4127

61

перестраховщику это дает возможность осуществить при необходимости дополнительную ретроцессию.

Все эти предостороженности имеют очень большое значение из-за резкого увеличения ответственности по рискам катастрофического характера. Но это означает возврат к более детальной информации по передачам, которую должен предоставлять перестрахователь. Кроме этого важно больше внимания уделять специальным исследованиям и прогнозам.

В целом следует отметить, что пропорциональная форма перестрахования достаточно полно учитывает особенности огневого страхования, позволяя значительно рассредоточить риски, а также размещать договоры на базе адекватной взаимности, что также работает на идею рассеивания рисков.

Непропорциональное перестрахование. Эксцедент убытков по одному риску целесообразно использовать для более или менее однородных портфелей для защиты брутто-удержания, если основой договора является страховая сумма. Такая защита не совсем удобна, когда используется PML, который, в основном, связан с существенными колебаниями убыточности, а это значительно удорожает покрытия. Как отмечалось, такая защита может заменять часть пропорциональной перестраховочной программы. Однако следует напомнить, что если договор недостаточно сбалансирован, то цена покрытия может быть значительно увеличена. При введении рисков катастрофического характера тарификация и подверженность риску не всегда тождественны.

А эксцедент убытков строится на основе того, чтобы покрывать относительно регулярные убытки, что должно учитываться при определении премии и что, с другой стороны, составляет базу имущественного страхования. Поэтому неплохие результаты дает комбинация эксцедента сумм и эксцедента убытков по риску при огневом

62

страховании за исключением катастрофических рисков.

Помимо этого эксцедент по риску может быть скомбинирован с квотным договором: если защите подлежит доля по квоте. В отдельных случаях применяется эксцедент убытков по риску для защиты эксцедента сумм в целом на общий счет. Имеется в виду возможность уменьшения особенно крупных убытков, которые ухудшают прохождение пропорциональных договоров, а значит, в этом случае нельзя будет рассчитывать на получение тантьемы (или возможно ее сокращения). Это,

однако, не снимает проблемы рисков катастрофического характера и проблему баланса договора.

Катастрофические коверы общеприменяемы, а в отдельных странах такое покрытие даже обязательно. По таким коверам применяется франшиза, размер которой кратен брутто-удержанию. Покрытие по коверу определяется по возможной кумуляции по наиболее опасной с точки зрения таких рисков территории. Если размер покрытия очень велик, то его можно разделить на несколько последовательных частей. Кроме этого,

договором может быть предусмотрено, что перестрахователь будет участвовать в покрытии. Привлечение к участию в покрытии уменьшает стоимость такого покрытия.

Обычным является перестрахование пропорциональных договоров на общий счет. При этом важно обратить внимание на внушительное количество различных вариантов такого перестрахования, поскольку они зависят от следующих положений:

1)что перестраховывается;

2)по какому договору;

3)форма непропорциональной защиты;

4)за чей счет производится перестрахование;

5)метод перестрахования.

Вполне понятно, что конкретный вариант перестрахования будет

63

определяться исходя из реальных обстоятельств передачи рисков.

Существуют некоторые общие подходы для того, чтобы определить необходимость того или иного перестрахования. Они связаны с тем, что

побуждает организовать перестрахование.

Передающие компании предполагают, что затраты по таким передачам должны быть ниже тантьемы или аналогичных комиссионных, которые

защита поможет сохранить. В целом следует учесть и то, что двойная

защита значительно облегчает выплату крупных убытков, особенно, если

предполагает улучшенные его условия, а также перспективу сотрудничества. Кроме этого сбалансированные передачи позволяют рассчитывать на адекватную взаимность. При защите от катастроф и особенно крупных пожаров можно ожидать понижение ставки.

