Мокеева

МЕЖДУНАРОДНЫЕВАЛЮТНО-КРЕДИТНЫЕОТНОШЕНИЯ

Аванс выплачивается за счет банка-корреспондента под ответственность банка-эмитента. Если экспортер не представит в оговоренный срок отгрузоч ные документы или не погасит аванс, банк-корреспондент дебетует на сумму аванса с начисленными на него процентами банк-эмитент, который в свою очередь взимает средства со счета импортера. Риск погашения аванса и про центов по нему при данном виде аккредитива полностью ложится на им портера. В случае если отгрузка произошла в оговоренный срок и экспортер представил в банк-корреспондент необходимые документы, сумма, зачис ляемая на счет экспортера, уменьшается на величину аванса.

Револьверный аккредитив применяется при поставках товара отдельны ми партиями через определенные промежутки времени, т. е. частичные платежи осуществляются в рамках одного аккредитива. Револьверный ак кредитив может быть двух видов: кумулятивный и некумулятивный. Ку мулятивный означает, что суммы неиспользованных или не полностью использованных долей могут быть добавлены к остающимся. При неку мулятивном варианте срок использования своевременно невостребован ных частичных сумм истекает.

Аккредитив с негоциацией 1 тратт бенефициара отличается от остальных видов документарных аккредитивов формой авизования (уведомления)

испособом применения. Он выставляется в национальной валюте импор тера, адресован всегда бенефициару и высылается ему напрямую банкомэмитентом или через посредничество банка-корреспондента и сопрово ждается кредитным письмом 2. Аккредитив с негоциацией тратт подлежит погашению в любом банке любой страны, который приобретает тратту вме сте с соответствующими документами, а оплате — в банке-эмитенте. Для выплаты эквивалента погашающий банк пересылает переводной вексель

идокументы к нему в банк-эмитент. Оплата комиссии по коммерческому аккредитиву, выставленному за границей и оплачиваемому в валюте бан ка-эмитента происходит за счет бенефициара, если сумма выплачивается ему в его стране (рис. 6).

Аккредитив Stand-by Letter of Credit является заменителем гарантий для банков США, которым по закону не разрешается выдавать гарантии по век селю и поручительства. Банк-эмитент обязуется предоставить бенефициару платеж в случае, если третья сторона не выполнила свои договорные обяза тельства по отношению к бенефициару. Согласно данному виду аккредити ва, могут быть обеспечены следующие платежи и операции:

— платеж по векселям, подлежащим оплате по предъявлении; — погашение банковских кредитов;

1Под негоциацией понимается купля-продажа векселей и других ценных бумаг, имею щих спрос на рынке.

2В кредитном письме банк-эмитент дает бенефициару полномочия выставить вексель на него или на другого трассата, указанного в аккредитиве, а также на держателя аккредитива.

230

Глава6.Формыиинструментымеждународныхрасчетов

— оплата товарных поставок; — поставка товаров по договору; — выполнение договорных подрядов.

Рис. 6. Документооборот аккредитива с негоциацией тратт бенефициара:

1 — заключение договора о поставке товара; 2 — импортер обращается в банк с поручением на открытие аккредитива;

3 — банк-эмитент открывает аккредитив на оговоренную сумму; 4 — банк-эмитент сообщает экспортеру, что деньги задепонированы; 5 — поставка товара; 6 — предоставление документов;

7 — банк-эмитент оформляет кредитное письмо, где дает экспортеру полномочия выста вить вексель на него или на другого трассата должника, указанного в аккредитиве;

8 — экспортер может обратиться в любой банк с векселем и получить деньги

Если гарантированное платежное обязательство не было выполнено, бе нефициар может побудить банк выполнить его, представив вместе со все ми остальными документами, соответствующими аккредитиву, заявление о том, что приказодатель по аккредитиву не выполнил свои обязательства.

Переводной аккредитив позволяет торговому посреднику передать свое право на получение средств с аккредитива какому-либо поставщику по сдел ке. При этом должен быть открыт безотзывный трансферабельный аккреди тив. В сделке участвуют второй бенефициар — поставщик и его банк, первый бенефициар — посредник и обслуживающий его переводящий банк, импор тер и обслуживающий его банк — эмитент аккредитива.

Как только посредник по аккредитиву получит уведомление от своего банка об открытии в его пользу аккредитива, он дает поручение последне му перевести аккредитив полностью или частично на своего поставщика — второго бенефициара по аккредитиву.

