Добавил:

ivanov666 Опубликованный материал нарушает ваши авторские права? Сообщите нам.

Вуз:

Башкирский Государственный Аграрный Университет

Предмет:

[НЕСОРТИРОВАННОЕ]

Файл:

Финансовый менеджмент. Рабочая тетрадь

.pdf

Скачиваний:

Добавлен:

15.08.2026

Размер:

709 Кб

Скачать

☆

<<< < Предыдущая 12 / 72 3 4 5 6 7 > Следующая >>>

Тема 1. Анализ бухгалтерского баланса

__________________________________________________________________

Финансовый менеджмент

					Таблица 3
Пассив баланса, тыс. руб.

Пассив	Код	На начало			На конец
	показателя	отчетного года		отчетного периода
1	2	3			4
III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ	1310
Уставный капитал (складоч-
ный капитал, уставный фонд,
вклады товарищей)
Собственные акции, выкуплен-	1320	(	)	(	)
ные у акционеров
Переоценка внеооборотных	1340
активов
Добавочный капитал (без пе-	1350
реоценки)
Резервный капитал	1360
Нераспределенная прибыль	1370
(непокрытый убыток)
ИТОГО по разделу III	1300
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ	1410
ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Заемные средства
Отложенные налоговые обяза-	1420
тельства
Оценочные обязательства	1430
Прочие обязательства	1450
ИТОГО по разделу IV	1400
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ	1510
ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Заемные средства
Кредиторская задолженность	1520
Доходы будущих периодов	1530
Оценочные обязательства	1540
Прочие обязательства	1550
ИТОГО по разделу V	1500
БАЛАНС	1700

Вывод:

__________________________________________________________________

Тема 1. Анализ бухгалтерского баланса

__________________________________________________________________

_________________________________________________________________ z

Финансовый менеджмент

Таблица 4

Задание для самостоятельного выполнения:

Актив			Пассив

Показатель	В 1	В 2	Показатель	В 1	В 2

Внеоборотные активы	10000	11000	Собственный капитал	12000	14000

Запасы	5000	7000	Долгосрочные займы	1000	1000

Дебиторская	3500	5000	Краткосрочные займы	2500	3000
задолженность

Денежные средства	1500	2000	Кредиторская	4500	7000
			задолженность

Итого	20000	25000	Итого	20000	25000

Вывод:

__________________________________________________________________

Тема 2. Анализ отчета о финансовых результатах

Анализ отчета о финансовых результатах позволяет оценить потенциально возможные изменения в ресурсах предприятия, спрогнозировать движение денежных потоков, базируясь на уже имеющихся ресурсах, а также обосновать эффективность использования дополнительных ресурсов.

Задачей анализа данного отчёта о финансовых результатах является

выявление факторов, влияющих на изменение финансового результата — чистой прибыли или убытка. С этой целью проводят факторный анализ. При факторном анализе следует учитывать, что увеличение расходов ведёт к уменьшению чистой прибыли. А такой показатель, как прибыль от продаж напрямую зависит от ряда факторов: валового дохода от продаж, структуры проданных товаров или услуг, отпускных цен, себестоимости продукции. В зависимости от рода деятельности предприятия руководство определяет, на какие статьи затрат стоит обратить больше внимания.

Задание 1. Постройте отчет о финансовых результатах.

Таблица 1

Приведены следующие сведения о деятельности предприятия, тыс. руб.

№	Показатель	Сумма
1.	Валовая выручка от реализации продукции, работ, услуг	56240
2.	Производственные накладные расходы	2356

3.	Проценты к получению	1200

4.	Доходы от участия в других организациях	1500

5.	Проценты к уплате	1000

6.	Положительная валютная курсовая разница	3256

7.	Недостача материальных ценностей, выявленная при инвентаризации	100

8.	Прямые затраты на материалы	6320
9.	НДС, акцизы и другие аналогичные платежи	11150

10.	Коммерческие расходы	1800

11.	Потери от стихийного бедствия и затраты на его ликвидацию	1650

12.	Выплаченные штрафы, неустойки	650

13.	Управленческие расходы	2650

14.	Оплата труда производственных рабочих, с начислениями	4600

15.	Отрицательная курсовая разница по ценным бумагам	350

Финансовый менеджмент

Промежуточные итоги расчетов свести в таблицу «Показатели доходов и расходов» и на ее основе построить отчет

Таблица 2

Показатели доходов и расходов предприятия, тыс. руб.

№

Показатель

Сумма

Чистая выручка от реализации продукции

Себестоимость реализованной продукции

Валовая прибыль от предприятия

Общехозяйственные и коммерческие расходы

Прибыль от основной деятельности (прибыль от продаж)

Сальдо операционных доходов и расходов

Сальдо внереализационных доходов и расходов

Прибыль от обычной хозяйственной деятельности

Сальдо чрезвычайных доходов и расходов

10.

Прибыль до уплаты налога

11.

Налог на прибыль (____%)

12.

Чистая прибыль

Отчет о финансовых результатах

за _______________20____ г.

