Архитектоника креативного потенциала экономики императивы и социомаркеры. Монография

ресурсы, которые и выступают в качестве капиталовложений на всех уровнях, во всех сферах общественного производства и всех формах собственности. В этом процессе можно увидеть конкретные подсистемы, объекты и направления в экономике, где инвестиции приобретают актуальное значение. В соответ- ствии с тактическими и стратегическими направлениями раз- вития социальной и экономической системы эти цели не явля- ются одинаковыми и постоянными. В зависимости от периода времени они бывают разного уровня и учитывают экономиче- скую конъюнктуру.

Современный инвестиционный процесс характерен для раз- ных стадий производства, начиная с предпроизводственной, и охватывает все факторы: технико-технологические, интеллек- туальные, кадровые, информационные, предпринимательские, финансовые. Это связано с формированием совокупности всех ресурсов, через которые инвестиции попадают в производствен- ную стадию.

В экономической науке взгляд на проблемы инвестирования представлен двумя основными позициями:

1)инвестиции являются капиталом всегда, независимо от их состояния;

2)инвестиции представляют собой двойственное единство экономических ресурсов как капитальных ценностей и вложе- ний как затрат применяемых факторов.

Таким образом, категории «инвестиционные товары» и «ин- вестиционные ресурсы» различаются по способности 1) их уча- стия в инвестиционном процессе и 2) удовлетворение спроса на знания, капитал и технологии качественно нового уровня.

Кинвестиционным ресурсам относятся материально-техниче- ские, финансовые и нематериальные активы ресурсов, благода- ря которым можно увидеть конкретные этапы инвестиционного процесса и экономически обосновать функции и приоритетные направления инвестиций в условиях современного креативного общества.

Следует отметить, что современный процесс креативного развития экономики осуществляется при накоплении капита- ла, посредством которого применяются и реализуются факторы эффективного развития. Следовательно, определяется объем и

направленность инвестиций, благодаря которым определяется динамика положительных сдвигов и пути распространения кре- ативных новшеств.

В современном инвестиционном процессе выделяются два определяющих момента:

– во-первых, стремительный рост инвестиций в креативные отрасли и отрасли, определяющие инновационное развитие производства;

– во-вторых, значительную долю инвестиций, идущих на мо- дернизацию старых отраслей и в передовые отрасли цифрового и автоматизированного производства.

Таким образом, креативное развитие экономики возможно посредством применения эффективных экономических и соци- альных капиталовложений, которые отражают характер инно- ваций, выступают в роли проводника креативных элементов и идей в экономике, обеспечивая их материализацию.

Поэтому взаимодействие этих двух факторов (инвестиций и инноваций) позволяет теоретически переосмыслить роль совре- менных инвестиций в креативном развитии современного обще- ства. Как позывает практика, только в тесной взаимосвязи с инновациями можно объективно оценить роль экономической функции инвестиций в креативной экономике.

Экономическая функция инвестиций имеет двойственную природу:

– во-первых, инвестиции должны направляться на обеспече- ние непрерывности обновления капитала, возмещать устарев- шие и изношенные формы;

– во-вторых, инвестиции должны быть направлены не на простое замещение устаревших капитальных форм, но и быть инициатором научно-технологических инноваций, преобра- зующих макроэкономику в соответствии с новыми структур- ными пропорциями и возникшими креативными сферами и отраслями.

С помощью инвестиций могут быть реализованы такие креа- тивные новшества, эффектом которых становится усиление кон- курентных преимуществ экономического субъекта, делающего выбор в пользу инвестиций в нововведения. Другими словами, высокая технологичность креативных новшеств, в которые вло-

жен инвестиционный капитал, непосредственно связана с эконо- мической эффективностью этих инвестиций.

Эта связь становится очевидной в условиях креативно- го развития экономики, которая нарушает долговременную устойчивость социальной и технологической базы общества. Конкурентная рыночная среда позволяет в полной мере про- явиться динамичности и массовости креативных идей и нов- шеств. Поэтому внимание креативного класса привлекают выбытие и перестройка структуры выпуска нового, инноваци- онного оборудования.

Предпосылками креативных явлений и процессов в эконо-

мике являются непрерывно накапливающиеся новые знания, широкое внедрение которых количественно расширяет и каче- ственно преобразует технико-технологические и социально-эко- номические возможности общества.

Таким образом, приращение знаний, модернизация и появле- ние новых отраслей осуществляются посредством современ- ных инвестиций, которые образуют качественно новый цикл воспроизводства и преумножают национальное богатство страны.