После того, как поставщик отгрузил товар и представил в банк необхо димые документы, он получает от своего банка платеж по договору. Банк поставщика передает документы в переводящий банк, который дебетует посредника по сделке. Посредник в свою очередь передает счет-фактуру, выставленную на покупателя, в переводящий банк и получает счет своего

231

МЕЖДУНАРОДНЫЕВАЛЮТНО-КРЕДИТНЫЕОТНОШЕНИЯ

поставщика. Сумма счета посредника больше, чем счет поставщика на ве личину торговой маржи, которая записывается в кредит посреднику. Счетфактура посредника вместе с прочими документами направляется дальше

вбанк-эмитент. Таким образом, конечный покупатель не получает ника ких сведений о торговой марже посредника. При обмене фактурой посред ник должен по первому требованию переводящего банка подать новый счет,

впротивном случае последний может направить банку-эмитенту счет вто рого бенефициара (поставщика). Чтобы избежать такой неприятной ситуа ции, переводящий банк требует от посредника представить одновременно счет-фактуру и поручение на перевод аккредитива.

Если посредник не хочет, чтобы поставщик и покупатель знали друг дру га, он должен затребовать у поставщика нейтральные документы, которые не позволяют установить его личность.

Переводный аккредитив может быть передан только один раз и второй бенефициар не имеет права дальнейшей передачи его третьему лицу, даже если в оговорке указано «два раза переводный». Хотя это не распространя ется на первого бенефициара (посредника), который может перевести ак кредитив частичными долями на несколько поставщиков, если дозволены частичные поставки.

Расходы по переводу аккредитива ложатся на посредника, которому пе реводящий банк имеет право предъявить эти суммы.

Вмеждународной практике применяются две конструкции документар ного аккредитива: «бэк-ту-бэк» (компенсационный аккредитив) и цессия (переуступка прав требования).

Конструкции применяются, если в сделке участвует посредник, но нет возможности использования переводного аккредитива.

Унифицированные правила и обычаи для документарных аккредитивов не содержат каких-либо специфических правил для аккредитива «бэк-ту- бэк». Речь идет о двух самостоятельных аккредитивах в правовом отноше нии, но образующих единство в экономическом смысле.

Ваккредитиве «бэк-ту-бэк» (back to back) участвуют поставщик, покупа тель, посредник и, соответственно, обслуживающие их три банка.

Банк покупателя открывает основной аккредитив в пользу посредника, банк которого в свою очередь открывает встречный аккредитив в пользу по ставщика и оговаривает за собой право быть местом платежа по новому ак кредитиву. Банк посредника также настаивает на беспрепятственном обмене счетами-фактурами, поскольку основной аккредитив, открытый в пользу по средника, невозможно использовать с счетом поставщика из встречного ак кредитива. Таким образом, в банке посредника открывается покрытый ак кредитив, за счет которого обеспечиваются оплата поставщику и комиссия

впользу посредника. Средства встречного аккредитива покрывают выруч ку поставщика (рис. 7).

232

Глава6.Формыиинструментымеждународныхрасчетов

Рис. 7. Документооборот аккредитива «бэк-ту-бэк»:

1, 1’ — экспортер с посредником и с импортером заключают договор о поставке; 2 — импортер обращается в банк с заявлением на открытие аккредитива; 3 — банк депонирует средства и открывает аккредитив; 4 — банк посредника получает информацию об открытии аккредитива; 5 — депонирование средств в банке посредника;

6 — банк посредника сообщает, что деньги задепонированы именно у него; 7 — банк-корреспондент сообщает экспортеру, что деньги в банке посредника; 8, 8’ — отгрузка товара; 9 — экспортер предъявляет необходимые документы в банк;

10 — банк, проверивший документы, пересылает их в банк посредника; 11 — банк посредника снимает денежные средства с аккредитива; 12 — деньги перечисляются в банк-корреспондент; 13 — деньги зачисляются на счет экспортера;

14 — банк уведомляет экспортера о зачислении средств;

15 — документы пересылаются в банк-эмитент; 16 — банк-эмитент, проверив документы, пересылает их импортеру

Цессия представляет собой переуступку бенефициаром выручки полно стью или частично в пользу субпоставщика. По поручению бенефициара цес сионер получает от банка-корреспондента заявление, в котором последний обещает выплатить ему определенную сумму из той, что поступит в распо ряжение по аккредитиву. Такая конструкция используется промышленными предприятиями в отношении их поставщиков сырья и материалов. Подача документов для цессии лежит на бенефициаре в отличие от переводного ак

233

МЕЖДУНАРОДНЫЕВАЛЮТНО-КРЕДИТНЫЕОТНОШЕНИЯ

кредитива, где эту функцию берет на себя посредник. Цессия дает лишь ус ловное обеспечение, поскольку выплата происходит после получения плате жа по аккредитиву, а цессионер не имеет никакой гарантии, что бенефициар в срок предоставит необходимые по аккредитиву документы. В связи с этим, цессия подразумевает доверие между бенефициаром и цессионером (рис. 8).

