Промежуточные выводы

1. Суть и новизна предложенной методики заключается:

- во-первых, в вычленении из общего фактического информационного массива учетно-аналитических данных той его части, которая касается отдельной лизинговой сделки;

- во-вторых, в группировке хозяйственных операций в разрезе этапов и бизнес-процессов лизинговой сделки, сумм хозяйственных операций - в разрезе активов, обязательств, собственного капитала, доходов и расходов;

- в-третьих, в формировании нового документа внутреннего учета авиакомпании - сводного аналитического отчета по хронологии осуществления лизинговой сделки.

2. Применение предлагаемой методики позволит:

- систематизировать в рамках управленческого учета всю релевантную информацию о лизинговых сделках авиакомпании;

- сделать прозрачными стоимостные потоки авиакомпании в ходе осуществления лизинговых сделок;

- обеспечить единую методологию увязки между показателями активов, обязательств, собственного капитала, доходов и расходов авиакомпании и на этой основе получить достоверную информацию об эффективности лизинговых сделок за каждый отчетный период и в целом за весь срок лизингового контракта.

Накопление таких аналитических данных будет способствовать, во-первых, анализу факторов, оказывающих влияние на эффективность уже заключенных лизинговых контрактов, во-вторых, обеспечению качественной управленческой информацией менеджмента авиакомпании на стадии переговоров по поводу заключения новых контрактов.

Методика оперативного управленческого анализа влияния бизнес-процессов лизинговой сделки на финансовое положение и финансовые результаты авиакомпании

Все относящиеся к лизинговой сделке хозяйственные операции предлагается оформлять в сводный аналитический отчет по хронологии осуществления лизинговой сделки (см. таблицу 1).

Оперативный управленческий анализ влияния бизнес-процессов лизинговой сделки на финансовое положение и финансовые результаты авиакомпании имеет своей целью выяснить причины, за счет которых происходит изменение стоимости активов, обязательств, собственного капитала, величины доходов и расходов авиакомпании, а также направленность и размер их влияния.

Для иллюстрации разработанной автором методики оперативного управленческого анализа влияния бизнес-процессов лизинговой сделки на финансовое положение и финансовые результаты авиакомпании использована сделка оперативного лизинга (данные условные). Указанная методика предполагает выполнение следующих этапов (схема 4):

Схема 4
Алгоритм реализации на практике методики оперативного управленческого анализа влияния бизнес-процессов лизинговой сделки на финансовое положение и финансовые результаты авиакомпании
Этап 1. Расчет влияния каждого бизнес-процесса лизинговой сделки на стоимость активов, обязательств, собственного капитала, величину доходов и расходов за отчетный период
Ћ
Этап 2. Анализ взаимосвязи совокупных изменений стоимости активов, обязательств и собственного капитала по лизинговой сделке
Ћ
Этап 3. Анализ состава и структуры совокупных изменений стоимости активов, обязательств и собственного капитала в разрезе бизнес-процессов лизинговой сделки
Ћ
Этап 4. Анализ состава и структуры доходов и расходов по лизинговой сделке в разрезе бизнес-процессов

 

Этап 1. Расчет влияния каждого бизнес-процесса лизинговой сделки на стоимость активов, обязательств, собственного капитала, величину доходов и расходов авиакомпании за отчетный период. На основании данных, содержащихся в сводном аналитическом отчете по хронологии осуществления лизинговой сделки (см. таблицу 1), предлагается формировать документ управленческого учета в виде аналитической таблицы 2, в которой будет отражаться чистое влияние отдельных бизнес-процессов лизинговой сделки на величину активов, обязательств, собственного капитала, доходов и расходов авиакомпании за конкретный отчетный период.