Экономические субъекты обращаются к креативным новше- ствам и новым идеям не только в силу необходимости поддер- жать доходность своей деятельности, но и с целью усилить свои конкурентные рыночные позиции. В свою очередь, стремление к повышению доходности стимулирует сокращение производ- ственных издержек.

В креативной экономике ускоренное развитие новых произ- водств и новых рынков уменьшает возможности приращения дополнительного дохода при производстве устаревших товаров. Кроме того, возможности прибыльного бизнеса мелких и сред- них собственников значительно уменьшает продолжающееся доминирование крупных хозяйствующих субъектов с собствен- ными монопольными интересами, по-прежнему занимающих го- сподствующие позиции на рынке традиционных товаров.

Тем не менее, мелкий и средний бизнес имеет возможность обойти монополию крупного производителя посредством прове- дения инновационно активной креативной политики, создавая и выпуская не имеющие аналогов новую продукцию и инноваци-

44 Архитектоника креативного потенциала экономики

онные услуги, обеспечивая контроль над ценами. Таким образом, монополисты, теряя контроль над рыночной ситуацией, вынуж- дены осуществлять новые капиталовложениям для восстановле- ния утраченных конкурентных преимуществ. Все это позволяет креативному субъекту экономики развить свой бизнес в круп- ную организацию и отрасль, поскольку рыночная конъюнктура­ помогает ему реализовать конкурентные преимущества, связан- ные с креативностью продукта и с инновационной технологией его производства.

Конкуренция заставляет каждого производителя постоянно учитывать малейшие изменения в предпочтениях потребителей, приспосабливаться к изменяющемуся спросу и формировать но- вые потребительские предпочтения.

Таким образом, инвестиционный процесс в креативной эко- номике является эффективным механизмом и условием защи- ты интересов потребителей.

Закономерности современного инвестиционного процесса

ивозникновения в связи с этим актуальных задач позволя-

ют выделить основные функции инвестиций в креативной экономике:

1)становление и развитие системы производственных от- ношений качественно нового уровня, которые позволят обеспе-

чить перевод экономической системы на новый, креативный тип развития. Сюда относятся такие креативные ресурсы, как зна- ния, техника инновационного уровня, новые производственные

иуправленческие технологии, креативная информация, новые материалы, принципиально иной качественный уровень квали- фикации работников, обладающих широким спектром не только профессиональных, но и надпрофессиональных компетенций, и другие креативные элементы.

Предпосылки перевода социально-экономических систем на креативный тип развития возникали на индустриальной стадии. Однако реализация данной функции инвестиций становится возможной только в условиях их объективной связи с новыми потребностями креативной экономики и возможностями инно- вационной деятельности. Эта связь носит целостный характер, выделяет взаимозависимость различных видов инвестиционных ресурсов в новых, креативных структурах общества;

2)структурное преобразование всей экономической систе- мы на базе организационно-структурной, управленческой и технико-технологической модернизации. Креативное исполь-

зование ресурсов позволяет обновить не только капитал кор- пораций, но и производственную и рыночную инфраструктуру. Все производственные единицы переходят на креативный тип развития. В конечном счете это обеспечивает структурную пере- стройку производственных систем и национальной экономики в целом;

3)формирование механизмов стимулирования приорите- тов социально-экономического развития общества. Целью ре-

структуризации производства должны стать снижение издер- жек производства, появление качественно новой продукции. Это может способствовать увеличению прибыли креативной компании, что в свою очередь приведет к возрастанию инвести- ций. Выстраивание и следование приоритетам развития явля- ется объективным процессом в каждой социально-экономиче- ской системе. Однако только в креативной экономике гибкость инвестиционных приоритетов позволяет оперативно опреде- лять эффективность усилий в стратегически важных сферах и отраслях;

4)создание условий для устойчивого поступательного дви- жения общества и сбалансированности системы макроэконо-

мических параметров. В креативной экономике инвестиции должны обладать инновационной направленностью, характери- зовать эффективность использования факторов производства в соответствии с конкурентным типом экономического развития;

5)формирование эффективной системы воспроизводства «интеллектуального капитала». Эта функция носит социаль-

ный характер, поскольку связана с решением достаточно остро стоящей проблемы занятости, то есть активного использования креативного человеческого потенциала, обеспечения его индиви- дуальной и экологической безопасности.

Вышеназванные функции инвестиций показывают значи-

мость инвестиционного процесса в современной экономике как основы формирования креативного типа ее развития.

Проблемы инвестирования социально-экономических процес-

сов связаны со спецификой креативных новшеств, отражающих

прежде всего сущность высокоразвитого технологического сек- тора экономики. К этим проблемам относят следующие.