Рис. 8. Документооборот аккредитива цессии:

1 — договор между экспортером и субпоставщиком о цессии;

2 — договор о поставке товара; 3 — импортер представляет в банк заявление на открытие аккредитива;

4 — банк-эмитент открывает аккредитив; 5 — банк сообщает банку-корреспонденту об открытии аккредитива;

6 — экспортер получает информацию об открытии аккредитива;

7 — отгрузка товара;

8 — экспортер передает документы в банк и поручает банку передать часть средств субпо ставщику;

9 — банк передает заявление, в котором обязуется субпоставщику уплатить определенную сумму из поступающей в будущем выручки;

10 — банк-корреспондент, проверив документы, передает их в банк-эмитент; 11 — банк-эмитент снимает денежные средства с аккредитивного счета; 12 — перечисление денежных средств в банк-корреспондент; 13 — часть выручки зачисляется экспортеру; 14 — часть выручки перечисляются субпоставщику;

15 — банк сообщает экспортеру о поступлении денежных средств

В аккредитивной форме расчетов выделяют три фазы: соглашение об ак кредитиве, открытие аккредитива и его использование.

При соглашении об аккредитиве экспортер в ходе переговоров с покупа телем оговаривает его условия. Необходимо определить форму и вид аккре дитива, возможность и необходимость использования конструкций; срок действия аккредитива, пути и средства транспортировки, страховую защиту.

234

Глава6.Формыиинструментымеждународныхрасчетов

После того как импортер принял предложение экспортера и подписал контракт, он открывает аккредитив в пользу поставщика, для чего оформ ляет поручение на открытие аккредитива. Данный документ должен содер жать следующие реквизиты:

1.Форма аккредитива;

2.Способ передачи извещения об открытии аккредитива;

3.Банк-корреспондент бенефициара;

4.Реквизиты бенефициара;

5.Валюта и сумма платежа;

6.Срок действия аккредитива и дата истечения срока;

7.Документы, представляемые экспортером;

8.Страховая стоимость товара;

9.Товаросопроводительные документы;

10.Адрес перевозчика;

11.Дата отправки и срок отгрузки;

12.Условия поставки;

13.Наименование товара;

14.Частичные поставки и перевалки грузов;

15.Инструкции по дебетованию счета;

16.Подпись импортера.

После открытия аккредитива банк-эмитент сообщает эту информацию банку-корреспонденту, а тот, в свою очередь, бенефициару. Сообщение об открытии аккредитива, или авизо, в исключительных случаях может по ступать прямо в адрес бенефициара. Если банку-корреспонденту поруче но лишь авизование аккредитива, то он передает бенефициару необходи мый текст без каких-либо обязательств, проверив подлинность аккредитива по внешним признакам. По просьбе или поручению банка-эмитента банккорреспондент может добавить к безотзывному аккредитиву свое собствен ное подтверждение, но примет на себя обязательство произвести платеж, если испытывает полное доверие к банку-эмитенту. Банк-корреспондент не обязан подтверждать аккредитив. В этом случае он немедленно инфор мирует об этом банк-эмитент и авизует аккредитив бенефициару без под тверждения.

При получении авизо бенефициар проверяет его соответствие договору. В случае несовпадения каких-либо условий бенефициар немедленно требу ет внесения изменений и предъявляет претензии непосредственно импор теру. При согласии с изменениями импортера и участвующих банков они приобретают юридическую силу. Более того, бенефициар не должен безо говорочно принимать аккредитив. Последний считается акцептованным, если бенефициар подает в положенный срок в банк-корреспондент необхо димые документы. Экспортер всегда имеет возможность не воспользовать ся аккредитивом. Аккредитив теряет силу, если бенефициар не представил

235

МЕЖДУНАРОДНЫЕВАЛЮТНО-КРЕДИТНЫЕОТНОШЕНИЯ

в банк никаких документов до даты истечения срока аккредитива. Экспор тер даже не обязан информировать об этом импортера и участвующие банки.