Для перестраховщиков целесообразность организации такой защиты связана с тем, что дает известные гарантии для финансовой устойчивости при крупных убытках, связанных с выплатой наличными. Это особенно актуально при неустойчивости национальной валюты и низкой скорости проведения платежей. Недостаточно ясные перспективы прохождения договора также влияют на принятие таких условий. Предпочтение отдается таким образом построенной защите и потому, что ее премия не меняет значительно общей маржи, но качественно улучшает договор. На прохождение договоров чрезмерно разбалансированных в любом случае затраты на такую защиту не окажут заметного влияния. Кроме этого, такие принятия позволяют рассчитывать на взаимность перестрахователя.

Однако следует обратить внимание и на отрицательные стороны защиты на общий счет. Проблема распределения между сторонами премии за такую защиту является, в основном, небесспорной, а выгода защиты может достаться одному из участников договора: перестраховщику по

64

эксцеденту, если общий убыток затронет один крупный риск, или перестрахователю, если будет иметь место кумуляция убытков по удерживаемым рискам. Кроме этого, для перестрахователя такая защита может впоследствии обернуться требованием о дополнительных счетах.

Перестраховщиков, если такая защита им не особенно нужна, может не устроить ее цена. Может пострадать имидж компании, поскольку существует опасность понижения ее статуса, а это может привести к падению цены предоставляемых на перестраховочном рынке покрытий, а

значит, уменьшится маржа. Сложности могут возникнуть и при ретроцессиях, поскольку перестрахование на общий счет проводится перестрахователем, а перестраховщики не имеют по этому поводу договорных отношений. Трудность заключается и в том, что если перестрахователь не получает возмещения по договору на общий счет, то перестраховщику, чтобы реализовать свои права, придется доказывать, что перестрахователь не действовал должным образом и с должным старанием.

Работающие эксцеденты убытков и катастрофические коверы покрывают огневые риски, а также потерю ожидаемой прибыли, или для последнего покрытия составляется отдельный договор. При этом договором обязательно предполагается, что сопутствующие огневому страхованию риски будут определены либо в специальных условиях, либо

вприложениях к договору.

Вслучае, когда сопутствующие риски являются стихийными бедствиями или народными волнениями, в договор включается оговорка о

72 последовательных часах, в основном, для предоставленного покрытия,

которая охарактеризована выше. Применение этой оговорки связано прежде всего с тем, чтобы ограничить ответственность перестраховщика по времени и по месту проявления событий, а также от возможной кумуляции убытков. При этом важно, что ответственность относится к

65

нетто-убытку от одного и того же катастрофического события. В

отношении народных волнений, восстаний, а также умышленных действий используется не только временной, но и территориальный лимит, который устанавливается договором. В большинстве случаев перестрахователю по договору предоставляется возможность выбирать время отсчета начала событий. Кроме этого, может быть предусмотрено, что если стихийное или приравненное к нему бедствие длится дольше 72 часов, то можно разделить время его продолжительности на 2 или больше части, но так,

чтобы в результате не менее двух выбранных отрезков частично совпадали по времени. Однако даты выбранных отрезков не могут относиться на дату раньше даты зафиксированных проявлений катастрофического события.

Совокупная ответственность при этом распространяется на 168 часов.

В большинстве договоров не дается специального определения катастрофическому событию, хотя могут применяться и определения, и

ограничения по катастрофе. Связано это с тем, что практически невозможно дать исчерпывающее определение.

Внимания заслуживает тот факт, что большинство катастрофических коверов предполагает однократное восстановление, хотя устоявшиеся нормы по этому вопросу отсутствуют. Премия за восстановления рассчитывается или пропорционально времени наступления убытка, или плата взимается в половинном размере от премии по договору.

Следует отметить, что действующие коверы предполагают покрытие прямых рисков в сочетании с возможностью дополнительно к автоматическому покрытию проводить факультативные принятия.

Катастрофические коверы предполагают облигаторность, поскольку для перестраховщика необходимо заранее знать структуру своих договоров и обязательства по катастрофическим рискам.

При заключении катастрофического ковера следует помнить, что его цена прямо зависит от уровня удержания и от порядка договора.