Таблица 2
Документ управленческого учета, отражающий влияние бизнес-процессов лизинговой сделки на стоимость активов, обязательств, собственного капитала, величину доходов и расходов авиакомпании в отчетном периоде
(тыс.долл. США)
Этапы и бизнес-процессы	Активы		Обязательства		Собственный капитал		Расходы		Доходы		Активы и обязательства за балансом
	дебет	кредит	дебет	кредит	дебет	кредит	дебет	кредит	дебет	кредит	дебет	кредит
1	2	3	4	5	6	7	8	9	10	11	12	13
Остатки на начало года	0,0	-	-	0,0	-	0,0	0,0	-	-	0,0	0,0	-
1 этап. Заключение договора лизинга и подготовка ВС к эксплуатации
Обучение экипажа и инженерно-технического персонала	7,5	-	-	7,5	-	-	-	-	-	-	-	-
Поставка и таможенное оформление ВС	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	22 000,0	-
Приобретение основных средств для обслуживания ВС, материалов и запчастей	26,6	-	-	26,6	-	-	-	-	-	-	-	-
Кредитование ВС	1 500,0	-	-	1 500,0	-	-	-	-	-	-	-	-
2 этап. Эксплуатация ВС
Реализация авиаперевозок	2 073,7	-	-	2 125,5	-	-	51,8	-	-	-	-	-
Осуществление авиаперевозок	-	319,9	736,3	-	-	-	402,8	-	-	819,2	-	-
Исполнение финансовых обязательств по договору лизинга	-	186,0	-	43,9	-	-	229,9	-	-	-	-	-
Техобслуживание и ремонт ВС	-	97,7	-	21,3	-	-	119,0	-	-	-	-	-
Страхование ВС	-	57,4	-		-	-	57,4	-	-	-	-	-
Кредитование ВС	-	37,5	-		-	-	37,5	-	-	-	-	-
Формирование прочих производственных расходов	-	15,7	-	12,0	-	-	27,7	-	-	-	-	-
Списание на финансовый результат расходов будущих периодов	-	11,9	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Учет налога на добавленную стоимость	10,7	-	-	10,7	-	-	-	-	-	-	-	-
Уплата налогов и сборов в бюджет	-	51,3	51,3	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Формирование финансового результата	-	-	-	-	118,8	-	-			118,8	-	-
Обороты за год	3 618,5	777,4	787,6	3 747,5	118,8	0,0	938,0	0,0	0,0	938,0	22 000,0	0,0
Изменение за год	2 841,1	-	-	2 959,9	118,8	-	-	-	-	-	22 000,0	-
Остатки на конец года	2 841,1	-	-	2 959,9	118,8	-	0,0	-	-	0,0	22 000,0	-

 

Расчет влияния бизнес-процессов лизинговой сделки предлагается производить в следующей последовательности:

- на основании данных, содержащихся в сводном аналитическом отчете по лизинговой сделке (см. таблицу 1), по каждому бизнес-процессу определяются дебетовые и кредитовые обороты по каждой группе финансово-экономических показателей основного бухгалтерского уравнения;

- сопоставляются дебетовые и кредитовые обороты по каждой группе финансово-экономических показателей основного бухгалтерского уравнения, в результате чего определяется непосредственное (чистое) влияние каждого бизнес-процесса на стоимость активов, обязательств, собственного капитала, величину доходов и расходов авиакомпании.

В таблице 3 приведен пример расчета влияния бизнес-процесса «Осуществление авиаперевозок» этапа «Эксплуатация воздушного судна» сделки оперативного лизинга.

Таблица 3
Расчет влияния отдельного бизнес-процесса лизинговой сделки на величину активов, обязательств, собственного капитала, доходов и расходов авиакомпании
(тыс.долл. США)
Хозяйст-венные операции бизнес-процесса	Вид хозяйст-венной операции	Код счета бухгалтер-ского учета		Активы		Обязательства		Собственный капитал		Расходы		Доходы
		дебет	кредит	дебет	кредит	дебет	кредит	дебет	кредит	дебет	кредит	дебет	кредит
1	2	3	4	5	6	7	8	9	10	11	12	13	14
Осуществление авиаперевозок
Доходы от выпол-нения авиапере-возок	Списано на фин. рез.	62	90	-	-	904,7	-	-	-	-	-	-	904,7
Налоги и сборы, уплачи-ваемые из выручки	Начисление	90	68	-	-	-	85,5	-	-	-	-	85,5
Расходы на полет (авиаГСМ, аэропорто-вое обслужи-вание, аэронавига-ционное обслужи-вание, сдельная заработная плата экипажа, питание пассажи-ров)	Начисление	20	10, 76, 70, 69	402,8	122,9	-	279,9	-	-	-	-	-	-
	Списано на фин. рез.	90	20		402,8	-	-	-	-	402,8	-	-	-
	Оплата	76, 70, 69	51, 52	-	197	197	-	-	-	-	-	-	-
Дебетовый / кредитовый оборот	-	-	-	402,8	722,7	1 101,7	365,4	0	0	402,8	0	85,5	904,7
Чистое влияние бизнес-процесса	-	-	-	-	319,9	736,3	-	-	-	402,8	-	-	819,2