Использование аккредитива происходит в случае, когда экспортер от грузил товар, подготовил необходимые документы и представил их в банккорреспондент. Банк при приеме документов четко придерживается двух принципов: строгого соблюдения документов и строгого соблюдения сроков.

Принцип строгого соблюдения документов гласит, что банк тщательно проверяет соответствие текста представленных документов тексту условий аккредитива и может осуществить платеж только против таких документов, которые полностью соответствуют аккредитиву.

Принцип строгого соблюдения сроков требует, чтобы указанная в аккре дитиве дата истечения срока для представления документов и предельный срок отгрузки строго соблюдались. По документам, предъявленным поз же, банк имеет право платеж не осуществлять. Если в аккредитиве не указа на предельная дата для представления документов, то она совпадает с датой истечения срока аккредитива.

После проверки документов и выполнения условий по аккредитиву экс портер получает оплату за товар.

Аккредитивная форма расчета в большей степени выгодна экспортеру, чем импортеру. Экспортеру гарантируется оплата товара за счет денежных средств, резервируемых импортером на аккредитивном счете в банке-эми тенте и временно выведенных им из оборота. Данная форма расчетов связа на с высокими затратами, поскольку банки несут ответственность за все на рушения, связанные с проверкой документов и платежами.

6.3. Документарное инкассо: документооборот и условия исполнения

Инкассо — это форма расчетов, согласно которой банк по поручению экспортера получает погашение обязательств за отгруженные в адрес им портера товары (оказанные услуги) путем зачисления средств на счет экс портера в банке или акцепта тратты, которая должна быть оплачена в ого воренный срок.

Различают чистое и документарное инкассо. При чистом ин кассо взыскание средств по сделке производится против финан совых документов (переводные векселя, простые веселя, чеки или другие подобные документы, используемые для получения денежного пла тежа). Документарное инкассо означает получение платежа против финан совых документов, сопровождаемых коммерческими (счета-фактуры, транс портные, товарораспорядительные или другие документы, не являющиеся финансовыми), либо только против коммерческих документов.

Документарное инкассо предназначается для платежей в случае, если экспортер не хочет отгружать товар по открытому счету, но в то же время

236

Глава6.Формыиинструментымеждународныхрасчетов

не располагает возможностью использовать аккредитив. Услуга по инкассо связана с меньшими издержками, чем аккредитивная форма расчетов, по скольку функции банков по проверке документов и перечислению денеж ных средств более формальны.

Документарное инкассо не позволяет импортеру вступить во владение товаром без его оплаты или неакцепта векселя, а экспортер при этом не ос вобожден от риска неплатежа. В связи с этим такая форма расчетов может применяться при выполнении следующих условий:

— продавец уверен в платежеспособности покупателя; — политические и экономические риски в стране импортера являются

низкими; — сделка защищена стабильной правовой базой стран экспортера и им

портера; — валютные ограничения в стране импортера отрицательно не влияют

на завершение сделки.

Согласно «Унифицированным правилам по инкассо» 1, инкассовые опе рации осуществляются банками на основе инструкций, полученных от экс портера. В расчетах участвуют экспортер и банк-ремитент 2, импортер и ин кассирующий банк 3.

В инкассовой форме расчетов выделяют три фазы: договоренность об ус ловиях инкассо, оформление инкассового поручения и предоставление до кументов по сделке экспортером, предоставление документов плательщику и получение суммы платежа.

Договоренность об условиях инкассо достигается между экспортером и им портером и закрепляется во внешнеторговом контракте. Условий инкассо может быть несколько:

1. Вручение документов против платежа. Инкассирующий банк может вручать импортеру документы против немедленной оплаты. Немедленная оплата, согласно международным обычаям, означает, что оплата произво дится самое позднее при поступлении товара. Если экспортер не хочет дол го ждать оплаты за товар, то в инкассовом поручении он может потребовать платежа по первому представлению документов. В этом случае в контрак те и в финансовых документах должно содержаться положение о предъяв лении плательщику документов немедленно по их поступлении в инкасси рующий банк (рис. 9).

1Унифицированные правила по инкассо были приняты Международной торговой па латой в 1936 г. в Париже. Последняя действующая редакция вступила в силу с 01.01.1996 г.

2Банк-ремитент — это банк, которому экспортер поручает операцию по зачислению де нежных средств на свой счет по сделке.

