5. Потребительский кредит

Задание 1. Покупатель приобрел бытовую технику стоимостью 12,4 тыс. руб. При этом он сразу уплатил 25% стоимости товара, а на остальную сумму получил кредит на 6 месяцев под простую процентную ставку 16% годовых. Составить план погашения кредита в таблице 2, если погашение кредита а) равными ежемесячными платежами, б) уменьшающимися платежами с начислением процентов на непогашенный остаток.

Таблица 2. План погашения кредита

Номер месяца	Остаток основного долга на начало месяца, руб.	Погашение процентов, руб.	Погашение основного долга, руб.	Сумма ежемесячного платежа, руб.
1 2 …
Сумма

Задание 2. Товар, цена которого 15 тыс. руб., продается в кредит под 12% годовых. Платежи в погашение основного долга осуществляются раз в полгода и соответственно равны: 5000, 3500, 3000, 2000, 1500. Составить план погашения кредита, если простые проценты начисляются на оставшуюся часть долга.

 Задание 3. Заемщик берет кредит на сумму 100000 руб. Проценты по кредиту составляют 14 % годовых. Срок кредитования – 12 месяцев. При получении кредита заемщик оформляет пластиковую карточку стоимостью 200 руб. За обслуживание кредита выплачивается 3% в год от суммы кредита. За обналичивание кредита с карты заемщик должен заплатить 3% от суммы. За рассмотрение кредитной заявки банк берет 500 руб.

Составьте график погашения кредита аннуитетными и дифференцированными платежами, определите % за пользование кредита в каждом случае.

Определите реальную % ставку по кредиту в том и другом случае.

6. Коммерческий кредит

Задача 1. ЗАО «Ритейл» решило купить кассовое оборудование для сети супермаркетов у ООО «Техника». Общая сумма сделки – 1520 тыс. руб. Кредитная политика ООО «Техника» предусматривает возможность оплаты товара в течение 70 календарных дней с момента отгрузки. При оплате в течение 10 календарных дней возможна скидка – 5%. Также, ЗАО может воспользоваться банковским кредитом, реальная ставка по которому – 20%. Обосновать принятие решения.

Задание 2. У предприятия два поставщика. С одним из них заключен договор об оплате поставок на условиях 3 / 10 net 90, с другим – на условиях 4 / 7 net 60. Определить политику предприятия в отношении расчетов с поставщиками, если текущая банковская ставка по краткосрочным кредитам равна 20%.

Задание 3. Определите эффективность предоставления и получения коммерческого кредита на условиях «5 / 15 нетто 40». Ставка процента по краткосрочному банковскому кредиту 30%. Кредитор может инвестировать свободные ресурсы по 25% годовых.

Для фирмы, предоставляющей кредит на этих условиях определите средний период и сумму отвлечения средств в дебиторскую задолженность, если скидкой пользуются 60% покупателей, а годовой объем продаж в кредит – 50000 тыс. руб.

7. Кредитная линия

Задание 1. Банк открывает клиенту возобновляемую кредитную линию на 1 млн. руб. на 180 дней по ставке 18% годовых. За обязательство предоставить кредитную линию клиент уплачивает банку комиссионные 3% годовых от неиспользуемой суммы кредитной линии. Клиент воспользовался кредитной линией трижды: 40 дней в сумме 800 тыс. руб.; 60 дней в полной сумме; 15 дней половину лимита кредитной линии. Определить расходы клиента по договору кредитной линии.

Задание 2. Банк открывает заемщику возобновляемую кредитную линию на 9 месяцев с 1 марта на 5 млн. руб. Проценты начисляются ежемесячно по плавающей ставке: «основная + 5%» в течение первых 6 месяцев пользования кредитом; затем «основная + 6%».

Основная ставка с января – 12% годовых; с апреля – 11% годовых; с ноября – 10% годовых.

Комиссионные за обязательство банка – 0,3% в месяц от неиспользуемой суммы.