 

Данные таблицы 3 позволяют сделать вывод, что данный бизнес-процесс вызвал уменьшение стоимости активов авиакомпании на 319,9 тыс.долл. США, уменьшение стоимости обязательств на 736,3 тыс.долл. США, увеличение расходов на 402,8 тыс.долл. США, увеличение доходов на 819,2 тыс.долл. США (см. графы 6, 7, 11, 14 таблицы 3).

Аналогичным образом были сделаны расчеты по всем бизнес-процессам сделки оперативного лизинга, результаты которых представлены в таблице 2. Данный период времени выбран для показа развития лизинговой сделки с момента заключения лизингового договора. В таблице 2 отражены только те бизнес-процессы лизинговой сделки, которые оказали влияние на активы, обязательства, собственный капитал, доходы и расходы авиакомпании, т.е. чистое влияние которых было отлично от нуля.

Данный документ (см. таблицу 2) управленческого учета позволяет:

- представить в наглядной форме информацию о влиянии отдельных бизнес-процессов лизинговой сделки на финансово-экономические показатели авиакомпании;

- объективно оценить финансовый результат лизинговой сделки за отчетный период и нарастающим итогом с момента заключения лизинговой сделки;

- определить состав и структуру доходов и расходов по лизинговой сделке за отчетный период.

Рассмотрим более подробно, каким образом можно интерпретировать данные этой таблицы.

Этап 2. Анализ взаимосвязи совокупных изменений стоимости активов, обязательств и собственного капитала по лизинговой сделке. В результате фактического осуществления лизинговой сделки за отчетный период стоимость активов авиакомпании увеличилась на 2 841,1 тыс.долл. США, стоимость обязательств возросла на 2 959,9 тыс.долл. США, а стоимость собственного капитала уменьшилась на 118,8 тыс.долл. США (см. графы 2, 5, 6 строки «Изменение за год» таблицы 2), т.е. в анализируемом отчетном периоде лизинговая сделка принесла авиакомпании убытки в размере 118,8 тыс.долл. США.

При традиционной трактовке увеличение стоимости активов следует рассматривать как положительное явление в случае, если их рост был обусловлен увеличением собственного капитала, а не ростом обязательств. Однако специфика авиационной отрасли подразумевает получение денежных средств от клиентов в порядке предоплаты до 1 года до фактического осуществления авиаперевозок, поэтому, если рост обязательств был обусловлен преимущественно ростом задолженности перед покупателями и заказчиками, такой рост, наоборот, - признак нормально функционирующей деятельности авиакомпании и должен рассматриваться как положительное явление.

По мнению автора, одно из достоинств предлагаемой методики в том, что обеспечивается и четко прослеживается взаимоувязка между группами показателей основного бухгалтерского уравнения, в результате чего реализуется контрольная функция за правильностью разнесения сумм хозяйственных операций. Подтверждение этому - вывод о том, что прирост стоимости обязательств за анализируемый период был больше прироста стоимости активов на сумму убытка (2 959,9 - 2 841,1 = 118,8 тыс.долл. США).

Этап 3. Анализ состава и структуры совокупных изменений стоимости активов, обязательств и собственного капитала в разрезе бизнес-процессов лизинговой сделки. Данный этап анализа позволяет оценить влияние лизинговой сделки в целом и в разрезе бизнес-процессов на финансовое положение авиакомпании. Прирост стоимости активов на 2 841,1 тыс.долл. США в целом по лизинговой сделке в отчетном периоде состоит из положительного прироста стоимости активов по отдельным бизнес-процессам на 3 618,5 тыс.долл. США и отрицательного прироста стоимости активов по отдельным бизнес-процессам на 777,4 тыс.долл. США (см. графы 2, 3 строки «Обороты за год» таблицы 2). Для выяснения причин увеличения и уменьшения стоимости активов по отдельным бизнес-процессам предлагается составлять такие таблицы, как таблицы 4 и 5.

