38. Меры по оптимизации имущественного комплекса организации

При оценке стоимости и структуры основных средств (внеобо­ротные активы), запасов (оборотные активы) неплатежеспособного предприятия необходимо провести классификацию и оценку их со­стояния с целью обработки мер по их дальнейшему использованию при финансовом оздоровлении предприятия. Варианты возможного использования основных средств и запасов могут стать существенной частью плана финансового оздоровления предприятия.

Оценка состояния основных средств и запасов осуществляется с позиций ликвидности возможности их мобилизации для погашения кредиторской задолженности, не затрагивая объемы выпуска продук­ции в рентабельном производстве.

Все необходимые данные по основным фондам находят свое отражение в паспорте предприятия и в учете. Планирование и учет основных фондов осуществляются в натуральных и стоимостных показателях. Характеристика основных фондов отражается в технических паспортах, где указывается срок ввода в действие основных фондов, их технико-экономические показатели.

Натуральные показатели необходимы для того, чтобы знать наличие и потребность конкретных видов основных фондов. Стои­мостная оценка основных фондов необходима для определения общего объёма основных фондов и их динамики, величины амор­тизационных отчислений. Стоимостная оценка необходима также для расчета такого обобщающего показателя как фондоотдача, а также для определения рентабельности производства и других показателей.

Различают следующие виды стоимостной оценки основных фондов: первоначальная стоимость; восстановительная стоимость; остаточная стоимость; ликвидационная стоимость.

Оценка основных фондов по первоначальной стоимости пока­зывает фактическую стоимость приобретения (включая доставку и монтаж) или создания основных фондов. Эта оценка не позво­ляет иметь точных данных о динамике основных фондов ввиду того, что цены на оборудование и стоимость строительства меня­ются и поэтому являются несопоставимыми. Кроме того, при этом методе оценки не видна степень изношенности основных фондов.

Восстановительная стоимость - это стоимость воспроизводства основных фондов на момент их переоценки. Проведение переоценки диктуется необходи­мостью приведения балансовой стоимости основных фондов в соответствие с действующими ценами и условиями их воспроиз­водства.

Остаточная стоимость - это первоначальная или восстанови­тельная стоимость за вычетом износа, т. е. части стоимости ос­новных фондов, перенесенной на произведенную продукцию.

Ликвидационная стоимость - это выручка, поступающая при ликвидации основных фондов за вычетом затрат по демонтажу этих основных фондов.

Показатели использования производственных основных фон­дов подразделяются на натуральные и стоимостные. К натураль­ным показателям относятся: производительность оборудования – количество продукции в среднем на 1 станок (машину) в течение определенного времени; съем продукции с 1 кв. м производствен­ных площадей - количество продукции на 1 кв. м производствен­ной площади в соответствующих единицах измерения.

Наиболее обобщающим стоимостным показателем, характеризующим использование всей совокупности основных производст­венных фондов предприятия, является показатель фондоотдачи. Он определяется путем деления стоимости товарной продукции, произведенной за год, на среднегодовую стоимость основных про­изводственных фондов.

Показатель фондоотдачи характеризует выпуск продукции в расчете на один рубль основных производственных фондов. Наиболее эффективными путями повышения фондоотдачи являются: реконструкция и техническое перевооружение предприятий; увеличение активной части основных фондов; модернизация оборудования; применение прогрессивной технологии и др.

Это основные направления интенсивного использования оборудования, т.е. полного использования его мощности в каждую единицу рабочего времени. Значительны резервы улучшения и экстенсивного (по времени) использования оборудования (ликвидация простоев, брака, повышение коэффициента сменности и др.)

Важнейшим резервом увеличения фондоотдачи является повышение коэффициента сменности работы оборудования. Коэффициент сменности характеризует использование оборудования в течение суток. Он показывает, сколько смен в среднем используется каждая единица оборудования в течение суток.

Основные производственные фонды не везде используются должным образом, наиболее активная часть фондов машины, оборудование, станки - нередко простаивают или работают вполсилы. Необходимо существенно повысить коэффициент сменности работы оборудования.

Обратным фондоотдаче показателем является фондоемкость продукции, которая определяется отношением среднегодовой стоимости основных производственных фондов к объему товарной продукции, произведенной за год.

Важным показателем использования основных производственных фондов является общая рентабельность производства (отношение балансовой прибыли за год к сумме среднегодовой стоимости основных производственных фондов и нормируемых оборотных средств). Фондовооруженность (отношение среднегодовой стоимости основных производственных фондов к среднесписочной численности работающих) характеризует уровень оснащенности работников основными производственными фондами и оказывает влияние на фондоотдачу.

Показатели фондоотдачи, фондовооруженности и производительности труда тесно между собой взаимосвязаны. Чем выше производительность труда, при прочих равных условиях, тем выше фондоотдача. Высокие темпы фондовооруженности могут отрицательно сказываться на использовании основных производственных фондов, снижать фондоотдачу, если не обеспечиваются опережающие темпы роста производительности труда по отношению к темпам роста фондовооруженности. Рост фондовооруженности труда - объективный экономический процесс. Наибольший экономический эффект достигается, когда производительность труда растет быстрее фондовооруженности. В этих случаях ее рост сопровож­дается повышением фондоотдачи.

Кроме того, состояние основных средств предприятия можно охарактеризовать следующими показателями:

• коэффициент оборачиваемости основных средств;

• коэффициент износа основных средств;

• коэффициент обновления и выбытия основных средств.

Показатели использования основных производственных фон­дов находят свое отражение в паспорте предприятия.

Малая загрузка основных средств, большой удельный вес неисполь­зуемого оборудования обусловливают низкий уровень фондоотдачи. В то же время при значительном износе основных средств пока­затель фондоотдачи может быть высоким. Поэтому оценивать состо­яние основных средств предприятия необходимо в динамике за ряд отчетных периодов и в комплексе трех коэффициентов для выбора лучшего варианта финансового оздоровления предприятия, связан­ного с основными средствами.

Финансово-экономическое состояние предприятия, его плате­жеспособность находятся в непосредственной зависимости от обо­рачиваемости средств, вложенных в активы. Чем выше показатели оборачиваемости, тем быстрее средства, вложенные в активы, приносят денежный доход, тем больше возможностей у предприятия для оплаты своих долгов.

Повышение оборачиваемости запасов свидетельствует о повы­шении эффективности управления запасами. Накопление запасов предприятия говорит о снижении оборачиваемости запасов.

Снижение оборачиваемости готовой продукции свидетельствует о проблемах организации со сбытом продукции, неэффективности или отсутствии маркетинговой политики.

Снижение оборачиваемости материальных запасов свидетельствует о снижениях выпуска продукции и эффективности использования де­нежных ресурсов, замораживании капитала.

Важное значение имеет сокращение затрат в незавершенном про­изводстве.

Рассматривая отдельные элементы запасов (материальные запасы, готовая продукция, затраты в незавершенном производстве, расходы будущих периодов), их следует разделить по видам производства с вы­делением рентабельного, нерентабельного производства и неисполь­зуемого в производстве (непроизводственные).

Платежеспособность про­является в расширении финансовых потоков, обеспечивающих про­изводство, реализацию продукции и своевременное выполнение сво­их обязательств. Нарушение финансовых потоков, прежде всего, ве­дет к дефициту оборотных активов, что предопределяет опережающий рост обязательств и отражается на снижении объема выпуска и реа­лизации продукции, т. е. в конечном итоге на сокращении объема выручки.