График использования кредитной линии:

1 марта – заемщик берет 1400 тыс. руб.;

1 апреля и 1 мая – по 1800 тыс. руб.;

1 июля и 1 сентября – возврат по 1000 тыс. руб.;

последние 2 месяца – заемщик использует весь лимит кредитной линии.

Определить затраты заемщика по кредитной линии. Расчеты оформить в таблице 3. Определить реальную стоимость кредитной линии для заемщика.

Таблица 3. Затраты по кредитной линии

Месяц
Ставка процента, %
Основной долг, т.р.
Неиспользуемый остаток
Проценты за кредит
Комиссионные за обязательство
Итого затраты

Задание 3. Условия выдачи кредитных линий представлены в таблице 4:

Таблица 4. условия выдачи кредитных линий

Период свободного использования лимита
для кредитной линии с лимитом выдачи, открытой на  срок до 270 дней включительно	1 месяц
для кредитной линии с лимитом выдачи, открытой на срок свыше 270 дней	2 месяца
для кредитной линии с лимитом задолженности	1 месяц
Комиссия за неиспользованный остаток кредитной линии, взимается ежемесячно и зависит от срока, в течение которого существует неиспользованный остаток кредитной линии по окончании периода свободного использования лимита:
с 1-го по 90-й день (включительно) наличия неиспользованного остатка кредитной линии	1,0% годовых
с 91-го дня наличия неиспользованного остатка кредитной линии	3,0% годовых
Разовая комиссия за открытие кредитной линии. Рассчитывается от суммы договора и взимается единовременно при подписании договора.
до 10 млн. руб. включительно	0,50%
от 10 млн. руб. до 50 млн. руб. включительно	0,30%
свыше 50 млн. руб.	0,25%

1. Кредитная линия с лимитом выдачи 10000 тыс. руб. – на срок 180 дней открыта 1 марта под 15% годовых. Клиент занимает 3 марта 1000 тыс. руб., 5 апреля 3500 тыс. руб., 25 апреля 1500 тыс. руб., 15 мая 2000 тыс. руб., 1 июня 2000 тыс. руб. Определить расходы заемщика за период действия кредитной линии.

2. Кредитная линия с лимитом задолженности на 20000 тыс. руб. – на срок 270 дней открыта 1 апреля под 16% годовых. Клиент занимает 1 апреля 10000 тыс. руб., 15 апреля возвращает 5000 тыс. руб., 5 мая использует весь лимит задолженности, 20 мая погашает половину лимита, 1 июня занимает 7000 тыс. руб. Определить расходы по кредитной линии за три месяца.

Задание 4. Прогноз денежного потока предприятия обнаруживает дефицит денежных средств, изменение которого по месяцам показано на рисунке 1 (тыс. руб.):

Рисунок. Планируемый дефицит денежных средств

Покрытие дефицита будет осуществляться в форме кредитной линии, условия которой будут пересматриваться через полгода, после соглашения. Риск возможных отклонений фактического денежного потока от прогнозируемого в первом полугодии – 30%, во втором – 35%.

Банк требует, чтобы минимальный размер денежных средств, которые клиент должен держать на своем банковском счете, был не менее 10% от величины кредитной линии. За счет собственных средств фирма поддерживает на счете остаток 67 тыс. руб. в первом полугодии и 80 тыс. руб. во втором.

Ставка по кредиту составляет 12% годовых в первом полугодии и 15% годовых во втором. Комиссия банка за обязательство предоставить кредит – 0,5% от неиспользованной суммы кредитной линии.

1. Определить лимит кредитной линии, достаточной для фирмы-заемщика.

2. Определить в таблице 5 затраты по кредитной линии.

3. Определить реальную стоимость кредитной линии.

Таблица 5. Затраты на кредитную линию (за полугодие)

Месяц	Использование кредита, включая обязательный остаток на банковском счете	Неизрасходованная сумма лимита	Проценты за кредит	Комиссия за обязательство
1
2
3
4
5
6
Итого