66

Естественно, учитывается, что первые линии подвержены опасности в большей мере. Кроме этого, заключение перестрахователем двух договоров на одном региональном рынке также повышает цену защиты.

Поэтому при принятии окончательного решения о структуре защиты следует оценить ее целесообразность, исходя из конкретных вариантов. И

наконец, нужно отметить, что в имущественном перестраховании применяются и договоры «стоп лосс» для защиты чрезмерного,

необычного колебания убытков в течение одного года. Следует подчеркнуть его важность в связи с тем, что имущественное перестрахование проводится по несбалансированным договорам (до 1:20

или даже 1:50), что реален риск кумуляции, а размер премии не всегда адекватен ответственности. В целом это все создает достаточные основания для неожиданных колебаний убыточности.

По имуществу «стоп лосс» применяется либо ко всему огневому портфелю, либо к объектам определенной категории. Базой для расчетов служит поступившая нетто-премия. Устанавливается минимальный размер удержания и максимальный размер покрытия. Часто применяется участие перестрахователя в покрытии. Специально оговариваются условия, при которых затрагивается договор «стоп лосс». Например, между нетто-

премией и нетто-убытком по катастрофе или после того, как получены возмещения по всем предыдущим перестраховочным договорам, включая катастрофический ковер.

В имущественном перестраховании в исключительных случаях используется совокупный эксцедент убытков. Его используют для перестрахования собственного удержания, когда слишком большое влияние могут оказывать на риск внезапные климатические изменения.

Прогнозирование наступления убытков по имущественному страхованию представляет собой значительную сложность.

Нерегулярность убытков затрудняет определение перестраховщиками

67

процесса формирования достаточных фондов для того, чтобы покрывать убытки за относительно длительный период времени. На практике часто случается так, что чем незначительней размер прогнозируемых убытков,

тем заметнее и ощутимее колебания их размеров. А это обусловливает необходимость формирования дополнительных фондов для покрытия убытков сверх ожидаемых.

6.2. Кража со взломом

Пропорциональные договоры. Убытки, вызванные кражей со взломом или попыткой ее совершить, зачастую покрываются по огневому полису. Размер убытков, в основном, бывает незначителен, если его сравнивать с убытками от пожара. Исключение составляют хранилища денег и драгоценностей, а также склады, в которых одновременно находится большое количество материальных ценностей. Основная масса рисков от кражи со взломом поэтому может быть оставлена на собственное удержание. Использование квотных договоров, главным образом,

нецелесообразно, применяется эксцедентное перестрахование.

Факультативно передаются риски с высокой стоимостью. Используемая для таких передач таблица лимитов строится с учетом категории полиса,

стоимости и местонахождения. Как правило, не учитывается назначение объекта: производственное или непроизводственное, коммерческое или жилое. Принимаются во внимание имеющиеся меры безопасности.

Особое внимание уделяется перевозке наличных денежных средств,

поскольку для их страхования используются особые условия. Отдельные договоры применяются, если перевозки осуществляются регулярно и в пределах определенной территории. То же самое относится и к перевозке денежных средств морем — заключается отдельный договор.

В соответствии со сложившейся практикой автоматически не

68

принимаются риски ответственности банкиров, ювелиров, ростовщиков,

скорняков, а также, риски нечестности. Такого рода комплексные полисы передаются факультативно или специализированным компаниям.

Непропорциональные договоры. Действующие коверы применяются, несмотря на незначительные размеры страховых сумм, для достаточно больших портфелей из-за возможных колебаний убыточности.

Используется «зонтичное» покрытие, поскольку, в основном, риск кражи со взломом принимается как сопутствующий риск. Хотя для перестрахователя этот вид защиты не всегда очевидно определяет итоги прохождения договоров.

