Экономика организации (предприятия). Ответы на экзаменационные вопросы

Тема 25. Риски в производственнохозяйственной деятельности предприятия и их снижение

25.1. Понятие и виды хозяйственного риска

Риск – это угроза, опасность потерь вследствие занятия каким-либо делом или наступления определенных событий.

Хозяйственныйрисксвязансосуществлениемпредпринимательской деятельности, понимаемой в широком смысле слова, и представляет собой потенциальную возможность, вероятность потери ресурсов или недополучения дохода.

Взависимостиотсферыдеятельностиразличаютполитический,производственный,коммерческий,инновационный, финансовый риск.

Политический риск обусловлен политическими событиями, вызывающими изменения условий хозяйственной деятельности (увеличение налогового бремени, изменение договорныхусловий,отношенийсобственности,отчуждение имущества и денежных средств).

Впонятие производственный риск объединяют погодный, технический, технологический, распределительный, организационныйриск,рискслучайнойгибели,управленческий риск.

Коммерческий риск проявляется в связи с нарушением условийпоставкикомплектующихизделий,материаловисырья, ухудшением условий сбыта продукции предприятия.

Предпосылкойинновационногорискавыступаетдинамика процессов в социальной, научно-технической и природной среде.

Финансовый риск – это риск кредитный, имущественный, страховой, валютный, риск неликвидности.

Вусловияхразвитиярыночнойэкономикирискусиливается в силу следующих причин:

– возрастание информационной неопределенности

инеустойчивости внешней среды;

–высокая изменчивость экономической среды;

–недостаточный опыт предпринимательской деятельности и управления.

Дляоценкирискообразующихфактороввнешнейивнутренней средыцелесообразно использовать методику sWOT-

131

анализа.sWOT-анализпозволяетвыявитьсильныеислабые стороны предприятия и оценить возможности и угрозы со стороны внешней среды (рис. 1).

Внутренняя среда

Внешняя среда

Возможности Угрозы

Рис. 1. Схема sWOT-анализа

25.2. Потери и их классификация

Категория «риск» непосредственно связана с понятием «потери» и характеризует вероятность возникновения их определенного уровня.

Потери могут носить случайный и систематически повторяющийся характер. Случайные потери сопряжены с политическим риском, форс-мажорными обстоятельствами, некомпетентностью персонала, недобросовестностью партнеров,иявляютсянепосредственнообъектомоценкириска. Систематические потери прогнозируемы, в силу чего рассматриваются не как потери, а как неизбежные расходы.

Приучетепотерьпредприятияосуществляетсяихклассификация на материальные, трудовые, финансовые, потери времени, специальные виды потерь.

Материальные потери проявляются в дополнительных затратах, потерях имущества, продукции, ресурсов. Оценка данного вида потерь производится в физическом и стоимостном измерении.

Трудовые потери – это потери рабочего времени, которые могутизмерятьсявчеловеко-часах,человеко-дняхиличасах рабочего времени.

Потери финансового характера связанны с непредусмот-

реннымиплатежами,выплатойштрафов,потерейденежных и финансовых активов, действием инфляции.

Потери времени могут иметь место при запаздывании времени получения запланированного результата.

Специальные виды потерь проявляются вследствие действия неблагоприятных социально-психологических

132

иполитическихфакторовввиденанесенияущербаздоровью

ижизни людей, окружающей среде, имиджу предприятия.

25.3. Методы оценки риска

Современная практика выработала три метода оценки риска:

1)наиболеепростой–экспертный,базируетсянаанализе мнений опытных специалистов. Технология использования методавключаетполучениемненийэкспертовиихобработку

сточки зрения достижения согласованной оценки;

2)расчетный, в основе которого лежит использование прикладных математических методов, позволяющих осуществлять оценку вероятности наступления ущерба;

3)статистический – предполагает изучение фактически имеющейсяинформацииопотеряхиубыткахприменительно

кданному виду деятельности с их последующей экстраполяцией.

При оценке риска могут применяться как абсолютные показатели(возможныепотеривматериально-вещественной или стоимостной форме), так и относительные – величина возможныхпотерь,отнесеннаякнекоторойбазе:имуществу предприятия,общимзатратамресурсов,ожидаемымдоходам, прибыли.

25.4. Границы и зоны риска

Оценка риска связана с понятием его экономических и правовых (установленных законодательством) границ. Экономические границы риска определяются величиной и эффективностьюуправленияресурсами,которымирасполагает предприятие.Вкачествеосновныхфактороввданномслучае выступают: устойчивость предприятия, его рентабельность, состояниематериально-техническойбазы,уровеньплатежес- пособности, организация учета и контроля на предприятии, эффективность менеджмента в целом.