1.Неопределенность показателей экономической эффектив- ности креативных производств в долгосрочной перспективе.

Усамих производственных субъектов отсутствуют представле- ния о будущих финансовых потоках в инновационные креатив- ные преобразования. Это связано с двумя факторами:

• риском и неопределенностью конечных результатов инвестиций;

• значительной величиной издержек в случае банкротства предприятия, связанной с высоким удельным весом нема- териальных активов.

Отсюда следует, что потребности в инвестициях и их фи- нансировании у креативных производителей оказываются зна- чительно выше, чем у конкурирующих предприятий традици- онных отраслей. Более того, если креативная фирма не имеет патента, то вследствие сложной системы согласования условий кредитования в банках привлечение инвестиций через банков- скую систему становится если не невозможным, то не имеющим смысла.

2.Значительная асимметрия1 информации между инве- сторами и креативными фирмами. Причина информационной асимметрии — в высоком уровне сложности и низкой степени доступности всей экономической информации (технико-техноло- гической, производственной, финансовой) для внешнего инве- стора. Неравное положение в получении информации (инфор- мационное неравенство) между участниками инвестиционного процесса приводит к тому, что компании с «хорошими» про-

1 Теория асимметрии информации доказывает положение о том, что неравномерный доступ к рыночной информации продавцов и покупателей приводит к ситуации, когда некоторые трансакциистановятсяневозможными,притомчтоэтитрансакциивусловияхравнозначногои полногодоступакинформациивсехучастниковрыночныхотношенийбылибыоптимальными. Продавец, имеющий по определению бóльшие знания о своем товаре, чем покупатель, может получать за товар пониженного качества несоответственно завышенную цену. Продавцы высококачественных товаров, чтобы не снижать сбыт, вынуждены соглашаться на более низкую цену, чем та, которую они могли бы получать при равном доступе к информации. Асимметрия информации среди участников инвестиционного процесса также возникает в связи с тем, что инновационные креативные фирмы знают заведомо больше о вероятности возврата долга, чем инвесторы.

ектами капиталовложений неизбежно увеличивают затраты по отношению к уровню процентной ставки.

3.Экономическая неопределенность функционирования кре-

ативных предприятий, которая делает неактуальными тради- ционные подходы инвесторов, эффективные в обычных отрас- лях, в силу специфики креативных новшеств и невозможности на начальных стадиях сертифицировать их виды: например, но- вое знание или права собственности на интеллектуальный объ- ект. Представляется, что экономический эффект от инвестиций

вкреативные процессы сталкивается с более длительным пери- одом времени по сравнению с инвестициями в традиционные отрасли и сферы. Кроме того, в начальный период некоторые промежуточные результаты креативной деятельности не всегда поддаются коммерциализации и поэтому могут быть присвоены конкурентами.

4.Высокий уровень невосполнимых издержек в отраслях и производствах со сложным уровнем технологии, приводя-

щих к росту стоимости капитала, необходимого для обеспече- ния выхода нового креативного товара или услуги. Для этого требуются огромные первоначальные вложения — это затраты на научные исследования, информацию, рекламу, затраты на привлечение первоначального спроса и иные расходы, связан- ные со спецификой производства креативного инновационного товара.

5.Зависимость риска инвестирования от характера рыноч-

ной конкуренции: изменения характера конкуренции неизменно увеличивают инвестиционный риск. Так, если раньше вход но- вых участников на рынок приводил к уменьшению доли пред- приятия на этом рынке, то в креативной экономике появление новых креативных фирм сопровождается практически вытесне- нием старых рыночных игроков, поскольку последние не выдер- живают конкуренции из-за относительно низкого уровня каче- ства товаров и высоких издержек.

Основные проблемы инвестирования в креативной эконо­ мике:

1) отсутствие механизмов оценки реальных рисков и ожидае- мой эффективности потенциальных инвестиций и, соответствен- но, перспектив их окупаемости;

48Архитектоника креативного потенциала экономики

2)значительное увеличение проблемы информационной асим- метрии при функционировании креативных компаний и сокра- щение вследствие этого объемов денежного капитала, который планируют получить последние под обеспечение1.

Таким образом, несмотря на общеэкономический характер рисков в креативной и традиционных отраслях, в креативной экономике фактор неопределенности выше. Следовательно, про- блемы инвестиций в креативной экономике определяются пе- реходом инвестирования из категории рискованного процесса в большей степени к категории неопределенного.

Осознание объективной необходимости развития креатив- ных элементов в экономике приводит к более определенной

дифференциации инновационного процесса и необходимо- сти применения множества критериев оценки эффективности капиталовложений.