Таблица 4
Положительный прирост стоимости активов
Бизнес-процессы	Сумма, тыс.долл. США	Удельный вес, %
Обучение экипажа и инженерно-технического персонала	7,5	0,2
Приобретение оборудования, материалов и запчастей для ВС	26,6	0,7
Кредитование ВС	1 500,0	41,5
Реализация авиаперевозок	2 073,7	57,3
Учет налога на добавленную стоимость	10,7	0,3
Положительный прирост стоимости активов	3 618,5	100,0

 

Положительный прирост стоимости активов за анализируемый период произошел, прежде всего, за счет 2 бизнес-процессов: «Кредитование воздушного судна» (на 1 500,0 тыс.долл. США; 41,5 % в общем приросте) и «Реализация авиаперевозок» (на 2 073,7 тыс.долл. США; 57,3 % в общем приросте). Увеличение стоимости активов в результате этих бизнес-процессов произошло из-за притока денежных средств, полученных авиакомпанией от клиентов за авиаперевозки, и в форме долгосрочного займа.

Таблица 5
Отрицательный прирост стоимости активов
Бизнес-процессы	Сумма, тыс.долл. США	Удельный вес, %
Осуществление авиаперевозок	319,9	41,1
Исполнение финансовых обязательств по договору лизинга	186,0	23,9
Техобслуживание и ремонт ВС	97,7	12,6
Страхование ВС	57,4	7,4
Кредитование ВС	37,5	4,8
Формирование прочих производственных расходов	15,7	2,0
Списание на финансовый результат расходов будущих периодов	11,9	1,5
Уплата налогов и сборов в бюджет	51,3	6,6
Отрицательный прирост стоимости активов	777,4	100,0

 

Наибольший отрицательный прирост стоимости активов вызвали следующие бизнес-процессы: «Осуществление авиаперевозок» (на 319,9 тыс.долл. США; 41,1 % в общем приросте), «Исполнение финансовых обязательств по договору лизинга» (на 186,0 тыс.долл. США; 23,9 % в общем приросте) и «Техобслуживание и ремонт воздушного судна» (на 97,7 тыс.долл. США; 12,6 % в общем приросте).

Отрицательный прирост стоимости активов за анализируемый период был вызван оттоком активов в виде денежных средств в результате оплаты счетов поставщиков и подрядчиков, уплаты лизинговых платежей, а также использования сырья, материалов и запчастей.

Стоимость активов за балансом в отчетном периоде увеличилась на контрактную стоимость предмета лизинга (на 22 000 тыс.долл. США), что отразилось в бизнес-процессе «Поставка и таможенное оформление воздушного судна» (см. графу 12 таблицы 2).

Прирост стоимости обязательств на 2 959,9 тыс.долл. США, обусловленных фактическим осуществлением лизинговой сделки в отчетном периоде, складывается из положительного прироста стоимости обязательств по отдельным бизнес-процессам на 3 747,5 тыс.долл. США и отрицательного прироста стоимости обязательств по отдельным бизнес-процессам на 787,6 тыс.долл. США (см. графы 4, 5 строки «Обороты за год» таблицы 2).

В таблицах 6 и 7 представлены данные, характеризующие эти приросты в разрезе бизнес-процессов.

Таблица 6
Положительный прирост стоимости обязательств
Бизнес-процессы	Сумма, тыс.долл. США	Удельный вес, %
Обучение экипажа и инженерно-технического персонала	7,5	0,2
Приобретение оборудования, материалов и запчастей для ВС	26,6	0,7
Кредитование ВС	1 500,0	40,0
Реализация авиаперевозок	2 125,5	56,7
Исполнение финансовых обязательств по договору лизинга	43,9	1,2
Техобслуживание и ремонт ВС	21,3	0,6
Формирование прочих производственных расходов	12,0	0,3
Учет налога на добавленную стоимость	10,7	0,3
Положительный прирост стоимости обязательств	3 747,5	100,0

 

Положительный прирост стоимости обязательств за анализируемый период произошел, прежде всего, за счет тех же 2 бизнес-процессов, которые вызвали наибольший положительный прирост стоимости активов: «Кредитование воздушного судна» (на 1 500,0 тыс.долл. США; 40,0 % в общем приросте) и «Реализация авиаперевозок» (на 2 125,5 тыс.долл. США; 56,7 % в общем приросте). Таким образом, долгосрочный заем, полученный авиакомпанией, увеличил ее долгосрочные обязательства, а поступившие в порядке предоплаты за авиаперевозки денежные средства от клиентов увеличили ее краткосрочные обязательства. Увеличение обязательств перед клиентами - положительный момент, который свидетельствует о том, что авиаперевозки хорошо продаются. Кроме того, от клиентов поступают высоколиквидные активы в виде денежных средств, что улучшает платежеспособность авиакомпании.