Рассмотрение экономических и правовых границ риска позволяет выявит зоны допустимого, критического и катастрофического риска (рис. 2).

Область, в которой наблюдаются нулевые потери или превышение прибыли над ожидаемой, образует безрисковую зону.

133

Под зоной допустимого риска понимается область, в которой потери не превышают ожидаемой прибыли.

Зонукритическогорискаобразуетобласть,характеризуемая возможностью потерь в размере, превышающем ожидаемую прибыль, но не выше расчетной выручки.

Зона катастрофического риска – область потерь, размер которых превосходит ожидаемую выручку и может достичь величины собственного капитала предприятия и стоимости его имущества в целом.

Количественная величина вероятности потерь, выражающаяся значением в интервале от 0 до 1, определяет степень риска.

Графическоеизображениезависимостивеличиныпотерь отвероятностивозникновенияопределенногоуровняпотерь называется кривой риска (рис. 3).

13

25.5. Методы снижения риска

Методы снижения риска:

–управлениериском,тоестьразработкаспособов уменьшения негативных последствий для предприятия. Особо это актуально для тех видов риска, которые не являются объектами страхования;

–диверсификация, т.е. включение в поле деятельности предприятия широкого круга видов деятельности, не связанных тесно между собой;

–квалифицированная работа по прогнозированию

ивнутрифирменному планированию;

–самострахование–связанособразованиемспециальных резервных фондов и покрытием убытков за счет части своих финансовых средств;

–страхование;

–хеджирование. Реализуется через систему фьючерсных контрактов,опционныхсделок,системуконтрактовсусловнымтребованием(долгосрочныесоглашениямеждупокупателями и поставщиками, в которых указывается количество

ицены на продукты и услуги), перевод части финансового рискапридорогостоящихнаукоемкихразработкахнадругие компании (венчурные или рисковые);

–банковскиеигосударственныегарантии.Вданномслучае при появлении риска неуплаты или выполнения сделки непосредственно стороной, заключившей сделку, обязанности переходят к гаранту.

135

Раздел 6

РЕЗУЛЬТАТИВНОСТЬ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ОРГАНИЗАЦИИ (ПРЕДПРИЯТИЯ)

Тема 26. Доход предприятия, прибыль и рентабельность

26.1. Доход: сущность и виды, методы определения

Основуэкономическогоразвитияпредприятиясоставляют финансовыересурсы,полученныеотразличныхнаправлений егодеятельностииостающиесявраспоряженииорганизации послеуплатыналогов,сборовииныхобязательныхплатежей, возмещениятекущихиздержек.Онинаходятсвоеотражение в показателях дохода и прибыли.

Общий доход характеризует финансовый результат работы предприятия, который формируется в соответствии с налоговым кодексом Республики Беларусь за счет: дохода от реализации товаров (работ, услуг), имущественных прав и внереализационных доходов.

доход от реализации товаров (работ, услуг) представляет собой выручку от реализации продукции, работ, услуг (Др), сумма которой определяется по формуле:

Др = ∑n Цотпi × Qрпi,

i=1

где Цотпi – отпускная цена i-го изделия с налогом на добавленную стоимость, руб., Qрпi – количество реализованной продукции i-го наименования в натуральных единицах.

Выручка от реализации товаров (работ, услуг), имущественных прав образуется либо по мере ее оплаты (при безналичных расчетах – по мере поступления средств за товары (работы, услуги), имущественные права на счета в учреждениябанков,априрасчетахналичнымиденьгами–по поступлениисредстввкассу),либопомереотгрузкитоваров (основныхсредств,иныхценностей,выполненияработ,оказанияуслуг,передачиимущественныхправ)ипредъявления покупателю (заказчику) расчетных документов.

136

Крометого,предприятиямогутиметьфинансовыерезультаты от внереализационных операций, т.е. от операций, не связанных с производством и реализацией товаров (работ, услуг),основныхсредств,товарно-материальныхценностей, нематериальных и других активов.