6.3. Объединенный страховой случай или комбинированные полисы

Риски, которые принимаются на страхование как сопутствующие или дополнительные к основному риску и объединенные с ним в одном полисе часто передаются в перестрахование по одному договору. Это относится к страхованию личного имущества от «всех рисков», торговле, ювелирному

искорняжному делу, имуществу в холодильниках, строительно-

монтажным рискам, игрокам в гольф и пр. Для того чтобы договоры были более сбалансированными и для сокращения расходов на ведение дела,

передаются комбинированные полисы, объединяющие несколько рисков.

Обычно и премия по таким передачам устанавливается единая. В

отдельных компаниях перестрахование объединяет даже такие неоднозначные риски, как бой стекла, перевозка наличных денег, кража со взломом и даже ответственность перед третьими лицами.

Пропорциональные договоры. Встречающиеся квотные договоры существенно облегчают работу по передаче рисков. При этом важно обратить внимание на то, что удерживается крайне высокая доля из-за незначительного размера страховых сумм. Высокие суммы

69

перестраховываются при помощи эксцедентного договора.

В основном, предполагается, что риски перестраховываются наравне друг с другом и в одно и то же время. Лимиты по перестрахованию устанавливаются по каждому конкретному полису, поскольку объединяемые риски крайне разнородны.

По личному имуществу, застрахованному от всех рисков, а также по страхованию ювелирных изделий и мехов в качестве базы можно использовать суммарную страховую сумму объектов по одному полису.

Аналогичный подход может быть использован при страховании игроков в гольф, исходя из пессимистического прогноза развития событий. Но не стоит определять суммарную страховую сумму, если речь идет о страховании имущества в холодильниках, поскольку почти всегда есть аварийная система подачи электроэнергии, или в крайнем случае можно использовать другие холодильные камеры. То же самое относится и к страхованию от повреждения водой. При страховании боя стекла лимиты устанавливаются исходя из страховой суммы по полису или по одному строению. Гражданская ответственность перестраховывается на той же основе, что и страхуется: по лимиту на одно событие, приведшее к физическому ущербу и к материальному ущербу. Страхование честности предполагает ответственность либо по одному человеку или на случай сговора, а для перестраховочных лимитов выбирают большую из страховых сумм.

Само содержание комбинированных полисов предполагает очень широкий разброс объектов страхования, поэтому при передачах следует перечислять застрахованные риски или предоставлять копию полиса. Это необходимо для точного определения покрытия и ответственности перестраховщика.

Для таких передач, помимо традиционных, предполагаются дополнительные исключения. Риски имущества в холодильных камерах не

70

принимаются без запасного источника электроэнергии. Ювелирные изделия и меха, как правило, относятся к частным лицам, исключая имущество торговцев. Игроков в гольф страхуют, если они являются любителями, а профессионалы принимаются факультативно. Из покрытий от повреждения водой нужно исключить риск наводнения. При страховании от боя стекла не покрываются риски мятежа и землетрясения.

Непропорциональные договоры. Действующие коверы для портфелей определенного размера следует охарактеризовать как

«зонтичные» покрытия с индивидуальными лимитами. Такой подход упрощает работы по передаче рисков в перестрахование, однако цены на покрытие такого рода изменяются очень резко, поскольку сами полисы крайне неоднородны.

При передаче полисов по гражданской ответственности зачастую используются отдельные договоры (эксцеденты убытков), поскольку такое выделение облегчает расчеты при убытках.

Катастрофический ковер применяется, главным образом, для защиты собственного удержания по рискам боя стекла.

6.4.Инженерные или технические риски

Кинженерным или техническим рискам относятся, как известно,

строительно-монтажные риски, послепусковые гарантийные обязательства, комплектное оборудование, поломки машин и оборудования, электронное оборудование, ответственность перед третьими лицами.

При передаче таких рисков особое значение приобретает проблема поддержания известной пропорции между страховыми суммами по отдельным рискам. Это, естественно, относится к строительно-монтажным рискам и страхованию подрядчика от всех рисков, поскольку специфика