Тема 2. Денежная и валютная система. Вопросы

1. Что такое денежная система? Какие типы денежных систем выделяют? По какому признаку они классифицируются?

2. Почему системы бумажно-кредитных денег называют фидуциарными? Какие виды таких систем существуют?

3. Какую роль в настоящее время играет золото в экономике? Можно ли использовать его в качестве денег? Что такое международные (золотовалютные) резервы? Из каких элементов они состоят?

4. Из каких элементов состоит современная денежная система любой страны? Дайте характеристику каждому элементу.

5. Что такое валютная система? Из каких элементов она состоит? В чем отличие валютной системы от денежной системы? Какие виды валютных систем существуют?

6. Что такое валюта? Какие виды валют бывают? Что такое конвертируемость валют? В чем отличие свободно конвертируемых, частично конвертируемых и неконвертируемых валют?

7. Можно ли отнести рубль к свободно конвертируемым валютам? Ответ аргументируйте.

8. Что входит в состав валюты РФ?

9. Раскройте сущность валютного рынка. Какие виды валютных рынков существуют? Какие функции выполняют валютные рынки в современной экономике? Охарактеризуйте основных участников валютных рынков.

10. Что такое валютный курс? Чем он отличается от валютной котировки? Какие есть способы определения валютного курса? Почему отличаются валютный курс, рассчитанный по ППС, и биржевой валютный курс? Какие виды валютных котировок вы знаете?

11. Какие виды режимов валютных курсов существуют? В чем между ними отличия?

12. Как влияет изменение следующих показателей на валютный курс:

• Рост темпов инфляции,

• Рост процентных ставок и доходности ценных бумаг,

• Отрицательное сальдо платежного баланса,

• Снижение доверия к валюте на международном рынке.

• Снижение центральным банком ставки рефинансирования,

• Покупка центральным банком национальной валюты на валютном рынке.

Задания

1. Проведите сравнительный анализ биметаллизма и монометаллизма:

Признак сравнения	Биметаллизм	Монометаллизм

2. В чем были причины перехода от одной металлической системы к другой? Ответ оформите в виде таблицы:

Металлическая система	Причины краха

3. На основе данных сайта Банка России проанализируйте структуру и объем международных (золотовалютных) резервов Российской Федерации в текущем году.

4. Верны ли следующие утверждения:

1. Характерной чертой современных денежных систем является отмена золотого содержания и размена банкнот с сохранением их золотого обеспечения.

2. Тип денежной системы страны зависит от размеров ее золотых запасов.

3. Переход от монометаллизма к биметаллизму был обусловлен открытием новых месторождений серебра.

4. При золотодевизном стандарте находящиеся в обращении бумажные деньги свободно обменивались на золото.

5. Ямайская мировая валютная система представляла собой систему межгосударственного золотодевизного стандарта.

6. В результате Бреттонвудского соглашения национальная валюта США стала мировыми деньгами.

7. Ямайская система закрепила официальную демонетизацию золота.

5. Охарактеризуйте современную денежную систему РФ по элементам:

Элемент	Денежная система РФ
Денежная единица
Масштаб цен
Виды денег, имеющих законную платежную силу
Порядок эмиссии и обращения денег

6. Подготовьте доклады о следующих валютных системах:

• Парижская валютная система;

• Генуэзская валютная система;

• Бреттонвудская валютная система;

• Ямайская валютная система;

• Европейская валютная система.

В докладе необходимо отразить информацию следующую информацию:

Валютная система	Период существования	Денежная система	Мировые деньги	Преимущества	Недостатки

7. Заполните таблицу:

№ п/п	Режим валютного курса	№ п/п	Особенности
1	Режим стабилизированного курса	А	Режим, при котором власти объявляют желательное значение обменного курса. В последующем он регулируется, исходя из динамики публично установленных индикаторов (инфляция).
2	Режим валютного управления или валютного совета	Б	Режим, при котором власти страны официально определяют режим валютного курса. Цена валюты поддерживается в рамках определенных пределов колебаний: ± 1%
3	Фиксированный курс с возможностью корректировки	В	Режим, при котором вместо национальных валют используется иностранная.
4	Курсовой режим без отдельного законного средства платежа	Г	Режим, при котором колебания обменного курса остаются в пределах ± 2% в течение 6 месяцев, при этом он не плавающий.
5	Свободно плавающий курс	Д	Режим, при котором монетарные власти регулярно воздействуют на уровень обменного курса, но публично не определяют его целевое значение или направление динамики курса, поэтому номинальный обменный курс определяется в основном рыночными факторами.
6	Фиксированный курс в рамках горизонтального коридора	Е	Режим, при котором обменный курс национальной валюты привязывается к определенной иностранной валюте по фиксированному курсу
7	Плавающий курс	Ж	Режим, при котором обменный курс определяется рыночными факторами. Центральный банк не проводит официальных валютных интервенций с целью регулирования курса и/или предотвращения его нежелательных колебаний.

8. Подготовьте доклады о следующих международных валютно-финансовых организациях:

• МВФ,

• Группа Всемирного банка,

• Европейский центральный банк.

В докладе необходимо отразить следующую информацию:

• Цели деятельности,

• Функции,

• Состав участников,

• Взаимоотношения с Россией.

9. Проведите анализ валютных курсов рубля за предыдущий месяц (год), рассчитанных по ППС на основе:

• Индекса Бигмака,

• Индекса Айфона,

• Индекса Икея.

Задачи

1. В Тайланде 1 литр молока стоит 70 бат, в России – 40 рублей. Рассчитайте валютный курс рубля к бату по паритету покупательной способности и сравните с банковским. Какой из них можно использовать для обмена валют и почему?

