- •Міністерство освіти і науки україни
- •Державний вищий навчальний заклад
- •«Донецький національний технічний університет»
- •Методичні вказівки
- •Розглянуто на засіданні кафедри
- •Донецьк - ДонНту – 2009
- •1 План загальних інвестицій
- •Розрахунок амортизації основних фондів
- •3 Розрахунок плану зовнішніх інвестицій
- •4 Прогноз фінансових результатів
- •5 План погашення боргу
- •6 План грошових потоків
- •Визначення ефективності інвестицій
- •8 Розрахунок прогнозного балансу
- •9 Оцінка фінансового стану
- •Література, що рекомендується
6 План грошових потоків
Розрахунок плану грошових потоків наводиться у вигляді таблиці, у яку збираються дані по операційній, інвестиційній і фінансовій діяльності підприємства. Залежно від руху коштів (“позитивний потік” –– кошти надходять на рахунок підприємства, “негативний потік” –– кошти витрачаються підприємством) визначається чистий грошовий потік (ЧГП). Види надходжень і видатків грошових коштів показано в таблиці 12.
Таблиця 12 — Види надходжень і видатків грошових коштів
|
Вид діяльності |
Надходження коштів |
Витрати коштів |
|
1. Операційна |
Реалізація продукції Амортизаційні відрахування |
Оплата виробничих витрат Оплата витрат на збут Оплата податків на доходи Оплата податків на прибуток Виплата процентних платежів Поповнення оборотних активів |
|
2. Інвестиційна |
Реалізація основних засобів Дивіденди по цінних паперах |
Придбання (поновлення) основних засобів Придбання цінних паперів |
|
3. Фінансова |
Одержання кредитів Продаж власних акцій й облігацій |
Виплата основного боргу по кредитах Виплата дивідендів і відсотків по власних цінних паперах |
Розрахунок плану грошових потоків здійснюється на період реалізації інвестиційного проекту (таблиця 13).
Грошові потоки,що генеруються інвестиціями (для розглядуваного виду продукції) наводяться у таблиці 14.
У кінці пункту пояснюється динаміка чистого грошового потоку (ЧГП) по підприємству в цілому і динаміка грошових потоків, що генеруються інвестиціями.
Таблиця 13 — План грошових потоків, тис. грн.
|
№ |
Показники |
Включення (+) або виключення (-) показників у ЧГП |
Значення показників по роках |
||
|
2010 |
2011 |
… |
|||
|
ОПЕРАЦІЙНА ДІЯЛЬНІСТЬ |
|||||
|
1 |
Загальний дохід (ЗД) |
+ |
|
|
|
|
2 |
Податок на додану вартість (ПДВ) |
- |
|
|
|
|
3 |
Собівартість продукції (СП) |
- |
|
|
|
|
4 |
Амортизаційні відрахування (АВ) |
+ |
|
|
|
|
5 |
Витрати на збут (ВЗ) |
- |
|
|
|
|
6 |
Податок на прибуток (ПП) |
- |
|
|
|
|
7 |
Сплачені відсотки (Ппр) |
- |
|
|
|
|
8 |
Поповнення оборотних активів (ПОА) |
- |
|
|
|
|
9 |
Інші платежі |
|
|
|
|
|
ЧГП по операційній діяльності (ЧГПоп.д.) |
|
|
|
|
|
|
ІНВЕСТИЦІЙНА ДІЯЛЬНІСТЬ |
|||||
|
9 |
Реалізація фінансових інвестицій |
+ |
|
|
|
|
10 |
Реалізація необоротних активів |
+ |
|
|
|
|
11 |
Реалізація майнових комплексів |
+ |
|
|
|
|
12 |
Отримані відсотки |
+ |
|
|
|
|
13 |
Отримані дивіденди |
+ |
|
|
|
|
14 |
Інші надходження |
+ |
|
|
|
|
15 |
Придбання фінансових інвестицій |
- |
|
|
|
|
16 |
Придбання необоротних активів |
- |
|
|
|
|
17 |
Придбання майнових комплексів |
- |
|
|
|
|
18 |
Інші платежі (поновлення основних засобів) |
- |
|
|
|
|
ЧГП по інвестиційній діяльності (ЧГПінв.д.) |
|
|
|
|
|
|
ФІНАНСОВА ДІЯЛЬНІСТЬ |
|||||
|
19 |
Надходження власного капіталу |
+ |
|
|
|
|
20 |
Отримані позики (кредити) |
+ |
|
|
|
|
21 |
Інші надходження |
+ |
|
|
|
|
22 |
Погашення позик (кредитів) |
- |
|
|
|
|
23 |
Сплачені дивіденди |
- |
|
|
|
|
24 |
Інші платежі |
- |
|
|
|
|
ЧГП по фінансовій діяльності (ЧГПфін.д.) |
|
|
|
|
|
|
ЧГП |
|
|
|
|
|
Таблиця 14 — Грошові потоки, що генеруються інвестиціями (для приросту обсягу виробництва або для розглядуваного виду продукції), тис. грн.
|
№ |
Показники |
Включення (+) або виключення (-) показників з грошового потоку |
Значення показників по роках |
||
|
2010 |
2011 |
… |
|||
|
1 |
Інвестиційний дохід (ІД) |
+ |
|
|
|
|
2 |
Податок на додану вартість (ПДВ) |
– |
|
|
|
|
3 |
Чистий дохід (ЧД) |
|
|
|
|
|
4 |
Собівартість продукції (СП) |
– |
|
|
|
|
5 |
Витрати на збут (ВЗ) |
– |
|
|
|
|
6 |
Оподатковуваний прибуток (ОП) |
|
|
|
|
|
7 |
Податок на прибуток (ПП) |
– |
|
|
|
|
8 |
Чистий прибуток (ЧП) |
|
|
|
|
|
9 |
Амортизаційні відрахування за проектом |
+ |
|
|
|
|
10 |
Грошовий потік (R) |
|
|
|
|