.В. Финансовый анализ: Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчётности. -М.: Финансы и статистика, 2008 -432с.

4. Ковалев В.В. Введение в финансовый менеджмент – М.: Финансы и статистика, 2010 – 768 с.

5. Ковалев В.В. Финансовый анализ: Учеб. для вузов - М.: Финансы и статистика, 2008 – 314 с.

6. Ковалев В.В., Волкова О.Н. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учеб. - М.: Проспект, 2004 - 320с.

7. Савицкая Г.В. Теория анализа хозяйственной деятельности: учеб. пособ. – М.: ИНФРА-М, 2008 – 281 с.

8. Свиридов Н.В. Комплексное исследование финансового состояния организаций//Финансовый вестник №15, 2010 г., С. 65

9. Стоянова Е.С. Финансовый менеджмент Учеб. для вузов М.: Перспектива 2008 – 425 с.

10. Финансовый менеджмент: Учебник/ под ред. д.э.н. проф. А.М. Ковалевой. – М.: ИНФРА-М, 2008. – 284 с.

11. Финансовый менеджмент: Учебник для вузов/под ред. акад. Г.Б. Поляка. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2009. – 527 с.;

12. Чернышева Ю.Г., Чернышев Э.А. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия: учеб. пособ. - М.: «МарТ», 2004 – 293 с.

13. Черемушкин С. Оценка финансового состояния предприятия на основе денежных коэффициентов// Финансовый менеджмент №5, 2010, С.11

14. Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С. Финансы предприятий: Учеб. - М.: ИНФРА-М, 2004 - 228с.