- •Классификация показателей и их взаимосвязи в экономическом анализе
- •Признаки аналитических моделей. Приемы построения аналитических моделей взаимосвязи факторов.
- •Приемы установления очередности оценки влияния факторов.
- •Способы цепных подстановок и разниц.
- •5. Способы корректировок и относительных величин
- •6. Способы выявления влияния структурных изменений.
- •7. Использование способа корректировок для оценки влияния структурных изменений
- •8. Способ долевого распределения при оценке абсолютных и относительных проростов результативного показателя под влиянием отдельных факторов
- •9. «Методика оценки влияния на расходы и себестоимость 1 руб. Продукции изменений объемов производства».
- •10. Анализ объемов производства и продажи товаров, работ, услуг.
- •11. Методика анализа численности работников и производительности их труда(на примере локомотивного депо или промышленного
- •12. Анализ влияния на контингент работников факторов, определяющих фонд рабочего времени, отработанного среднесписочным рабочим
- •13. Методика оценки причин изменений чистой прибыли организации
- •14. Анализ фоТа и средней з/п работников в условиях инфляции.
- •15. Оценка влияния на расходы и средний заработок рабочих изменений их производительности труда
- •16. Построение методики анализа расходов структурного подразделения железной дороги
- •17. Принципы построения методики анализа налогов. Методика анализа налога на прибыль.
- •18. Анализ формирования прибыли организации
- •19. Методика маржинального анализа.
- •20. Методика анализа показателей рентабельности продукции, продаж, производственных фондов
- •21. Методика анализа рентабельности капитала. Понятие финансового рычага.
- •22. Анализ динамики состояния и эффективности использования основных средств
- •23. Анализ структуры актива и пассива баланса.
- •24. Анализ источников оборотных средств. Оценка эффективности использования оборотных средств.
- •25. Анализ движения денежных средств
- •26. Анализ состояния производственных запасов по данным баланса и бухгалтерского учета
- •27. Анализ состояния расчетов с дебиторами и кредиторами
- •28. Анализ ликвидности баланса и платежеспособности организации. Прогнозирование изменения платежеспособности
- •29. Методы сводной (рейтинговой) оценки финансового состояния организации
- •30. Анализ условно-постоянных расходов организации.
28. Анализ ликвидности баланса и платежеспособности организации. Прогнозирование изменения платежеспособности
От степени ликвидности баланса зависит платежеспособность. Ликвидность характеризует не только текущее состояние расчетов, но и перспективное.
Задача анализа ликвидности баланса возникает в связи с необходимостью давать оценку кредитоспособности организации, т.е. способности своевременно и полностью рассчитываться по всем своим обязательствам.
Ликвидность баланса определяется как степень покрытия обязательств организации активами, срок превращения которых в деньги соответствует сроку погашения обязательств. От ликвидности баланса следует отличать ликвидность активов, которая определяется как величина, обратная времени, необходимому для превращения их в ДС. Чем меньше время, требуемое на превращение данного вида актива в деньги, тем выше их ликвидность.
Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени убывающей ликвидности, с источниками формирования активов по пассиву, которые группируются по степени срочности погашения.
Активы подразделяются на четыре группы в зависимости от степени ликвидности, то есть превращения в ДС:
наиболее ликвидные активы(А1), включающие деньги и краткосрочные финансовые вложения.
Быстро реализуемые активы (А2), состоящие из Дз , платежи по которой ожидаются в теч. 12 мес. после отчетной даты.
Медленно реализуемые активы (А3) – запасы
Труднореализуемые активы (А4), представленные теми активами, которые приобретались для длительного использования в производственной деятельности организации- внеоборотные активы. Сюда же относится Дз , платежи по которой ожидаются более чем через. 12 мес. после отчетной даты.
Пассивы баланса группируются по степени срочности погашения обязательств следующим образом:
наиболее срочные обязательства (П1), включающие Кз и ссуды, не погашенные в срок (по данным приложений к бухг.балансу)
краткосрочные пассивы (П2), состоящие из краткосрочных заемных средств, задолженности участникам по выплате доходов, прочих краткосрочных пассивов.
Долгосрочные пассивы, т.е. долгосрочные обязательства (П3), к которым относятся статьи раздела IVбаланса.
Постоянные пассивы (П4), включающие собственные средства, статьи раздела IIIбаланса, а также статью «Доходы будущих периодов» раздела Vбаланса.
Для определения ликвидности баланса надо сопоставить итоги приведенных групп по активу и пассиву. Баланс считается абсолютно ликвидным, если имеют место следующие соотношения.
А1>=П1
А2>=П2
А3>=П3
А4<=П4
В случае, когда одно или несколько неравенств системы имеют знак, противоположный оптимальному варианту, баланс в большей или в меньшей степени ликвиден.
Показатели ликвидности дают представление о платежеспособности организации.
Общую оценку платежеспособности дает коэффициент текущей ликвидности (или коэффициент покрытия) = оборотные активы/краткосрочные обязательства.
Коэффициент текущей ликвидности позволяет установить, в какой кратности оборотные активы покрывают краткосрочные обязательства. Чем больше величина текущих активов по отношению к текущим пассивам, тем больше уверенность, что существующие обязательства будут погашены за счет имеющихся активов. Величина коэффициента текущей ликвидности меняется в зависимости от сферы деятельности организации: от единицы до двух, более двух нежелательно. Постоянное снижение коэффициента означает возрастающий риск неплатежеспособности. Целесообразно этот показатель сравнивать со средними значениями по группе аналогичных организаций.
Коэффициент быстрой ликвидности = (ДС+ высоко ликвид. ценные бумаги + Дз)/краткосрочные обязательства и отражает прогнозируемые платежные способности организации при условии своевременного проведения расчетов с дебиторами. Значение этого показателя рекомендуется в пределах от 0,8 до 1,0
Коэффициент абсолютной ликвидности = (ДС+ быстро реализуемые ценные бумаги)/ краткосрочной задолженности. И показывает какую часть краткосрочной задолженности организация может погасить в ближайшее время. Его величина может колебаться от 0,1 до 0,7 и зависит от отраслевой принадлежности организации.
Платежеспособность организации характеризует способность организации своевременно и полностью выполнять свои платежные обязательства.
Коэффициент платежеспособности за период = (ДСн+ДСпост)/ДСнапр
ДСн -остаток денежных средств(ДС) на начало года
ДСпост -поступление ДС
ДСнапр - направленные ДС
Это коэф. рассчитывается как прогнозный по смете движения ДС, а также как фактический по форме №4 «Отчет о движении ДС» Чем выше величина этого показателя, тем выше платежеспособность организации.