2 Критерия

– эффективность портфеля СВ

в эффективном портфеле средневзвешенном для отдельных объектов с весами распределения долей ресурсов.

Подсчитываются две характеристики -

Под эффективным портфелем понимается такой портфель, который соответствует приведенным критериям задачи.

Билет 10.

Идеальное равновесное состояние на рынке облигаций.

Идеальное равновесное состояние на рынке облигаций.

Состояние на рынке называется идеально равновесным, если эффективная доходность по всем выпускам облигаций одинакова.(накопление капитала одинаково по всем выпускам за одинаковый период) исключая спекуляции.

Определить функцию зависимости цены от так, чтобы рынок был в равновесном состоянии.

– величина наращения капитала = r>1

Постановка и решение задачи формирования портфелей с наименьшим риском.

Постановка задачи формирования эффективного портфеля

Портфель связан с распределение ресурсов между объектами.

I=1…n – объекты, по которым распределяются ресурсы.

Поскольку распределение ресурсов производится в условиях неопределенности, числовая характеристика эффективности используется для каждого объекта и является величиной не детерминированной, а случайной.

– эффективность использования ресурсов в каждом объекте (будущая эффективность).

- доля распределения ресурса 1 ко всем.

- вектор долей распределения ресурсов.