Микроэкономический характер капиталовложений в креа- тивный инновационный бизнес приводит к макроэкономическо- му противоречию инвестиционного процесса: при объективной необходимости в значительных объемах финансирования науко- емких высокотехнологичных отраслей креативной экономики, высокий уровень риска и неопределенности инвестиций в эти отрасли не позволяет в полной мере удовлетворить потребность последних в капиталовложениях.

Данное противоречие может выступить препятствием в тех сферах и отраслях, которые находятся на начальном этапе по- стиндустриальной экономики, имеющей тем не менее эффектив- ные механизмы в рамках развитой креативной экономики, чему способствуют следующие ее характеристики:

1 Значимостьэтойпроблемыинвестированияинновационногопроцессабылаопределена Й. Шумпетером задолго до появления теории асимметрии информации. Он указывал на разный характер доступа к финансированию уже существующих и вновь созданных предприятий. Факторами этой «дискриминации», по Шумпетеру, является рост репутации и рыночного авторитета, увеличение обеспеченности собственным капиталом, развитие взаимодействия субъектов производственного и финансового секторов. Чем более длительными являются связи предприятия,тембольшейзащитойонообладает,посколькуэтисвязихарактеризуютегобольшую жизнеспособность, нежели у нового предприятия, незнакомого для рыночных игроков. Поэтомуизменениявсейконъюнктурымогутповлиятьбыстрееираньшенановыефирмы,чем на старые, быстрее приводя их к банкротству (Шумпетер, 1982).

– высокий уровень развития и многоаспектность креативной деятельности в широком спектре сфер и отраслей социальноэкономического­ комплекса;

– масштабная коммерциализация результатов креативной интеллектуальной деятельности, отражающая степень развито- сти одного из основных институтов креативной экономики — рынка нововведений.

2.3.Специфика рыночного статуса отраслей

вкреативной экономике

Винфраструктуру креативной экономики входят отрасли, за- нимающиеся научными исследованиями, наукоемкие производ- ства, высокотехнологичные комплексы, а также отрасли соци- альной и культурной сферы. От функционирования и динамики развития этих отраслей зависят структура, ассортимент и объем предложения креативных инновационных товаров.

Вкреативной экономике данные отрасли оказывают большое влияние на величину и динамику совокупного предложения.

Активность отраслей, включающих в себя высокие техноло- гии и функционирующих на их основе, зависит от креативно- сти подхода, внедрения научно-технологических нововведений

вкреативном бизнесе, инновационных услуг социального секто- ра — они широко представлены в современной экономике и раз- виваются более высокими темпами по сравнению с обычными, традиционными отраслями.

Возникновение высокотехнологичных отраслей и структур является результатом длительного научного и технологического развития, когда расходы на науку и образование привели к со­ зданию в экономике креативного воспроизводственного контура, обеспечивающего отдачу вложенных средств и стабильно расши- ряющуюся базу исследований и новых разработок, одновремен- но с постоянным совершенствованием системы образования.

Прибыльность и доходность креативных отраслей, как прави- ло, выше на всех фазах их возникновения и становления по срав- нению с действующими традиционными отраслями, поскольку значительная часть их продукции ориентирована на широкое потребление большим количеством потребителей, обеспечивая

развитие креативных отраслей и индустрий под влиянием конъ- юнктурного спроса.

Практика функционирования креативной экономики показы- вает, что коммерчески выгодными являются затраты на новые разработки в следующих отраслях:

– мобильная связь и телекоммуникации; – товары потребительского назначения с оригинальными

функциями и дизайном; – продукция бытовой химии; – финансовые и банковские услуги;

– аптечное дело, фармакология и медицина; – цифровая и компьютерная техника; – автомобилестроение, мода, культура.

На качественный рост креативного рынка влияют два фактора:

– во-первых, расширение объема рынка за счет продаж това- ров и услуг, соответствующих передовому технико-технологиче- скому уровню;

– во-вторых, увеличение доли населения, потребляющего продукцию наукоемких отраслей.

Характерными признаками становления креативных про-

изводств и формирования самостоятельного наукоемкого секто- ра экономики являются:

– приоритетные научные изыскания и исследования иннова- ционного характера;

– престижная система образования и подготовка кадров ми- рового уровня — современных профессионалов, обладающих способностью к саморазвитию;

– высокий удельный вес квалифицированного персонала в об- щей численности занятых;

– становление нового типа потребительского класса обще- ства, предъявляющего высокий спрос на креативные товары и услуги;

– развитая система государственной защиты прав интеллек- туальной собственности;

– общественная и рыночная значимость креативных отраслей и прикладных наук, работающих на укрепление национальной обороны и технологической независимости страны;