Форма № 2 по ОКУД

КОДЫ

Дата (год, месяц, число)

0710002

Организация_____________________________ по ОКПО

Идентификационный номер налогоплательщика

____________________________________________ИНН

Вид деятельности_______________________ по ОКВЭД

Организационно-правовая форма собственности______

_________________________________по ОКОПФ/ОКФС

Единица измерения: тыс. руб./млн. руб. по ОКЕИ

384

(ненужное зачеркнуть)

Показатель

За отчетный

За аналогич-

наименование

код

период

ный период

предыдуще-

го года

Выручка

2110

Себестоимость продаж

2120

(

)

(

)

Валовая прибыль (убыток)

2100

Тема 2. Анализ отчета о финансовых результатах

Показатель		За отчетный		За аналогич-
наименование	код		период	ный период
				предыдуще-
					го года
Коммерческие расходы	2210	(	)	(	)
Управленческие расходы	2220	(	)	(	)
Прибыль (убыток) от продаж	2200
Доходы от участия в других организациях	2310
Проценты к получению	2320	(	)	(	)
Проценты к уплате	2330
Прочие доходы	2340
Прочие расходы	2350	(	)	(	)
Прибыль (убыток) до налогообложения	2300
Текущий налог на прибыль	2410	(	)	(	)
в том числе постоянные налоговые обязатель-	2421
ства (активы)
Изменение отложенных налоговых обяза-	2430
тельств
Изменение отложенных налоговых активов	2450
Прочее	2460	(	)	(	)
Чистая прибыль (убыток)	2400

Вывод:

__________________________________________________________________

Финансовый менеджмент

Анализ влияния составляющих суммарных затрат предприятия на формирование чистой прибыли. Необходимо данные отчета о финансо-

вых результатах дополнить сведениями о расходах предприятия, которые содержатся в приложении к балансу (Форма №5, раздел «6. Расходы по обычным видам деятельности (по элементам затрат)»).

Анализ включает две стадии:

1)расчет промежуточных финансовых результатов, образующихся в процессе распределения валовой выручки: добавленной стоимости, брут- то-результат эксплуатации инвестиций (БРЭИ), нетто-результат эксплуатации инвестиций (НРЭИ), чистой прибыли. Оценка влияния элементов затрат на эти промежуточные финансовые результаты и на конечный результат — чистую прибыль;

2)сравнительный анализ рассчитанных отчетных показателей с базовым периодом.

Задание 2. Проанализируйте формирование чистой прибыли предприятия, используя следующие сведения из его бухгалтерской отчетности (тыс. руб.):

Таблица 1

Исходные показатели формирования чистой прибыли предприятия

Показатель	Период
	Базовый	Отчетный
Валовая выручка от реализации	264217	281829
Расходы на материалы и услуги сторонних организаций	97333	90267
(включая НДС)
НДС к уплате	18015	17817
Оплата труда с начислениями	66734	69891
Начисленная амортизация	19789	20075
Сальдо прочих доходов и расходов	- 5217	829
Прочие налоги (без НДС, социального и на прибыль)	2121	2401
Проценты по займам	1818	1548

				Таблица 2
Анализ формирования чистой прибыли предприятия

Показатель	Сумма, тыс. руб.		Абсолютное	Темп
	База	Факт	отклонение,	роста,
			тыс. руб.	%
Суммарная выручка (включая НДС)
Материалы и услуги сторонних органи-
заций (включая НДС)

Тема 2. Анализ отчета о финансовых результатах

Показатель	Сумма, тыс. руб.		Абсолютное	Темп
	База	Факт	отклонение,	роста,
			тыс. руб.	%
Добавленная стоимость
Расходы на оплату труда (начисления)
Налоги (без социального и на прибыль)
Сальдо прочих доходов и расходов
Валовой результат (БРЭИ)
Амортизация
Прибыль до уплаты процентов и налога
(НРЭИ)
Проценты по займам
Прибыль до налогообложения
Налог на прибыль (_____%)
Чистая прибыль

Вывод:

__________________________________________________________________

Тема 3. Анализ движения денежных средств. Поток наличных денежных средств и его элементы

Экономическая среда любого хозяйствующего субъекта, осуществляющего коммерческую деятельность, наполнена разнонаправленным движением денежных потоков. Наличие достаточного количества денежных средств является необходимым условием успешного функционирования любого предприятия, а их нехватка автоматически будет приводить к потере его ликвидности.

По этой причине все виды и формы денежных потоков представляют собой особый объект финансового менеджмента, характеризующий финансовый потенциал предприятия.

Цель анализа денежных потоков — выяснение степени финансовой устойчивости предприятия.

Механизм достижения поставленной цели основан на математическом инструментарии расчета денежных потоков от (как правило) операционной деятельности предприятия.

Поток наличности (англ. Cash Flow) (ПНCF) — разность сумм поступлений (притоком) денежных средств и их выплат (оттоком денежных средств) за определенный период .

Формирование потока наличности происходит по формуле:

ПHCF=ОПHOCF+ПОК+ПКЗ

(1)

Операционный поток наличности (Operating Cash flow) (ОПНOCF) — поток оборотного капитала, генерируемого компанией в результате ежедневного движения денежных средств, в процессе производства и продажи выпускаемой продукции.

ОПНOCF равен разности поступления (притока) денежных средств за реализованную продукцию и их расхода (оттока), связанного с ее производством и реализацией.

<<< < Предыдущая 12 / 72 3 4 5 6 7 > Следующая >>>

Соседние файлы в предмете [НЕСОРТИРОВАННОЕ]