3Инкассирующий банк (представляющий) — это банк, информирующий покупателя

опоступлении документов и условиях их выкупа. Он принимает от импортера платеж или акцепт тратты и передает ему документы на владение товаром, а также переводит сумму пла тежа банку-ремитенту.

237

МЕЖДУНАРОДНЫЕВАЛЮТНО-КРЕДИТНЫЕОТНОШЕНИЯ

1

Экспортер Импортер

2

Рис. 9. Документооборот инкассо с условием «Вручение документов против платежа»:

1 — заключается контракт;

2 — поставка товара; 3 — экспортер передает в банк инкассовое поручение с документами;

4 — передача инкассового поручения с документами в банк импортера; 4’ — подтверждение получения документов; 5 — сообщение импортеру о получении документов; 6 — полномочие на оплату;

7 — дебетование счета и выдача инкассовых документов импортеру; 7’ — уведомление о платеже и перевод суммы инкассо; 8 — кредитование суммы инкассо, за вычетом комиссий и расходов

2. Вручение документов против акцепта тратты. Инкассирующий банк вручает плательщику коммерческие документы против акцепта тратты, ко торая подлежит оплате в течение определенного периода после предъявления или в определенный срок. Импортер вступает во владение товаром до совер шения платежа, может его продать и приобрести средства для оплаты векселя. Для импортера это условие выгодно, поскольку не требует дополнительно го финансирования сделки. Экспортер наоборот подвержен риску неплате жа, а обеспечением оплаты служит здесь только акцепт векселя импортером. Риск неплатежа можно снизить, если экспортер потребует наряду с акцептом аваль по векселю инкассирующего банка или любого другого первоклассного банка. Авалист по векселю несет солидарную ответственность вместе с трас сатом (импортером), т. е. он ответит по векселю, если трассат при наступле нии срока оплаты не выполнит платежные обязательства;

3. Акцепт с вручением документов против платежа. Экспортер требует, чтобы трассат по предъявлении документов акцептовал вексель с опреде ленным сроком оплаты. Документы будут вручены импортеру лишь после оплаты векселя. До этого времени товар будет находиться на ответственном хранении.

238

Глава6.Формыиинструментымеждународныхрасчетов

После получения заказа и заключения контракта экспортер отгружает то вар или в адрес покупателя, или в адрес инкассирующего банка. Одновремен но он оформляет все необходимые коммерческие и финансовые документы и передает их вместе с инкассовым поручением в банк-ремитент, который пересылает документы с необходимыми инструкциями инкассирующему банку. В инкассовом поручении экспортер должен дать четкие и полные ука зания банку-ремитенту и инкассирующему банку, поскольку они придержи ваются в своих действиях только этого документа.

В международной практике инкассовое поручение (документарная римес са) обычно содержит следующие обязательные реквизиты:

1. Адрес плательщика; 2. Способ вручения документов;

3. Коммерческие документы (вид и количество); 4. Адрес банка плательщика; 5. Вексель, выставленный на покупателя; 6. Взимание комиссий и расходов;

7. Указание адреса представителя экспортера в стране импортера; 8. Особые замечания (указания экспортера инкассирующему банку о слу

чаях заявления протеста против действий импортера или прочие инструк ции);

9. Кредитуемый счет; 10. Подпись экспортера.

Банки не обязаны проверять правильность и полноту заполнения доку ментов по сделке. В их функции входит проверка наличия всех приведенных в инкассовом поручении документов, а также передача коммерческих и фи нансовых документов от экспортера импортеру, квалифицированное и пра вильное исполнение инкассового поручения.

Инкассирующий банк, получив необходимые документы, информирует покупателя об их поступлении. В некоторых случаях он поручает предста вить документы другому банку.

Предоставление документов плательщику банк производит с помощью авизо. Импортер находит там сведения об отгруженном товаре, возможно стях его получения и оплаты пошлин. При желании импортер может про верить документы в представляющем банке, но банк не вправе разрешить осмотреть прибывший товар, если об этом не было специальных указаний экспортера в инкассовом поручении.

При оплате документов представляющий банк незамедлительно пере числяет выручку банку-ремитенту, как только поступает необходимая сум ма соответствующей валюты. В странах с ограниченной конвертируемостью валют может произойти задержка их обмена, и, соответственно, момент всту пления во владение товаром импортером может отодвинуться на неопреде ленный срок. В этом случае используется практика, согласно которой до

239