В состав внереализационных доходов включаются доходы,

поступившие в собственность получателя от операций, непосредственнонесвязанныхспроизводствомтоваров(работ, услуг). К ним относятся:

доходы(проценты)отучастиявуставныхфондахдругих организаций;

доходы (проценты) от операций с ценными бумагами (когда это не является предметом деятельности организации);

доходы (проценты) за предоставление в пользование денежныхсредствпредприятия,атакжепроцентызаиспользование банком денежных средств, находящихся на счетах предприятия;

доходы, связанные с предоставлением за плату во временное пользование активов организации;

штрафы, пени, неустойки полученных за нарушение условий договоров и реализации;

стоимость безвозмездно полученных активов, суммы безвозмездно полученных денежных средств;

средства целевого финансирования, первоначально учтенные в качестве доходов будущих периодов;

принятое к учету имущество, оказавшееся в излишке по результатам инвентаризации;

поступления в возмещение причиненных предприятию убытков;

суммы кредиторской и депонентской задолженности, по которым истек срок исковой давности;

положительные и отрицательные курсовые разницы, возникающие при переоценке имущества и обязательств;

прочие доходы от операций, признаваемых внереализационными.

Общий доход предприятия определяется как сумма выручки от реализации товаров, работ, услуг, имущественных

прав и внереализационных доходов.

Всоответствии с бухгалтерской отчетностью (Отчетом

оприбылях и убытках приложения 2 к Бухгалтерскому ба-

137

лансу) доход определяется по видам деятельности. В этой связи различают доход от текущей деятельности, включающий выручку от реализации товаров (работ, услуг) и прочие текущие доходы, доход от инвестиционной деятельности, включая доходы от выбытия основных средств, нематериальных активов и других долгосрочных активов, и доход от финансовой деятельности.

26.2. Сущность и виды прибыли предприятия

Часть дохода предприятия, образующегося после вычета из него косвенных налогов и текущих затрат, называется прибылью.

Прибыль является важнейшим показателем эффективностиработыпредприятия,источникомегоэкономического развития.Ростприбылиспособствуетувеличениюсобственного капитала и его рыночной стоимости, удовлетворению интересов собственника имущества, социальных и материальных потребностей персонала.

Вприбыльной работе субъектов хозяйствования заинтересованы также акционеры, получающие более высокие дивидендыигосударство,имеющеепостоянныепоступления налогов и сборов в республиканский и местный бюджеты.

Особенностью прибыли в условиях рынка является инвестирование ее в производство, что способствует экономическому росту предприятия и повышению его конкурентоспособности.

Впрактике учета и планирования различают следующие виды прибыли:

1)прибыльотреализациитоваров(работ,услуг),имущественных прав;

2) прибыль от внереализационных операций;

3) прибыль от текущей, инвестиционной и финансовой деятельности;

) прибыль отчетного периода; 5) облагаемая налогом прибыль; 6) льготируемая прибыль; 7) прибыль по изделию; 8) чистая прибыль; 9) нормальная прибыль.

138

прибыль (убыток) от реализации товаров (работ, услуг),

имущественных прав (за исключением основных средств, нематериальных активов) определяется как положительная (отрицательная) разница между выручкой от их реализации, уменьшенной на суммы налогов и сборов, уплачиваемых из выручки,изатратамипопроизводствуиреализациитоваров (работ, услуг), имущественных прав, учитываемыми при налогообложении.

Прибыль (убыток) от реализации основных средств, нематериальных активов определяется как положительная (отрицательная) разница между выручкой от реализации основных средств, нематериальных активов, уменьшенной на суммы налогов и сборов, уплачиваемые из выручки,

иостаточнойстоимостьюосновныхсредств,нематериальных активов,атакжезатратамипореализацииосновныхсредств, нематериальных активов.

прибыль(убыток)отвнереализационныхоперацийопреде-

ляетсякакразницамеждудоходамиирасходамиотвнереализационных операций, а также НДС и иными обязательными платежами.

Всоставвнереализационныхрасходоввключаются:суммы неустоек (штрафов, пеней) и других видов санкций за нарушение условий договоров; расходы, связанные с рассмотрением дел в судах (судебные расходы); убытки от списания дебиторскойзадолженности,покоторойистексрокисковой давности; убытки от списания дебиторской задолженности, невозможной (нереальной) для взыскания; отрицательные курсовые разницы, возникающие при переоценке активов

иобязательств, стоимость которых выражена виностранной валюте, определяемые в порядке, установленном законодательством; расходы организаций в виде разницы между суммой расходов на содержание находящихся на их балансе учреждений образования, домов престарелых и инвалидов, объектов жилищного фонда, здравоохранения, учреждений культурыиспортаисуммойдоходов,связанныхсэксплуатациейуказанныхучрежденийиобъектов,получаемыхорганизациями и другие расходы, потери, убытки, произведенные плательщиком для осуществления своей деятельности и непосредственнонесвязанныеспроизводствомиреализацией товаров (работ, услуг), имущественных прав.

139