2. Сбербанк дает следующие котировки доллара США к рублю: 35,45/37,50. Один клиент продал 1000 долларов, а другой купил 1000 долларов. Определите прибыль банка от этих сделок.

3. Если 1 британский фунт = 1,673 доллара, то сколько фунтов будет стоить 1 доллар?

4. Курс доллара США в швейцарских франках равен 1,2513, курс доллара США к евро – 0,7822. Каков кросс-курс евро в франках и кросс-курс франка в евро?

5. Центральный банк Российской Федерации установил с 08.03.2014 следующие курсы иностранных валют к рублю Российской Федерации без обязательств Банка России покупать или продавать указанные валюты по данному курсу. Рассчитайте прямые и косвенные котировки рубля к этим валютам.

Валюта	Количество единиц валюты, шт.	Курс, в руб.	Прямая котировка рубля	Косвенная котировка рубля
Австралийский доллар	1	32,9511
Датских крон	10	67,3410
Казахских тенге	100	19,9137
Канадский доллар	1	32,9533
Китайских юаней	10	59,2697
СДР (специальные права заимствования)	1	56,0230
Фунт стерлингов Соединенного королевства	1	60,6732
Швейцарский франк	1	41,2488
Японских иен	100	35,2416

6. Пете бабушка подарила на совершеннолетие 1 января 2013 года 10 000 рублей.

У Пети есть 3 варианта, что сделать с деньгами:

1. положить деньги в банк во вклад под 10,25% годовых (сложные проценты с ежемесячной капитализацией),

2. обменять рубли на доллары (курс руб/долл на 10.01.13 - 0,0328, на 28.02.14 – 0,0277),

3. обменять рубли на евро (курс руб/евро на 10.01.2013 – 0,0251, на 28.02.2014 – 0,0203).

Что вы посоветуете выбрать Пете?

7. Сбербанк предлагает своим клиентам открыть вклад «Международный», позволяющих заработать не только на процентах, но и на колебаниях курсов валют, на следующих условиях:

1. В фунтах стерлингов:

Сумма вклада	Срок вклада
	1-2 мес.	2-3 мес.	3-6 мес.	6 мес. -1 год	1-2 лет	2-3 лет	3 года
10000-25000	0.55	0.70	0.80	0.95	1.70	2.45	2.95
От 250000	0.85	1.00	1.10	1.25	2.00	2.75	3.25

2. В швейцарских франках:

Сумма вклада	Срок вклада
	1-2 мес.	2-3 мес.	3-6 мес.	6 мес. -1 год	1-2 лет	2-3 лет	3 года
10 000-250 000	0.10	0.20	0.25	0.45	0.75	1.75	2.25
От 250 000	0.35	0.45	0.50	0.70	1.00	2.00	2.50

3. В японских йенах:

Сумма вклада	Срок вклада
	1-2 мес.	2-3 мес.	3-6 мес.	6 мес. -1 год	1-2 лет	2-3 лет	3 года
1 000 000 — 25 000 000	0.30	0.35	0.50	0.65	1.00	1.50	2.00
от 25 000 000	0.55	0.60	0.75	0.90	1.25	1.75	2.25

Ставки указаны в % годовых. Проценты начисляются в конце срока вклада. Возможность частичного погашения и частичного снятия средств отсутствует.

Условия досрочного расторжения:

• при востребовании вклада в течение первых 6 месяцев основного (пролонгированного) срока — исходя из процентной ставки 0,01% годовых;

• при востребовании вклада по истечении 6 месяцев основного (пролонгированного) срока - исходя из 2/3 от процентной ставки, установленной Банком по данному виду вкладов на дату открытия (пролонгации) вклада.

Определите с точки зрения актуального (на момент решения задачи) курса рубля, какой вклад было бы выгоднее открыть 17 мая 2014 года, если Банк России давал следующие котировки рубля:

100 японских йен = 34,2401 рубля,

1 фунт стерлингов = 58,4329 рубля,

1 швейцарский франк = 39,0780 рубля.

8. На основе данных Банка России об объемах экспорта сырой нефти в 2013 году сделайте вывод о том, как изменятся доходы федерального бюджета при укреплении курса рубля на 1 рубль.

Период	Количество, млн. тонн	Сумма, млн. долл.	Средние экспортные цены, долл. за баррель
I квартал 2013 г.	57,4	43 242,8	103,08
II квартал 2013 г.	58,4	40 741,8	95,50
III квартал 2013 г.	59,7	43 997,3	100,83
IV квартал 2013 г.	61,2	45 687,7	102,16

9. Ольга решила поехать на выходные в Пекин за норковой шубой. Авиабилеты ей обошлись в 18000 рублей, проживание в отеле – 531 юань, прочие мелкие расходы – 200 юаней, шуба – 1500 долларов. Сделайте вывод об экономической эффективности такого путешествия, если аналогичная шуба в Омске стоит 75 000 рублей, 1 доллар = 35 рублей, 10 юаней = 55 рублей.

10. Отправляясь в отпуск в Тайланд, Александр решил взять с собой деньги на банковской карте Visa, а не менять рубли на доллары, а затем на тайские баты. На карте у Александра было 50 000 рублей. Все они были сняты через тайские банкоматы (5 раз по 10 000 рублей), единовременная комиссия за снятие наличности – 150 рублей. Определите целесообразность и экономическую эффективность принятого Александром решения, если известны следующие валютные котировки:

Котировки	Покупка	Продажа
Межбанковские	1 доллар = 34,80 рублей 1 доллар = 32,66 бат	1 доллар = 35,10 рублей 1 доллар = 32,96 бат
Сбербанка	1 доллар = 34,30 рублей 1 доллар = 32,16 бат	1 доллар = 35,60 рублей 1 доллар = 33,46 бат