Таблица 7
Отрицательный прирост стоимости обязательств
Бизнес-процессы	Сумма, тыс.долл. США	Удельный вес, %
Обучение экипажа и инженерно-технического персонала	7,5	0,2
Приобретение оборудования, материалов и запчастей для ВС	26,6	0,7
Кредитование ВС	1 500,0	40,0
Реализация авиаперевозок	2 125,5	56,7
Исполнение финансовых обязательств по договору лизинга	43,9	1,2
Техобслуживание и ремонт ВС	21,3	0,6
Формирование прочих производственных расходов	12,0	0,3
Учет налога на добавленную стоимость	10,7	0,3
Положительный прирост стоимости обязательств	3 747,5	100,0

 

Отрицательный прирост стоимости обязательств за анализируемый период был вызван следующими бизнес-процессами: «Осуществление авиаперевозок» (на 736,3 тыс.долл. США; 93,5 % в общем приросте) и «Уплата налогов и сборов в бюджет» (на 51,3 тыс.долл. США; 6,5 % в общем приросте).

Уменьшение стоимости обязательств на 736,3 тыс.долл. США произошло, прежде всего, за счет признания выручкой авансов, полученных от клиентов авиакомпании, в связи с осуществлением авиаперевозок, а также частичной оплатой обязательств, возникших при выполнении авиаперевозок (обязательства перед поставщиками и подрядчиками за авиатопливо, аэропортовое и аэронавигационное обслуживание, перед персоналом по сдельной заработной плате и др.).

Уменьшение стоимости собственного капитала на 118,8 тыс.долл. США было вызвано в полном объеме бизнес-процессом «Формирование финансового результата», в котором сопоставляются полученные доходы и произведенные расходы за отчетный период. Поэтому для оценки причин возникновения убытка необходимо проанализировать состав и структуру доходов и расходов по лизинговой сделке в разрезе бизнес-процессов, что будет сделано на следующем этапе методики.

Проведенный анализ позволяет сделать вывод, что за анализируемый период лизинговая сделка ухудшила финансовое положение авиакомпании, так как в результате ее осуществления произошло уменьшение стоимости собственного капитала. Однако прирост стоимости высоколиквидных активов в качестве предоплаты за будущие авиаперевозки следует рассматривать как положительное влияние лизинговой сделки на платежеспособность авиакомпании.

Этап 4. Анализ состава и структуры доходов и расходов по лизинговой сделке в разрезе бизнес-процессов. Данный этап анализа позволяет оценить влияние лизинговой сделки в целом и в разрезе бизнес-процессов на финансовые результаты авиакомпании. За анализируемый период авиакомпанией были получены доходы без налогов в размере 819,2 тыс.долл. США (доходы в размере 904,7 тыс.долл. США за вычетом налогов и сборов из выручки в размере 85,5 тыс.долл. США), что отразилось как чистое влияние бизнес-процесса «Осуществление авиаперевозок» на доходы авиакомпании (см. графу 11 таблицы 2). Анализ доходов по лизинговой сделке рекомендуется проводить в следующих аналитических разрезах:

- регулярность выполняемых перевозок (доходы от регулярных и нерегулярных рейсов);

- маршруты полетов (доходы по отдельным воздушным линиям);

- парный рейс (доходы по отдельным парным рейсам);

- объект перевозки (доходы от перевозки пассажиров, груза, почты, багажа).

Для анализа доходов используются данные оперативно-технического учета авиакомпании о коммерческой загрузке конкретных рейсов и тарифах на авиаперевозки. Большое влияние на доходы авиакомпании оказывают также различные ценовые и неценовые факторы, такие как сезонность, цены конкурентов, уровень сервиса, платежеспособный спрос населения, необходимость получения виз и др.

Расходы по лизинговой сделке в отчетном периоде составили 938,0 тыс.долл. США (см. графу 8 таблицы 2). В таблице 8 представлена их детализация в разрезе бизнес-процессов.

