17. Управление финансами организации. Финансовые потоки организации.

Управление финансами организаций осуществляется с помощью финансового механизма. Финансовый механизм – часть хозяйственного механизма, представляет собой совокупность форм и методов управления финансами организации в целях достижения максимальной прибыли и увеличения капитализации предприятия. Состоит из управляющей и управляемой систем.

Система управления:

1) финансовые методы:

- финансовый учет - совокупность показателей учёта, отражённых в форме определённых таблиц и характеризующих движение имущества, обязательств и финансовое положение компании за отчётный период. Финансовая отчётность представляет собой систему данных о финансовом положении компании, финансовых результатах её деятельности и изменениях в её финансовом положении и составляется на основе данных бухгалтерского учёта.

- финансовый анализ - изучение основных показателей, параметров, коэффициентов и мультипликаторов, дающих объективную оценку финансового состояния организаций и стоимости акций компаний с целью принятия решений о размещении капитала.

- финансовое регулирование – воздействие на основные виды деятельности пр-тия с целью устранения перекосов

- финансовое планирование - это планирование всех доходов и направлений расходования денежных средств для обеспечения развития организации. Основными целями этого процесса являются установление соответствия между наличием финансовых ресурсов организации и потребностью в них, выбор эффективных источников формирования финансовых ресурсов и выгодных вариантов их использования.

- финансовый контроль - это совокупность действий и операций по проверке финансовых и связанных с ними вопросов деятельности субъектов хозяйствования и управления с применением специфических форм и методов его организации

- система расчетов (банковские переводы, инкассо, аккредитив)

- система финансовых санкций (штрафы, пени, неустойки)

- кредитные операции (трастовые, залоговые, лизинг)

- налоги

- страхование

2) финансовые инструменты – контракты, в результате заключения которых у одной стороны возникает финансовый актив, а у второй финансовое обязательство

3) правовое обеспечение – действующее законодательство, законодательные и нормативные акты, регулирующие предпринимательскую деятельность, определяющие финансовые отношения организаций с бюджетной системой, банками, страховыми компаниями, контрагентами

4) информационное обеспечение – информация, необходимая для управления экономическими процессами и содержащаяся в базе данных информационных систем. Информационная база пр-тия включает: экономические показатели ее деятельности, финансовую устойчивость, платежеспособность, бухгалтерскую отчетность и др.

Финансовые потоки организации - ее денежные потоки и потоки прочих активов коммерческой организации в стоимостном выражении, потоки источников средств (пассивов) коммерческой организации, а также финансовые результаты деятельности коммерческой организации и определяющие их факторы (доходы, расходы, налоговые платежи). Финансовые потоки делятся:

1) по направлению движения:

- Входящие потоки формируют финансовые ресурсы предприятия и обеспечивают либо возмещение израсходованных средств, либо формирование дохода(потоки прибыли, амортизации)

- Исходящие потоки — это использование финансовых ресурсов за анализируемый период на товарном или фондовом рынке.

2) по видам деятельности организации:

- связанные с текущей (основной) деятельностью предприятия:

а) притоки по основной деятельности составляют:

• денежная выручка от реализации товаров и услуг за наличные деньги в текущем периоде;

• доходы от аренды;

• авансы покупателей; поступления от дебиторов; поступления от перепродажи бартера.

б) оттоки по основной деятельности составляют:

• платежи по счетам поставщикам и подрядчикам;

• выплата заработной платы, премий; отчисления в бюджет и внебюджетные фонды;

• оплата страховки, коммунальных услуг, аренды;

• налоги, пошлины, сборы, акцизы;

• отчисления на социальную сферу;

• штрафные санкции и налоги.

- финансовые потоки, связанные с инвестиционной деятельностью;

а) притоки:

• продажа основных средств, нематериальных активов и иной собственности;

• продажа ценных бумаг с длительным сроком погашения;

• проценты из всех источников;

• возврат займов, предоставленных ранее другим предприятиям или лицам.

б) оттоки:

• приобретение основных средств, нематериальных активов и иной собственности;

• покупка ценных бумаг с длительным сроком погашения;

• предоставление долгосрочных денежных займов другим предприятиям или лицам.

- финансовые потоки, связанные с финансовой деятельностью:

а) притоки:

• долгосрочные и краткосрочные кредиты и займы;

• выпуск и продажа за наличные деньги акций, облигаций;

• бюджетное или иное целевое финансирование.

б) оттоки:

• погашение векселей, облигаций, закладных и т.п.

• выкуп акций предприятия у акционеров

• выплата дивидендов акционерам.