Таблица 8
Совокупные расходы по лизинговой сделке в разрезе бизнес-процессов
Бизнес-процессы	Сумма, тыс.долл. США	Удельный вес, %
Реализация авиаперевозок	51,8	5,5
Осуществление авиаперевозок	402,8	42,9
Исполнение финансовых обязательств по договору лизинга	229,9	24,5
Техобслуживание и ремонт ВС	119,0	12,7
Страхование ВС	57,4	6,1
Кредитование ВС	37,5	4,0
Формирование прочих производственных расходов	27,7	3,0
Списание на финансовый результат расходов будущих периодов	11,9	1,3
Расходы всего	938,0	100,0

 

Анализируя данные таблицы 8, можно заключить, что наибольшее влияние на формирование расходов оказали такие бизнес-процессы, как «Осуществление авиаперевозок» (42,9 %), «Исполнение финансовых обязательств по договору лизинга» (24,5 %) и «Техобслуживание и ремонт воздушного судна» (12,7 %). Названные бизнес-процессы отражают соответственно расходы на полет (авиатопливо, аэропортовое и аэронавигационное обслуживание, сдельная заработная плата экипажа, питание пассажиров), лизинговые платежи и расходы на техническое обслуживание и ремонт. Остальные бизнес-процессы оказывают влияние на расходы по лизинговой сделке в размере 19,9 %.

На величину большинства видов расходов авиакомпания повлиять не может, так как они базируются на заключенных договорах (лизинга, страхования, кредитования) и установленных ставках тарифов и сборов за определенные виды обслуживания.

Одна из немногих возможностей сокращения расходов на полет - постоянный мониторинг цен на авиатопливо в заграничных аэропортах с целью оптимизации заправки воздушного судна. Авиакомпания также может повлиять на размер оплаты труда собственных сотрудников: летного состава, инженерно-технического и прочего наземного персонала. Увеличение заработной платы должно быть обусловлено ростом производительности труда, а премирование должно осуществляться в соответствии с выполнением плановых показателей деятельности авиакомпании. Однако имеющий место диспаритет между оплатой труда летного состава в Республике Беларусь и в других государствах (в частности, в России) предопределяет необходимость постоянного повышения заработной платы летчикам и бортпроводникам с целью не допустить оттока квалифицированных кадров из авиакомпании.

Сопоставляя сумму полученного авиакомпанией убытка в размере 118,8 тыс.долл. США с суммой лизинговых платежей (229,9 тыс.долл. США), получаем, что понесенный авиакомпанией в результате лизинговой сделки убыток значительно меньше лизинговых платежей. Если бы воздушное судно принадлежало авиакомпании на праве собственности, то вместо расходов на лизинговые платежи у авиакомпании дополнительно возникли бы расходы на амортизационные отчисления и отчисления на капитальный ремонт воздушного судна. Однако можно предположить, что суммарная величина данных видов расходов была бы значительно меньше по сравнению с величиной лизинговых платежей. Таким образом, авиакомпания могла бы в данном периоде получить даже некоторую прибыль. Тем не менее именно из-за отсутствия собственных оборотных средств в объеме, необходимом для покупки воздушного судна, авиакомпании вынуждены прибегать к лизингу воздушных судов.

Проведенный анализ позволяет сделать вывод, что за анализируемый период лизинговая сделка отрицательным образом повлияла на финансовые результаты авиакомпании, так как, осуществив ее, авиакомпания понесла убытки.

По аналогичной схеме можно выполнить интерпретацию экономических показателей управленческого учета и в случае сделки финансового лизинга. Горизонт оперативности данной методики зависит от естественной длительности каждого бизнес-процесса. Например, влияние такого фактора (бизнес-процесса), как осуществление лизинговых платежей, измеряется в рамках временного отрезка, равного месяцу. Размерность осуществления других бизнес-процессов также составляет 30-60 дней, поэтому, на взгляд автора, оптимальным временным отрезком для проведения оперативного управленческого анализа будет один месяц.

Подобного рода анализ и выводы по нему были бы невозможны без той учетно-аналитической информации, которая была получена на основе разработанных автором методик видового управленческого учета осуществления авиаперевозок на условиях оперативного и финансового лизинга.